【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 二是指貨幣從中央銀行流出的數(shù)量大于流入的數(shù)量。這二者通常都被稱(chēng)為貨幣發(fā)行。 業(yè)務(wù)庫(kù)：是各商業(yè)銀行的基層行為辦理日常業(yè)務(wù)收付現(xiàn)金而設(shè)立的金庫(kù)。 清算業(yè)務(wù)：中央銀行的業(yè)務(wù)之一，是指各商業(yè)銀行及其他金融機(jī)構(gòu)都在中央銀行開(kāi)立存款準(zhǔn)備金賬戶(hù)，相互之間發(fā)生的資金往來(lái)和債權(quán)債務(wù)關(guān)系都在中央銀行辦理。 貨幣政策：中央銀行通過(guò)控制貨幣和信貸總量，調(diào)節(jié)利率水平和匯率水平，以期影響社會(huì)總需求和總供給，從而實(shí)現(xiàn)宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)目標(biāo)的方針和措施的總稱(chēng)。 充分 就業(yè)：凡有勞動(dòng)能力并且愿意參加工作者，都可以在較合理的條件下，隨時(shí)找到適當(dāng)?shù)墓ぷ鳌? 國(guó)際收支平衡：一個(gè)國(guó)家或地區(qū)在一定時(shí)期內(nèi)對(duì)其他國(guó)家或地區(qū)全部貨幣收入和全部貨幣支出相抵后基本平衡，即略有順差或略有逆差。 存款準(zhǔn)備金制度：是指依據(jù)法律所賦予的權(quán)利，中央銀行規(guī)定商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)繳存中央銀行存款準(zhǔn)備金的比率和結(jié)構(gòu)，并根據(jù)貨幣政策的變動(dòng)對(duì)既定比率和結(jié)構(gòu)進(jìn)行調(diào)整，借以間接地對(duì)社會(huì)貨幣供應(yīng)量進(jìn)行控制，同時(shí)滿(mǎn)足宏觀(guān)貨幣管理的需要、控制金融體系信貸額度的需要以及維持金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)流動(dòng)性的需要的制度。 再貼現(xiàn)：也叫“ 重貼現(xiàn)”，是指商業(yè)銀行為逆補(bǔ)營(yíng)運(yùn)資金的不足，將其由貼現(xiàn)取得的商業(yè)票據(jù)提交中央銀行，請(qǐng)求中央銀行以一定的貼現(xiàn)率對(duì)商業(yè)票據(jù)進(jìn)行二次買(mǎi)進(jìn)的經(jīng)濟(jì)行為。 公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)：中央銀行通過(guò)在公開(kāi)市場(chǎng)買(mǎi)賣(mài)有價(jià)證券來(lái)調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量和市場(chǎng)利率的貨幣政策手段。 二 判斷題 彌補(bǔ) 國(guó)家財(cái)政赤字而引起的貨幣發(fā)行。（ √ ） 人民幣票券。（ ） 而設(shè)置的專(zhuān)項(xiàng)準(zhǔn)備金，實(shí)質(zhì)就是通常所說(shuō)的庫(kù)存現(xiàn)金。（ ） 。（ ） 。（ ） 濟(jì)狀態(tài)。（ ） 政策標(biāo)的即貨幣政策的中介指標(biāo)。 （ ） 最重要的資產(chǎn)業(yè)務(wù)之一。（ ） 三 單項(xiàng)選擇 （ A） ，（ B ）是貨幣發(fā)行和回籠的中間環(huán)節(jié)。 庫(kù) ，既屬于一般性貨幣政策工具，又能對(duì)貨幣供應(yīng)量進(jìn)行微調(diào)的政策工具是（ C ） 說(shuō) ，屬于選擇性貨幣政策工具的是（ D ）。 制 ，（ B）是我國(guó)特有的貨幣政策工具。 業(yè)務(wù) 四 多項(xiàng)選擇 匯儲(chǔ)備管理應(yīng)滿(mǎn)足（ ABD）三方面的要求。 （ BCD）。 理國(guó)庫(kù) ，屬于負(fù)債業(yè)務(wù)的有（ ADE ）。 。這三條原則是（ ABE）。 6 金外匯保證原則 ，屬于貨幣發(fā)行準(zhǔn)備制度的是（ ABCDE）。 發(fā)行制 （ ABC） 則 五、簡(jiǎn)答題 ？ 