【正文】 由于小微企業(yè)的信息不對稱問題比較嚴重，商業(yè)銀行難以了解貸款項目的準確風險 ， 在同等風險條件下 更愿意向 信息透明度高的 大 中型 企業(yè)提供貸 款，使得 小微企業(yè) 群體的融資需求 不能得到或不能完全得到滿足 。擔保方式含抵 質(zhì)押 、保證、聯(lián)保、信用等 11 種，引入信貸評分卡、集中處理中心，建立了“信貸工廠”作業(yè)模式 ， 使得貸款流程 縮短了一倍 交通銀行 展業(yè)通 2020 年 8 月 整合小企業(yè)公司貸款產(chǎn)品，根據(jù)小企業(yè)不同發(fā)展階段的資金財務(wù)需求，提供個性化的金融產(chǎn)品與服務(wù)方案 ； 可 整貸零償， 以 適應(yīng) 企業(yè)資金回流特點； 擔保方式多樣 招商銀行 點金成長計劃 2020 年 10 月 根據(jù)中小企業(yè)不同發(fā)展階段的生產(chǎn)經(jīng)營特點和金融需求，重點提供的一系列個性化的金融服務(wù)產(chǎn)品及組合 助力貸 2020 年 12 月 以客戶訴求為導向，以不斷豐富的產(chǎn)品體系為保障，根據(jù)中小企業(yè)的特征和訴求，量身定制專業(yè) 浦發(fā)銀行 助推器 2020 年 6 月 包括日常經(jīng)營、規(guī)模擴張、跨越成長三檔服務(wù)，專注助推快速成長中的企業(yè)， 幫助 企業(yè)快速融通資金、提高資金使用效率、安全管理資金以及 進行 股權(quán)擴張、兼并收購等 興業(yè)銀行 金芝麻 2020 年 9 月 涵蓋中小企業(yè)產(chǎn)、購、銷 3 大環(huán)節(jié)，一站式解決 8 大資金難題，產(chǎn)品多，環(huán)節(jié)全 ，與中小企業(yè)現(xiàn)金流、物流緊密結(jié)合 芝麻開花 2020 年 6 月 以中小企業(yè)成長上市為主線， 綜合應(yīng)用傳統(tǒng)銀行和投資銀行兩大金融工具，橫跨直接融資、間接融資、現(xiàn)金管理等多個 領(lǐng)域 華夏銀行 龍舟計劃 2020 年 4 月 針對企業(yè)創(chuàng)立初期尚未建立起有效的企業(yè)信用，面臨擔保不足、融資較難等問題而設(shè)計，主要含聯(lián)保聯(lián)貸、接力貸、寬限期分期還本付息貸等產(chǎn)品 資料來源：筆者根據(jù)各銀行官網(wǎng)整理 從 表 3 可以看出，各銀行針對小微企業(yè)（或中小企業(yè)）推出的信貸產(chǎn)品大多考慮了客戶的不同成長階段的不同融資需求， 擔保方式也比較多樣，但也有各自不同的針對性，民生銀行重視完善整個小微金融業(yè)務(wù)流程提高信貸效率， 交通銀 行、 華夏銀行推出整貸零還的還款方式，而 浦發(fā)銀行則注重中小企業(yè) IPO 及并購等 資本市場 擴張 行為 。 （ 2） 檢查方式 。民生銀行的商圈營銷與聯(lián)保即利用了集群優(yōu)勢，取得了較好的成效。 統(tǒng)一授信體制 統(tǒng)一授信是指商業(yè)銀行對單一客戶或地區(qū)統(tǒng)一確定最高授信 額度，并加以集中 控制的信貸風險管理措施 。 信用評級 現(xiàn)代信用評級制度起源于美國，對商業(yè)銀行而言，信用評級 是 按照 科學的 方法和程序?qū)ζ髽I(yè) 在一定時期內(nèi)的 償債能力做出 評價，并以專門的 信用等級 來表示評級結(jié)果 的一種管理方法。 （ 2） 企業(yè) 成立 背景、資本 結(jié)構(gòu) 。一些直接面對國際市場的小微企業(yè)的訂單銳減，導致現(xiàn)金流短缺、市場 風險加大，再加上小微企業(yè)資本金少，規(guī)模小，生命周期較短在市場波動情況下，更易放大風險。在此之前，很多信貸管理的學術(shù)研究與金融機構(gòu)的信貸實踐操作習慣于使用比較模糊的中小企業(yè)的概念，而不是更準確的微型企業(yè)、小企業(yè)和中型企業(yè)的概念。本文 提出了小微企業(yè)信貸風險的動態(tài)管理模式， 為商業(yè)銀行提供參考。 