【正文】 ）并購(gòu)中不同稅種的稅收籌劃并購(gòu)中增值稅的納稅籌劃在增值稅稅種中，不同規(guī)模的企業(yè)的稅收待遇會(huì)存在差別，增值稅中規(guī)定有小規(guī)模稅收人和一般稅收人，前者的征收率為3%，無(wú)進(jìn)項(xiàng)稅額扣除項(xiàng)目；后者的稅率通常為17%，可以按規(guī)定扣除進(jìn)項(xiàng)稅額。貫徹成本效益原則，實(shí)現(xiàn)收益最大和成本最低的雙贏目標(biāo)。如果經(jīng)濟(jì)活動(dòng)本身發(fā)生變化，或?qū)︻A(yù)期經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的判斷失誤，就很可能失去享受稅收優(yōu)惠的必要特征或條件，反而加重稅負(fù)。包括以下幾類風(fēng)險(xiǎn)：（1）政策風(fēng)險(xiǎn)，該種風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生主要是籌劃人對(duì)政策精神認(rèn)識(shí)不足、理解不透、把握不準(zhǔn)所致。而企業(yè)并購(gòu)中稅收籌劃成本是指稅收人為進(jìn)行稅收籌劃所付出的一切人力、物力和財(cái)力，是企業(yè)稅收成本的一個(gè)重要組成部分。按照我國(guó)的稅法和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，利息費(fèi)用可以在稅前扣除，從而高財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)也可以為企業(yè)有效節(jié)稅。在當(dāng)前通貨膨脹的情況下，資產(chǎn)當(dāng)前的市場(chǎng)價(jià)值大大超過(guò)其歷史成本。經(jīng)濟(jì)動(dòng)因也是并購(gòu)動(dòng)因理論一個(gè)重要的觀點(diǎn)，它是從企業(yè)并購(gòu)的方式對(duì)企業(yè)績(jī)效產(chǎn)生的影響角度來(lái)說(shuō)的,主要包括橫向并購(gòu),縱向并購(gòu)和混合并購(gòu)對(duì)其的影響,當(dāng)然,這些因素也是直接導(dǎo)致企業(yè)考慮進(jìn)行收購(gòu)活動(dòng)的主要因素。前者是指買方企業(yè)購(gòu)買賣方企業(yè)的部分或全部資產(chǎn)的行為；后者是指買方企業(yè)直接或間接購(gòu)買賣方企業(yè)的部分或全部股票，并根據(jù)持股比例與其他股東共同承擔(dān)賣方企業(yè)的權(quán)利與義務(wù)。（二）、企業(yè)并購(gòu)概述企業(yè)并購(gòu)的含義、目的和兩大內(nèi)容并購(gòu)是企業(yè)資本運(yùn)作中一個(gè)非常重要的板塊，并購(gòu)指兩個(gè)或兩個(gè)以上的企業(yè)依照法定程序變?yōu)橐粋€(gè)企業(yè)的法律行為。企業(yè)進(jìn)行納稅籌劃，目的是為了通過(guò)籌劃減輕自己的納稅負(fù)擔(dān)，取得納稅籌劃的收益，作為現(xiàn)代企業(yè)，要實(shí)現(xiàn)企業(yè)自身或者股東權(quán)益最大化，不僅需要企業(yè)自身從內(nèi)部降低成本，提高效益，還可以利用納稅環(huán)境等外部環(huán)境為自己爭(zhēng)取外部收益，因此納稅籌劃具有目的性、收益性的特點(diǎn)。論文作者簽名： 作 者 專 業(yè)： 財(cái)務(wù)管理作 者 學(xué) 號(hào)： 40802711 2013 年 7 月 2 日 摘 要隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)、市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體系的不斷完善，企業(yè)的發(fā)展往往離不開并購(gòu)這個(gè)有利的資本運(yùn)作工具，但并購(gòu)也要求講求成本效益原則，企業(yè)在強(qiáng)大的外部競(jìng)爭(zhēng)壓力和內(nèi)部追求最大利益的驅(qū)動(dòng)下，如何盡可能降低成本費(fèi)用，更多地獲取收益是一個(gè)很關(guān)鍵的問(wèn)題，而稅收的籌劃，可以從稅務(wù)的角度幫助企業(yè)很好地解決這個(gè)問(wèn)題。