【正文】 24。根據(jù)銷(xiāo)售預(yù)測(cè)確定的銷(xiāo)售量和銷(xiāo)售單 價(jià)確定各期的銷(xiāo)售收入，并根據(jù)各期銷(xiāo)售收入和企業(yè)信用政策，確定每期銷(xiāo)售現(xiàn)金流量，是銷(xiāo)售預(yù)算的兩個(gè)核心問(wèn)題。 第 23 頁(yè) 二、主要預(yù)算的編制 通過(guò)目 標(biāo)利潤(rùn)預(yù)算確定利潤(rùn)目標(biāo)以后，即可以此為基礎(chǔ)，編制全面預(yù)算。 第三，在收入不可能增長(zhǎng)的條件下，與可實(shí)現(xiàn)利潤(rùn) 8000 萬(wàn)元比較，要實(shí)現(xiàn) 億元的目標(biāo)利潤(rùn)，只能通過(guò)降低成本費(fèi)用這一途徑，根據(jù)成本費(fèi)用管理目標(biāo)，公司要求生產(chǎn)性分部的成本必須在原有基礎(chǔ)上降低 10%，即銷(xiāo)售成本率由 60%降低到 54%，以此使毛利額由 原來(lái)的 2億元提高到 。 要求：測(cè)算實(shí)現(xiàn)董事會(huì)上述要求所需要的 目標(biāo) 利潤(rùn)。 （二）目標(biāo)利潤(rùn)預(yù)算方法 預(yù)算目標(biāo)體系中的 核心指標(biāo) 是 預(yù)計(jì)目標(biāo)利潤(rùn) 。 （一）下達(dá)目標(biāo) （二）編制上報(bào) （三）審查平衡 （四）審議批準(zhǔn) （五）下達(dá)執(zhí)行 第三節(jié) 預(yù)算 編制 一、企業(yè)年度預(yù)算目標(biāo)與目標(biāo)利潤(rùn)預(yù)算 （一）年度預(yù)算目標(biāo) 作為預(yù)算管理工作的起點(diǎn)， 預(yù)算目標(biāo) 是預(yù)算機(jī)制發(fā)揮作用的 關(guān)鍵 。 【例 10 按季度滾動(dòng)： 第 18 頁(yè) 【例9 優(yōu)點(diǎn)： 能夠使 預(yù)算期間與會(huì)計(jì)期間相對(duì)應(yīng) ，便于將實(shí)際數(shù)與預(yù)算數(shù)進(jìn)行對(duì)比 ，也有利于對(duì)預(yù)算執(zhí)行情況進(jìn)行分析和評(píng)價(jià)。（ 2020年） 【答案】 B 3．零基預(yù)算的程序 第一，企業(yè)內(nèi)部各級(jí)部門(mén)的員工，根據(jù)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，詳細(xì)討論計(jì)劃期內(nèi)應(yīng)該發(fā)生的費(fèi)用項(xiàng)目，并對(duì)每一費(fèi)用項(xiàng)目編寫(xiě)一套方案， 提出費(fèi)用開(kāi)支的目的以及需要開(kāi)支的費(fèi)用數(shù)額。 (2020年 ) ，容易顧此失彼 【答案】 ABC 【解析】本題考點(diǎn)是零基預(yù)算與增量預(yù)算的區(qū)別。 單項(xiàng)選擇題】 不受現(xiàn)有費(fèi)用項(xiàng)目和開(kāi)支水平限制，并能夠克服增量預(yù)算方法缺點(diǎn)的預(yù)算方法是 ( )。 