【正文】 場價格在（　　）的局限性　　A．時間上　　B．空間上　　C．數(shù)量上　　D．質量上　　10．下列既可以是證券發(fā)行人，也可以是證券投資者的是（　?。?。　　A．政府機構　　B．保險公司　　C．商業(yè)銀行　　D．個人11．股票發(fā)行市場的主要參與者是（　?。??！　．股票承銷商　　B．股票發(fā)行者　　C．股票投資者　　D．證券業(yè)協(xié)會　　12．固定收益證券綜合電子平臺所交易的固定收益證券包括（　?。！　．ETF　　B．公司債券　　C．分離交易的可轉換公司債券中的公司債券　　D．國債　　13．外國債券一般是由發(fā)行地所在國的（　?。┏袖N?！　．證券公司　　B．幾家大銀行　　C．金融機構　　D．中央銀行　　14．契約型基金與公司型基金的區(qū)別主要在于（　?。??！　．投資對象不同　　B．基金的營運依據(jù)不同　　C．投資者的地位不同　　D．資金的性質不同　　15．股權類產品的衍生工具的種類包括（　?。！　．股票指數(shù)期權　　B．股票指數(shù)期貨　　C．股票期權　　D．股票期貨　　16．固定收入型基金的主要投資對象是（　?。??！　．債券　　B．普通股　　C．優(yōu)先股　　D．期權　　17．中國證監(jiān)會對申請設立子公司的證券公司在（　?。┑确矫嫣岢隽藢徤餍砸??！　．風險控制指標　　B．智力結構　　C．內部控制機制　　D．經營管理能力　　18．證券投資基金具有（　?。┨攸c?！　．定向投資　　B．集合投資　　C．專業(yè)理財　　D．分散風險　　19．影響股票價格的宏觀經濟與政策因素包括（　　）。　　A．貨幣政策　　B．市場利率　　c．通貨膨脹　　D．經濟周期循環(huán)　　20．債券按照其券面形態(tài)可分為（　?。??！　．憑證式債券　　B．記賬式債券　　C．附息債券　　D．實物債券21．證券市場按交易結構可分為（　　）?！　．貨幣市場　　B．外匯市場　　C．無形市場　　D．有形市場　　22．隨著信用制度的發(fā)展，（　　）等融資方式不斷出現(xiàn)，越來越多的信用工具隨之涌現(xiàn)?！　．銀行信用　　B．國家信用　　C．私人信用　　D．商業(yè)信用　　23．《證券業(yè)從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準則》要求從業(yè)人員（　?。??！　．不得損害所在機構的合法權益　　B．不得從事與其履行職責有利益沖突的業(yè)務　　C．不得對外透露自營買賣信息，誘導客戶買賣該種證券　D．不得在經紀業(yè)務中接受客戶的全權委托　　24．證券交易市場包括（　?。！　．證券交易所市場　　B．票據(jù)交易所市場　　C．場外交易市場　　D．產權交易中心　　25．關于股票的內在價值，下列說法正確的是（　?。?。　　A．股票的內在價值即理論價值，也即股票未來收益的現(xiàn)值　　B．股票的內在價值決定股票的市場價格，股票的市場價格總是圍繞其內在價值波動　　C．由于未來收益及市場利率的不確定性，各種價值模型計算出來的“內在價值”只是股票真實的內在價值的估計值　　D．經濟形勢的變化、宏觀經濟政策的調整、供求關系的變化等都會影響股票未來的收益，但內在價值不會變化　　26．財政政策是政府的重要宏觀經濟政策，其對股票價格的影響表現(xiàn)在（　　）?！　．通過擴大財政赤字、發(fā)行國債籌集資金，增加財政支出，刺激經濟發(fā)展　　B．通過調節(jié)稅率影響企業(yè)利潤和股息　　C．干預資本市場各類交易適用的稅率　　D．國債發(fā)行量會改變證券市場的證券供應和資金需求，從而間接影響股票價格　　27．