【正文】 ?各業(yè)務(wù)單元在所處行業(yè)內(nèi)的地位及優(yōu)勢(shì)、弱點(diǎn) 4. 公司未來(lái)五年戰(zhàn)略目標(biāo) ?公司未來(lái)五年業(yè)務(wù)重組 –放棄哪些產(chǎn)業(yè) –進(jìn)入哪些新業(yè)務(wù)行業(yè) –各專(zhuān)業(yè)公司的發(fā)展側(cè)重點(diǎn) ?主要戰(zhàn)略舉措 –關(guān)、停、并、轉(zhuǎn) –合資、兼并 5. 集團(tuán)財(cái)務(wù)目標(biāo)預(yù)測(cè) ?總銷(xiāo)售額 ?投資資本回報(bào) (ROIC) 6. 主要資源需求預(yù)測(cè) ?資本投資 ?人才 7. 和前一年戰(zhàn)略規(guī)劃的差異及總結(jié) CNPC000223BJ(GB)training 19 專(zhuān)業(yè)公司戰(zhàn)略規(guī)劃主要內(nèi)容 主要內(nèi)容 樣板 1. 本專(zhuān)業(yè)公司發(fā)展宏圖及五年戰(zhàn)略目標(biāo) 2. 宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境及行業(yè)發(fā)展分析及對(duì)本專(zhuān)業(yè)公司影響的評(píng)估 ?今后三內(nèi)年國(guó)內(nèi)、外宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)展變化趨勢(shì) ?今后三內(nèi)年行業(yè)的發(fā)展展望 –產(chǎn)品發(fā)展趨勢(shì) –主要法規(guī)及經(jīng)營(yíng)環(huán)境變化 ?宏觀經(jīng)濟(jì)和行業(yè)發(fā)展將對(duì)本專(zhuān)業(yè)公司造成的影響 –創(chuàng)造的主要機(jī)會(huì) –造成的主要威脅 3. 本專(zhuān)業(yè)公司現(xiàn)狀分析 ?本專(zhuān)業(yè)公司近年業(yè)績(jī)及發(fā)展趨勢(shì) ?本專(zhuān)業(yè)公司主要競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)及弱點(diǎn) 4. 公司面臨的主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手分析 (國(guó) 內(nèi)外競(jìng)爭(zhēng)者 ) ?競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手近幾年業(yè)績(jī)分析 (和本公司比較 ) ?競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手可能在以下五年采用的戰(zhàn)略舉措 ?對(duì)手戰(zhàn)略舉措對(duì)本公司的潛在威脅 5. 本公司五年戰(zhàn)略 (方案 ) ?本公司今后五年將在哪些市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng) –地理市場(chǎng) –產(chǎn)品定位 –業(yè)務(wù)模型 ?如何競(jìng)爭(zhēng)：主要競(jìng)爭(zhēng)手段 ?主要戰(zhàn)略舉措 –市場(chǎng)擴(kuò)張 –新客戶、渠道的建立 6. 公司五年經(jīng)營(yíng)及財(cái)務(wù)目標(biāo)預(yù)測(cè) ?主要增長(zhǎng)點(diǎn)預(yù)測(cè) ?總銷(xiāo)售額 ?市場(chǎng)份額 ?投資資本回報(bào) (ROIC) 7. 配合公司戰(zhàn)略的主要資源需求預(yù)測(cè) ?資本投資 ?人才 8. 