【例 5 表 23 某企業(yè)制造費(fèi)用彈性預(yù)算表（列表法） 單位：元 費(fèi)用明細(xì) 項(xiàng)目 單位變動(dòng)費(fèi)用 業(yè)務(wù)量 49000 49500 50000 50500 51000 變動(dòng)費(fèi)用： 間接人工 24500 24750 25000 25250 25500 間接材料 29400 29700 30000 30300 30600 維護(hù)費(fèi)用 19600 19800 20200 20200 20400 水電費(fèi)用 14700 14850 15000 15150 15300 機(jī)物料 9800 9900 10000 10100 10200 小計(jì) 98000 99000 100000 101000 102020 固定費(fèi)用： 維護(hù)費(fèi)用 12020 12020 12020 12020 12020 折舊費(fèi)用 30000 30000 30000 30000 30000 管理費(fèi)用 20200 20200 20200 20200 20200 保險(xiǎn)費(fèi)用 10000 10000 10000 10000 10000 財(cái)產(chǎn)稅 5000 5000 5000 5000 5000 小計(jì) 77000 77000 77000 77000 77000 制造費(fèi)用合計(jì) 175000 176000 177000 178000 179000 （二）增量預(yù)算與零基預(yù)算編制方法 定義 特點(diǎn) 增量預(yù)算 指以基期成本費(fèi)用水平為基礎(chǔ)，結(jié)合預(yù)算期業(yè)務(wù)量水平及有 關(guān)降低成本的措施，通過(guò)調(diào)整有關(guān)費(fèi)用項(xiàng)目而編制預(yù)算的方法 。 （ 2）列表法 方法 編制要點(diǎn) 優(yōu)點(diǎn) 缺點(diǎn) 列表法 用列表的方式，在相關(guān)范圍內(nèi)每隔一定業(yè)務(wù)量范圍計(jì)算相關(guān)數(shù)值預(yù)算。 按公式進(jìn)行成本分解比較麻煩，對(duì)每個(gè)費(fèi)用子項(xiàng)目甚至細(xì)目逐一進(jìn)行成本分解， 工作量很大。單項(xiàng)選擇題】在下列預(yù)算方法中，能夠適應(yīng)多種業(yè)務(wù)量水平并能克服固定預(yù)算方法缺點(diǎn)的是（ ）。 【例 3 一般適用于固定費(fèi)用或者數(shù)額比較穩(wěn)定 的預(yù)算項(xiàng)目。單項(xiàng)選擇題】 根據(jù)全面預(yù)算體系的分類(lèi)，下列預(yù)算中，屬 于財(cái)務(wù)預(yù)算的是（ ）。單項(xiàng)選擇題】財(cái)務(wù)預(yù)算管理中，不屬于總預(yù)算內(nèi)容的是（ ）。 第二章 預(yù)算管理 本章考情分析 本章介紹了財(cái)務(wù)管理的工作環(huán)節(jié)之一 ,近 3年的考試平均分為 ,本章題型可以出客觀題，也可以出計(jì)算分析題。 具體內(nèi)容 集權(quán) （ 1）集中制度制定權(quán) （ 2）集中籌資、融資權(quán) （ 3）集中投資權(quán) （ 4）集中用資、擔(dān)保權(quán) （ 5）集中固定資產(chǎn)購(gòu)置權(quán) （ 6）集中財(cái)務(wù)機(jī)構(gòu)設(shè)置權(quán) （ 7）集中收益分配權(quán) 分權(quán) （ 1）分散經(jīng)營(yíng)自主權(quán) 第 10 頁(yè) （ 2）分散人員管理權(quán) （ 3）分散業(yè)務(wù)定價(jià)權(quán) （ 4）分散費(fèi)用開(kāi)支的審批權(quán) 【例題 【例題 2多選題】企業(yè)財(cái)務(wù)管理體制應(yīng)遵循的原則有（ ）。 M型結(jié)構(gòu)的財(cái)務(wù)是中央控制的，負(fù)責(zé)整個(gè)企業(yè)的資金籌措、運(yùn)作和稅務(wù)安排。 