【正文】 要表現(xiàn)在 銀行貸款難 [2](見表 21) 表 21 企業(yè)規(guī)模對(duì)融資困境的影響 按企業(yè)規(guī)模分類 申請(qǐng)數(shù)量(個(gè) ) 申請(qǐng)次數(shù) (次 ) 拒絕次數(shù)(次 ) 拒絕數(shù)量的比率 (%) 拒絕的次數(shù) (次 ) 拒絕次數(shù)的比例 (%) ＜ 51人 736 1537 478 1213 51～ 100人 360 648 203 375 101～ 500人 159 507 65 224 ＞ 500人 46 152 12 37 合計(jì) (按照規(guī)模 ) 1301 2844 758 1849 湖南科技大學(xué)瀟湘學(xué)院本科生畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文） 8 表 22 按企業(yè)規(guī)模劃分的貸款情況調(diào)查 企業(yè)的規(guī)模 企業(yè)的數(shù)量 (個(gè) ) 申請(qǐng)比例 申請(qǐng)次數(shù) (次 ) 成功數(shù)量(個(gè) ) 成功率(%) 貸款的規(guī)模(萬元 ) ＜ 51人 235 209 159 51～ 100人 72 274 214 101～ 500人 82 449 391 ＞ 500人 29 227 199 從表 21 可以看出 ,企業(yè)規(guī)模越小貸款的需求量就越大 ,被拒絕的次數(shù)也就越高 ,隨著企業(yè)規(guī)模變大 ,對(duì)貸款的需求量不如企業(yè)初始階段大 ,因?yàn)槠髽I(yè)融資渠道可能會(huì)更寬闊些 ,因此在貸款時(shí)被拒絕的次數(shù)相對(duì)減少 .所以可以說企業(yè)規(guī)模和貸款申請(qǐng)次數(shù)和被拒絕次數(shù)呈負(fù)相關(guān)的關(guān)系。 融資渠道狹窄 由于企業(yè)上市的門檻太高，一般的中小企業(yè)不能直接發(fā)行股票和債券了。我們?cè)谥朴喗?jīng)濟(jì)、金融政策時(shí)，主要根據(jù)所有制、規(guī)模大小和行業(yè)特征而偏向公有制大企業(yè)，一個(gè)重要的原因就是姓公、姓私的價(jià)值判斷，即所有制性質(zhì)仍根深蒂固。因此在中小企業(yè)中，國有企業(yè)的負(fù)債率高于非國有企業(yè)。 在金融機(jī)制上，一方面對(duì)中小企業(yè)特別是國有中小企業(yè)的貸款激勵(lì)機(jī)制約束機(jī)制不對(duì)稱，商業(yè)銀行對(duì)國有大中型企業(yè)的信貸審批比較寬松，貸款發(fā)放激勵(lì)機(jī)制教強(qiáng)，貸款的重點(diǎn)轉(zhuǎn)向中長期貸款和國家重點(diǎn)大型企業(yè)和大型項(xiàng)目，但是這 種信貸集中帶來了新的問題，孕育了新的風(fēng)險(xiǎn)，使不良貸款前清后增，處置化解困難；另一方面，對(duì)非國有中小企業(yè)的信貸審批格外嚴(yán)格，貸款發(fā)放的約束機(jī)制較強(qiáng)，中小企業(yè)難以獲得新增貸款，流動(dòng)資金越來越緊張。以國家信譽(yù)為基礎(chǔ)的銀行一般在貸款給中小企業(yè)時(shí)要進(jìn)行嚴(yán)格的資質(zhì)審核，并且這種審核一般都以信用等級(jí)為標(biāo)準(zhǔn)，來配給貸款額度。據(jù)調(diào)查 [2]，我國中小企業(yè) GDP70%以上的貢獻(xiàn)只用不到 30%的金融資源，中小企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)急需大量的資金而中小企業(yè)融資難已成為一個(gè)普遍問題，這就不得不引發(fā)我們的關(guān)注和思考。 我國中小企業(yè)融資難、貸款難的原因是多方面的，總體上可以從兩大方面來分析： 中小企業(yè)自身原因的分析 中小企業(yè) 信用資源不足 , 經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)高 由于企業(yè)規(guī)模小，產(chǎn)品技術(shù)含量低，許多企業(yè)仍處于粗放經(jīng)營階段，資源浪費(fèi)嚴(yán)重。 