【正文】 C. 貸款協議內的條款檢查 (Covenant check) 貸款人每年需向代理行主動書面申報沒有違約事件，並主動 檢查所有財務及非財務規(guī)定條款交代理行核實，各參加行亦應自行覆核。有關安排需經所有單位確認。借款人亦應聘請律師開始起草貸款協議，貸 款協議草稿完成後，先交借款人 代表律師 檢 視 及提意見 。第二市場則可保留較大機動 性，如參加時間 、 金額 及 價格等 24 3. 分銷 續(xù)前頁 H. 第一市場及第二市場參與 (續(xù) ) V) 第一市場的參加 行 可直接 參 與 談判合約條款。安排行可視情況更改 Termsheet條文，甚至取消交易。 II) 透過市場調查，就最後包銷金額達到內部共識。貸款從香港、臺灣及世界各地跑進中國大陸市場。 7 1. 醞釀 續(xù)前頁 B. 客戶融資需求 I) 盡力了解貸款用途 ， 解釋每筆貸款用款目的及時間 。 對銀行而言，一般在談判過程中，條款摘要 (Termsheet)會愈收愈緊。 信中亦要提出該承 諾 將以 各方最後滿意合約條款為準 (Subject to satisfactory documentation)。 IV) 如最後辛迪加結果未能籌組目標金額，則借款人需與安排 行商討 對策。 30 4. 完成交易 (Closing) – 續(xù)前頁 E. 簽約儀式 I) 簽約儀式由簽約儀式代理行 負責 ， 範圍 包括場地 、 坐位安 排，人手調配， 及 所 有後勤安排等。 D. 如有貸款行未能在指定日期前將款項匯到帳上，安排行會先行墊支，然後根據合約條款向欠款銀行追討欠款及利息成本。 II) 豁免需由借款人以書面正式提出，並提供合理解釋供所有貸款人 考慮。 31 5. 提款 (Draw down) A. 提款先決條件 (Condition precedents)及後置條件(Condition subsequent) I) 在 簽約 後，借貸雙方即受貸款協議的內容約束，包括 提款前的先決條件。 28 4. 完成交易 (Closing) – 續(xù)前頁 B. 貸款文件準備 (續(xù) ) IV) 貸款協議內基本可分為商業(yè)考慮及法律考慮，律師們 會在屬於法律觀點的問題上提意見及解決問題方法。 25 3. 分銷 續(xù)前頁 Risk participation (分擔風險性參加 ) 另一種參與是當一家貸款機構對某筆貸款感興趣， 但因種種原因不能直接放貸時， 可與原貸款人達成分擔風險 協議 。 D. 包銷批核及信貸批核 如包銷金額和信貸金額不同，差額需要推銷到銀團市場上。了解每家銀行能承受的貸款金額，對業(yè)務的基本要求，內部審批所需時間 等 。 2. 組織銀團能促進銀行間的交流，各銀行對某一行業(yè)及某一客戶提出自己的意見，可增進對客戶或對行業(yè)知識的了解，從而避免不必要的風險。 5 二 、 銀團貸款操作流程 1. 醞釀 (Initiation) 2. 形成 (Origination) 3. 分銷 (Distribution) 4. 完成交易 (Closing) 5. 提款 (Drawdown) 6. 授信管理 (Credit Management) 6 1. 醞釀 A. 發(fā)掘新業(yè)務 I) 銀行透過日常業(yè)務推廣活動，了解個別企業(yè)客戶的 種種融資需要，經初步討論後，可確定融資框架， 如金額、年期、擔保、抵押等。 12 2. 形成 A. 與客戶定立最終貸款條件及條款摘要 (Definitive Termsheet) 在遞交意向 性 建議書後，銀行需不斷的與客戶溝通 ， 從而了解客戶對建議書的想法。 II) 審批期間，安排行會與各參加行保持緊密接觸 (透 過電話，電郵，電傳及書信 ) 以解 信 貸部門提出的 問題。 減額會按各家參加 行的最初承諾及其原先表示希望參加的辛迪加名稱而定。而該律師亦應只為一方客戶負責，出現疏忽時易於追討 責任。代理行繼而向所有參加行確認先決條件已被滿足 (Unconditional)，代理行再通知參加行提款詳情，如提款日期、金額和利息期等。 ” 36 問題貸款處理 ? 對違約事件保持警覺性 ? 對違約事件作出聲明 ? 通知或與客戶溝通及尋找解決方法 ? 通知所有貸款銀行有關違約情況 ? 暫停單方面行動 Standstill ? 督導委會及牽頭銀行 Steering mittee amp。 3)所需政府批文 (如外管批文、國土局登記、民航總 局飛行器登記等 )。 VI) 當草稿被最後修改而所有有關單位都表示同意該貸款 協議的最後版本，安排行可宣佈涷結貸款協議以等待 正式簽署。 26 4. 完成交易 (Closing) A. 承諾金額分配 (Commitment Allocation) I) 安排行在辛迪加完成後，會馬上與借款客戶商討最後額度 金額。 安排行分工： I) 簿記行 Book runner II) 文件代理行 Documentation agent III)簽約儀式代理行 Signing agent IV) 額度代理行 Fac