根據(jù)我國政府對WTO的承諾，在加入后3年內，允許合資券商（　?。??！　．開發(fā)咨詢服務及其他輔助性金融服務，包括公開收購及公司重組等列　　B．對所有新批準的證券業(yè)務給予國民待遇　　C．設立合營公司，外資比例不超過1／4　　D．在中國設立分支機構　　28．基金管理人運用基金財產進行證券投資，不得有（　?。┑那樾??！　．違反基金合同關于投資范圍、投資策略和投資比例等約定　　B．一只基金持有一家上市公司的股票，其市值超過基金資產凈值的10%　　C．一只基金持有一家上市公司的股票，其市值超過基金資產凈值的7%　　D．同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，超過該證券的5%　　29．擔任合規(guī)總監(jiān)的任職選擇條款包括（　?。?。　　A．具有任職資格　　B．具有8年以上證券工作經驗　　C．通過有關專業(yè)考試或具有8年以上法律工作經歷　　D．從事證券工作5年以上　　30．根據(jù)我國《公司法》規(guī)定，公司可以收購本公司股份的情形有（　?。??！　．將股份獎勵給本公司職工　　B．為減少公司注冊資本　　C．維護二級市場股價　　D．與持有本公司股份的其他公司合并31．按照現(xiàn)行規(guī)定，下列哪些不是我國混合資本債券所具有的基本特征（　?。　．當發(fā)行人清算時，混合資本債券本金和利息的清償順序列于一般債務和次級債務之前　　B．當發(fā)行人清算時，混合資本債券本金和利息的清償順序先于股權資本　　C．混合資本債券到期時，如果發(fā)行人無力支付清償順序在該債券之前的債務，或支付該債券將導致無力支付清償順序在混合資本債券之前的債務，發(fā)行人可以延期支付該債券的本金和利息　　D．期限在10年以上，發(fā)行之日起5年內不得贖回　　32．有權對存放在本機構的客戶的交易結算資金、委托資金和客戶擔保賬戶內的資金、證券的動用情況進行監(jiān)督的機構有（　?。??！　．指定商業(yè)銀行　　B．證券登記結算機構　　C．資產托管機構　　D．證券交易所　　33．如果（　?。敲促Y產評估機構不能申請證券評估資格?！　．在執(zhí)業(yè)活動中受到刑事處罰、行政處罰，自處罰決定執(zhí)行完畢之日起至提出申請之日止未滿3年　　B．因以欺騙等不正當手段取得證券評估資格而被撤銷該資格，自撤銷之日起至提出申請之日止未滿3年　　C．申請證券評估資格過程中，因隱瞞有關情況或者提供虛假材料被不予受理或者不予批準的，自被出具不予受理憑證或者不予批準決定之日起至提出申請之日止未滿3年　　D．最近3年在稅務、工商、金融等行政管理機關以及自律組織、商業(yè)銀行等機構有不良誠信記錄　　34．下列各項中，不屬于證券公司短期融資債的發(fā)行市場的有（　　）?！　．銀行間債券市場　　B．公募基金市場　　C．滬深股票市場　　D．國際資本市場　　35．下列關于封閉式基金和開放式基金的說法中，正確的有（　　）?！　．封閉式基金一般有固定的存續(xù)期限　　B．開放式基金一般沒有固定的存續(xù)期限　　C．封閉式基金投資人少　　D．開放式基金投資人多　　36．我國中小企業(yè)板塊的總體設計可以概括為“兩個不變”和“四個獨立”，其中“兩個不變”是指（　?。！　．中小企業(yè)板塊的監(jiān)控系統(tǒng)與主板相同　　B．中小企業(yè)板塊的股票編碼與主板市場相同　　C．中小企業(yè)板塊遵循的法律、法規(guī)和部門規(guī)章與主板市場相同　　D．中小企業(yè)板塊的發(fā)行上市條件和信息披露要求與主板市場相同　　37．下列關于金融衍生工具概念的說法中，正確的有（　　）。　　A．又稱金融衍生產品，與基礎金融產品相對應　　B．