答：壟斷發(fā)行原則 信用保證原則 彈性發(fā)行原則 2 .中央銀行與商業(yè)銀行有何不同？ 答：中央銀行主要代 表國(guó)家制定和推行統(tǒng)一的貨幣政策，監(jiān)督全國(guó)金融機(jī)構(gòu)活動(dòng)。其領(lǐng)導(dǎo)人有國(guó)家任命。 央行不是普通法人，它居于商行和其他肌肉機(jī)關(guān)之上，處于超然地位，據(jù)有一定特權(quán)，成為特定的法人。 央行業(yè)務(wù)活動(dòng)對(duì)象主要是金融機(jī)構(gòu)與政府，原則上不經(jīng)營(yíng)普通銀行業(yè)務(wù)，不以盈利為目的 央行所起的作用不再是中介人作用，而是控制信用，調(diào)節(jié)貨幣流通作用 央行吸收存款一般不支付利息，為政府及金融機(jī)構(gòu)提供服務(wù)一般也不收費(fèi) 央行的資產(chǎn)應(yīng)保持較大的流動(dòng)性 3. 簡(jiǎn)述中央銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的基本內(nèi)容 答：中央銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)主要包括中央銀行貸款和再貼現(xiàn)、 證券買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)、金銀和貴金屬業(yè)務(wù)以及外匯儲(chǔ)備業(yè)務(wù)等內(nèi)容。中央銀行貸款和再貼現(xiàn)是中央銀行向商業(yè)銀行等部門(mén)提供短期融資的經(jīng)濟(jì)行為。中央銀行買(mǎi)賣(mài)證券一般都是通過(guò)其公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)進(jìn)行，它與前一項(xiàng)業(yè)務(wù)共同構(gòu)成了中央銀行貨幣政策的重要工具，為宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)調(diào)控服務(wù)。金銀外匯儲(chǔ)備業(yè)務(wù)則以平衡本國(guó)國(guó)際收支和穩(wěn)定本幣幣值及匯價(jià)為主要目的。 4 .中央銀行在買(mǎi)賣(mài)證券業(yè)務(wù)中應(yīng)注意哪些問(wèn)題？ 答：不能在一級(jí)市場(chǎng)購(gòu)買(mǎi)有價(jià)證券 不能購(gòu)買(mǎi)流動(dòng)性差的證券 不能購(gòu)買(mǎi)未上市證券 一般不能購(gòu)買(mǎi)國(guó)外的證券 5. 簡(jiǎn)述中央銀行對(duì) 外債借入管理的內(nèi)容 答：外債總規(guī)模的管理 債務(wù)結(jié)構(gòu)的管理 貨幣結(jié)構(gòu)的管理 期限分布的管理 利率結(jié)構(gòu)的管理 籌資市場(chǎng)分布的管理 六、論述題 1. 分析影響基礎(chǔ)貨幣變動(dòng)的主要因素 答： 見(jiàn)課本 p179p180 （要點(diǎn)）中央銀行對(duì)國(guó)外的資產(chǎn)和負(fù)債 中央銀行對(duì)政府的資產(chǎn)和負(fù)債 中央銀行對(duì)商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)和負(fù)債 其他因素 2 .中央銀行保管（持有）外匯儲(chǔ)備的意義和作用 答： 見(jiàn)課本 p98 （要點(diǎn)）穩(wěn)定幣值 穩(wěn)定匯率 調(diào) 節(jié)國(guó)際收支 《中央銀行理論與實(shí)務(wù)》形考作業(yè) 3 答案 一、名詞解釋 證券市場(chǎng)信用控制：選擇性貨幣政策工具的一種，是指中央銀行通過(guò)規(guī)定信用交易期貨期權(quán)等交易方式的保證金，控制信貸資金流入證券市場(chǎng)的規(guī)模，以實(shí)現(xiàn)對(duì)證券市場(chǎng)的調(diào)控 流動(dòng)性比率：貨幣政策工具之一。是指為了限制商業(yè)銀行和金融機(jī)構(gòu)的信用擴(kuò)張，中央銀行規(guī)定的商業(yè)銀行及金融機(jī)構(gòu)的流動(dòng)資產(chǎn)對(duì)存款的比率。 