【正文】 1. 總論 2. 項目概況與建設(shè)必要性評估 3. 市場分析 4. 建設(shè)規(guī)模評估 5. 建設(shè)生產(chǎn)條件 6. 技術(shù)評估 7. 實施計劃評估 8. 組織與人力資源分析 9. 經(jīng)濟評估概述 10. 投資估算 11. 資金籌措 12. 財務(wù)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)估算 13. 財務(wù)效益評估 14. 投資方案比選 15. 國民經(jīng)濟效益分析 16. 不確定性和風險分析 17. 總評估 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 4 第一章 總論 基本概念 可行性研究 可行性研究報告的內(nèi)容 項目評估 項目評估與可研的關(guān)系 項目評估報告 項目評估報告大綱 —建行 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 5 ?學習目標 – 掌握投資和投資項目的含義、特點及分類，掌握項目周期的概念 – 掌握可行性研究的概念、作用、內(nèi)容及其項目評估的聯(lián)系和區(qū)別 – 掌握項目評估的概念、原則、依據(jù)、內(nèi)容和程序 – 理解投資與投資項目的關(guān)系 – 了解項目與投資項目的關(guān)系 – 了解項目評估的產(chǎn)生和發(fā)展 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 6 本章知識結(jié)構(gòu) 投資 投資項目 投資項目周期 二者聯(lián)系 二者聯(lián)系 初 選 項目建議 可行性研究 項目評估 項目執(zhí)行 項目后評價 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 7 基本概念 ?項目 – 項目是由組織所確定的旨在規(guī)定的時間內(nèi)完成規(guī)定任務(wù)的社會經(jīng)濟活動，具有明確的目標性、整體性（系統(tǒng)性）、一次性和不確定性 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 8 基本概念 ?投資 廣義的投資 是指人們的一種有目的的經(jīng)濟行為，即以一定的資源投入某項計劃，以獲得所期望的報酬； 狹義的投資 是指人們在社會經(jīng)濟活動中為實現(xiàn)某種預(yù)定的生產(chǎn)經(jīng)營目標而預(yù)先墊支的資金。 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 10 基本概念 ?投資項目分類 按投資性質(zhì)：新建、改擴建、恢復、遷建 按投資規(guī)模：大型、中型、小型 按投資主體：國家投資、地方政府投資、企業(yè)投資、各類投資主體聯(lián)合投資 按項目法人現(xiàn)狀：新建項目法人、既有項目法人 按投資主體的投資范圍、融資方式和經(jīng)濟效益分類：競爭性項目、基礎(chǔ)性項目、公益性項目 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 11 基本概念 ?項目周期 典型項目，七個階段：項目設(shè)想、項目初選、項目準備、項目評價、項目實施、投產(chǎn)經(jīng)營、項目評價總結(jié) 從投資的角度分析，項目周期的工作過程分三個階段：投資前期、投資時期、生產(chǎn)時期，每個時期又分為若干個工作階段 – 詳見下表： 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 12 投資前期 投資時期 （項目實施階段） 生產(chǎn)時期 機會研究（項目設(shè)想階段） 初步可研（項目選定階段） 可研（項目準備階段） 評價報告 (評價和決策階段 ) 投資決策 談判和簽訂合同 工程設(shè)計階段 施工階段 試運行階段 交工驗收階段 生產(chǎn)經(jīng)營與評價總結(jié)階段 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 13 可行性研究 ?可行性研究是在調(diào)查研究的基礎(chǔ)上，通過市場分析、技術(shù)分析、財務(wù)分析和國民經(jīng)濟分析，對各種投資項目的技術(shù)可行性和經(jīng)濟合理性進行的綜合評價 ?可行性研究的作用：作為項目投資決策和編制可行性研究報告的依據(jù)，作為籌集資金向銀行申請貸款的依據(jù)，作為商談合同、簽訂協(xié)議的依據(jù)，做為項目進行工程設(shè)計、設(shè)備訂貨、施工準備等基本建設(shè)前期工作的依據(jù)，作為項目擬采用的新技術(shù)、新設(shè)備的研制和進行地形地質(zhì)及工業(yè)性試驗工作的依據(jù)，作為環(huán)保、申領(lǐng)建設(shè)執(zhí)照的依據(jù) 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 14 可行性研究 ?可行性研究報告的編制依據(jù) 有關(guān)規(guī)劃和政策 項目建議書及其批復文件 有關(guān)標準、定額、參數(shù) 其它 ?編制可行性研究報告的承擔單位應(yīng)具備必要的技術(shù)條件，并具有經(jīng)國家有關(guān)部門審批、登記的資質(zhì)等級證明 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 15 可行性研究 ?可行性研究工作的步驟 委托和簽訂協(xié)議合同 組織人員與制訂計劃 調(diào)查研究與搜集資料 方案設(shè)計和優(yōu)選 經(jīng)濟分析和評價 編制可行性研究報告 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 16 可行性報告的內(nèi)容 (1) ?