其價格取決于基礎金融產品價格的變動　C．包括獨立衍生工具和嵌入式衍生工具　D．衍生工具包括金融遠期合約、金融期貨、金融互換和期權　　38．下列各項中，屬于金融衍生工具特征的有（　?。?。來源：考試大　　A．跨期性　　B．期限性　　C．聯(lián)動性　　D．收益性　　39．金融期貨的主要交易制度有（　?。??！　．集中交易制度　　B．標準化的期貨合約和對沖機制　　　　D．限倉制度　　40．下列關于期貨交易保證金的說法中，正確的有（　　）。　　A．期貨交易買賣雙方都有可能在最后結算時發(fā)生虧損，所以雙方都要繳納保證金　　B．雙方成交時繳納的保證金稱為初始保證金　　C．保證金賬戶必須保持一個最低的水平，稱為維持保證金　　D．當交易者連續(xù)虧損，保證金余額不足以維持最低水平時，結算所會通過經紀人發(fā)出追加保證金的通知，要求交易者在規(guī)定時間內追加保證金直達維持保證金水平三、判斷題(每題0．5分，共30分，不選、錯選均不得分)　　1．為避免現(xiàn)貨多頭部位所面臨的價格風險，期貨交易市場的套期保值者應做多頭套期保值。（　?。　?．我國《證券法》規(guī)定，上市公司最近三年連續(xù)虧損由中國證監(jiān)會決定暫停其股票上市交易。（　?。　?．在資產證券化當事人中，接受發(fā)起人轉讓的資產，或受發(fā)起人委托持有資產，并以該資產為基礎發(fā)行證券化產品的機構是資金和資產存管機構。（　　）　　4．對于無息票債券而言，由于投資期間并無利息收入，因而不存在再投資風險。（　?。　?．我國股票市場融資國際化是以發(fā)行紅籌股作為突破口的。（　?。　?．證券業(yè)協(xié)會的權利機構是理事會。（　　）　　7．金融期貨合約設計成標準化合約的目的之一是為了便于對沖，從而避免實物交割。（　?。　?．金融期權是指以金融期貨為基礎工具的買賣選擇權交易。（　　）　　9．發(fā)行一級有擔保存托憑證，美國的相關法律對其公開性沒有詳細要求。（　　）　　10．一般意義上的優(yōu)先股票就是指股息率固定的優(yōu)先股票。（　?。　?1．證券代表的是一定數(shù)額的實物資產，投資者持有證券也就是同時擁有這部分的資產，因而證券本身具有收益性。（　?。　?2．被動型基金由于其投資組合模仿某一股價指數(shù)或債券指數(shù)，收益隨著即期的價格指數(shù)呈反向波動。（　?。　?3．我國早期的股票發(fā)行制度是行政審批制，目前已開始實施注冊制。（　?。　?4．證券交易所可以對特定證券投資者采取證券市場禁入措施，限制或者禁止其證券交易行為。（　?。　?5．與發(fā)行股票和債券相比，發(fā)行存托憑證的成本更低。（　?。　?6．證券市場是價值直接交換的場所。（　?。　?7．利率期貨的基礎資產是利率指數(shù)。（　?。　?8．浮動利息債券是息票累積債券的一種。（　?。　?9．我國目前尚沒有分離交易的可轉換公司債券。（　　）　　20．在日本發(fā)行的外國債券的面值貨幣是日元。（　?。　?1．利率風險是系統(tǒng)風險，因而對不同證券的影響程度是相同的。（　　）　　22．我國投資者進行記賬式國債的買賣，必須在證券公司開立債券賬戶。（　?。　?3．無記名股票是指在股票票面和股份公司股東名冊上均不記載股東姓名的股票。（　?。　?4．我國現(xiàn)行基金指數(shù)的選擇范圍包括了在證券交易所上市的封閉式基金和沒有在證券交易所上市的開放式基金。（　?。　?5．在證券市場監(jiān)管內容方面，各國均以強制方式要求信息披露。（　?。　?6．在我國混合資本債券的期限為10年及以上。（　?。　?7．目前在我國市場上的可轉換證券只有可轉換債券。（　?。　?8．