【正文】 司”為并購后的集團公司的一個非獨立核算單位(倉儲部門)。在我國，一般企業(yè)的企業(yè)所得稅高達25%，也就是有四分之一的企業(yè)所得會被政府以企業(yè)所得稅的形式拿走。案例 A公司是一家生產企業(yè)， B公司是是一家銷售公司，也是A公司的長期合作伙伴，A公司每年的產品一般都通過B公司對外銷售。假設A公司有機會并購B公司，且是否并購B公司對自身經營基本沒有影響。B公司：業(yè)務招待費80萬元：扣除限額=200005‰=100（萬元）廣告費和業(yè)務宣傳費為2000萬元：扣除限額=2000015%=3000（萬元）同樣，B公司這兩項費用發(fā)生額都小于扣除限額，可以全額在稅前扣除。并購企業(yè)可選擇能享受到這些優(yōu)惠措施的企業(yè)作為并購對象，并購后改變整體企業(yè)的注冊地，使并購后的稅收主體能取得此類稅收優(yōu)惠。（4）對保稅區(qū)內企業(yè)進口轉為生產出口產品所需要的原材料、零部件、元器件、生產燃料，予以保稅。（3）對在西部地區(qū)新辦交通、電力、水利、郵政、廣播電視企業(yè)，上述項目收入占企業(yè)總收入70%以上的，可以享受企業(yè)所得稅如下優(yōu)惠政策：內資企業(yè)自開始生產經營之日起，第一年至第二年免征企業(yè)所得稅，第三年至第五年減半征收企業(yè)所得稅。企業(yè)在股權重組前尚未彌補的經營虧損，可在稅法規(guī)定的虧損彌補年限的剩余期限內，在股權重組后延續(xù)彌補。我國稅法規(guī)定，對企業(yè)發(fā)生的年度經營虧損，可以連續(xù)5年用稅前利潤彌補，許多企業(yè)因此而成為其他企業(yè)并購的目標。債務資本需要償還，而權益資本不需要償還，只需要在有盈利時進行分配。因此,企業(yè)在確定資本結構時必須考慮債務資本的比例,通過舉債方式籌集一定的資金,可以獲得節(jié)稅利益。我國新會計準則對同一控制下的企業(yè)合并和非同一控制下的企業(yè)合并會計處理做出具體規(guī)定，但主要依據(jù)還是購買法和權益法。實行購買法的稅收影響：（1）減少并購企業(yè)留存收益，增大未來稅前利潤補虧的可能性，從而增大了潛在的節(jié)稅作用。因此，并購企業(yè)資產價值總和提高，而這里的資產包括固定資產，提高了固定資產的賬面價值也就提高了未來的折舊額，從而加大了未來的“稅收擋板”作用。權益法權益法處理企業(yè)聯(lián)合是將其作為兩個或兩個以上的公司通過交換權益證券將所有者權益結合起來。但若合并時被并購企業(yè)已虧損，則可能會增大未來的節(jié)稅作用。權益法是建立在持續(xù)經營假設基礎上，企業(yè)的資產負債仍按賬面價值計價，股本按發(fā)行股票面值計價，換出股票與被并購企業(yè)實收資本的差額調整資本公積，因而不存在確認商譽的問題，也就不會發(fā)生商譽攤銷，增加未來經營成本，產生節(jié)稅作用。首先 ,從合并后公司的角度來看 ,若采用權益結合法使得公司合并后的收益較高 ,相應的應交企業(yè)所得稅也較多。我們有理由相信，隨著我國日益融入世界資本市場，國內市場環(huán)境的不斷成熟，企業(yè)競爭的日趨激烈，并購活動將會更加廣泛地被運用。本文雖然已經成型，但由于在下知識水平、駕馭文字的能力的有限，加上時間、篇幅的限制，還有很多需要改進的地方，希望萬老師不吝賜教，本人在此鄭重表示感謝！參考文獻:[1]、并購與公司控制（第二版）.北京：北京大學出版社，2007.[2]. 