特此聲明。 12利用目標(biāo)公司的凈經(jīng)營(yíng)虧損及稅務(wù)遞延 12利用杠桿收購(gòu)中并購(gòu)融資產(chǎn)生的財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng) 13（二）、企業(yè)并購(gòu)中稅收籌劃的效益與風(fēng)險(xiǎn)分析 13成本效益分析 14風(fēng)險(xiǎn)分析與控制 15三．企業(yè)并購(gòu)環(huán)節(jié)中稅收籌劃的主要方法 17（一）并購(gòu)中不同稅種的稅收籌劃 18并購(gòu)中增值稅的納稅籌劃 18并購(gòu)中營(yíng)業(yè)稅的納稅籌劃 19并購(gòu)中企業(yè)所得稅的納稅籌劃 21（二）、目標(biāo)企業(yè)所在地的稅收籌劃 23（三）、目標(biāo)公司經(jīng)營(yíng)狀況的選擇 24（四）、融資方式的稅收籌劃 25（五）、會(huì)計(jì)政策選擇的稅收籌劃 26購(gòu)買法 26權(quán)益法 27四． 論文總結(jié) 28參考文獻(xiàn): 30淺析納稅籌劃在企業(yè)并購(gòu)中的運(yùn)用一、納稅籌劃和企業(yè)并購(gòu)概述(一)、企業(yè)納稅籌劃概述 企業(yè)納稅籌劃的含義和特點(diǎn)納稅籌劃是指稅收企業(yè)運(yùn)用稅收這一特定的經(jīng)濟(jì)行為及其政策和法律規(guī)范，對(duì)涉稅業(yè)務(wù)進(jìn)行策劃，制作和確定一整套完整的最佳納稅操作方案，為自身謀取最大效益的過(guò)程。由于貨幣具有時(shí)間價(jià)值，這樣對(duì)企業(yè)而言，就相當(dāng)于從稅務(wù)機(jī)關(guān)那里取得了一筆無(wú)息貸款，得到了遞延納稅額的時(shí)間價(jià)值，獲得相對(duì)收益，這是相對(duì)籌劃原理；另一種是指企業(yè)直接減少納稅人的納稅總額而取得收益，這是絕對(duì)收益籌劃原理，其中又可以分為直接收益籌劃原理，間接收益籌劃原理。收購(gòu)可以又進(jìn)一步分為資產(chǎn)收購(gòu)和股份收購(gòu)。這里的協(xié)同效應(yīng)是指兩個(gè)企業(yè)通過(guò)并購(gòu)及其整合后，他們的實(shí)際價(jià)值得以增加,產(chǎn)生出比原來(lái)兩個(gè)企業(yè)單純的價(jià)值加和還要大得多的情況,協(xié)同效應(yīng)主要包括管理協(xié)同、營(yíng)運(yùn)協(xié)同、財(cái)務(wù)協(xié)同等。二、企業(yè)并購(gòu)中納稅籌劃的動(dòng)因以及效益與風(fēng)險(xiǎn)分析（一）企業(yè)并購(gòu)中稅收籌劃的主要?jiǎng)右蚨愗?fù)在企業(yè)的收購(gòu)兼并中扮演著重要角色，任何形式的稅收及其變更，都會(huì)對(duì)企業(yè)的并購(gòu)決策施加影響，在企業(yè)并購(gòu)以后，稅收也緊密關(guān)系著并購(gòu)的成功與否，因此企業(yè)進(jìn)行納稅籌劃也是企業(yè)確保收購(gòu)成功的一個(gè)非常重要的因素，一般而言，企業(yè)在并購(gòu)過(guò)程中進(jìn)行納稅籌劃主要有以下動(dòng)因：利用目標(biāo)公司的資產(chǎn)折舊來(lái)抵扣企業(yè)應(yīng)繳稅費(fèi)按照會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，企業(yè)的資產(chǎn)價(jià)值反映其資產(chǎn)的歷史成本,折舊的計(jì)提也以資產(chǎn)的歷史成本為依據(jù)。利用杠桿收購(gòu)中并購(gòu)融資產(chǎn)生的財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)在企業(yè)進(jìn)行杠桿收購(gòu)時(shí)，為了順利支付交易費(fèi)用和成功收購(gòu)目標(biāo)公司，并購(gòu)發(fā)起方需要進(jìn)行大額的債務(wù)融資，而這些大額的債務(wù)也會(huì)產(chǎn)生大額的利息費(fèi)用。