【正文】 私募 投資基金 基金合同 重要提示 本基金投資于 股權(quán)類(lèi)項(xiàng)目 ，基金凈值會(huì)因?yàn)?資本 市場(chǎng)波動(dòng)等因素產(chǎn)生波動(dòng)，投資者根據(jù)所持有的基金份額享受基金收益，同時(shí)承擔(dān)相應(yīng)的投資風(fēng)險(xiǎn)。本基金投資中的風(fēng)險(xiǎn)包括：因整體政治、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)等環(huán)境因素對(duì) 資本 市場(chǎng)價(jià)格產(chǎn)生影響而形成的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，個(gè)別 項(xiàng)目 特有的非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，由于基金份額持有人贖回基金產(chǎn)生的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，基金管理人在基金管理實(shí)施過(guò)程中產(chǎn)生的積極管理風(fēng)險(xiǎn)，本基金的特定風(fēng)險(xiǎn)等。 基金管理人承諾以誠(chéng)實(shí)信用、勤勉盡責(zé)的原則管理和運(yùn)用基金資產(chǎn)，但投資者 購(gòu)買(mǎi)本基金并不等同于將資金作為存款存放在銀行或其它存款類(lèi)金融機(jī)構(gòu)，基金管理人不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。投資有風(fēng)險(xiǎn)，投資者認(rèn)購(gòu)、申購(gòu)本基金時(shí)應(yīng)認(rèn)真閱讀本基金的基金合同。基金管理人的過(guò)往業(yè)績(jī)不代表未來(lái)業(yè)績(jī)。 本合同將按中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)的規(guī)定提請(qǐng)備案，但中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)接受本合同的備案并不表明其對(duì)本基金的價(jià)值和收益作出實(shí)質(zhì)性判斷或保證，也不表明投資于本基金沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn) ，不構(gòu)成對(duì)基金管理人投資能力和持續(xù)合規(guī)情況的認(rèn)可，不作為對(duì)基金財(cái)產(chǎn)安全的保證 。 基金管理人提醒投資者基金投資的 “ 買(mǎi)者自負(fù) ” 原則， 在作出投資決策后，基金運(yùn)營(yíng)狀況與基金凈值變化引致的投資風(fēng)險(xiǎn)，由投資者自行負(fù)擔(dān)。 由于本基金的設(shè)計(jì)安排、管理、運(yùn)作模式而產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)責(zé)任和法律責(zé)任，托管人、銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)不予承擔(dān)。 投資者告知書(shū) 尊敬的投資者： 本基金通過(guò)直銷(xiāo)機(jī)構(gòu)（基金管理人）和基金管理人委托的代銷(xiāo)機(jī)構(gòu)進(jìn)行銷(xiāo)售。基金投資者認(rèn)購(gòu)或申購(gòu)本基金，以人民幣貨幣資金形式交付，在直銷(xiāo)機(jī)構(gòu)認(rèn)購(gòu)或申購(gòu)的投資者須將認(rèn)購(gòu)資金從在中國(guó)境內(nèi)開(kāi)立的自有銀行賬戶(hù)劃款至募集賬戶(hù)，在代銷(xiāo)機(jī)構(gòu)認(rèn)購(gòu)或申購(gòu)的投資者按代銷(xiāo)機(jī)構(gòu)的規(guī)定繳付資金。 募集賬戶(hù)由基金管理人委托運(yùn)營(yíng)服務(wù)機(jī)構(gòu)開(kāi)立，該賬 戶(hù)僅用于本基金募集期間和存續(xù)期間認(rèn)購(gòu)、申購(gòu)和贖回資金的歸集與支付。募集賬戶(hù)是運(yùn)營(yíng)服務(wù)機(jī)構(gòu)接受基金管理人委托代為提供基金服務(wù)的專(zhuān)用賬戶(hù)，并不代表運(yùn)營(yíng)服務(wù)機(jī)構(gòu)接受投資者的認(rèn)購(gòu)或申購(gòu)資金，也不表明運(yùn)營(yíng)服務(wù)機(jī)構(gòu)對(duì)本基金的價(jià)值和收益作出實(shí)質(zhì)性判斷或保證，也不表明投資于本基金沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)。