M型結(jié)構(gòu)由三個(gè)相互關(guān)聯(lián)的層次組成。 【答案】 AC 【解析】集中的“成本”主要是各所屬單位積極性的損失和財(cái)務(wù)決策效率的下降；分散的“成本”主要是可能發(fā)生的各所屬單位財(cái)務(wù)決策目標(biāo)及財(cái)務(wù)行 為與企業(yè)整體財(cái)務(wù)目標(biāo)的背離以及財(cái)務(wù)資源利用效率的下降。單選題】可以使信息傳遞與過(guò)程控制等的相關(guān)成本得以節(jié)約，并能大大提高信息的決策價(jià)值與利用效率的財(cái)務(wù)管理體制是（ ）。 集中的“利益”主要是容易使企業(yè)財(cái)務(wù)目標(biāo)協(xié)調(diào)和提高財(cái)務(wù)資源的利用效率；分散的“利益”主要是 提高財(cái)務(wù)決策效率和調(diào)動(dòng)各所屬單位的積極性。 【答案】 C 【解析】本題的考點(diǎn)是財(cái)務(wù)管理體制各種模式的區(qū)分。 缺點(diǎn) 是：缺乏全局觀念和整體意識(shí)，從而可能導(dǎo)致資金管理分散、資金成本增大、費(fèi)用失控、利潤(rùn)分配無(wú)序。 優(yōu)點(diǎn) 在于：降低資金成本和風(fēng)險(xiǎn)損失，使決策的統(tǒng)一化、制度化得到有利的保障。單項(xiàng)選擇題】財(cái)務(wù)管理的核心工作環(huán)節(jié)為（ ）。 （ 2020年） 【答案】 D 【解析】為協(xié)調(diào)所有者與債權(quán)人的矛盾，通常可以采用的方式包括：（ 1）限制性借債；（ 2）收回借款或停止借款。 (2020年 ) 【答案】 ABCD 【解析】本題的考點(diǎn)是財(cái)務(wù)管理目標(biāo)的協(xié)調(diào)。 ：在借款合同中加入限制條款，如規(guī)定借款的用途、規(guī)定借款的信用條件，要求提供借款擔(dān)保等。（ 2020年） “股票期權(quán)” 【答案】 ABCD 【解析】經(jīng)營(yíng)者和所有者的主要矛盾是經(jīng)營(yíng)者希望在提高企業(yè)價(jià)值和股東財(cái)富的同時(shí)，能更多地增加享受成本；而所有者和股東則希望以較小的享受成本支出帶來(lái)更高的企業(yè)價(jià)值或股東財(cái)富。判斷題】在協(xié)調(diào)所有者與經(jīng)營(yíng)者矛盾的方法中，“接收”是一種通過(guò)所有者來(lái)約束經(jīng)營(yíng)者的方法。 二、利益沖突的協(xié)調(diào) （一）所有者與經(jīng)營(yíng)者 利益沖突的協(xié)調(diào) 矛盾的表現(xiàn) 協(xié)調(diào)方 式 經(jīng)營(yíng)者希望在創(chuàng)造財(cái)富的同時(shí)，能獲得更多的報(bào)酬、更多的享受成本 ；所有者和股東則希望以較小的代價(jià)（較少支付報(bào)酬）實(shí)現(xiàn)更多的財(cái)富 。 第 5 頁(yè) 具體內(nèi)容 （ 1）強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)與報(bào)酬的均衡，將風(fēng)險(xiǎn)限制在企業(yè)可以承受的范圍內(nèi)； （ 2）強(qiáng)調(diào)股東的首要地位，并強(qiáng)調(diào)企業(yè)與股東之間的協(xié)調(diào)關(guān)系； （ 3）強(qiáng)調(diào)對(duì)代理人即企業(yè)經(jīng)營(yíng)者的監(jiān)督和控制，建立有效的激勵(lì)機(jī)制以便企業(yè)戰(zhàn)略目標(biāo)的順利實(shí)施； （ 4）關(guān)心本企業(yè)一般職工的利益，創(chuàng)造優(yōu)美和諧的工作環(huán)境和合理恰當(dāng)?shù)母＠?