【正文】 .............. 2 研究背景 ..................................................... 2 研究意義 ..................................................... 2 理論意義 ............................................... 2 實踐意義 ............................................... 3 研究目的和研究內(nèi)容 ........................................... 3 文獻(xiàn)綜述 ..................................................... 3 國外營運資金管理研究回顧 ............................... 3 國內(nèi)營運資金管理研究回顧 ............................... 5 本文的創(chuàng)新點與不足 ........................................... 6 第 2 章 企業(yè)營運資金管理概述 ......................................... 7 營運資金的概念 ............................................... 7 營運資金管理的 概念 ........................................... 7 營運資金管理的內(nèi)容 ......................................... 7 現(xiàn)金管理 ............................................... 8 短期有價證券投資管理 ................................... 8 應(yīng)收賬款管理 ........................................... 8 存貨管理 ............................................... 8 流動負(fù)債管理 ........................................... 9 營運資金管理的原則 ........................................... 9 保證合理的資金需求 ..................................... 9 提高資金使用效率 ....................................... 9 節(jié)約資金使用成本 ....................................... 9 保持足夠的短期償債能力 ................................. 9 營運資金管理的目標(biāo) ......................................... 10 保持合理資金結(jié)構(gòu)，保證企業(yè)持續(xù)經(jīng)營 .................... 10 VI 提高獲利能力，實現(xiàn)資金的增值 .......................... 10 第 3 章 我國企業(yè)營運資金管理的現(xiàn)狀及存在的問題 ...................... 11 我國企業(yè)營運資金管理的現(xiàn)狀 .................................. 11 我國企業(yè)營運資金管理存在的問題 .............................. 11 營運資金不足，融資渠道有限 ............................ 11 營運資金運營效率低 .................................... 12 信貸資金比重較大 ...................................... 12 營運資金管理薄弱，控制不嚴(yán) ............................ 13 缺乏有效的管理績效評價 ................................ 14 第 4 章 關(guān)于改善我國營運資金管理問題的建議 .......................... 15 拓寬融資渠道，增強融資能力 .................................. 15 優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，提高企業(yè)自身融資能力 .................... 15 盡量使企業(yè)融資渠道多元化 .............................. 15 了解各種融資方式的優(yōu)缺點，正確選擇企業(yè)融資方式 ........ 15 轉(zhuǎn)變經(jīng)營觀念，強化企業(yè)內(nèi)部管理 .............................. 16 將營運資金管理貫穿于企業(yè)運行的全過程 ........................ 16 加強現(xiàn)金管理，提高資金的使用效率 ...................... 16 加強存貨管理，建立有效的存貨管理方法 .................. 17 加強應(yīng)收賬款的控制和管理 .............................. 17 充分而合理的利用商業(yè)信用 .............................. 18 強化“零營運資金管理”的意識 ................................ 18 建立新的營運資金管理業(yè)績評價體系 ............................ 19 加強管理人員素質(zhì)培訓(xùn)，提高營運資金管理工作質(zhì)量 .............. 19 結(jié)論 ............................................................... 20 致謝 ............................................................... 21 參考文獻(xiàn) ........................................................... 