信用意識(shí)淡薄，加劇了中小企業(yè)貸款難度 一些中小企業(yè)經(jīng)營出現(xiàn)困難后，不是在改變產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、加強(qiáng)經(jīng)營管理，開辟市場上下功夫，而是想方設(shè)法拖欠貸款利息，這不僅給金融機(jī)構(gòu)信貸資金安全造成很大的威脅，而且極大地降低了企業(yè)的信譽(yù)度，加劇了中小企業(yè)貸款難度。 中小企業(yè)外在原因分析 缺乏為中小企業(yè)服務(wù)的金融機(jī)構(gòu) 湖南科技大學(xué)瀟湘學(xué)院本科生畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文） 11 與經(jīng)濟(jì)的多層次相對(duì)應(yīng)，金融機(jī)構(gòu)體系也應(yīng)是多層次的，然而，這種對(duì)應(yīng)在我國正處于一種斷層和錯(cuò)位，在現(xiàn)行金融體制中，像國外那樣為中小企業(yè)服務(wù)的中小企業(yè)服務(wù)中心、貸款擔(dān)保組織、貸款擔(dān)?；?、中小企業(yè)同業(yè)協(xié)會(huì)等能為中小企業(yè)提供有效金融服務(wù)的中小金融機(jī)構(gòu)體系還沒有真正建立起來，給中小企業(yè)的融資造成一些障礙。政府出資設(shè)立的信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)通常僅在籌建之初得到一次性資金支持，缺乏后續(xù)的補(bǔ)償機(jī)制。 多層次資本市場尚未形成，直接融資困難重重 據(jù)有關(guān)數(shù)據(jù)表明， 2020年前兩季度股市融資僅 占企業(yè)融資的 ％ ，前三季度股市融資也只占 ％ [5]。例如，我國許多中小企業(yè)存在管理不規(guī)范，財(cái)務(wù)制度不健全，財(cái)務(wù)信息不真實(shí)等問題。 遵循誠信原則，構(gòu)建良好的銀企關(guān)系 誠實(shí)信用是一切市場主體發(fā)展壯大的必要條件。 主要是完善包括中小企業(yè)服務(wù)中心、輔導(dǎo)中心、咨詢公司、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所、資產(chǎn)評(píng)估公司、稅務(wù)代理公司等在內(nèi)的社會(huì)化中介服務(wù)機(jī)構(gòu)和以貸款評(píng)估、信息咨詢、管理咨詢、技術(shù)合作等為主要內(nèi)容的中小企業(yè)社會(huì)化服務(wù)體系。 加快建立多層次的信用擔(dān)保體系。加快建立和完善擔(dān)保機(jī)構(gòu)的準(zhǔn)入制度、資金資助制度、信用評(píng)估和風(fēng)險(xiǎn)控制制度、行業(yè)協(xié)調(diào)與自律制度。如美國 1953年通過的《小企業(yè)法案》，就是一部專門保護(hù)小企業(yè)的法律，根據(jù)這一法律，美國專門成立了為小企業(yè)提供融資、經(jīng)營、技術(shù)、法律等方面服務(wù)的小企業(yè)管理局；日本1963年制定了《中小企業(yè)基本法》，韓國有《特別銀行法》，根據(jù)該法規(guī)定，設(shè)立了中小企業(yè)銀行和國民銀行，專門負(fù)責(zé)中小企業(yè)金融業(yè)務(wù)。 我國中小企業(yè)融資渠道比較單一，根據(jù)中國人民銀行調(diào)查顯示，我國中小企業(yè)融資供應(yīng)的 ％來自銀行貸 [8]，要解決中小企業(yè)融資難的問題，必須采取一系列措施拓寬中小企業(yè)的融資渠道。允許創(chuàng)辦股份制的區(qū)域性中小銀行，有條件的地區(qū)可探索設(shè)立專門為小企業(yè)服務(wù)的政策性銀行，不斷完善中小企業(yè)融資服務(wù)體系。四是鼓勵(lì) 針對(duì)中小企業(yè)的金融創(chuàng)新。繼續(xù)發(fā)揮主板市場作用，在完善現(xiàn)有中小企業(yè)板塊基礎(chǔ)上，加快建立中小企業(yè)上市育 成和輔導(dǎo)體系，盡快推出主要為高科技中小企業(yè)融資的創(chuàng)業(yè)板；逐步擴(kuò)大證券公司代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)的功能；整合和規(guī)范現(xiàn)有產(chǎn)權(quán)交易市場，為非公有制企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓提供服務(wù)；繼續(xù)推動(dòng)中小企業(yè)境外上市工作。 