【正文】 商業(yè)計劃書A有限責任公司閱讀注意事項一、目的本商業(yè)計劃書（以下簡稱“計劃書”）由A公司（以下簡稱“A”公司”）編制并提供。目的在于使特定投資人能在對本項目進行審慎投資考察之前，較為全面把握本項目整體情況。二、內容及風險因素本計劃書含有A公司的機密信息，本計劃書僅在于為特定投資人對本項目進行初步評估，提供充分的信息。初步評估后，投資者還應自己進行認真的研究，以證明在充分考慮了對本項目的投資將面臨的各種風險的前提下，做出自己正確的投資決定。 三、責任聲明本計劃書由A公司授權制作，計劃書內容解釋權歸A公司所有，A公司及其代表確保本計劃書的準確性和真實性。四、機密性A公司是為特定對象提供本計劃書的。本計劃書閱讀者、研究者應接受一切保密協(xié)議中的條款和條件。特別是在未經(jīng)A公司事先同意和明確同意之前，任何研究、閱讀本計劃書者，都不得對本計劃書及其任何部分內容進行復印、引用、仿制或將內容泄露給任何其他人，并且不得與本公司以外的任何人談論此項目和本計劃書的內容。本計劃書閱讀者、研究者在本公司要求退還本計劃書時，并且不得保留任何復印件。目 錄第一章 公司經(jīng)營與融資目的 中國財經(jīng)媒體產業(yè)發(fā)展狀況 公司基本情況 公司經(jīng)營理念 公司發(fā)展歷程及經(jīng)營內容 公司發(fā)展戰(zhàn)略和規(guī)劃 公司融資主體及融資目的第二章 公司的團隊、組織與管理 精干的管理團隊 嚴密的組織體系 科學的企業(yè)管理 有力的外部支持第三章 公司業(yè)務的市場分析與營銷策略 公司業(yè)務的分類 市場競爭分析 市場營銷策略第四章 公司設立及上市 公司設立的宗旨 公司業(yè)務范圍 公司上市基本思路和步驟第五章 財務分析與融資方案（這部分可以略寫，由投資方來完成） 歷史財務狀況分析與說明 財務預測 財務評價 融資方案設計第六章 風險與對策 管理風險及對策 經(jīng)營風險和對策 行業(yè)風險和對策 市場風險及對策 侵權行為風險及對策 政策風險及對策 財務風險及對策第一章 公司經(jīng)營與融資目的一、 中國傳媒產業(yè)發(fā)展趨勢傳播的歷史和人類的歷史一樣久遠，人類文明因傳媒產業(yè)的擴張而加速融合和提升。上世紀以來，世界經(jīng)濟因傳媒的發(fā)達而出現(xiàn)了新的增長點，傳媒產業(yè)是世界國民經(jīng)濟的重要組成部分。著名的投資銀行摩根士坦利公司曾對11種產業(yè)進行統(tǒng)計分析，發(fā)現(xiàn)大眾傳媒投資收回所需年限僅為8年，收益遠遠高于醫(yī)藥業(yè)、日常消費品、銀行、電力以及建筑業(yè)。據(jù)業(yè)內人士稱，只要運作得當，媒體的投資回報率基本都能超過20%。在美日等國及歐洲，傳媒產業(yè)早已形成龐大的產業(yè)規(guī)模。中國的傳媒產業(yè)尚處于產業(yè)化運作初級階段，但由于擁有全世界最龐大的受眾群體和廣闊的市場，傳媒領域已經(jīng)成為中國發(fā)展速度最快，也是最富投資價值和最具吸引力的行業(yè)之一。傳媒業(yè)本身的良好投資回報預期，加之中國媒體廣告市場的蛋糕越來越大，資本的逐利本性必然使其將目光投向這一行業(yè)。自2000年下半年，尤其是互聯(lián)網(wǎng)泡沫破滅以后，境外大型傳媒集團、國內上市公司、民營企業(yè)等裹挾巨額資本，紛紛開始追逐 中國最后一個暴利行業(yè)――傳媒業(yè)。