【正文】 點，主要有以下內容。因此，由于對我國商業(yè)銀行個人理財市場發(fā)展的經過和過程的研究，總結商業(yè)銀行個人理財服務市場發(fā)展過程中的客觀規(guī)律，把握其發(fā)展脈絡、存在問題和解決之道，對促進其今后健康發(fā)展有著重要的現實意義。改革開放以來，商業(yè)銀行個人理財服務市場發(fā)展研究，從而促進我國個人理財服務市場的健康發(fā)展。所有的金融交易都是可見的關系是建立在金融機構的基礎上，這是個人的，綜合性的服務活動。（二）個人理財業(yè)務分類理財顧問服務，理財顧問服務是指商業(yè)銀行向客房提供財務分析與規(guī)劃，投資建議，個人投資產品推介等專業(yè)化服務。（三）個人理財業(yè)務開展的必要性，對個人理財業(yè)務有巨大的市場需求。首先，現金對居民手中的比重持續(xù)下降。2007年火爆的中國股市，使中國的城鎮(zhèn)居民看到了資本市場的魔力，中國的城鎮(zhèn)居民的快速增長，使他們的財富的財富效應也開始重新審視生活。但是，風 險與收益相伴是金融業(yè)的基本規(guī)律。根據現有國內外相關研究，目前我國個 人理財業(yè)務的問題主要反映在:產品定價和風險對沖方面，缺乏科學的完善的風 險管理措施。因此，在開展個人理財業(yè)務過程中，如何防范風險成為我國商業(yè)銀行面臨 的十分重要的問題。本文從商業(yè)銀行個人理財業(yè)務概述、發(fā)展背景及意義出發(fā)，分析了我國商業(yè) 銀行個人理財業(yè)務存在的主要風險，在概括我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務發(fā)展現狀 及存在的問題的基礎上，通過借鑒發(fā)達國家和地區(qū)商業(yè)銀行個人理財業(yè)務的先進 做法和經驗，從商業(yè)銀行視角提出改進風險管理的政策建議。個人理財業(yè)務。波士頓咨詢公司2009年10月30日發(fā)布 的全球財富報告顯示，中國內地擁有百萬美元金融資產的家庭數量已從2001年 ，躍居全球第五，僅次于美國、日本、英國 和德國。據有 關資料統(tǒng)計，花旗、德意志、匯豐等國際著名銀行的個人業(yè)務利潤率都在40?0以 上。然而，2007 年，美國次貸危機爆發(fā)，從而引發(fā)了全球金融危機，并進而逐漸演變成本世紀最 嚴重的經濟危機。本人在銀 行相關部門工作多年，對此更是有切身的體會。與此同時，商業(yè)銀行不少理財產 品爆出“零收益”、”大幅虧損”等情況，從而使理財產品蒙上了信譽危機，并暴露 出產品設計存在瓶頸、風險測評過于籠統(tǒng)等問題，這些問題直接影響到理財產品 的健康發(fā)展。而今天，更多的投資者想著怎樣才能使理財行為更安全。從現狀看來，積極發(fā)展理財業(yè)務不僅符合我國社會經濟金融發(fā)展的要求，有利于我國商業(yè)銀行發(fā)展高端客戶 和改善銀行客戶結構，有助于為金融消費者提供更豐富的投資工具，而且也有助 于提高商業(yè)銀行的綜合競爭能力。個人理財起源于金融創(chuàng)新，所以國外學者大多從金融創(chuàng)新的角度出發(fā)，對個 人理財業(yè)務產生的理論基礎加以概括。同時，國外學者從傳統(tǒng)金融理論和 行為金融理論兩個方面，從個人投資者的理性和非理性、信息的充分和對稱角度，結合社會的特點、個人投資者的生命周期及投資喜好等方面因素，對個人理財業(yè) 務進行了深入研究和分析。林特納(JohnLininer)和簡莫辛(JanMOSSin)分別獨立提出了資本資產定價模型理論?？?克經濟學泰斗薩繆爾森提出了科學理財，實現資源合理分 配。LawrenceJ在二級市場，產品的生命周期是定價的關鍵因素。目前，國內對商業(yè)銀行個人理財業(yè)務的研究大致有以下成果:一、將個人理財業(yè)務定義為利用各種專業(yè)信息手段提供專業(yè)化服務的活動。潘玲在《商業(yè)銀行個人理財服務的業(yè)務發(fā)展模式探究》一文中指出，商業(yè)銀 行個人理財業(yè)務具有如下特點:(l)理財服務逐步成為標準服務。(5)隨著越來越多的投資者選擇進入個人 理財業(yè)務領域，同業(yè)競爭開始日趨激烈。