中國人民大學出版社， 2009. [3]安仲文，：東北財經大學出版社，2010.[4] 夏宗華，萬小瑕，[J].稅務研究，2007.[5] 李秉文、[J].稅收籌劃，2006.[6] 蓋地．企業(yè)稅務籌劃理論與實務．大連：東北財經大學出版社，2005．[7][M].北京:清華大學出版社,2004.[8][M].上海:復旦大學出版社,2005.[9] [J].會計研究,2002.28 / 28。在企業(yè)的并購活動中，必須以嚴格遵守成本效益原則，控制好收益與風險，在成本與效益，風險與收益之間找到一個最優(yōu)平衡點。四． 論文總結回顧世界大型企業(yè)發(fā)展史，大多數(shù)公司都是通過不斷的并購發(fā)展壯大的，并購時大量以換購并購進行的。從會計角度看，權益結合法是收購企業(yè)竟相選取的方法，一是因為在一般不出現(xiàn)負商譽的情況下，用權益結合法合并后，利潤比購買法高，凈資產比購買法低，凈資產收益率較高，如果出現(xiàn)負商譽或公允價值低于賬面價值的特殊情況，則需要另行分析。實行權益法，通常合并后企業(yè)不會明顯增加額外的資產價值，也不能額外提高未來的折舊額，從而不能加大資產未來的“稅收擋板”作用。權益法是將被并購企業(yè)整個年度的損益納入合并損益表，只要合并不是發(fā)生在年初而被并購企業(yè)又有收益，權益法處理所得的收益總是大于購買法。購買法是建立在非持續(xù)經營假設的基礎上，并購企業(yè)要按公允價值計錄取得的被并方資產與負債，并購成本超過取得的凈資產的公允價值的差額確認為商譽，并在規(guī)定的期限內攤銷。實行購買法，被并購企業(yè)的資產、負債是按公允價值計量的。對于企業(yè)并購活動來說，選擇購買法或者是權益結合法對并購企業(yè)財務狀況以及經營成果影響重大。比如過高的資產負債率除了會帶來高收益外,還會相應加大企業(yè)的財務負擔和到期不能還本付息的破產風險。在具體的企業(yè)并購運作中，有些可單獨運用，有些則可組合運用，應視并購雙方的具體情況而定。值得注意的是，并購發(fā)起方要想成功利用這一籌劃方案，實現(xiàn)預定目標，必須在并購以后能有效整合自己的資源，將原有虧損的企業(yè)盡快帶出困境，否則，并購之后若陷入經營危機或債務泥潭，這樣的結果肯定會得不償失。企業(yè)以新設合并方式以及以吸收合并或兼并方式合并，且被吸收或兼并企業(yè)不具備納獨立資格的，各企業(yè)合并或兼并前尚未彌補的經營虧損，可在稅收法規(guī)規(guī)定的彌補期限剩余期限內，由合并或兼并后的企業(yè)逐年延續(xù)彌補。通過贏利與虧損的相互抵消，實現(xiàn)企業(yè)所得稅的減免。又比如：利用國家對西部地區(qū)的特殊優(yōu)惠政策（1）在2010年前，對設在西部地區(qū)國家鼓勵類產業(yè)的內資企業(yè)，減按15%的稅率征收企業(yè)所得稅。有關保稅區(qū)的稅收優(yōu)惠政策主要有：（1）保稅區(qū)內企業(yè)生產加工的產品出口，免征出口關稅（2）對建設保稅區(qū)基礎設施所需的機器、設備和其他建筑物資，免征進口稅和進口環(huán)節(jié)增值稅。業(yè)務招待費超標為=160200005‰=60（萬元）廣告費和業(yè)務宣傳費超標為=35002000015%=500（萬元）超標部分應繳納企業(yè)所得稅額=（60+500）25%=140（萬元）綜上，A公司不并購B公司時，兩公司可以少繳納140萬元所得稅，應當選擇不并購。