在募集賬戶(hù)的使用過(guò)程中，除非有足夠的證據(jù)證明是因運(yùn)營(yíng)服務(wù)機(jī)構(gòu)的原因造成的損失外，基金管理人應(yīng)就其自身操作不當(dāng)?shù)仍蛩斐傻膿p失承擔(dān)相關(guān)責(zé)任，運(yùn)營(yíng)服務(wù)機(jī)構(gòu)對(duì)于基金管理人的投資運(yùn)作不承擔(dān)任何責(zé)任。 募集賬戶(hù)信息如下： 賬戶(hù)名： 華泰證券股份有限 公司基金運(yùn)營(yíng)外包業(yè)務(wù)募集專(zhuān)戶(hù) 賬號(hào)： 43010100291011674790000000 開(kāi) 戶(hù)行： 中國(guó)工商銀行股份有限公司南京新街口支行 本人 /機(jī)構(gòu)已認(rèn)真閱讀《投資者告知書(shū)》，清楚認(rèn)識(shí)并認(rèn)可關(guān)于募集賬戶(hù)的上述告知內(nèi)容，并愿意自行承擔(dān)由此可能導(dǎo)致的一切風(fēng)險(xiǎn)和損失。 基金投資者 (自然人簽字或機(jī)構(gòu)蓋章 )： 法定代表人或授權(quán)代理人 (簽字或蓋章 )： 日期： 年 月 日 風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū) 尊敬的投資者： 為使您更好地了解非公開(kāi)募集證券投資基金（以下稱(chēng)私募基金）投資的風(fēng)險(xiǎn)，根據(jù)法律、行 政法規(guī)和中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)（以下稱(chēng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)）、中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)（以下稱(chēng)基金業(yè)協(xié)會(huì)）有關(guān)規(guī)定，提供本風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)，請(qǐng)認(rèn)真詳細(xì)閱讀，慎重決定是否參與私募基金投資。 一、了解擬參與的私募基金的風(fēng)險(xiǎn)收益特征 私募基金是在中國(guó)基金業(yè)協(xié)會(huì)履行登記手續(xù)的基金管理人接受合格投資者委托，與客戶(hù)簽訂基金合同而成立的，基金管理人根據(jù)基金合同約定的方式、條件、要求及限制，通過(guò)特定賬戶(hù)管理委托資產(chǎn)，進(jìn)行投資活動(dòng)。 參與私募基金投資存在著一定的風(fēng)險(xiǎn)，基金管理人不承諾投資者的投資本金不受損失或者取得最低收益。 投資者在投資私募基 金前，應(yīng)了解私募基金的基礎(chǔ)知識(shí)、業(yè)務(wù)特點(diǎn)、風(fēng)險(xiǎn)收益特征等內(nèi)容，并認(rèn)真聽(tīng)取基金管理人對(duì)相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則和基金合同內(nèi)容的講解。 基金管理人管理基金財(cái)產(chǎn)應(yīng)恪盡職守，履行誠(chéng)實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的義務(wù)。基金管理人依據(jù)基金合同管理基金財(cái)產(chǎn)所產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，由基金財(cái)產(chǎn)承擔(dān)。 二、了解本基金投資的風(fēng)險(xiǎn) 本基金投資面臨的風(fēng)險(xiǎn)，包括但不限于： （一）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) 因基金投向的資產(chǎn)受到經(jīng)濟(jì)因素、政治因素、投資心理和交易制度等各種因素的影響，導(dǎo)致基金財(cái)產(chǎn)收益水平變化，產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)，主要包括： 政策風(fēng)險(xiǎn) 因國(guó)家法律規(guī)定及宏觀政策（如貨幣政策、財(cái)政政 策、行業(yè)政策、地區(qū)發(fā)展政策等）發(fā)生變化，導(dǎo)致市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)而產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。 經(jīng)濟(jì)周期風(fēng)險(xiǎn) 隨著經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的周期性變化，各個(gè)行業(yè)及基金所投資公司的盈利水平也呈周期性變化而產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。 利率風(fēng)險(xiǎn) 因市場(chǎng)利率變動(dòng)，導(dǎo)致基金投資的附息資產(chǎn)價(jià)值波動(dòng)，或?qū)е禄鹚顿Y公司的融資性財(cái)務(wù)安排發(fā)生不確定而產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)。 