和前一年戰(zhàn)略規(guī)劃的差異及總結(jié) CNPC000223BJ(GB)training 20 年度戰(zhàn)略規(guī)劃質(zhì)詢(xún)會(huì) –會(huì)議議程及目的 會(huì)議目的： 為公司年度最重要的管理會(huì)議，對(duì)各專(zhuān)業(yè)公司及下屬業(yè)務(wù)單元門(mén)的戰(zhàn)略規(guī)劃進(jìn)行質(zhì)詢(xún)，提出修改意見(jiàn)，以確保其嚴(yán)謹(jǐn)性及可行性 會(huì)議議程： 議題 ? 總裁介紹公司總體戰(zhàn)略方向及其目標(biāo) ? 戰(zhàn)略發(fā)展副總裁介紹公司總體戰(zhàn)略規(guī)劃 (初稿 ) ? 戰(zhàn)略發(fā)展副總裁宣布會(huì)議規(guī)則 ? 各專(zhuān)業(yè)公司呈報(bào)專(zhuān)業(yè)公司 /業(yè)務(wù)單元戰(zhàn)略規(guī)劃，接受與會(huì)人員質(zhì)詢(xún) ? 戰(zhàn)略發(fā)展副總裁總結(jié)發(fā)言，介紹修正后的公司總體戰(zhàn)略規(guī)劃，明確各專(zhuān)業(yè)公司需修改的要點(diǎn)及時(shí)間表 ? 總裁總結(jié) /宣布閉會(huì) 時(shí)間 (小時(shí) ) 1 4X5 1 24小時(shí) 參加人員： 總裁，公司戰(zhàn)略規(guī)劃、財(cái)務(wù)、人力資源、專(zhuān)業(yè)公司副總裁及經(jīng)理，及各專(zhuān)業(yè)公司下屬業(yè)務(wù)單元總經(jīng)理 (只在質(zhì)詢(xún)本專(zhuān)業(yè)公司規(guī)劃時(shí)出席 ) 時(shí)間： 九月上旬，三天 (在公司以外的會(huì)議地點(diǎn)，以避免干擾 ) CNPC000223BJ(GB)training 21 年度戰(zhàn)略規(guī)劃質(zhì)詢(xún)會(huì) –會(huì)議規(guī)則 需提前準(zhǔn)備的材料： 材料 ?戰(zhàn)略發(fā)展副總裁下達(dá)的會(huì)議議程及規(guī)則，材料要求 ?戰(zhàn)略發(fā)展副總裁下達(dá)的公司總體戰(zhàn)略規(guī)則 (初稿 ) ?各專(zhuān)業(yè)公司戰(zhàn)略規(guī)劃 提前量 3周 4~5周 1周 會(huì)議規(guī)則： ?各專(zhuān)業(yè)公司以及業(yè)務(wù)單元的呈報(bào)材料圖表一律用標(biāo)準(zhǔn)格式 ?質(zhì)詢(xún)及對(duì)質(zhì)詢(xún)的應(yīng)答要求以事實(shí)及數(shù)據(jù)為基礎(chǔ) ?質(zhì)詢(xún)對(duì)事，不對(duì)人 ?與會(huì)人員對(duì)各專(zhuān)業(yè)公司規(guī)劃有質(zhì)詢(xún)權(quán)，總裁對(duì)修正要求有終決權(quán) 會(huì)后后續(xù)活動(dòng)： ?戰(zhàn)略發(fā)展副總裁總結(jié)、分發(fā)會(huì)議上關(guān)于各專(zhuān)業(yè)公司規(guī)劃修改要求的要點(diǎn)，規(guī)劃完成時(shí)間表 ?責(zé)成修改，戰(zhàn)略規(guī)劃部跟蹤進(jìn)度，總裁最終審批 CNPC000223BJ(GB)training 22 182。中油股份公司重組概覽 182。建立以業(yè)績(jī)責(zé)任制為核心的組織結(jié)構(gòu) 182。建立規(guī)范高效的管理機(jī)制 ?戰(zhàn)略計(jì)劃 /預(yù)算程序 ?資本計(jì)劃 /預(yù)算程序 ?資金管理程序 182。通過(guò)業(yè)績(jī)合同實(shí)現(xiàn)業(yè)績(jī)管理 內(nèi)容提要 CNPC000223BJ(GB)training 23 ?