，培養(yǎng)職工長(zhǎng)期努力地為企業(yè)工作； （ 5）不斷加強(qiáng)與債權(quán)人的關(guān)系，培養(yǎng)可靠的資金供應(yīng)者； （ 6）關(guān)心客戶(hù)的長(zhǎng)期利益，以便保持銷(xiāo)售收 入的長(zhǎng)期穩(wěn)定增長(zhǎng)； （ 7）加強(qiáng)與供應(yīng)商的協(xié)作，共同面對(duì)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，并注重企業(yè)形象的宣傳，遵守承諾，講究信譽(yù)； （8）保持與政府部門(mén)的良好關(guān)系。（ 2020年） 【答案】D 【解析】企業(yè)價(jià)值最大化同時(shí)考慮了資金的時(shí)間價(jià)值與投資風(fēng)險(xiǎn)因素。 （ 1）企業(yè)的價(jià)值過(guò)于理論化，不易操作； （ 2） 對(duì)于非上市 公司，只有對(duì)企業(yè)進(jìn)行專(zhuān)門(mén)的評(píng)估才能確定其價(jià)值。 第 4 頁(yè) 【答案】 C 【解析】 股東財(cái)富是由其所擁有的股票數(shù)量和股票市場(chǎng)價(jià)格兩方面來(lái)決定。 優(yōu)點(diǎn) 缺點(diǎn) （ 1）考慮了風(fēng)險(xiǎn)因素； （ 2）在一定程度上能避免企業(yè)追求短期行為； （ 3）對(duì)上市公司而言，股東財(cái)富最大化目標(biāo)比較容易量化，便于考核和獎(jiǎng)懲。 【答案】 A 【解析】本題的考點(diǎn)是財(cái)務(wù)管理目標(biāo)的優(yōu)缺點(diǎn)。 最近 3年題型題量分析 題型 2020 年 2020 年 2020 年 單選題 3 題 3 分 2 題 2 分 1 題 1 分 多選題 1 題 2 分 1 題 2 分 1 題 2 分 判斷題 1 題 1 分 計(jì)算分析題 第 3 頁(yè) 綜合題 合計(jì) 5 題 6 分 3 題 4 分 2 題 3 分 第一節(jié) 財(cái)務(wù)管理目標(biāo) 一、企業(yè)財(cái)務(wù)管理目標(biāo)理論 （一）利潤(rùn)最大化目標(biāo) 優(yōu)點(diǎn) 缺點(diǎn) （ 1）利潤(rùn) 可以直接反映企業(yè)創(chuàng)造的剩余產(chǎn)品的大小 ； （ 2）在自由競(jìng)爭(zhēng)的資本市場(chǎng)中，資本的使用權(quán)最終屬于獲利最多的企業(yè)； （ 3）只有每個(gè)企業(yè)都最大限度地創(chuàng) 造利潤(rùn)，整個(gè)社會(huì)的財(cái)富才可能實(shí)現(xiàn)最大化，從而帶來(lái)社會(huì)的進(jìn)步和發(fā)展。 總之，財(cái)務(wù)管理課程的內(nèi)容較多，計(jì)算量大，學(xué)習(xí)起來(lái)有一定難度。 （ 三 ）注意 章節(jié) 之間的聯(lián)系 注意 章節(jié) 之間的聯(lián)系，要求從整體上把握各考點(diǎn)。一方面可以多見(jiàn)識(shí)一些不同類(lèi)型的試題，另一方面，可鍛煉解題的思路，提高解題的技巧。理解 主觀題的 考點(diǎn)不僅要知道是什么，而且要知道為什么。要以教材為主掌握客觀題，按大綱規(guī)定范圍全面復(fù)習(xí)準(zhǔn)備。 