許多國家的政府認(rèn)識(shí)到向中小企業(yè)提供資金支持的重要性，紛紛采取措施鼓勵(lì)放款機(jī)湖南科技大學(xué)瀟湘學(xué)院本科生畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文） 14 構(gòu)以嚴(yán)格條件向小企業(yè)發(fā)放信貸。 湖南科技大學(xué)瀟湘學(xué)院本科生畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文） 15 第 五 章 解決中小企業(yè)融資問題的創(chuàng)新思路 為增加銀行信貸的獲取能力，中小企業(yè)不能再走原來的“等、要、靠”的老路子應(yīng)該主動(dòng)出擊，按照市場規(guī)律，實(shí)現(xiàn)經(jīng)營思想的轉(zhuǎn)變，進(jìn)行戰(zhàn)略的調(diào)整。新型銀企關(guān)系的建立，就是要打破原先這種銀企關(guān)系的非效率均衡重構(gòu)雙贏的利益關(guān)系。一是銀行業(yè)務(wù)基于企業(yè)的私人信息，銀行對(duì)企業(yè)的私人信息具有壟斷性，該銀行的競爭者無法免貨這些信息。它是由兩個(gè)或兩個(gè)以上的企業(yè)法人以產(chǎn)權(quán)為紐帶結(jié)成的多層次聯(lián)合體。 集團(tuán)化戰(zhàn)略使中小企業(yè)獲得規(guī)模經(jīng)濟(jì)。公司連續(xù)十多年被評(píng)為省明星企業(yè)、文明單位，連續(xù)多年被國有省級(jí)銀行評(píng)定為AAA 級(jí)資信。 努力提高市場地位：競爭戰(zhàn)略的調(diào)整 中小企業(yè)要提高融資能力就得提高競爭能力，采取適合本企業(yè)的競爭戰(zhàn)略。采取這種戰(zhàn)略通常是為了在一個(gè)較小的活很小的細(xì)分市場上取得較高的，甚至是支配地位的市場占有率，而不是追求在整體市場或較大細(xì)分市場上取得較高的，甚至是支配地位的市場占有率。 市場縫隙戰(zhàn)略 中小企業(yè)適宜生產(chǎn)批量小、花色和品種多的產(chǎn)品。中小企業(yè)機(jī)動(dòng)靈活，適應(yīng)性較強(qiáng)，善于尋找市場上的各種空隙，鉆進(jìn)去形成獨(dú)特的產(chǎn)品優(yōu)勢。中小企業(yè)如果以特色產(chǎn)品和優(yōu)質(zhì)服務(wù)贏得消費(fèi)者的信任，就等書里練好的形象，提高消費(fèi)者對(duì)其產(chǎn)品的依賴程度和購買頻率。中小企業(yè)的聯(lián)合應(yīng)該是多種多樣的。 順勢競爭戰(zhàn)略 這一戰(zhàn)略的指導(dǎo)思想是：其一，擴(kuò)大市場占有率，其實(shí)資本的收益率。其二，擴(kuò)大市場占有率，也擴(kuò)大收益率。中小企業(yè)為保持在特定市場的優(yōu)勢地位，不以擴(kuò)大市場規(guī)模為目標(biāo)，而以開發(fā)高檔次、高附加值產(chǎn)品為方向，力求達(dá)到無人能與之匹敵的境界，這樣就自然可獲得豐厚的回報(bào)。 湖南科技大學(xué)瀟湘學(xué)院本科生畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文） 19 結(jié)束語 本文全面地闡述了我國的中小企業(yè)發(fā)展?fàn)顩r，中小企業(yè)在我國國民經(jīng)濟(jì)中的重要性，對(duì)融資難的現(xiàn)狀、原因及對(duì)策作了深層次的分析，筆者認(rèn)為應(yīng)拓寬融資渠道，建立多層次信用擔(dān)保體系，完善法律法規(guī)建設(shè)充分發(fā)揮政府的作用。換句話說，中小企業(yè)發(fā)展得到融資和市場支持，則我國的就業(yè)與增長形勢將可望面臨進(jìn)入實(shí)質(zhì)性上升拐點(diǎn)。 湖南科技大學(xué)瀟湘學(xué)院本科生畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文） 20 致 謝 本文是在導(dǎo)師賀勝兵老師的精心指導(dǎo)下完成的。 同時(shí)感謝在我的湖南科技大學(xué)學(xué)習(xí)和論文期間各位老師和周圍同學(xué)對(duì)我的幫助。借此機(jī)會(huì)，謹(jǐn)向賀勝 兵老師表示真摯的謝意。本文在許多方面須進(jìn)一步完善。 中小企業(yè)已構(gòu)成了 我國經(jīng)濟(jì)的一個(gè)重要層面。