從傳媒業(yè)自身來講，各種媒體工具間競爭以及跨媒體的競爭越來越激烈；加之中國加入WTO，并直面國際化競爭，因此傳媒業(yè)的市場化運作程度越來越高，并開始逐步采用購并、上市等國際通行的資本運營策略。尤其引人矚目的是，政府決策層對傳媒業(yè)融資的限制開始逐步松動，已允許民企、外企資本進入傳媒；而從操作層面來看，資本進入媒體，媒體通過上市、買殼、購并等形式尋求資本介入的態(tài)勢已非常明顯。據(jù)《2005中國傳媒產業(yè)發(fā)展報告》，2004年是中國傳媒產業(yè)的啟蒙年。2004年，在中國社會經(jīng)濟平穩(wěn)健康發(fā)展的背景下，中國傳媒產業(yè)也取得了長足進展：全年廣告經(jīng)營額再創(chuàng)新高，突破1200億元；傳媒體制改革試點取得階段性成果，試點單位取得了可觀的成績，也積累了寶貴的經(jīng)驗；一大批新聞報道促進了若干重大社會問題的解決；傳媒產業(yè)的突出表現(xiàn)得到了政府和民眾的廣泛認可。 一個產業(yè)的興起，要由一個龐大的企業(yè)群構成。2004年中國傳媒業(yè)發(fā)展中最大的亮點，就是政府層面上對傳媒機構由事業(yè)單位向企業(yè)單位轉型的推動。2003—2004年，國家相關主管部門相繼出臺政策，分別對報刊社、出版社、廣電媒體提出事業(yè)單位與企業(yè)單位分開、企業(yè)化轉型等要求，實質上就是促進中國傳媒機構的企業(yè)化轉型——起碼是一部分市場化媒體在經(jīng)營層面的企業(yè)化轉型。 從公司化治理結構的角度來看，目前中國的傳統(tǒng)傳媒機構大多為國有事業(yè)單位性質，即使帶有產業(yè)特性，也無法稱之為真正的企業(yè)，因此嚴格來講所謂的傳媒產業(yè)也只能是一個偽命題。中國傳媒產業(yè)，距離真正的產業(yè)目標，仍存在不小的距離，距離國民經(jīng)濟的支柱型產業(yè)目標，仍有一段很長的道路要走。 但2004年中國傳媒業(yè)的發(fā)展，讓我們欣喜地發(fā)現(xiàn)，中國的傳媒業(yè)也正走上產業(yè)化發(fā)展的規(guī)范道路。從這個意義上來講，2004年真正的媒體企業(yè)開始出現(xiàn)，而這一群體勢必會越來越大，傳媒也將真正成為一個產業(yè)，因此2004年可謂是中國傳媒產業(yè)的啟蒙年。 據(jù)《2005中國傳媒產業(yè)發(fā)展報告》，2005年是中國傳媒產業(yè)的改制和轉折年。2005—2008年將是中國傳媒產業(yè)的崛起期，2005—2010年將是中國傳媒產業(yè)的起飛期，而2005年則將是中國傳媒產業(yè)改制與轉折起飛的元年。中國傳媒產業(yè)能否在中國社會經(jīng)濟穩(wěn)健發(fā)展、傳媒產業(yè)國際競爭加劇、國民消費結構轉型的背景下得以迅速前進，能否在中國經(jīng)濟的健康發(fā)展、社會問題的引導和解決、服務人民文化消費需求上發(fā)揮自己獨有的作用，2005年也將是關鍵的一年，這一年，必將作為中國傳媒產業(yè)由啟蒙到起飛的關鍵點而載入史冊。 從傳媒機構個體角度來講，2005年中國傳媒機構能否抓住這一產業(yè)發(fā)展的歷史性機遇，及時進行市場化轉型和迅速發(fā)展，將決定自己在社會輿論層面的影響力和權威性，決定自己在市場競爭中的地位，決定自己將來的發(fā)展前景。 