上市公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) 上市公司的經(jīng)營(yíng)好壞受多種因素影響，如管理能力、財(cái)務(wù)狀況、市場(chǎng)前景、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)、人員素質(zhì)等，這些都會(huì)導(dǎo)致上市公司的盈利發(fā)生變化。如果基金財(cái)產(chǎn)所投資的上市公司經(jīng)營(yíng)不善，其股票價(jià)格可能下跌，或者能夠用 于分配的利潤(rùn)可能減少，使基金財(cái)產(chǎn)投資收益下降。雖然基金財(cái)產(chǎn)可以通過(guò)投資多樣化來(lái)分散這種非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，但不能完全規(guī)避。 購(gòu)買(mǎi)力風(fēng)險(xiǎn) 因基金的收益將主要通過(guò)現(xiàn)金形式來(lái)分配，而現(xiàn)金可能因?yàn)橥ㄘ浥蛎?、貨幣貶值的影響而導(dǎo)致購(gòu)買(mǎi)力下降，從而使基金的實(shí)際收益下降，給基金份額持有人帶來(lái)實(shí)際收益水平下降的風(fēng)險(xiǎn)。 再投資風(fēng)險(xiǎn) 基金份額持有人在基金存續(xù)期間收到的收益分配、到期收到的本金分配、出售基金份額時(shí)得到的收益等用于再投資時(shí)，因?qū)脮r(shí)市場(chǎng)環(huán)境變化，可能再投資時(shí)獲得的收益率會(huì)低于當(dāng)初購(gòu)買(mǎi)基金份額的收益水平。 （二）管理風(fēng)險(xiǎn) 在基金財(cái)產(chǎn)管理運(yùn)作過(guò)程中，基金管理人的業(yè)務(wù)資質(zhì)、管理能力、相關(guān)知識(shí)和經(jīng)驗(yàn)以及操作能力、人員流動(dòng)性等對(duì)基金財(cái)產(chǎn)收益水平有著較大程度的影響， 基金管理人的管理和操作失誤可能導(dǎo)致基金財(cái)產(chǎn)受到損失 。 基金管理人自身的管理水平、經(jīng)營(yíng)狀況以及管理人人員的變化，對(duì)基金財(cái)產(chǎn)投資運(yùn)作也有很大影響，可能導(dǎo)致基金財(cái)產(chǎn)損失，甚至導(dǎo)致基金終止。 基金管理人可能還同時(shí)進(jìn)行自營(yíng)投資，雖然基金管理人承諾將在自營(yíng)業(yè)務(wù)與資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)之間采取有效的隔離措施，但仍然存在自營(yíng)業(yè)務(wù)與資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)之間發(fā)生利益沖突的道德風(fēng)險(xiǎn)。 （三）基金管理人行使平倉(cāng)權(quán) 的風(fēng)險(xiǎn) 基金管理人行使基金管理人指令權(quán)時(shí)，為使本基金持有證券滿(mǎn)足基金合同的限制和要求，將采取變現(xiàn)措施乃至進(jìn)行快速平倉(cāng)，雖然基金管理人將以維護(hù)基金份額持有人最大利益為原則行事，但基金管理人是否能夠進(jìn)行變現(xiàn)或平倉(cāng)操作以及變現(xiàn)或平倉(cāng)價(jià)格等均受制于屆時(shí)市場(chǎng)環(huán)境的影響，不排除發(fā)生基金管理人無(wú)法進(jìn)行賣(mài)出平倉(cāng)或者賣(mài)出或平倉(cāng)價(jià)格可能低于市場(chǎng)均價(jià)的情形，從而降低基金財(cái)產(chǎn)的收益。 為在本基金項(xiàng)下現(xiàn)金資產(chǎn)不足時(shí)支付應(yīng)由基金財(cái)產(chǎn)承擔(dān)的費(fèi)用及稅收、分配基金收益或?yàn)檫M(jìn)行預(yù)警止損操作等原因，基金管理人可能將快速減倉(cāng) /平倉(cāng)，但減倉(cāng) /平倉(cāng)操 作能否順利 完成取決于當(dāng)時(shí)的市場(chǎng)狀況，且減倉(cāng) /平倉(cāng)價(jià)格可能低于市場(chǎng)均價(jià)，從而降低本基金的收益。 （四）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn) 基金管理人在運(yùn)用、管理基金財(cái)產(chǎn)時(shí)，所投資或并購(gòu)的非現(xiàn)金資產(chǎn)可能出現(xiàn)無(wú)法按期變現(xiàn)，或即使可以按期變現(xiàn)但可能需承受部分變現(xiàn)損失的風(fēng)險(xiǎn)。