主要表現在以下方面:一是真正意義 上的資產管理業(yè)務還沒有正式啟動。四、個人理財業(yè)務函待創(chuàng)新，同時風險防范機制需要完善。面對巨大的市場需求，我國商業(yè)銀行的個人理財業(yè)務發(fā)展同樣迅猛，根據普益財富公布的數據，超過2010年全年發(fā)行規(guī)模，其中，發(fā)行總數較同年Q1季度增長23%。這就要求理財人員有扎實的業(yè)務素質，能全面了解理財產品的各項功能，熟練掌握證券、銀行、保險、法律、稅收、財務等多方面知識，具備豐富實踐操作經驗，并有良好的交際和組織協(xié)調能力。我國商業(yè)銀行對個人理財業(yè)務的營銷，在思想上、理論上缺乏比較全面的認識，營銷觀念滯后，缺乏主動出擊創(chuàng)造市場的意識。由于不能深入了解客戶的需求，很難對客戶實行差異化服務，不能抓住真正的贏利客戶。問題擺在眼前，該如何解決以保持商業(yè)銀行個人理財業(yè)務市場的健康發(fā)展？我認為：第一，加強與高校合作培養(yǎng)理財人才，規(guī)范理財人才培訓和考試。個人理財產品的開發(fā)不能單純從銀行的角度去思考問題，而應建立在對客戶需求的了解、未來需求變化的分析和預測基礎之上，結合靈活的定價策略，充分滿足優(yōu)質客戶多樣化的金融需求。這種差異不僅體現在對銀行產品類型和檔次的需求上，還體現在對服務方式、服務渠道及服務內容等方面，因此，商業(yè)銀行應在全面調查和分析市場后，進行市場細分，即按照客戶特點，把整個客戶市場細分為若干個需求不同的子市場，其中任何一個子市場都有相似需求的客戶群，銀行可根據自己面臨的市場環(huán)境和自身特點，選擇目標市場，并在此基礎上，制定相應的營銷方案，整合所有資源，提供差異化服務。各家商業(yè)銀行應根據自身實力和業(yè)務特點，對現有金融產品和服務進行比較和分類，重點對自身有比較優(yōu)勢和深受客戶歡迎的產品進行研究和完善，并集中力量進行重點營銷。同時在在商業(yè)銀行內部，要重新建立以市場為導向，開展市場調查、分析營銷環(huán)境、研究營銷戰(zhàn)略、制定營銷目標、擬定營銷組合、實施營銷管理、加強與客戶和社會的溝通營銷團隊，實現金融營銷供給方、需求方與社會的多向互動發(fā)展。本文針對我國商業(yè)銀行在個人理財業(yè)務上的現狀以及存在的一些問題進行了分析，并提出了幾點建議。而個人理財服務是指銀行利用掌握的客戶信息與金融產品，通過發(fā)掘客戶需求，幫助客戶分析自身財務狀況，制定個人財務管理計劃，并幫助客戶選擇金融產品的一系列服務過程。直到上世紀90年代中后期，近年來，隨著我國經濟的快速增長，城鄉(xiāng)居民收入水平不斷提高，為我國的個人理財業(yè)務的發(fā)展提供了一片沃土，國內各商業(yè)銀行大都建立起了自己的理財品牌。發(fā)展個人理財業(yè)務已成為各家銀行競爭優(yōu)質客戶市場的重要手段和新的經濟效益增長點，它是我國商業(yè)銀行今后業(yè)務發(fā)展的一個主要方向。理財建議還只是停留在為客戶提供儲種選擇、個人存單質押等與傳統(tǒng)儲蓄業(yè)務相關的服務上，而未能真正為客戶提供適當的理財建議，不能讓客戶了解理財的核心和含義，只會讓客戶感到自己離理財服務越來越遠。同時，我國各家商業(yè)銀行的個人理財業(yè)務趨同現象嚴重，造成產品同質性強，易于復制和模仿，一家銀行剛剛開發(fā)出新產品，其他商業(yè)銀行立刻就能跟進，盡管名目互不雷同，但功能特點類似、投資收益相當?，F階段，大部分國有商業(yè)銀行理財產品，尚未建立起完善的產品風險量化評級機制。這其實是對銀行信譽的透支，為銀行埋下了信譽風險的隱患。對于個人理財產品的推介，僅限于柜臺、少數的個人理財中心、理 財室，分銷渠道建設落后，難以形成交互式、立體式的營銷網絡。2．加強理財產品開發(fā)、設計和創(chuàng)新，提升產品的品牌形象，加強個人理財產品競爭力。在此基礎上加強對理財產品的宣傳，細分客戶群體，為客戶提供差異化的個人理財產品。從事理財業(yè)務的商業(yè)銀行在發(fā)售產品時，應向投資者全面詳細告知投資計劃、產品特征及相關風險；商業(yè)銀行要定期向投資者披露投資狀況、投資表現、風險狀況等信息。