運用經濟效用函數(shù)架構風險管理模型-wenkub
2023-04-23 05:00:14 本頁面
【正文】 stractThis study adopts the economical utility function along with the concept of the risk management, attempting to construct the decision model for the risk management of the longterm care from generation (personal only) to intergeneration (children involved). Under the assumption of individual’s behavior obeys the rationality, the goal would be to achieve the maximum of the expected utility, thus, the generational model discusses about the optimal allocation between the health investment and the payments to longterm care insurance. As to intergenerational model, we would be focused on the relationships of the care behavior, if the parent’s welfare depends on children’s care, the parent’s decision for the risk management of the longterm care would be much affected or changed after considering the inputs of the children’s care.Keywords: longterm care, longterm care insurance, risk management一、前言人的生命過程中會遭遇到各種風險，其中需要依靠長期照護(Longterm care, LTC)便是一項會造成個人嚴重財務負擔之風險。將此觀念運用到長期看護風險管理的領域上，前者所對應的為各類健康投資，而後者所對應的則有保險、自身儲蓄與各類金融投資收益等。本文引用經濟學上的效用函數(shù)理論並搭配風險管理之概念，分別建構出「單代」與「兩代」的長期看護風險管理決策模型。先進國家如美國、日本以及西歐諸國都早已認定該風險存在的嚴重性，並已先後著手計畫因應之道。然而在目前我國長期看護系統(tǒng)尚未建立完備之際，為消弭沉重長期看護財務之負擔，唯有先倚賴國人自身的適當規(guī)劃，防患於未然。本文研究架構如下：一、前言；二、個體長期看護風險管理決策與兩代互動關係之相關文獻回顧；三、理論模型分析；四、結論。故父母毋須加以強迫子女的手段，便可達到雙贏的局面。由於在此模型中假設父母於長期看護事故發(fā)生後將無法選擇其後之照顧方式，但子女卻可以配置該由第三人來照護父母(即機構式照護)或是由自己來照護父母的時間。(2)當消費者發(fā)生長期照護事故因此而耗盡財富時，在經由Medicaid的介入之後，消費者可以在發(fā)生事故狀態(tài)時維持一既定的效用水準。在父母與子女皆自利的假設下，其研究結果發(fā)現(xiàn)：當子女於勞動市場可獲取的工資小於由第三人(如機構式看護)來照護父母的價格與損失自負比例的乘積時，父母增加保費支出(即保障範圍擴大)的結果將導致子女看護量的減少；反之，當子女於勞動市場可獲取的工資大於由第三人來照護父母的價格與損失自負比例的乘積時，父母增加保費支出而子女的相對反應則未定，此結論即為父母購買長期看護保險的道德危險。 Struwe(1996)[10]再運用類似的手法比較“長期看護保險”與“遺產誘發(fā)子女照護”此二風險管理工具之間的消長關係，其結論為當父母存在遺產交換照護動機時，則長期看護保險的購買量將被減少，即父母依舊希望發(fā)生長期看護事故時，能依靠子女的貼心照護來增加自己的效用與福祉。(3)關於失能資訊之獲取：若購買保險的時點延後可讓消費者獲取更多有關自身失能(身體機能)之資訊時，理性的消費者會選擇晚買保險，並選擇一最切自身情況的保障範圍。Miyazawa et al.(2000)[7]利用效用函數(shù)建立個體之兩期模型，試探討為因應長期看護風險而倚賴〝強制性社會保險〞方式來辦理之必要性。莊美娟、陳清翼(2001)[2]建構行為效用模式來分析個體購買長期看護保險之決策，研究結果發(fā)現(xiàn)，個體是否選購長期看護保險，端視預期事故發(fā)生之機率與保險費率之孰高孰低來定之。研究結果為，當子女稅後工資小於稅後長期看護價格時，若〝子女願意看護〞，則父母長期看護保費支出將與子女看護量(時間)呈同向關係；然若〝子女不願意看護〞，則結果呈反向關係。18 / 18三、理論模型假設消費者(風險趨避者)之行為服從經濟學上之理性(rational)，且以保險市場為完全競爭市場(perfect petition market)為前提，消費者以追求期望效用極大化為目標。而則視為健康投資之期望邊際成本(expected marginal cost：MC)。本文參考Zweifel amp。故本模型旨在探討父母長期看護決策變動與子女照護兩者之消長關係。倘若在經濟景氣時()，若要子女放棄高薪的機會而選擇照護父母，除了在正常財?shù)幕疽笙?，子女必須確定照護父母可獲得的利益大於其所放棄之薪資，否則子女依然會選擇繼續(xù)工作以獲取高薪。(10)式正負號判斷說明：a. 當時，(11)式之正負號未定，即正負未定b. 當時，(11)式則呈負值，即 (12)推論三：由以上分析可得之，當子女於勞動市場上所獲取的工資率小於照護父母的價格時，父母增加保障範圍()，則將導致子女降低照顧父母的時間()。當子女工資率小於照護價格，且健康投資邊際成本大於健康投資邊際收益時，若父母增加健康投資()，則子女照護父母時間隨之增加()[註9]。保留效用係由子女面臨的其他市場機會所決定。故本模型對於子女與父母之效用函數(shù)型態(tài)除了限定為風險趨避之外，其餘則並不加以限制，僅以兩代模型來分析父母風險管理決策之條件與趨勢。給定本文在公平保費的假設前提下，若增購保險單純只有財富效果(隱喻)，則B式必定大於零[註11]。若將代理人限制式(即G式，以下簡稱「代理效果」)納入考慮範圍，則(19)式之最終結果則並不明顯。健康投資部分： (20)(20)式之推論過程：為求分析之便利，如前所述，今將暫時不考慮“參與約
公司管理相關推薦
鄂ICP備17016276號-1