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)可視為一種綜合性風(fēng)險(xiǎn)，它是其他風(fēng)險(xiǎn)在基金財(cái)產(chǎn)管理和公司整體經(jīng)營(yíng)方面的綜合體現(xiàn)。在某些情況下某些投資品種的流動(dòng)性不佳，由此可能影響到基金財(cái)產(chǎn)投資收益的實(shí)現(xiàn)。本基金不接受任何形式的贖回（包括違約贖回），對(duì)于投資者來(lái)說(shuō)，具有一定的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。 （五）操作或技術(shù)風(fēng)險(xiǎn) 相關(guān)當(dāng)事人在業(yè)務(wù)各環(huán)節(jié)操作過(guò)程中，因內(nèi)部控制存在缺陷或者人為因素造成操作失誤或違反操作規(guī)程等引致的風(fēng)險(xiǎn)，例如，越權(quán)違規(guī)交易、交易錯(cuò)誤、 IT系統(tǒng)故障等風(fēng)險(xiǎn)。 在基金的各種交易行為或者后臺(tái)運(yùn)作中，可能因?yàn)榧夹g(shù)系統(tǒng)的故障或者差錯(cuò)而影響交易的正常進(jìn)行或者導(dǎo)致基金份額持有人的利益受到影響。這種技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)可能來(lái)自基金管理公司、基金托管人、基金份額登記機(jī)構(gòu)、銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)、證券經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)、期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)、證券交易所、登記結(jié)算機(jī)構(gòu)等。 （六）相關(guān)機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) 基金管理人經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) 按照我國(guó)金融監(jiān)管法律法規(guī)規(guī)定，雖基金管理人相信其本 身將按照相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定進(jìn)行營(yíng)運(yùn)及管理，但無(wú)法保證其本身可以永久維持符合監(jiān)管部門(mén)的金融監(jiān)管法律法規(guī)。如在基金存續(xù)期間基金管理人無(wú)法繼續(xù)經(jīng)營(yíng)基金管理業(yè)務(wù)，則可能會(huì)對(duì)基金產(chǎn)生不利影響。 基金托管人經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) 雖基金托管人相信其本身將按照相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定進(jìn)行營(yíng)運(yùn)及管理，但無(wú)法保證其本身可以永久維持符合監(jiān)管部門(mén)的金融監(jiān)管法律法規(guī)。如在基金存續(xù)期間基金托管人無(wú)法繼續(xù)從事基金托管業(yè)務(wù)，則可能會(huì)對(duì)基金產(chǎn)生不利影響。 基金運(yùn)營(yíng)服務(wù)機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) 雖運(yùn)營(yíng)服務(wù)機(jī)構(gòu)相信其本身將按照相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定進(jìn)行營(yíng)運(yùn)及管理，但無(wú)法 保證其本身可以永久維持符合監(jiān)管部門(mén)的金融監(jiān)管法律法規(guī)。如在基金存續(xù)期間運(yùn)營(yíng)服務(wù)機(jī)構(gòu)無(wú)法繼續(xù)從事基金運(yùn)營(yíng)服務(wù)業(yè)務(wù)，則可能會(huì)對(duì)基金產(chǎn)生不利影響。 證券 /期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) 按照我國(guó)金融監(jiān)管法律規(guī)定，證券 /期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)須獲得中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)的證券經(jīng)營(yíng)資格 /期貨經(jīng)營(yíng)資格方可從事證券 /期貨業(yè)務(wù)。雖證券 /期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)相信其本身將按照相關(guān)法 律法規(guī)的規(guī)定進(jìn)行營(yíng)運(yùn)及管理，但無(wú)法保證其本身可以永久維持符合監(jiān)管部門(mén)的金融監(jiān)管法律法規(guī)。