個人理財業(yè)務的發(fā)展也促進了金融機構在硬件上的完善。因此，我國商業(yè)銀行一定要進行個人理財業(yè)務創(chuàng)新，獲得章爭優(yōu)勢，在金融市場競爭日益激烈的情況下，依托我國持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展的經濟情況，依靠國家的政策支持，完善的商業(yè)銀行管理和銀行從業(yè)者素質的不斷提高來推進我國商業(yè)銀行和個人理財業(yè)務不斷向前發(fā)展l 叢衫：“我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務發(fā)展路徑研究”[J]《金融研究》，2009． l 劉媛杰．關于商業(yè)銀行個人理財業(yè)務的思考[J] 《金融視線》 2009l 徐世長, [ J].南方金融, 2010l [J] 《會計與金融》2010第四篇：我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務發(fā)展狀況研究我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務發(fā)展狀況研究摘要近年來，個人理財業(yè)務已成為我國商業(yè)銀行業(yè)務發(fā)展的核心內容，那么我國商業(yè)銀行的個人理財業(yè)務是如何發(fā)展的，是一個什么樣的現狀，又面臨著何種問題呢？在本文之中我會為大家一一道來！關鍵詞： 個人理財業(yè)務；商業(yè)銀行；發(fā)展；現狀；問題一、引言隨著我國市場經濟的發(fā)展和改革開放的深化，我國金融市場已經形成各商業(yè)銀行之間群雄逐鹿的競爭局面。是一種一種綜合金融服務。即使到了新中國成立以后, 在大鍋飯, 鐵飯碗的時期, 在商品極度短缺的年代，絕大多數老百姓一輩子的最大奢望也不過是吃飽飯，填飽肚子。所以說理財是人們適應商品經濟，是進一步社會化所必須的因素，理財也是社會進步的表現。二是認為理財是有錢人的事兒，普通老百姓沒有幾個錢，無所謂理不理財。三、我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務的發(fā)展概況和現狀（一）個人理財業(yè)務的發(fā)展概況個人理財業(yè)務在發(fā)展的初期只是各個銀行用來吸引客戶和強化客戶忠誠度的一種免費促銷手段，并沒有盈利的目標。其實我國的個人理財業(yè)務的起步較晚，商業(yè)銀行開展這項業(yè)務是在20世紀90年代中期。主要表現在：個人理財產品的不斷豐富，從單一產品發(fā)展到“組合套餐”，出現了諸如個人理財中心、個人理財工作室、金融超市等各種各樣的機構形式；各家銀行也紛紛創(chuàng)立自己的個人理財業(yè)務品牌，如招行的“金葵花”、工行的“理財金”、中行的“中銀理財”等；而在我國當前分業(yè)經營體制下，銀行通過個人理財業(yè)務在一定程度上發(fā)展了與保險、證券、基金、信托等金融機構的合作，比如代銷其他非銀行金融產品以及為客戶提供資金轉移等服務，使客戶在個人理財活動中得到了更多更便捷的服務。理財產品品牌化和系列化目前各家商業(yè)銀行都已基本形成了自己的品牌產品系列，如中行的“中銀理財”，工行的“理財金賬戶”，招行的“金葵花”等，成為理財市場的一大特色。產品設計以創(chuàng)新為理念，趨向多樣化如光大銀行推出一款以“呵護寶寶健康，陪伴寶寶成長”為設計理念的聯(lián)名卡。因此商業(yè)銀行不能涉足保險、證券、基金等，無法對個人資產進行全權的管理，提供的個人理財服務，還只能停留在咨詢、建議或者理財方案設計方面，不能真正的去代理客戶進行組合投資，銀行理財服務中的核心業(yè)務即增值業(yè)務大都無法實現辦理，這從客觀上限制了我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務的發(fā)展。