基礎(chǔ)貨幣：基礎(chǔ)貨幣是中央銀行資產(chǎn)負(fù)債表中的貨幣性負(fù)債，由流通中的現(xiàn)金和銀行準(zhǔn)備金（法定準(zhǔn)備金加超額準(zhǔn)備金）構(gòu)成。 貨幣乘數(shù)：是指貨幣供應(yīng)量與基礎(chǔ)貨幣的 比值 貨幣供應(yīng)量：是一個(gè)國(guó)家某一時(shí)點(diǎn)上中央銀行和金融機(jī)構(gòu)所持有的貨幣和執(zhí)行貨幣職能的金融資產(chǎn)的總和。貨幣供應(yīng)量是一個(gè)存量概念。 貨幣政策的有效性：是指貨幣政策在其作用空間對(duì)實(shí)現(xiàn)宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)目標(biāo)的促進(jìn)程度。 貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制：是指運(yùn)用貨幣政策工具中到實(shí)現(xiàn)貨幣政策的作用過(guò)程，即如何通過(guò)貨幣政策各種措施的實(shí)施，經(jīng)濟(jì)體制內(nèi)的各種經(jīng)濟(jì)變量影響整個(gè)社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng) 認(rèn)識(shí)時(shí)滯：是指中央銀行或其他政策制定當(dāng)局通過(guò)分析物價(jià)、利率、投資等實(shí)際經(jīng)濟(jì)變量的變動(dòng)，認(rèn)識(shí)到是否采取行動(dòng)所花費(fèi)的時(shí)間。 二、判斷題 要包括兩種，即認(rèn)識(shí)時(shí)滯和決策時(shí)滯。（ 錯(cuò) ） ，因此稱(chēng)為內(nèi)部時(shí)滯。（ 錯(cuò) ） 。（ 錯(cuò) ） “死角約束”來(lái)看，存在著一系列曾經(jīng)試圖通過(guò)貨幣信用政策解決根本解決不了的問(wèn)題，結(jié)構(gòu)問(wèn)題是表現(xiàn)之一。（ 錯(cuò) ） ，同時(shí)每一級(jí)又有若干機(jī)構(gòu)共同行使監(jiān)管職能。（ 錯(cuò) ） 。（ 對(duì) ） 7.《巴塞爾協(xié)議》規(guī)定，到 1992 年年底，銀行的資本對(duì)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)比率目標(biāo)為 6﹪。（ 錯(cuò) ） 。（ 對(duì) ） 三、單選題 。（ A ） 效應(yīng)時(shí)滯 ，同時(shí)每一級(jí)又有若干機(jī)構(gòu)共同行使監(jiān)督職能的金融監(jiān)管體制稱(chēng)之為（ D ）。 融監(jiān)管體制 中央銀行監(jiān)管的（ C）。 D 具體方法 4.“不干涉銀行內(nèi)部管理”是中國(guó)人民銀行金融監(jiān)管的（ A）。 D 具體方法 （ B）。 7 四、多項(xiàng)選擇題 。中央金庫(kù)在業(yè)務(wù)上實(shí)行垂直領(lǐng)導(dǎo)的管理體制。在下列各項(xiàng)中，屬于中央金庫(kù)系列的是（ ACDE ）。 庫(kù) ，預(yù)算收入主要有三種吸納方式是（ BCD）。 庫(kù) ，即（ ADE）。 E．管理存款準(zhǔn)備金 （ ABDE）。 率 法定存款準(zhǔn)備金 ，（ ABCDE）屬于國(guó)債兌付的資金來(lái)源。 。這三類(lèi)清算業(yè)務(wù)是（ CDE） 的差額 五、簡(jiǎn)答題 簡(jiǎn)述決定貨幣供應(yīng)量的主要因素 答： 貨幣供應(yīng)量是一個(gè)國(guó)家某一時(shí)點(diǎn)上中央銀行和金融機(jī)構(gòu)所持有的貨幣和執(zhí)行貨幣職能的金融資產(chǎn)的總和。貨幣供應(yīng)量是一個(gè)存量概念 中央銀行和商業(yè)銀行是決定貨幣供給的主體：傳統(tǒng)和現(xiàn)代貨幣理論有的認(rèn)為貨幣供給是外生變量，有的認(rèn)為是內(nèi)生變量。但是大多數(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)家承認(rèn)，貨幣供應(yīng)量并不僅僅取決于中央銀行的意愿和決策，也取決于作為貨幣需求者的大量金融機(jī)構(gòu)和社會(huì)公眾的行為決策，貨幣供應(yīng)量主要是由中央銀行和商業(yè)銀行共同創(chuàng)造出來(lái)。