第四章，民生銀行對小微企業(yè)的 信貸 風險管理。段斌與王中華 （ 2020）分別從宏觀環(huán)境、中小企業(yè)以及銀行三方面分析信貸風險的具體產(chǎn)生原因，認為股份制商業(yè)銀行應(yīng)該在風險識別、度量及控制方面，打破原有的信貸組織架構(gòu)、技術(shù)手段與管理流程，建立專業(yè)化的中小企業(yè)信貸組織架構(gòu)，以全新的、相對獨立的事業(yè)部組織進行獨立 5 運作 與考核 ， 并 建立中小企業(yè)信用分類評級機制，實行貸款差別定價，重點考慮中小企業(yè)的風險等級和與其他客戶的差別化因素。 在英國的金融制度下 ， 小 企業(yè) 即使在有擔保的情況下， 也難以籌集所需長期資本 。 各大銀行也紛紛 開始 拓展小微金融業(yè)務(wù)，助力小微企業(yè)融資與發(fā)展。 因此，對 小微企業(yè) 信貸風險 進行 科學、 高 效的管理成為我國商業(yè)銀行拓展小微 金融業(yè)務(wù)的必然選擇。 ............................... 37 甲支行對 A 商會的授信方案 ............................... 38 商戶金融需求分析 ................................. 38 甲支行營銷目標 ................................... 39 授信方案設(shè)計 ..................................... 39 信貸風險管理 ........................................... 41 信貸風險分析 ..................................... 41 信貸風險管理措施 ................................. 41 第六章 結(jié)論與對策建議 .......................................... 43 總結(jié)與對策建議 ......................................... 43 全文總結(jié) ......................................... 43 對策建議 ......................................... 43 本文不足與展望 ......................................... 45 參考文獻 ....................................................... 46 1 第 一 章 緒 論 與意義 選題背景 小 微 企業(yè)是我國國民經(jīng)濟和社會發(fā)展的重要力量， 據(jù)國家有關(guān)方面的統(tǒng)計數(shù)據(jù)披露， 2020 年底 我國 的小企業(yè)約為 960 萬 家， 其中 登記注冊的個體、私營工商戶已經(jīng)超過 3000 萬 1。早在 1968 年，美國紐約大學的 Edward I Altman 教授 即提出了著名的 Z評分模型（ Zscore），該模型選取企業(yè)財務(wù)數(shù)據(jù)中的 5 個變量 代入模型來 評價企業(yè)的經(jīng)營情況。許多研究表明， 建立長期銀企溝通合作關(guān)系是一個 解決 該問題有效途徑。胡瑞光（ 2020）介紹了 美國為促進小微型企業(yè)發(fā)展而 制定的各方面的政策，認為我國應(yīng)強化政府法律和政策對小微企業(yè)融資的扶持力度，并構(gòu)建完善的小微企業(yè)金融政策支持體系，加強金融創(chuàng)新，拓寬融資渠道。本文多處對小微企業(yè)與大中型企業(yè)的經(jīng)營方式、風險、融資需求 等特點 進行了對比分析，以探求具有針對性的小微企業(yè)信貸風險管理體系。 小微企業(yè)概念 小微企業(yè)是小型企業(yè)、微型企業(yè)、家庭作坊式企業(yè)、個體工商戶的統(tǒng)稱。