理財需求和理財文化的制約截止至2010年，而且隨著人民收入和個人財富的提高而逐漸增長，按理說百姓對個人理財的需求應該相當大，但現實卻恰恰相反，當前個人理財的實際需求很小，造成這種現象的原因主要是：一來中國個人財富的擁有不均衡，財富的配置不合理，貧富差異大，將近中國儲蓄資產的60%都集中在了20%的個人手中，其他的80%的居民屬于低收入階層，在他們眼中吃飯穿衣才是重中之重，所以真正有理財需求的只是少數人；二是老百姓一貫以來缺乏投資意識和理財意識，造成這一現象的主要原因是我國的普及性金融教育水平嚴重滯后，造成老百姓的金融知識嚴重匱乏，居民對個人理財的內涵、業(yè)務及業(yè)務流程不了解，再加上商業(yè)銀行理財營銷過分側重于收益的宣傳，沒有嚴格履行風險提示義務，使大多數居民對風險與收益沒有正確的認識，從而只看到利益沒有認識到風險，造成了損失，從而對商業(yè)銀行開展的理財業(yè)務缺乏信任；三是由于百姓受到文化的影響，普遍有一種“財怕外露”的思想以及不愿把財產交給他人打理的心理和習慣使得老百姓更多的認同銀行傳統(tǒng)的存款類業(yè)務，覺得存錢拿利息才是最穩(wěn)妥的辦法，即使是選擇了理財產品也是偏好具有保底承諾的理財產品，對風險程度相對高、沒有硬性承諾的產品“敬而遠之”,難以接受，更鮮有通過資產組合來規(guī)避風險的需要，從而導致現階段市場需求只能是一些低風險的簡單理財產品，阻礙了個人理財向更高端，更全面的方向發(fā)展。一家銀行剛剛開發(fā)出新產品，其他商業(yè)銀行就立刻跟進，盡管名目互不相同，但功能特點類似、投資收益相當。而這種現象在國外卻極為少見。商業(yè)銀行都側重于推銷銀行現有產品，對客戶的個性化服務重視不夠。這樣設計出來的理財產品自然缺乏個性、不具吸引力。而我國商業(yè)銀行提供的個人理財服務只是簡簡單單的在儲蓄產品上進行功能的擴展，把存貸資產組合起來，通過結算工具幫助客戶的資產保值或增值，或者對購買國債、基金的客戶提供簡單的咨詢建議的服務，至于綜合理財、證券買賣等事項，很多還得由客戶自己進行操作。由于理財業(yè)務是一項集知識、技術為一身的綜合性業(yè)務，它對從業(yè)人員的專業(yè)素質要求非常高，從業(yè)者除應具有淵博的專業(yè)知識、嫻熟的投資技能、豐富的理財經驗以外，還應掌握一定的房地產、法律、市場營銷等相關知識，并具要有良好的人際交往能力、組織協(xié)調能力和公關能力。因為理財離不開人的打理，但是由于沒有高素質的理財人員，商業(yè)銀行個人理財業(yè)務的發(fā)展可謂是舉步維艱。雖然我國的一些銀行也開始成立了理財中心或個人業(yè)務部，但在其內部的組織結構，人員配置以及網點布局等方面還存在較大差距。在此章，本文細致分析了我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務在目前發(fā)展的各方面的情況，認為我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務目前仍處于發(fā)展的初級階段，商業(yè)銀行個人理財業(yè)務的開展主要以銷售理財產品為主。最初發(fā)源于瑞士，然后在美國普及，之后歐洲及亞洲的發(fā)達國家和地區(qū)也相繼開展、迅速推廣，一現在已經逐步成為世界各大銀行業(yè)務中的重要組成部分。2005年11月1日，我國下實施《商業(yè)銀行個人金融理財業(yè)務管理暫行辦法》，對個人金融業(yè)務進行定義并對商業(yè)銀行開展個人理財業(yè)務規(guī)范發(fā)展提供法律依據。隨著我國商業(yè)理財市場發(fā)展，在資產組合理論等現代金融理論的運用下39。同時我國銀行法規(guī)定，我國商業(yè)銀行不能夠運用自有資金進行股票和金融衍生品投資，這將嚴重影響我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務的發(fā)展。（二）信用危機影響我國商業(yè)銀行理財客戶的滿意度信息不對稱是指在交易中往往交易一方掌握另一方不知的信息而形成的。理財者對理財人員所推介的理財產品了解程度不高，只停留在理財產品說明書顯現的情況，但是理財產品說明書中“天書”般的文字以及含糊的字詞讓理財者頭痛，理財產品說明書并不能給理財者帶來什么有用的信息。理財產品銷售人員通過在理財產品銷售過程中客戶的信息劣勢，極力騙取理財者對理財產品的購買以達到自身效用最大化。對于家庭事業(yè)成長期的理財者，制定的理財計劃的重點是增加收益率積累財富和規(guī)劃生活，理財計劃中為他們合