股票是有價證券，我國《公司法》規(guī)定，股票由公司董事長簽名，公司蓋章。（　?。　?9．提貨單、運貨單、倉庫棧單以及商業(yè)匯票都屬于商品證券。（　?。　?0．中證500指數(shù)為小盤股指數(shù)。（　?。?1．證券投資咨詢機構的業(yè)務人員屬于證券業(yè)從業(yè)人員。（　?。　?2．我國《證券公司監(jiān)督管理條例》明確規(guī)定了證券公司的設立條件與基本程序。（　?。　?3．有價證券本身是具有市場價值的。（　　）　　34．無限售條件股份不包括境內上市外資股，即B股。（　?。　?5．股票股息是以股票的方式派發(fā)的股息，只能由公司用新增發(fā)的股票作為股息代替現(xiàn)金分派給股東。（　　）　　36．收益與風險的本質關系可以用公式表述為：預期收益率=無風險利率+風險補償。（　?。　?7．證券公司的自營業(yè)務必須以自己的名義、通過專用自營席位進行，并由非自營業(yè)務部門負責自營賬戶的管理，包括開戶、銷戶、使用登記等。（　?。　?8．資產管理業(yè)務是指證券公司根據(jù)有關法律、法規(guī)和投資委托人的投資意愿，作為管理人，與委托人簽訂資產管理合同，將委托人委托的資產在證券市場上從事股票、債券等金融工具的組合投資，以實現(xiàn)委托資產收益最大化的行為。（　?。　?9．限定性集合資產管理計劃中，投資于權益類證券以及股票型證券投資基金的資產，不得超過該計劃資產凈值的15%。（　　）　　40．制衡性原則要求證券公司內部控制制度必須涵蓋公司經營管理的各個環(huán)節(jié)，不得留有制度上的空白或漏洞。（　?。　?1．結算風險保證基金包括清算交割準備金和交收風險基金兩部分。（　?。　?2．根據(jù)資產證券化的地域分類，可以分為股權型證券化、債權型證券化和混合型證化。（　?。　?3．無擔保ADR的存款協(xié)議只規(guī)定存券銀行與ADR持有者之間的權利義務關系。（　?。　?4．全額包銷過程中，承銷機構與證券發(fā)行人之間的關系是委托一理關系。（　?。　?5．股票面值會隨時間的推移逐漸背離每股凈資產，所以面額溲有任何意義。（　?。　?6．證券發(fā)行時，詢價對象應承諾獲得網下配售的股票持有期限不少于5個月。（　?。　?7．承購包銷是指通過招標方式確定債券承銷商和發(fā)行條件的發(fā)行方式。（　　）　　48．我國規(guī)定，首次公開發(fā)行股票以協(xié)商定價方式確定股票發(fā)行價格。（　?。　?9．中小企業(yè)板指數(shù)以最新自由流通股本數(shù)為權重，即以扣除流通受限制的股份后的股本數(shù)量為權重，以基期加權法計算；并以逐日連鎖計算的方法得出實時指數(shù)的綜合指數(shù)。（　?。　?0．上市公司在3年內購買、出售重大資產或者擔保金額超過公司資產總額10%的，應當由股東大會做出決議。（　?。　?1．投資者可以通過買賣不同的股票來消除證券的非系統(tǒng)性風險。（　?。　?2．一般來說，率先漲價的商品、上游商品、熱銷商品股票的購買力風險較大，國家進行價格控制的公用事業(yè)、基礎產業(yè)和下游產品等股票的購買力風險較小。（　　）　　53．利率風險對普通股的影響不像債券和優(yōu)先股那樣沒有回旋余地。（　?。　?4．普通股沒有還本要求，股息也不固定，因而不存在信用風險。（　?。　?5．不同債券的利率不同，這是對財務風險的補償。（　?。　?6．自2006年1月1日新修訂的《證券法》實施，我國將證券公司分為經紀類和綜合類證券公司，實行分類管理。（　?。　?7．我國《證券法》規(guī)定，證券公司的組織形式為有限責任公司、股份有限公司以及合伙形式。（　?。　?8．會計師事務所申請證