如在基金存續(xù)期間證券 /期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)無(wú)法繼續(xù)從事證券 /期貨業(yè)務(wù)，則可能會(huì)對(duì)基金產(chǎn)生不利影響。 （七）特定投資方法及特定投資對(duì)象可能引起的特定風(fēng)險(xiǎn) 本基金為契約型基金，將以股權(quán)、債權(quán)、委托貸款、委托投資、夾層融資、購(gòu)買(mǎi)特定資產(chǎn)收益權(quán)、受益權(quán)、基金份額、有限合伙份額、資產(chǎn)并購(gòu)及整合等方式運(yùn)用及管理基金財(cái)產(chǎn)，且基金將投資于實(shí)體產(chǎn)業(yè)，形成非現(xiàn)金實(shí)體資產(chǎn)，在資產(chǎn)的形成、整合、增值及投資退出方面可能存在特定風(fēng)險(xiǎn)。 （八）提前終止或延期風(fēng)險(xiǎn) 發(fā)生基金合同規(guī)定的情形或其他法定情形時(shí)，管理人將按照法律法規(guī)、基金合同以及其他規(guī)定提前終止本基金，可能造成基金份額持有人不能足額取得基金收益。 本基金存續(xù)期限到期后，基金管理 人和基金托管人協(xié)商一致，可延長(zhǎng)本基金存續(xù)期限，可能造成基金份額持有人不能足額取得或不能及時(shí)取得基金收益。 （九）其他風(fēng)險(xiǎn) 如關(guān)聯(lián)交易風(fēng)險(xiǎn)。 戰(zhàn)爭(zhēng)、自然災(zāi)害等不可抗力因素的出現(xiàn)，將會(huì)嚴(yán)重影響基金投資的運(yùn)行，可能導(dǎo)致基金財(cái)產(chǎn)的損失；金融市場(chǎng)危機(jī)、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)、基金服務(wù)機(jī)構(gòu)違約等超出基金管理人自身直接控制能力之外的風(fēng)險(xiǎn)，也可能導(dǎo)致基金份額持有人利益受損。 本人／本機(jī)構(gòu)作為投資者已【 詳閱并充分理解 】本風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)及相關(guān)基金合同所提示的風(fēng)險(xiǎn)，并【 自愿承擔(dān) 】由上述風(fēng)險(xiǎn)引致的全部后果。 本人／本機(jī)構(gòu)保證，本人／本機(jī)構(gòu)是【 具有完全 民事行為能力 】的自然人／法人或者依法成立的其他組織，并且【 符合 】法律法規(guī)及本基金合同中關(guān)于私募證券投資基金的要求，是【 合格 】投資者。 [為充分提示風(fēng)險(xiǎn)，提請(qǐng)投資者將本段抄錄在后。 ] 投資者抄錄： 本人／本機(jī)構(gòu)作為投資者已【 】本風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)及相關(guān)基金合同所提示的風(fēng)險(xiǎn)，并【 】 由上述風(fēng)險(xiǎn)引致的全部后果。 本人／本機(jī)構(gòu)保證，本人／本機(jī)構(gòu)是【 】的自然人／法人或者依法成立的其他組織，并且【 】 法律法規(guī)及本基金合同中關(guān)于私募證券投資基 金的要求，是【 】 投資者。 投資者（自然人） （簽字）： 或： 投資者（機(jī)構(gòu)） （加蓋公章并由法定代表人 /負(fù)責(zé)人或授權(quán)代理人簽字）： 日期： 年 月 日 本合同當(dāng)事人的基本情況： 基金 份額持有人 : 證件 (營(yíng)業(yè)執(zhí)照 )名稱(chēng) : 證件 (營(yíng)業(yè)執(zhí)照 )號(hào)碼 : 通訊地址 : 郵政編碼 : 電話(huà) : 傳真 : 基金管理人 : 法定代表 人： 辦公地址： 郵編： 聯(lián)系人： 聯(lián)系電話(huà)： 傳真： 基金托管人 ： 法定代表人 ： 辦公地址： 郵編： 聯(lián)系人： 聯(lián)系 電話(huà)： 傳真： 目 錄 一、前 言 ....................................................................................................................... 1 二、釋 義 ....................................................................................................................... 2 三、聲明與承諾 ................................................................................................................ 5 四、基金的基本情況 .....................................................