成本效益分析在企業(yè)并購(gòu)中的納稅籌劃動(dòng)因中已經(jīng)說(shuō)過(guò)，企業(yè)并購(gòu)中利益的來(lái)源主要有稅收優(yōu)惠權(quán)的繼承、折舊資產(chǎn)的重置價(jià)差、財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)等，這些也是企業(yè)進(jìn)行稅收籌劃的動(dòng)因。風(fēng)險(xiǎn)分析與控制所謂企業(yè)并購(gòu)中稅收籌劃的風(fēng)險(xiǎn)即風(fēng)險(xiǎn)成本，是指稅收人在企業(yè)并購(gòu)中的財(cái)務(wù)活動(dòng)和經(jīng)營(yíng)活動(dòng)在針對(duì)稅收而采取各種應(yīng)對(duì)行為時(shí)，所可能出現(xiàn)的籌劃方案失敗、籌劃目標(biāo)落空、偷逃稅罪的認(rèn)定及其由此而發(fā)生的各種損失和成本的現(xiàn)金流出。這些特殊性，在給并購(gòu)的稅收籌劃提供可能性的同時(shí)，也對(duì)并購(gòu)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)帶來(lái)了約束性，從而影響著經(jīng)營(yíng)活動(dòng)本身的靈活性。其次注重綜合性，防止稅收籌劃方案因顧此失彼而造成企業(yè)總體利益的下降，并保持稅收籌劃方案適度的靈活性。在企業(yè)并購(gòu)的實(shí)務(wù)操作過(guò)程中，主要從以下幾個(gè)方面進(jìn)行籌劃。請(qǐng)對(duì)其進(jìn)行稅收籌劃。籌劃分析：利用并購(gòu)對(duì)營(yíng)業(yè)稅進(jìn)行稅收籌劃——通過(guò)“并購(gòu)”變“外購(gòu)勞務(wù)”為“內(nèi)部行為”案例 甲公司為一生產(chǎn)企業(yè)，由于產(chǎn)品的特殊性，甲公司的在產(chǎn)品、半成品及部分產(chǎn)成品須由乙倉(cāng)儲(chǔ)公司儲(chǔ)存。此時(shí)，提供倉(cāng)儲(chǔ)服務(wù)的行為屬于企業(yè)內(nèi)部行為，不需繳納營(yíng)業(yè)稅。2010年A公司總計(jì)生產(chǎn)了預(yù)計(jì)可實(shí)現(xiàn)銷售凈收入20000萬(wàn)元的產(chǎn)品，并以18000萬(wàn)元的價(jià)格賣給B公司。方案二 A公司并購(gòu)B公司。（5）轉(zhuǎn)出口貨物按報(bào)稅貨物處理，復(fù)出口后免稅。企業(yè)以吸收合并或者兼并方式改組，被吸收或者兼并的企業(yè)和存續(xù)企業(yè)符合稅收人條件的，應(yīng)分別進(jìn)行虧損彌補(bǔ)，合并、兼并前尚未彌補(bǔ)虧損、分別對(duì)其以后年度的經(jīng)營(yíng)所得彌補(bǔ)。企業(yè)內(nèi)部留存、增資擴(kuò)股籌集的資金屬于權(quán)益資本，通過(guò)貸款金融機(jī)構(gòu)信貸和發(fā)行債券籌集的資金屬于債務(wù)資本。購(gòu)買法和權(quán)益法主要有兩個(gè)不同的特點(diǎn)：購(gòu)買法要求購(gòu)買方按公允價(jià)值記錄購(gòu)入的凈資產(chǎn)，將購(gòu)買價(jià)格與公允價(jià)值的差額確認(rèn)為商譽(yù)或者商譽(yù)損失；權(quán)益結(jié)合法則按被并企業(yè)的賬面價(jià)值總額合并投入資本。（3）確認(rèn)被并購(gòu)企業(yè)商譽(yù)，加大并購(gòu)企業(yè)未來(lái)經(jīng)營(yíng)成本。（2）資產(chǎn)按原賬面價(jià)值計(jì)量，不增加資產(chǎn)未來(lái)的“稅收擋板”作用。若采用購(gòu)買法由于評(píng)估增值資產(chǎn)的攤銷 ,公司將在以后年度分?jǐn)傒^高的成本費(fèi)用 ,從而利潤(rùn)減少 ,企業(yè)稅收所得降低 ,進(jìn)而可以起到減輕稅負(fù)的作