22 青島理工大學(xué)畢業(yè)設(shè)計（論文）用紙 第 頁 1前 言 營運資金作為企業(yè)資金中最具活力的部分 , 其運轉(zhuǎn)效率在很大程度上決定了企業(yè)今后的生存與發(fā)展。本人完全意識到本聲明的法律后果由本人承擔(dān)。 作 者 簽 名： 日 期： 指導(dǎo)教師簽名： 日 期： 使用授權(quán)說明 本人完全了解 大學(xué)關(guān)于收集、保存、使用畢業(yè)設(shè)計（論文）的規(guī)定，即：按照學(xué)校要求提交畢業(yè)設(shè)計（論文）的印刷本和電子版本；學(xué)校有權(quán)保存畢業(yè)設(shè)計（論文）的印刷本和電子版，并提供目錄檢索與閱覽服務(wù)；學(xué)校可以采用影印、縮印、數(shù)字化或其它復(fù)制手段保存論文；在不以贏利為目的前提下，學(xué)?？梢怨颊撐牡牟糠只蛉績?nèi)容。 keeping operating financial management throughout the entire process of business operation。最后根據(jù)這些問題提出一些解決對策，即擴寬融資渠道，增強融資能力；將營運資金管理貫穿于企業(yè)運行的全過程；充分利用商業(yè)信用等，列舉了一些加強營運資金管理的具體措施。 本文首先簡單介紹了營運資金管理的研究背景， 回顧了營運資金管理的國內(nèi)外研究成果，相比較國外系統(tǒng)、科學(xué)的研究體系，我國研究起步較晚，缺乏整體系統(tǒng)的研究。 I 摘 要 隨著社會經(jīng)濟的快速發(fā)展和競爭的激烈化，企業(yè)已經(jīng)越來越重視營運資金的管理 。為了提高營運資金管理效率，進(jìn)行營運資金整體研究不可或缺。 關(guān)鍵詞 ： 營運資金 ， 營運資金管理 ， 問題研究 II ABSTRACT With the rapid socialeconomic development and fierce petition, panies have been increasing emphasis on working capital management. As an important part of financial management, it largely reflects the entire enterprise level of management,but also the enterprise survival and development. Especially in recent years, the financial crisis has shown more the importance of working capital management. This paper introduces the research background of working capital management at first, reviewing the domestic and foreign research results of working capital management .Comparing with foreign scientific research systems, China39。 taking advantage of mercial credit and other lists some specific measures of working capital management. KEY WORDS: Working capital, Working capital management, problems research III 畢業(yè)設(shè)計（論文）原創(chuàng)性聲明和使用授權(quán)說明 原創(chuàng)性聲明 本人鄭重承諾：所呈交的畢業(yè)設(shè)計（論文），是我個人在指導(dǎo)教師的指導(dǎo)下進(jìn)行的研究工作及取得的成果。 作者簽名： 日 期： IV 學(xué)位論文原創(chuàng)性聲明 本人鄭重聲明：所呈交的論文是本人在導(dǎo)師的指導(dǎo)下獨立進(jìn)行研究所取得的研究成果。 作者簽名： 日期： 年 月 日 學(xué)位論文版權(quán)使用授權(quán)書 本學(xué)位論文作者完全了解學(xué)校 有關(guān)保留、使用學(xué)位論文的規(guī)定，同意學(xué)校保留并向國家有關(guān)部門或機構(gòu)送交論文的復(fù)印件和電子版，允許論文被查閱和借閱。營運資金管理 作為企業(yè)財務(wù)管理中的一個重要組成部分，其目標(biāo)應(yīng)該與企業(yè)財務(wù)管理目標(biāo)一致，即實現(xiàn)企業(yè)價值最大化。對于企業(yè)的財務(wù)經(jīng)理來說，也應(yīng)該把大部分的時間都用于營運資金管理，而不是長期投資。因此必須解決好營運資金管理中存在的問題 ， 保持企業(yè)的良性發(fā)展。 從 國際環(huán)境看， 國際金融危機還在發(fā)展 ， 一些國家主權(quán)債務(wù)危機短期難以解決， 國際金融市場持續(xù)動蕩，市場信心普遍動搖，大宗原材料價格起伏跌宕 。此外，我國金融體制改革還沒完成，資本市場也不完善，企業(yè)融資渠道狹窄，進(jìn)一步限制 了獲取資金的途徑。 研究意義 理論意義 本文的研究能夠給企業(yè)加強營運資金管理提供理論支撐。而我國對于營運資金管理的研究還不夠成熟，相比較西方國家還比較落后，大多數(shù)都是跟著西方國家的腳步走。而我國對于營運資金管理的重視程度還不夠，管理績效水平低，不能適應(yīng)當(dāng)今社會的發(fā)展。 ，借鑒國外先進(jìn)的管理理念和方法，提出管理對策，希望能夠給企業(yè)的營運資金管理提供指導(dǎo)方向和方法。 第三部分提出解決我國營運資金管理存在問題的方案。 W. D. Knight在 1972年提出，每個營運資金項目的最優(yōu)水平并不代表營運資金整體的最優(yōu)化 。該書提出要從盈利性和風(fēng)險性兩個角度綜合管理流動資金的配置 , 并且要聯(lián)系 投資政策與融資政策 , 從總體上進(jìn)行觀察和研究如何據(jù)此制定合理營運資金政策，形成了整體營運資金管理的基本內(nèi)容框架 ，并且一直到現(xiàn)在都還被保持著。為了解決這些問題， Richard 1980年提出了現(xiàn)金周期指標(biāo)，用以反映企業(yè)營運資金管理狀況的全貌。 20世紀(jì) 90年代以來