從產業(yè)整體角度來講，2005年中國傳媒產業(yè)能否實現(xiàn)真正的企業(yè)化轉型，是決定其能否具備足夠發(fā)展后勁、成長為國民經(jīng)濟支柱產業(yè)的關鍵一搏。中國傳媒產業(yè)在自己的發(fā)展歷程中，將受到中國政治、經(jīng)濟、社會形勢發(fā)展的影響，同時，中國傳媒產業(yè)理應也必然會對中國政治、經(jīng)濟、社會的理性健康發(fā)展發(fā)揮自己的能動性和“推動器”的作用。 我們預計： 2005年，改制將成為中國傳媒產業(yè)發(fā)展的主題。 2006年，擴張將成為中國傳媒產業(yè)發(fā)展的主題。 2007年，國際化將成為中國傳媒產業(yè)發(fā)展的主題。 2008年前后，借奧運將在中國成功舉辦東風，中國傳媒產業(yè)將全面崛起，成為中國經(jīng)濟的支柱產業(yè)之一，并進而影響到整個社會發(fā)展和社會的深刻變化。二、 中國傳媒產業(yè)的規(guī)模與結構中國傳媒產業(yè)長期以來納入公共視線的一般是四大傳統(tǒng)媒體（報紙、期刊、廣播、電視）的廣告收入，四大傳統(tǒng)媒體的廣告收入構成了中國廣告營業(yè)額的半壁江山，它們和廣告公司共同構成的中國廣告營業(yè)額，2004年已逾1200億元。 實際上，另外一些傳媒細分市場的發(fā)展長期以來為人忽略，例如：電視節(jié)目制作、有線電視及網(wǎng)絡電視收費、報刊雜志發(fā)行收入、短信呼叫中心收入等，雖然這部分收入客觀存在且產值巨大，但在研究中國傳媒產業(yè)的整體規(guī)模時，經(jīng)常被有意或無意的忽略。另一方面，隨著社會經(jīng)濟及中國傳媒產業(yè)的發(fā)展，新的媒體形式：如3G手機等逐漸涌現(xiàn)并迅速發(fā)展壯大，這些媒體形式正壯大著中國傳媒產業(yè)，并在其中占據(jù)越來越大的市場分額。這些傳媒細分市場所占市場分額已超過中國傳媒產業(yè)整體市場的一半。 根據(jù)我們的研究，中國傳媒產業(yè)核心層應包括報紙廣告、電視廣告、期刊廣告、廣播廣告、廣告公司、有線電視收費、圖書出版、報紙發(fā)行、期刊發(fā)行、電影票房、音像制品、手機短信、上網(wǎng)費、游戲等14類，上述中國傳媒產業(yè)核心層產值規(guī)模已經(jīng)超過3000億元，2004年產值規(guī)模約為3270億元（如圖圖2所示）。需要說明的是，由于中國傳媒產業(yè)統(tǒng)計的欠缺和統(tǒng)計數(shù)據(jù)公布時間的制約，以下數(shù)據(jù)為我們參考多方資料推算而得，謹供大家研究參考。圖一：中國傳媒產業(yè)市場結構 新華社發(fā)圖二：中國傳媒市場規(guī)模逾3000億元 新華社發(fā)三、 中國財經(jīng)媒體產業(yè)發(fā)展趨勢中國財經(jīng)媒體產業(yè)即財經(jīng)電視以及相關的財經(jīng)報紙、雜志期刊、財經(jīng)信息網(wǎng)站、短信服務平臺等是中國傳媒產業(yè)的重要組成部分。隨著我國經(jīng)濟的持續(xù)高速增長，國民財富的迅速增加，使得證券、期貨、外匯等資本市場日益受到社會大眾的關注；資本市場的快速成長，個人財富的增多，投資理財需求的不斷提升使人們對經(jīng)濟信息與分析的消費需求變大，從而使財經(jīng)類媒體的市場需求變大。