總論 ?市場預(yù)測 ?資源條件評價 ?建設(shè)規(guī)模與產(chǎn)品方案 ?廠址選擇 ?技術(shù)方案 、 設(shè)備方案和工程方案 ?原材料燃料供應(yīng) ?總圖布置方案 ?節(jié)能措施 ?章水措施 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 17 可行性報告的內(nèi)容 (2) ?環(huán)境影響評價 ?勞動安全衛(wèi)生與消防 ?組織機構(gòu)與人力資源配置 ?項目實施進度 ?投資估算 ?融資方案 ?財務(wù)評價 ?國民經(jīng)濟評價 ?社會評價 ?風險分析 ?研究結(jié)論與建議 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 18 項目評估 ?項目評估是在可行性研究工作的基礎(chǔ)上，對擬建項目的必要性、項目背景情況和建設(shè)條件的可行性，以及項目在技術(shù)上的先進適用性和經(jīng)濟上的合理有效性等諸多方面進行全面的綜合審查和評價 ?投資項目評估按照評估的時間及所處階段，可分為項目前評估、中期評估和后評估 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 19 項目評估 ? 報送材料： ?項目建議書及其批準文件 ?可行性研究報告 ?項目 （ 公司 ） 章程 、 合同 、 批復文件 ?報送單位的申請報告及主管部門的初審意見 ?有關(guān)資源 、 原材料 、 水 、 電 、 交通 、 通信 、 資金及征地等有關(guān)批件或協(xié)議文件 ?項目資本金落實文件及投資者出具的本年度資本金安排承諾函 ?長期負債和短期借款等落實或?qū)徟募? ?對貸款機構(gòu)還有：借款人 、 項目各投資者和保證人近三年的報表等 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 20 項目評估與可研的關(guān)系 既存在聯(lián)系又有一定的區(qū)別 ?針對同一項目判斷其可行與否，可研是基礎(chǔ)工作，項目評估利用可研的背景資料，在其基礎(chǔ)上進行，存在一定的對應(yīng)關(guān)系；項目評估是可研的延伸和再評價 ?所處時期相同，目的相同，基本原理、內(nèi)容和方法相同 ?時間不同 ， 研究的角度和側(cè)重點不同 ， 執(zhí)行單位不同 ， 報告撰寫內(nèi)容格式不同 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 21 項目評估（可研）報告 ?企業(yè)（借款人）資信評估 ?項目概況和建設(shè)必要性評估 ?資源條件評估 ?項目建設(shè)和生產(chǎn)條件的評估 ?工藝技術(shù)評估 ?環(huán)境保護和勞動安全衛(wèi)生的分析評估 ?經(jīng)濟效益評估 ?項目社會評估和環(huán)境影響評估 ?項目總評估 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 22 項目評估報告大綱 — 建行 ?借款人資信評估 ?項目概況分析 ?市場供求評估 ?投資估算與資金來源評估 ?財務(wù)評估 ?銀行收益與風險防范評估 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 23 第二章 建設(shè)必要性的評估 項目建議書與可研報告的區(qū)別 建設(shè)必要性的評估 建設(shè)可能性的評估 投資環(huán)境評估 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 24 ?學習目標 – 掌握項目概況評估概念和基本內(nèi)容 – 掌握投資環(huán)境評估概念，理解投資環(huán)境的分類 – 掌握項目建設(shè)必要性評估的概念，理解項目建設(shè)必要性評估的作用 – 掌握項目宏觀必要性和微觀必要性評估的內(nèi)容 – 理解生產(chǎn)建設(shè)條件的概念及其包含的內(nèi)容 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 25 本章知識結(jié)構(gòu) 項目概況與建設(shè)必要性評估 項目概況評估 項目建設(shè) 必要性評估 項目背景 項目設(shè)想 項目進展 項目評估文件審查 宏觀必要性 微觀必要性 …… …… …… …… …… …… 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 26 項目建議書與可研報告的區(qū)別 ?研究任務(wù)不同 ?基礎(chǔ)資料和依據(jù)不同 ?內(nèi)容繁簡和深度不同 ?投資估算的精度要求不同 ?上報的研究成果內(nèi)容不同 第二章 建設(shè)必要性的評估 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 27 第二章 建設(shè)必要性的評估 建設(shè)必要性的評估 ?國家宏觀經(jīng)濟角度的評估 ?產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟角度的評估 ?地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展角度的評估 ?企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略角度的評估 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 28 第二章 建設(shè)必要性的評估 建設(shè)可能性的評估 ?經(jīng)濟規(guī)模是否符合 《 固定資產(chǎn)投資項目的經(jīng)濟規(guī)模標準 》 ?