有效的利用資金支持公司戰(zhàn)略和資產(chǎn)組合管理流程 ?集中對(duì)長(zhǎng)期投資進(jìn)行管理，使投資決策權(quán)明確統(tǒng)一，提高資本支出的計(jì)劃性和收益水平 ?從公司整體利益出發(fā)，系統(tǒng)地篩選資金需要，使資金得到最高回報(bào)和最大的價(jià)值創(chuàng)造 ?使各業(yè)務(wù)單元各負(fù)其責(zé)，對(duì)業(yè)績(jī)進(jìn)行持續(xù)指導(dǎo) ?為資金項(xiàng)目的規(guī)劃、規(guī)模、批準(zhǔn)、執(zhí)行和監(jiān)管制定明確的指導(dǎo)方針 資本計(jì)劃和資本預(yù)算程序的原則 CNPC000223BJ(GB)training 24 資本計(jì)劃和資本預(yù)算程序的目標(biāo) ?把公司的大量資金投入到支持公司的總體戰(zhàn)略和資產(chǎn)組合管理流程 ?衡量業(yè)務(wù)單元對(duì)投資者資金的使用效率，并建立權(quán)責(zé) ?有效地計(jì)劃、審批、執(zhí)行和監(jiān)管項(xiàng)目 ?使流程到位，系統(tǒng)化地保證資金投入到合適的項(xiàng)目中，完成公司的目標(biāo) ?建立支持總體預(yù)算和財(cái)務(wù)系統(tǒng)的體系 資本計(jì)劃 資本預(yù)算 CNPC000223BJ(GB)training 25 CNPC股份公司的資本計(jì)劃程序流程 主要活動(dòng) 負(fù)責(zé)人 ?制定公司以及各專(zhuān)業(yè)公司和業(yè)務(wù)單元未來(lái)的戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)，包括實(shí)現(xiàn)這些目標(biāo)的戰(zhàn)略舉措，在哪些市場(chǎng)及如何進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng) ?高級(jí)領(lǐng)導(dǎo)層審核 /批準(zhǔn) 制定公司戰(zhàn)略 確定資產(chǎn)組合及資本需求 ?根據(jù)公司及各專(zhuān)業(yè)公司戰(zhàn)略，確定公司的資產(chǎn)組合 –放棄哪些行業(yè) –進(jìn)入哪些新業(yè)務(wù)領(lǐng)域 –哪些業(yè)務(wù)不需新投入將穩(wěn)定發(fā)展 –哪些業(yè)務(wù)將是增長(zhǎng)的重點(diǎn) ?根據(jù)資產(chǎn)組合的不同形式，估算各種資產(chǎn) /業(yè)務(wù)的資本需求 進(jìn)行資本計(jì)劃 執(zhí)行資本計(jì)劃方案制定業(yè)務(wù)單元資本預(yù)算 ?股份公司總部計(jì)劃及財(cái)務(wù)部門(mén)對(duì)各專(zhuān)業(yè)公司資本支出計(jì)劃的分析進(jìn)行質(zhì)詢(xún) /審查，并對(duì)各資產(chǎn)的預(yù)期收益、風(fēng)險(xiǎn)狀況、戰(zhàn)略協(xié)同性進(jìn)行硬性排序 ?確認(rèn)本年資金盤(pán)子的大小 ?高級(jí)領(lǐng)導(dǎo)層召開(kāi)資本計(jì)劃會(huì)議，最終確定資本計(jì)劃方案 ?各業(yè)務(wù)單元根據(jù)資本計(jì)劃方案，對(duì)戰(zhàn)略規(guī)劃做出相應(yīng)調(diào)整 ?各業(yè)務(wù)單元制定資本預(yù)算 ?股份公司總部財(cái)務(wù)部門(mén)負(fù)責(zé)根據(jù)制定總體資本預(yù)算資本計(jì)劃方案 ?各專(zhuān)業(yè)公司 /業(yè)務(wù)單元 ?總部規(guī)劃計(jì)劃部 ?各專(zhuān)業(yè)公司 /業(yè)務(wù)單元 ?