人們的這類需要是傳統(tǒng)的單一的財經(jīng)媒體工具所不能滿足的。過去工作進度式的泛財經(jīng)信息服務，其邏輯起點是人們需要了解國家經(jīng)濟發(fā)展狀況與政策，是需要人們在了解的同時擁護、執(zhí)行政策。而在目前的發(fā)展模式下，不僅需要人們了解、擁護、執(zhí)行，更需要人們根據(jù)自己的理解和利益，在總的政策框架下做出選擇。因此，這類新的個性化、綜合性的財經(jīng)媒體產業(yè)發(fā)展迅猛，并隨著中國經(jīng)濟的日趨全球化，總體發(fā)展前景極佳。另隨著中國加入WTO以及2008年奧運會的臨近，中國與世界接軌進程加速，經(jīng)濟騰飛另世界各國刮目相看。這些都給中國人的財富的增多帶來很多機會，需要人們選擇有效的資本市場投資工具。每一項選擇都要付出機會成本，這使人們對經(jīng)濟信息與信息分析的依賴程度大大增加。人們的這類選擇需要也是傳統(tǒng)的單一的財經(jīng)媒體工具所不能滿足的。而新的財經(jīng)媒體所提供的個性化、綜合性服務也恰恰是現(xiàn)在人們所需要的，能給人們帶來利益、福利和機會，所以傳統(tǒng)的財經(jīng)媒體產業(yè)正面臨向新的“大財經(jīng)”媒體的轉型和整合，即運用多種傳統(tǒng)與現(xiàn)代的傳媒工具，提供與人們經(jīng)濟利益緊密相關的有效信息及信息分析，成為財經(jīng)信息互動交流的有效平臺。誰先進入財經(jīng)媒體產業(yè)，誰先向“大財經(jīng)”媒體平臺轉型，誰將搶得優(yōu)勢資源，獲得長足發(fā)展，在市場力于不敗。 公司基本情況A公司正是在上述的環(huán)境下應運而生的，它是以大型財經(jīng)證券電視直播節(jié)目？？為產業(yè)核心的中國財經(jīng)媒體文化產業(yè)的平臺，致力于財經(jīng)電視節(jié)目制作與傳播發(fā)行、財經(jīng)媒體的經(jīng)營、財經(jīng)資訊服務、財經(jīng)商業(yè)廣告業(yè)務等的公司。A公司是？？的制作公司，？？是利用衛(wèi)星傳輸和寬頻網(wǎng)絡技術，以視頻形式向全國各地電視臺、證券公司、上市公司、機場、銀行、商務酒店等終端，每天6小時10分鐘實時傳送各類財經(jīng)證券信息，及時分析市場盤面變化及財經(jīng)新聞事件背景、影響及蘊涵的投資機會，提供綜合性、跨市場的財經(jīng)資訊服務類電視直播節(jié)目。A公司擁有？？雜志及其廣告業(yè)務的發(fā)行許可證，并可代理發(fā)行系列相關的財經(jīng)音像、影視產品。A公司于 年收購深圳市？？公司，擁有“？？”的網(wǎng)站經(jīng)營許可權。A公司擁有呼叫中心，為人們提供財經(jīng)信息短信服務。深圳？？公司是A公司的母公司，A公司背靠？？公司自有獨特資源，整合眾多強勢媒體的信息資源。？？公司注冊資本 萬元，是下屬的證券信息服務專業(yè)公司，？？公司通過對來自證券交易所和上市公司的證券信息采集、分析，建立了內容完整、全面的證券數(shù)據(jù)庫，并擁有電視、雜志、網(wǎng)站、呼叫中心等媒體，是國內擁有權威信息和獨特傳播渠道、具備一定市場地位的證券信息公司。得益于此，A公司經(jīng)歷了三年的市場考驗，迅速成長壯大，已經(jīng)發(fā)展成為具有鮮明特色的財經(jīng)媒體知名品牌，受到廣大受眾的一致好評，在一定程度上成為中小投資者的代言人。