因?yàn)?，第一，現(xiàn)代的現(xiàn)金由中央銀行發(fā)行的（個(gè)別國(guó)家由財(cái)政部發(fā)行）。第二，商業(yè)銀行本身具有存款貨幣的創(chuàng)造能力；第三，商業(yè)銀行的存款貨幣創(chuàng)造能力受中央銀行決定的法定存款準(zhǔn)備金的限制；第四，中央銀行直接決定商業(yè)銀行的基礎(chǔ)貨幣。 簡(jiǎn)述 影響基礎(chǔ)貨幣量變動(dòng)的主要因素 答： 見(jiàn)作業(yè) 2，六 (1) 貨幣政策標(biāo)的的選擇應(yīng)堅(jiān)持那些原則？ p186 答：貨幣政策標(biāo)的選擇遵循五個(gè)原則： 可控性、可測(cè)性、相關(guān)性、抗干擾性與適應(yīng)性。 貨幣政策工具有哪些？各有什么優(yōu)缺點(diǎn)？ 答： 貨幣政策工具包括：一般性貨幣政策、選擇性貨幣政策、其他貨幣政策 一般性貨幣政策主要包括存款準(zhǔn)備金、公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)、再貼現(xiàn)三個(gè)方面。 選擇性貨幣政策工具主要包括：如優(yōu)惠利率，保證金利率，行業(yè)信用管制等的間接信用控制。 存款準(zhǔn)備金優(yōu)點(diǎn)有三：一是有較強(qiáng)的告示效應(yīng)，二是法定存款準(zhǔn)備金政策是具有 法律 效力的，威力很大，這種調(diào)整有強(qiáng)制性，三是準(zhǔn)備金調(diào)整對(duì)貨幣供應(yīng)量有顯著的影響效果，準(zhǔn)備金率的微小調(diào)整會(huì)使貨幣供應(yīng)量產(chǎn)生很大變化，其缺點(diǎn)也主要是缺乏應(yīng)有的靈活性，正因?yàn)樵撜吖ぞ哂休^強(qiáng)的通知效應(yīng)和影響效果，所以其有強(qiáng)大的沖擊力。 公開(kāi)市場(chǎng)政策的優(yōu)點(diǎn)在于以下幾點(diǎn)： 1，通過(guò)公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)可以左右整個(gè)銀行體系的基礎(chǔ)貨幣量，使它符合政策目標(biāo)的需要。 2，中央銀行的公開(kāi)市場(chǎng)政策具有 主動(dòng)權(quán) ，即政策的效果并非取決于其他個(gè)體的行為，央行是 主動(dòng)出擊 而非 被動(dòng)等待 。 3，公開(kāi)市場(chǎng)政策可以適時(shí)適量地按任何規(guī)模進(jìn)行調(diào)節(jié)，具有其 他兩項(xiàng)政策所無(wú)法比擬的靈活性，中央銀行賣(mài)出和買(mǎi)進(jìn)證券的動(dòng)作可大可小。 4，公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)有一種連續(xù)性的效果，央行能根據(jù)金融市場(chǎng)的信息不斷調(diào)整其業(yè)務(wù)，萬(wàn)一發(fā)生經(jīng)濟(jì)形勢(shì)改變，可以迅速作反方向操作，以改正在貨幣政策執(zhí)行過(guò)程中可能發(fā)生的錯(cuò)誤以適應(yīng)經(jīng)濟(jì)情形的變化，這相較于其他兩種政策工具的一次性效果是優(yōu)越的。其主要的缺點(diǎn)一是對(duì)經(jīng)濟(jì)金融的環(huán)境要求高。公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)的一個(gè)必不可少的前提是有一個(gè)高度發(fā)達(dá)完善的證券市場(chǎng)，其中完善包括有相當(dāng)?shù)纳疃取V度和彈性，二是證券操作的直接影響標(biāo)的是準(zhǔn)備金，對(duì)商業(yè)銀行的信貸擴(kuò)張和收縮還只是起間接 的作用。 再貼現(xiàn)政策的優(yōu)點(diǎn)有二：一是能通過(guò)影響商業(yè)銀行或其他金融機(jī)構(gòu)向央行借款的成本來(lái)達(dá)到調(diào)整信貸規(guī)模和貨幣供應(yīng)量的目的，二是能產(chǎn)生一種 告示效應(yīng) ，再貼現(xiàn)政策的局限表現(xiàn)在中央銀行處于被動(dòng)地位，往往不能取得預(yù)期的效果，另外，再貼現(xiàn)政策工具的靈活性比較小，缺乏彈性， 中國(guó)加入世界貿(mào)易組織后金融監(jiān)管遇到哪些問(wèn)題？ p237239 答：中國(guó)的金融監(jiān)管規(guī)則與共同軌冊(cè)存在距離，至少需要在以下幾個(gè)方面做出調(diào)整 1，銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)的權(quán)利和義務(wù)， 2，資本充足率， 3，資產(chǎn)分類(lèi)和呆賬準(zhǔn)備金， 4，金融市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)控制體系， 5，金融 機(jī)構(gòu)的資信評(píng)估， 6，分業(yè)經(jīng)營(yíng)與混合經(jīng)營(yíng)。 六、論述題 試述貨幣政策目標(biāo)及其相互間的關(guān)系，并談?wù)勀銓?duì)我國(guó)貨幣政策目標(biāo)選擇的看法。 .p148— 154 答：貨幣政策目標(biāo)包括：充分就業(yè)、物價(jià)穩(wěn)定、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、國(guó)際收支平衡，這幾大目標(biāo)之間 存在一定的一致性，但他們也存在許多不一致，同時(shí)實(shí)現(xiàn)幾個(gè)目標(biāo)是困難的。 我們國(guó)家在不同的時(shí)期選擇了不同的貨幣政策目標(biāo)。 如何提高我國(guó)貨幣政策傳導(dǎo)的有效性？ （ 1）正確評(píng)價(jià)貨幣政策的功能，實(shí)現(xiàn)貨幣政策與其他宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)政策的協(xié)調(diào)配合。 （ 2）完善經(jīng)濟(jì)金融統(tǒng)計(jì)和公布制度，加 強(qiáng)貨幣供應(yīng)量與實(shí)際經(jīng)濟(jì)變量關(guān)系的實(shí)證研究。 （ 3）改進(jìn)貨幣政策工具及其操作運(yùn)用，慎重選擇貨幣政策標(biāo)的，實(shí)現(xiàn)金融宏觀(guān)調(diào)控方式從直接型向間接型的轉(zhuǎn)變。 （ 4）繼續(xù)改革人民銀行管理體制和運(yùn)行方式，提高工作效率，盡可能縮短貨幣政策的認(rèn)識(shí)時(shí)滯和決策時(shí)滯。 《中央銀行理論與實(shí)務(wù)》形考作業(yè) 4 答案 一、名詞解釋 駱駝評(píng)價(jià)體系：美國(guó)銀行評(píng)級(jí)制度的俗稱(chēng)。該制度主要從資本充足狀況、資產(chǎn)質(zhì)量、管理水平、收益狀況和流動(dòng)性等五個(gè)方面評(píng)估銀行的經(jīng)營(yíng)狀況。因?yàn)檫@五個(gè)方面英文的第一個(gè)字母分別是 C、 A、 M、E、 L 而得名 銀行風(fēng)險(xiǎn)：銀 行風(fēng)險(xiǎn)就是銀行業(yè)的損失發(fā)生的不確定性 8 資本充足性管制：中央銀行對(duì)商業(yè)銀行資本水平實(shí)行最低比率控制的監(jiān)管制度，用資本與總資產(chǎn)的比率、資本與負(fù)債的比率、資本與風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比率等來(lái)衡量。 資本流動(dòng)性評(píng)級(jí)：即評(píng)價(jià)資本流動(dòng)性是否充足，包括銀行存款的變動(dòng)情況，銀行對(duì)借入資金的依賴(lài)程度，可隨時(shí)變現(xiàn)的流動(dòng)資產(chǎn)數(shù)量。 銀行監(jiān)管?chē)?guó)際化：銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的國(guó)際化，帶來(lái)了銀行監(jiān)管的國(guó)際化，母國(guó)的銀行監(jiān)管者與東道國(guó)的銀行監(jiān)管者需要共用信息和友好合作。 資本評(píng)級(jí)：駱駝銀行評(píng)級(jí)體系把銀行資本放在指標(biāo)