歷年試題總題量均為 51個(gè)題目，且 計(jì)算量較大 ， 試題中與計(jì)算有關(guān)的考分 (包括客觀題中的小的計(jì)算 )在 50分以上。 二、財(cái)務(wù)管理科目 試題特點(diǎn) （一）題型與分值 《財(cái)務(wù)管理》考試題型與分值相對(duì)穩(wěn)定， 從近 5年看 題型和分值沒(méi)有變化， 如 下表所示： 年度 項(xiàng)目 單選 多選 判斷 計(jì)算 綜合 合計(jì) 2020～ 2020 題量 25題 10題 10題 4題 2題 51題 分值 25分 20分 10分 20分 25分 100分 （二）試題特點(diǎn) 題 完全以教材為準(zhǔn)出題 ,考試內(nèi)容完全 限定在考試大綱和教材范圍內(nèi)。 第 1 頁(yè) 前言 目的：了解教材的基本情況、試題的基本情況，掌握正確的學(xué)習(xí)方法。第 三 部分財(cái)務(wù)管理內(nèi)容（第 三 章至第 七 章），主要介紹籌資管理 、 投資管理、營(yíng)運(yùn)資金管理、收益 與 分配管理 和稅務(wù)管理 ，是全書(shū)的核心 。 量較大?？陀^題比重占到全部分值的 55%，客觀題考核幾乎都是教材原話，因此建議考生一定要熟悉教材，理解教材的基本知識(shí)、基本理論與基本方法。掌握考點(diǎn)，就是理解并記住考點(diǎn)。為了提高解題速度，平時(shí)一定要多做練習(xí)。這類(lèi)試題一般不是只考某一個(gè)問(wèn)題，往往要把幾個(gè)知識(shí)考查點(diǎn)聯(lián)系起來(lái)考查，所以，思路要開(kāi)闊，將各知識(shí)點(diǎn)聯(lián)系起來(lái)歸納和分析，要注意答題的系統(tǒng)性。為了使考前能記住整門(mén)課的所有內(nèi)容，還必須注意滾動(dòng)式復(fù)習(xí)，既要復(fù)習(xí)新的內(nèi)容，又要復(fù)習(xí)以前學(xué)過(guò)的內(nèi)容。從考試角度看，本章只可能考客觀題 ，從考試來(lái)說(shuō)，通常分?jǐn)?shù)較少，一般不超過(guò) 5 分，從題型來(lái)看只能出客觀題， 包括單選題、多選題和判斷題。單項(xiàng)選擇題】利潤(rùn)最大化目標(biāo)的優(yōu)點(diǎn)是（ ）。在股票數(shù)量一定時(shí)，股票價(jià)格達(dá)到最高，股東財(cái)富也就達(dá)到最大。單項(xiàng)選擇題】在下列各項(xiàng)中，能夠反映上市公司股東財(cái)富最大化目標(biāo)實(shí)現(xiàn)程度的最佳指標(biāo)（ ）。 的優(yōu)缺點(diǎn) 優(yōu)點(diǎn) 缺點(diǎn) （ 1）考慮了取得報(bào)酬的時(shí)間，并用時(shí)間價(jià)值的原理進(jìn)行了計(jì)量； （ 2）考慮了風(fēng)險(xiǎn)與報(bào)酬的關(guān)系； （ 3）將企業(yè)長(zhǎng)期、穩(wěn)定的發(fā)展和持續(xù)的獲利能力放在首位，能克服企業(yè)在追求利潤(rùn)上的短期行為； （ 4）用價(jià)值代替價(jià)格，克服了過(guò)多受外界市場(chǎng)因素的干擾，有效的規(guī)避了企業(yè)的短期行為。單項(xiàng)選擇題】 下列各項(xiàng)企業(yè)財(cái)務(wù)管理目 標(biāo)中，能夠同時(shí)考慮資金的時(shí)間價(jià)值和投資風(fēng)險(xiǎn)因素的是（ ）。 優(yōu)點(diǎn) （ 1）有利于企業(yè)長(zhǎng)期穩(wěn)定發(fā)展；