A公司在財經(jīng)傳媒產業(yè)領域具有其他媒體無法比擬的優(yōu)勢，如深圳證券交易所和證券時報社的股東背景及可利用的資源（行情授權、證券時報電子版授權等），是證券信息發(fā)布源頭，信息權威、準確、及時；除自身是一個傳播平臺外，公司還搭建了一個跨媒體傳播平臺；具有專業(yè)財經(jīng)背景的高素質員工隊伍；業(yè)務起步較早，確立了業(yè)內領先地位。A公司成立于 年 月 日，注冊資本金為 萬元人民幣，A公司的法定代表人為 ，發(fā)起股東由 組成，其中 出資 萬元，占 %， 出資 ，占 %， 出資 萬元，占 %。A公司注冊地址為： 。 公司經(jīng)營理念 A公司以？？公司視訊事業(yè)部交易日系列財經(jīng)電視節(jié)目業(yè)務為基礎，順應中國財經(jīng)視訊媒體文化產業(yè)快速發(fā)展的時機，利用？？公司在中國資本市場得天獨厚的優(yōu)勢，著力打造一個財經(jīng)媒體文化產業(yè)的平臺，迅速搶占中國財經(jīng)文化媒體產業(yè)的制高點，成為中國財經(jīng)媒體文化產業(yè)的明星為宗旨，精制節(jié)目，打造品牌，堅持不渝，真誠回報社會廣大投資者。 A公司著眼于企業(yè)的長遠發(fā)展，以精品財經(jīng)節(jié)目的制作、傳播及經(jīng)營為方向，以特色拳頭產品為主導，努力提高財經(jīng)節(jié)目欄目的權威及專業(yè)性；依靠團結精干的高素質管理團隊和行之有效的現(xiàn)代化管理手段，充分利用高速發(fā)展的現(xiàn)代電子科技管理工具，迅速建立起全國范圍的市場營銷網(wǎng)絡、高品質的終端體系和財經(jīng)節(jié)目的制作傳播平臺；通過引進戰(zhàn)略性風險投資，推動企業(yè)資源優(yōu)勢的效益轉換，使企業(yè)邁入傳媒類海外上市公司行列，以逐步實現(xiàn)公司的產業(yè)化、品牌化經(jīng)營。一、 企業(yè)使命：“全心全意為廣大中小投資者、上市公司及金融機構提供財經(jīng)資訊服務及互動交流平臺”二、企業(yè)目標：打造中國財經(jīng)文化媒體第一品牌，邁入傳媒業(yè)海外上市公司行列。實現(xiàn)公司經(jīng)營的規(guī)?；?、社會化、資本證券化、價值最大化。為股東創(chuàng)造利潤、為社會承擔責任、為員工提供成長發(fā)展的機會。三、企業(yè)經(jīng)營管理方針： “人才、管理、效能”人才為本，管理是基礎，效能是目標。四、企業(yè)精神：“團結、敬業(yè)、精干、高效”團結的群體，敬業(yè)的員工，精干的組織，高效的運轉。五、企業(yè)氛圍：“既緊張嚴肅，又輕松愉快”緊張嚴肅的工作秩序，輕松愉快的人文環(huán)境。 公司發(fā)展歷程及經(jīng)營內容在企業(yè)理念的指引下，A公司及其前身？？成立三年以來，取得了飛速的發(fā)展。A公司的發(fā)展歷程，大體經(jīng)歷籌備期及發(fā)展初期、業(yè)務擴張期、高速成長期三個階段：一、籌備期及發(fā)展初期（2002年4月~2005年10月）公司籌備期及發(fā)展初期的主要任務是依據(jù)對電視財經(jīng)節(jié)目的制作及傳播行業(yè)的調研分析，結合？？的發(fā)展經(jīng)驗及優(yōu)勢，將？？改制和重組為