目前我國小微金融整體還處于起步階段，各商業(yè)銀行較少有成立專門負責小微金融的部門，即使有成立的專業(yè)化程度也不高。由于小微企業(yè)的財務(wù) 報表 等 “ 硬 性” 信息的可靠性 不高 ， 信貸人員進行 貸前調(diào)查 除查閱 “硬性”數(shù)據(jù)、報表、文字 外 ， 還應(yīng)收集 與 反映客戶誠信狀況和信譽情況等“軟性” 信息 ，并且可以 利用 我國 人民銀行信貸查詢系統(tǒng)上企業(yè) 的信用記錄，作為補充， 綜合考慮，對 申請人 的 償債能力 做出客觀、全面的評價。 貸款用途調(diào)查是貸前調(diào)查的重要 內(nèi)容，也是決定能否貸款的主要依據(jù)。 （ 2）信用評級標準。另外，商業(yè)銀行應(yīng)當 考慮各 行的信貸水平、 及其所在 轄區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展 水平， 不可簡單地僅按機構(gòu)級別授予同樣的權(quán)限額度 。 （ 2） 集體審批 原則 。 商業(yè)銀行 必須 定期根據(jù) 貸后檢查 所獲信息對信貸資產(chǎn)進行 重 分類，并 對 分類認定結(jié)果用于風險預(yù)警、信用評級更新等管理需求。當前許多銀行管理層對風險文化不夠重視 ， 不能起到帶頭作用，制度變化較快， 前后 決策 不一致， 導致 形成不良的風險文化 ，增加 信貸 風險 。 雖然近年來 ，各商業(yè)銀行、小額貸 款公司、擔保公司都紛紛推出了自己面向小型企業(yè)的金融服務(wù)品牌， 但總體來看 ， 業(yè) 內(nèi) 。 由于 小微企業(yè) 客戶多、雜、散 ，其融資需求金額 少、頻率高、時間急，商業(yè)銀行需要 建立 獨立的 小微企業(yè) 信貸運作模式，這就要求首先建立起 適當?shù)娘L險管理組織架構(gòu)，進而形成 良好的風險文化。 信息管理 信息管理 是指對貸后檢查獲得的信息進行管理與恰當運用， 也是 商業(yè)銀行信 貸 風險 管理的重要組成部分。 通常 由 客戶經(jīng)理負責市場 開發(fā)與貸款 營銷，并進行貸前調(diào)查，評估申請企業(yè)情況 ， 為貸款審批提供參考，并承擔調(diào)查失誤與評估失誤 的 責任 ； 貸款審 批 人員負責 信貸風險 審查， 批準發(fā)放貸款，并 承擔審查失誤的責任 ； 貸 后 檢查人員負責貸款 發(fā)放之后 的檢查和 本息回收 ， 及時進行風險預(yù)警，承擔檢查失誤、回 收不 力 的責任 。” 商業(yè)銀行 法人授權(quán)是有效開展業(yè)務(wù)的前提， 也是 強 信貸風險管理 的基礎(chǔ)。”債務(wù)人評級是指 客戶 維度上的違約 風險 測度 ， 即 通過 分析 客戶財務(wù) 狀況 、 生產(chǎn) 經(jīng)營 情況以及所處 行業(yè)發(fā)展情況等信息進行 得出其 違約概率，再 映射出 對應(yīng)的信用等級 ； 債項評級 是 在客戶信用評級結(jié)果的基礎(chǔ)上，對 特定的交易 或金融資產(chǎn)維度上的 違約測度 ， 對商業(yè)銀行來說， 即 分析 每一筆 信貸資產(chǎn) 的 金額、 期限、擔保 方式 等條件 ，得出 其 違約 損失率 ，進而映射出對應(yīng)的 信用等級， 它 反映 的是 每一筆 信貸資產(chǎn) 在違約時，銀行所承擔的損失。 （ 4） 貸款用途。 信貸人員 應(yīng) 系統(tǒng) 地對小微企業(yè)進行實地調(diào)研 并搜集 相關(guān)資料， 其調(diào)查的全面性 與 可靠性，對 信貸安全意義重大。在實踐中 ，操作流程 不完善 、監(jiān)控 系統(tǒng) 不嚴密、 員工 道德 素質(zhì) 與 業(yè)務(wù) 水平不高等原因，都會引發(fā)信貸業(yè)務(wù) 操作風險。 圖 1：信貸業(yè)務(wù)流程 劃分這三個階段，并對各階段的具體活動進行分析，有利于商業(yè)銀行控制信貸風險。