對地點進行評估 ， 要從區(qū)位 、 資源 、 技術(shù)和人才優(yōu)勢等方面評估項目建設(shè)布局是否合理 ?對能源 、 交通 、 通訊 、 供水 、 供電等基礎(chǔ)設(shè)施進行評估 ， 取得有關(guān)的承諾或意向性文件 ?對企業(yè)現(xiàn)有的經(jīng)濟實力 、 財務(wù)質(zhì)量 、 資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu) 、 資金籌措能力進行評估 ， 說明項目的必要性和可行性 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 29 第二章 建設(shè)必要性的評估 投資環(huán)境評估 ?投資環(huán)境的概念 ?投資環(huán)境的分類 ?投資環(huán)境評估的內(nèi)容 ?投資環(huán)境的評估方法 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 30 第三章 市場分析與評估 市場分析的概念和重要性 市場劃分與市場定位 市場分析的內(nèi)容 市場分析的方法 市場競爭力和風險分析 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 31 ?學習目標 – 掌握市場分析的概念及意義 – 重點掌握市場定位的方法 – 掌握市場分析的內(nèi)容及方法 – 掌握市場供給量和需求量的分析方法 – 重點掌握決定市場供給量和需求量的主要因素 – 重點掌握市場供求綜合分析方法 – 重點掌握市場需求評估內(nèi)容 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 32 本章知識結(jié)構(gòu) 市場分析與評估 市場分析的意義 市場劃分與市場定位 市場分析的內(nèi)容 市場分析的方法 市場需求狀況評估 市場分析的概念 市場分析的重要性 市場劃分及其意義 市場劃分的標準 市場定位 市場需求及供給分析 產(chǎn)品分析 市場供求綜合分析 市場調(diào)查 市場預(yù)測 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 33 市場分析的概念和重要性 ?市場由一切具有特定的欲望和需求并且愿意和能夠以交換來滿足此欲望和需求的潛在顧客組成 ，即市場是顧客群 ， 而不僅僅是場所 ?市場分析是 可研和評估的 前提和先決條件 ， 是確定建設(shè)規(guī)模 、 制定產(chǎn)品方案 、 選擇技術(shù)裝備和建廠地區(qū) 、 制定銷售規(guī)劃的依據(jù) ?市場分析是起點 。 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 34 市場劃分與市場定位 ?市場劃分：在考慮總體市場不同消費者的需求特點、購買行為和購買習慣的基礎(chǔ)上，將消費者劃分為若干個群體的過程 ?市場劃分的標準：人口統(tǒng)計標準，地理狀況標準，消費者心理標準，消費者行為標準，組合標準 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 35 市場劃分與市場定位 ?市場定位：企業(yè)根據(jù)實際情況確定產(chǎn)品在目標市場中應(yīng)處的最佳位置，或消費者心目中的位置 ?市場定位的內(nèi)容：確定潛在的競爭優(yōu)勢，準確選擇競爭優(yōu)勢，有效傳播市場定位理念 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 36 市場分析的內(nèi)容 ?市場分析 主要是對項目產(chǎn)品進行需求分析、供給分析和綜合分析 ?市場分析的內(nèi)容 市場現(xiàn)狀調(diào)查，產(chǎn)品需求與供應(yīng)預(yù)測，產(chǎn)品價格預(yù)測，目標市場分析，市場競爭能力和市場風險分析等 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 37 市場分析的方法 ?市場分析的基本方法：市場調(diào)查和市場預(yù)測 ?市場現(xiàn)狀調(diào)查是對項目產(chǎn)品現(xiàn)狀和一段歷史時期內(nèi)的情況進行調(diào)查，是進行市場預(yù)測的基礎(chǔ)和前提，包括調(diào)查項目同類產(chǎn)品的市場容量、產(chǎn)品價格和市場競爭現(xiàn)狀 ?市場現(xiàn)狀調(diào)查的內(nèi)容： 市場容量現(xiàn)狀調(diào)查，價格現(xiàn)狀調(diào)查，市場競爭力現(xiàn)狀調(diào)查 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 38 市場分析的方法 ?市場調(diào)查的方法： 資料調(diào)查，抽樣調(diào)查，實地調(diào)查 ?對于大型項目，三種方法往往同時采用、分頭進行，一般較少采用較全面的普查 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 39 市場分析的方法 市場調(diào)查的步驟： 1. 選擇產(chǎn)品 2. 明確現(xiàn)場調(diào)查范圍 3. 選擇調(diào)查的具體部分 4. 收集資料 5. 確定機遇抽樣的規(guī)模和選擇抽樣方法 6. 確定實地調(diào)查的方法與技術(shù)并組織實施 7. 分析和處理數(shù)據(jù)，分析與解釋、歸納與總結(jié) 南京農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理學院 40 市場分析的方法 市場預(yù)測的基本原理：根據(jù)過去和現(xiàn)在情況推斷未來發(fā)展趨勢 ?市場預(yù)測的主要內(nèi)容：產(chǎn)品供需預(yù)測和價格預(yù)測