【正文】 ? 對于首次公開發(fā)行股票的公司，其招股說明書的編制應遵循《公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準則第 1號 ——招股說明書》的要求，主要內容有： 釋義；本次發(fā)行概況；風險因素；發(fā)行人基本情況；業(yè)務和技術；同業(yè)競爭與關聯(lián)交易；董事、監(jiān)事、高級管理人員與核心技術人員；公司治理結構；財務會計信息；業(yè)務發(fā)展目標；募股資金運用；發(fā)行定價及股利分配政策；其他重要事項；董事及有關機構聲明；附錄和備查文件等。 SEC被授權對證券上市交易的公司和證券公開發(fā)行的非上市公司（通稱公眾公司）實施管制。 8 中國證監(jiān)監(jiān)督管理委員會 (CSRC) ? 1992年 10月，國務院證券委員會和中國證券監(jiān)督管理委員會成立 ? 1995年 3月，國務院批準《中國證券監(jiān)督管理委員會機構編制方案》，確定中國證監(jiān)會為證券委的監(jiān)管執(zhí)行機構，依法對證券期貨市場進行監(jiān)管。 7 ? 1996年 6月 24日，上交所擬選擇市場最具代表性的 30家上市公司作為樣本，編制“上證 30指數(shù)”，并在 7月 1日正式推出。 ? 1993年 6月 29日，青島啤酒股份有限公司在香港正式招股上市，成為中國內地首家在香港上市的國有企業(yè)。第十二章 上市公司信息披露 1 學習要點 ? 我國上市公司信息披露的監(jiān)管體系 ? 我國上市公司信息披露體系 ? 分部報告 ? 中期財務報告 2 167。 6 ? 1993年 4月 22日國務院頒布實施《股票發(fā)行與交易管理暫行條例》，同年 7月 7日國務院證券委員會發(fā)布《證券交易所管理暫行辦法》，同年 8月 15日中國證監(jiān)會發(fā)布了《禁止證券欺詐行為暫行辦法》和《公開發(fā)行股票公司信息披露的內容與格式準則》（后經(jīng)過多次修訂），形成了初步的證券發(fā)行、交易規(guī)范體系，并在政府的大力推動下，使得上海、深圳證券交易所迅速發(fā)展成為全國性的證券市場。 ? 1997年 8月 15日，國務院作出決定，將滬、深證交所劃歸中國證監(jiān)會直接管理。 ? 1998年 4月，證券委與中國證監(jiān)會合并 ? 1998年 9月，國務院批準《中國證券監(jiān)督管理委員會職能配置、內設機構和人員編制規(guī)定》 9 中國證監(jiān)會組織結構 10 我國上市公司信息披露管制體系 ? 公司法、證券法 ? 企業(yè)財務會計報告條例 ? 企業(yè)會計準則 ? 公開發(fā)行證券的公司信息披露內容與格式準則 ? 公開發(fā)行證券公司信息披露編制規(guī)則 ? 公開發(fā)行證券的公司信息披露規(guī)范回答 ? 公開發(fā)行證券公司信息披露個案意見與案例分析 ? 證監(jiān)會其他相關文件 11 美國上市公司信息披露管制體系 ? 1933年證券法：針對證券初次發(fā)行而制訂 ? 1934年證券交易法：針對證券發(fā)行后在證券交易所或場外交易市場繼續(xù)流通而制訂。 SEC在制訂會計準則方面擁有法律賦予的最高權威，具有準司法權和執(zhí)法權，集法律解釋、行政執(zhí)法、司法于一身。 17 上市公告書 ? 上市公告書是公司股票發(fā)行后，在上市交易前必須披露的法律文件，按照《公開發(fā)行證券公司的信息披露內容與格式準則第 7號 股票上市公告書》的要求編制。 ? 主要內容： 董事會決議、監(jiān)事會決議、股東大會決議、收購與出售資產、關聯(lián)交易、股票交易異常波動、公司合并與分立和其它重大事件等。 ? 1997年， FASB頒布了 SFAS 《企業(yè)分部披露和相關信息》，以取代 SFAS 。 ? 1981年，根據(jù)歐共體第 4號指令的要求，修訂后的公司法中要求按地域披露營業(yè)額和按行業(yè)披露營業(yè)額及利潤額。 ? 1997年 7月， 修訂后的 IAS 《分部報告》（ 1998年 7月 1日起開始實施） 取代了原來的 IAS ，對主要分部披露形式和輔助分部披露形式的確定做出了明確的規(guī)定。 ? 2023年修訂的《公開發(fā)行股票公司信息披露的內容和格式準則第2號 年度報告的內容與格式》中對分部信息作出了詳細的規(guī)定 ? 2023年 2月頒布《企業(yè)會計準則第 35號 ——分部報告》 分部報告的發(fā)展 —中國 26 分部的確定 ? 分部的劃分 ? 報告分部的確定 27 業(yè)務分部 （ business segment） 業(yè)務分部 是指企業(yè)內可區(qū)分的 、 能夠提供單項或一組相關產品或勞務的組成部分 。 該組成部分承擔了不同于在其他經(jīng)濟環(huán)境內提供產品或勞務的組成部分的風險和報酬 在確定地區(qū)分部時，應綜合考慮如下因素： ①經(jīng)濟和政治情況的相似性； ②不同地區(qū)經(jīng)營之間的關系； ③生產經(jīng)營活動的相似性； ④與某一特定地區(qū)生產經(jīng)營相關的特定風險； ⑤外匯管制的規(guī)定； ⑥外匯風險。 滿足下列三個條件之一的分部 ， 可以作為報告分部： （ 1）該分部的分部收入占所有分部收入合計的 10%或者以上。 否則 ， 必須增加報告分部的數(shù)量 ， 直到達到 75%的比例 。 （ 3）風險和報酬同時較大地受企業(yè)產品和勞務的差異以及經(jīng)營活動所在國家或地區(qū)差異影響的，披露分部信息的主要形式應當是業(yè)務分部，次要形式是地區(qū)分部。 （ 3） 分部利潤 （ 虧損 ） 分部收入減去分部費用后的余額。 披露分部資產總額時，當期發(fā)生的在建工程成本總額、購置的固定資產和無形資產的成本總額，應當單獨披露。 （ 2）分部信息與總額信息之間的調節(jié)情況 企業(yè)披露的分部信息，應當與合并財務報表或企業(yè)財務報表中的總額信息相銜接。 ? 1910年 New York Stock Exchange訂立登記契約書，其中規(guī)定凡是在該交易所登記上市的公司都必須編制中期報告并對外公布。 1955年重新提議各公司遵循 9— K格式編送簡明利潤表（半年），仍遭到管理當局的強烈反對。 41 ? 1973年 5月， APB Opinion ， Interim Financial Reporting是第一個關于中期報告的公認會計準則。 中期財務報告的發(fā)展 —歐共體 43 IASC在 1998年 9月頒布了 IAS Interim Financial Reporting，促進了中期報告的國際間發(fā)展。 中期財務報告的發(fā)展 —中國 45 ? 2023年 4月 6日證監(jiān)會印發(fā)了《公開發(fā)行證券的公司信息披露編報規(guī)則第 13號 季度報告內容與格式特別規(guī)定》，