對商業(yè)銀行小微企業(yè)信貸風險動態(tài)管理模式進行了理論探討 ，為商業(yè)銀行提供參考。陳佳潔 與李建波 （ 2020）在分析信用風險評估模型以及此模型在 我國 的適用性的基礎(chǔ)上，結(jié)合數(shù)據(jù)包絡(luò)分析（ DEA）和層次分析 6 法（ AHP）的特點，建立一種改進的 DEA/AHP 的新模型，選取財務(wù)指標對 8 家上市公司的信用情況進行實證分析，結(jié)果顯示 改進方法 可行 ， 能 幫銀行做出更精準的評價。信貸配給是信貸市場的內(nèi)生機制， 經(jīng)驗表明 信貸配給中 小企業(yè)容易 遭到 拒絕 ，這一點也得到 4 了理論支持 。 文獻綜述 國外 文獻綜述 國外 習慣于將小型企業(yè)、微型企業(yè)統(tǒng)稱為 小企業(yè) （ Small Business） ， 對 其信貸 問題及風險管理進行了較多研究 ， 可以從風險評估模型、小企業(yè)信用評分、麥克米倫缺欠、均衡信貸配給、關(guān)系型貸款五個方面進行總結(jié)。 Credit Risks Management。 實踐中商業(yè)銀行也基本按 這一模式 進行運作 ， 并取得了 一定的成效，但 目前小微金融仍處于起步階段，商業(yè)銀行對小微企業(yè)信貸風險管理存在不少問題 ， 如 風險管理組織 結(jié)構(gòu) 不盡合理、內(nèi)部信用評級體系針對性不強 等， 本文分析認為 ， 這些 問題是由宏觀環(huán)境、 小微企業(yè) 和商業(yè)銀行共同造成的。目前已經(jīng)有商業(yè)銀行開始將信貸投放重心放在了小微企業(yè)這個群體，將 其 視為業(yè)務(wù)發(fā)展 的 藍海，例如民生銀行。 （ 4）均衡信貸配給 均衡信貸配給概念最早是由 Stiglitz 和 Weiss 在 1981 年提出 ，指的是在一般利率條件下由于銀行的利潤最大化動機而發(fā)生的信貸市場不能出清 的 現(xiàn)象。 （ 2）實證研究 的文獻 國內(nèi)學者的實證研究方面包括層次分析法（ AHP）及數(shù)據(jù)包絡(luò)分析等模型。 第五章，民生銀行某支行的商圈業(yè)務(wù)案例。我國目前已有股份制商業(yè)銀行（例如民生銀行、招商銀行、華廈銀行）在小微金融業(yè)務(wù)或小貸業(yè)務(wù)方面取得較好成效，總結(jié)民生銀行的小微企業(yè)信貸風險管理實踐經(jīng)驗，無疑可以增強本文的實踐指導意義。 商業(yè)銀行關(guān)于小微企業(yè)的 信貸風險 可參照 新 巴塞爾協(xié)議關(guān)于資產(chǎn)風險的分類標準分成信用風險、市場風險、操作風險、流動性風險四大類 。 我國的股份制商業(yè)銀行在小微金融方面的流動性風險主要 表現(xiàn)為 存款不足以滿足小微企業(yè)的需求。例如， 了解 企業(yè)的性質(zhì)是集體企業(yè)、國有企業(yè)的子公司、民營企業(yè)還是外資企業(yè) 。 我國銀監(jiān)會、證監(jiān)會、保監(jiān)會都 分別 出臺文件要求銀行、證券公司、保險公司等金融機構(gòu)建立內(nèi)部信用 評級體系 （ Internal Rating System, IRS） 來對其資產(chǎn)與客戶 風險進行監(jiān)管 。 商業(yè)銀行向 小微企業(yè) 提供 業(yè)務(wù)時 有必要將 單個企業(yè)或單個企業(yè)集群（商圈）作 為一個整體，按照統(tǒng)一的標準，識別 企業(yè)整體信用風險，向其 提供 統(tǒng)一的 授信支持 并 集中管理，從而控制 其 整體信用風險。 貸款審批 貸款審批是 貸中管理的主要環(huán)節(jié) ，是商業(yè)銀行對貸款申請企業(yè)進行資格認定的必經(jīng)程序 。商業(yè)銀行要 充分利用現(xiàn)代化電子網(wǎng)絡(luò)等非現(xiàn)場手段， 及時批量處理 有關(guān) 信息資料，從而發(fā)現(xiàn)借款者 的 潛在風險，并 作為 現(xiàn)場檢查的切入點， 上門核實情況 ，從中查