大企業(yè)為擴(kuò)大市場占有率，常常采用價(jià)格競爭的策略將中小企業(yè)擠出市場。該產(chǎn)品由于服務(wù)面比較窄，市場容量不大，大企業(yè)因而不能形成規(guī)模生產(chǎn)而不愿意湖南科技大學(xué)瀟湘學(xué)院本科生畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文） 18 插足該領(lǐng)域，使中小企業(yè)既可以擴(kuò)大市場占有率，又可以擴(kuò)大收益率。大 企業(yè)對(duì)利潤微薄的產(chǎn)品不感興趣，無意參與競爭?；顒?dòng)內(nèi)容包括技術(shù)開發(fā)、新產(chǎn)品開發(fā)、經(jīng)營管理經(jīng)驗(yàn)與市場信息的交流等。可以避免與大企業(yè)直接競爭，力求滿足個(gè)性比較強(qiáng)的市場需求，通過開發(fā)特色產(chǎn)品，樹立品牌形象，加強(qiáng)和鞏固市場地位。 差異性競爭戰(zhàn)略 隨著人們消費(fèi)需求的多樣化、個(gè)性化發(fā)展，小批品種是市場發(fā)展的趨勢。市場不可能是天衣無縫的，總會(huì)有空隙的。中小企業(yè)采取這種戰(zhàn)略有利于提高專業(yè)化生產(chǎn)的能力和水平，形成單一產(chǎn)品的規(guī)模效應(yīng)，能夠有效地降低成本 。中小企業(yè)應(yīng)當(dāng)根據(jù)自身的特點(diǎn)，將這些戰(zhàn)略家已演變，進(jìn)行靈活運(yùn)用。 集團(tuán)化戰(zhàn)略能夠提高中 小企業(yè)存量資源的配置效率 . 企業(yè)集團(tuán)是一種介于層級(jí)組織與市場之間的中間性經(jīng)濟(jì)組織 ,能夠使企業(yè)、市場和政府在相互替代找到一個(gè)最佳點(diǎn)，通過收購、兼并、控股等方式，盤活低效資產(chǎn)、降低市場交易成本，從而使經(jīng)濟(jì)資源得以在集團(tuán)內(nèi)部高效、有序地流動(dòng)，產(chǎn)生較高的資源配置效率。也就是說，規(guī)模湖南科技大學(xué)瀟湘學(xué)院本科生畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文） 16 經(jīng)濟(jì)的獲取要以企業(yè)接近適度、有效的規(guī)模為條件。 集團(tuán)化戰(zhàn)略能夠節(jié)約交易成本。二是在與企業(yè)多次金融交易和相互作用中獲得和積累的私人信息可以在銀企關(guān)系的整個(gè)生命周期中不斷再利用。構(gòu)建這種新型銀企關(guān)系的關(guān)鍵與核心是銀企關(guān)系的長期化，形成關(guān)系型銀行業(yè)務(wù)。而銀行也不把中小企業(yè)作為利潤的增長點(diǎn)，對(duì)其采取放任甚至排斥的態(tài)度。這種政策在一些國家 (如日本、韓國 )確實(shí)收到了明顯效果 (也可能產(chǎn)生對(duì)融資的過度需求 )。允許符合條件的中小企業(yè)探索債權(quán)融資方式，通過稅收政策支持開展創(chuàng)業(yè)投資。鼓勵(lì)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)開展面向中小企業(yè)的產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新，改進(jìn)對(duì)中小企業(yè)的服務(wù)方式和手段，要進(jìn)一步發(fā)揮典當(dāng)在中小企業(yè)融資中的作用。通過稅收支持、擴(kuò)大利率浮動(dòng)幅度以及再貸款、再貼現(xiàn)等方式，鼓勵(lì)國有商業(yè)銀行、股份制銀行提高對(duì)中小企業(yè)的貸款比例，合理確定中小企業(yè)貸款期限和額度，切實(shí)發(fā)揮銀行內(nèi)設(shè)中小企業(yè)信貸部門的作用。二是建立和健全中小銀行組織體系。因此，我國應(yīng)該與大多數(shù)市場經(jīng)濟(jì)國家一樣，將 中小企業(yè)視為統(tǒng)一整體，在國家已經(jīng)出臺(tái)《中小企業(yè)促進(jìn)法》的基礎(chǔ)上，各省、直轄市和自治區(qū)要根據(jù)該法和本地區(qū)中小企業(yè)發(fā)展的實(shí)際情況，盡快出臺(tái)具體的實(shí)施辦法；要抓緊制訂并出臺(tái)《中小企業(yè)銀行法》、《中小企業(yè)發(fā)展基