總部規(guī)劃計(jì)劃部 ?總部規(guī)劃計(jì)劃部 ?總裁辦公會(huì) ?各專(zhuān)業(yè)公司 /業(yè)務(wù)單元 ?總部財(cái)務(wù)部 ?股份公司總部財(cái)務(wù)部 ?各專(zhuān)業(yè)公司 /業(yè)務(wù)單元 CNPC000223BJ(GB)training 26 對(duì)各資本計(jì)劃中的項(xiàng)目進(jìn)行硬性排序 股份公司總部資金部門(mén)要先對(duì)各項(xiàng)目的資本計(jì)劃中的數(shù)據(jù)分析進(jìn)行嚴(yán)格的檢驗(yàn) /質(zhì)詢(xún) 財(cái)務(wù)吸引力 ?凈現(xiàn)值 ?項(xiàng)目預(yù)計(jì)投資資本回報(bào)率與各專(zhuān)業(yè)公司投資資本回報(bào)率的差值 戰(zhàn)略協(xié)同性 ?項(xiàng)目與公司總體戰(zhàn)略的一致性、重要性 ?項(xiàng)目與專(zhuān)業(yè)公司總體戰(zhàn)略的一致性重要性 ?項(xiàng)目與當(dāng)前業(yè)務(wù)的協(xié)同作用 硬性排序 項(xiàng)目 項(xiàng)目 1 項(xiàng)目 2 項(xiàng)目 3 項(xiàng)目 4 財(cái)務(wù)吸引力 . . . 戰(zhàn)略協(xié)同性 . . . 綜合評(píng)估 . . . CNPC000223BJ(GB)training 27 要設(shè)定正確的投資資本回報(bào)率，很重要的是： ?準(zhǔn)確評(píng)估資本成本 ?設(shè)定合理的回報(bào)期望值 投資資本回報(bào)率的期望 加權(quán)平均資本成本 基于資本成本的預(yù)期回報(bào) = + WACC = Kd x d v + Ke x e v Ke = rf + b (rm rf) 參照行業(yè)平均水平和 /或公司遠(yuǎn)大目標(biāo)對(duì)比評(píng)估 決定業(yè)務(wù)單元回報(bào)期望值 CNPC000223BJ(GB)training 28 ?根據(jù)以下各項(xiàng)選擇項(xiàng)目樣本做業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估 –戰(zhàn)略重要性 –投資規(guī)模 –細(xì)分項(xiàng)目 –所涉及的時(shí)間 ?在一般規(guī)劃流程中加進(jìn)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估部分 ?將原來(lái)的資本申請(qǐng)報(bào)告與每年的數(shù)據(jù)對(duì)比，做出差異分析 –現(xiàn)金流量 –利稅前收入 –資本支出 –時(shí)間 ?如果需要的話進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)訪談 ?讓項(xiàng)目小組作出澄清 /解釋 項(xiàng)目選擇 回顧分析 業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估后的反饋和討論 業(yè)績(jī)與激勵(lì)制度掛鉤 ?總結(jié)評(píng)估結(jié)果 –最終用戶要求 –取得的戰(zhàn)略性利益 –有問(wèn)題的地方與重大議題 –整體項(xiàng)目業(yè)績(jī)總結(jié) ?與業(yè)務(wù)單元和項(xiàng)目小組討論 –假設(shè) –預(yù)測(cè)技巧 –市場(chǎng)與業(yè)務(wù)狀況的改變 –未來(lái)的改善措施 –需要時(shí)，作出修正 ?業(yè)務(wù)單元與項(xiàng)目小組的薪酬與項(xiàng)目業(yè)績(jī)與公司整體的業(yè)績(jī)掛鉤 項(xiàng)目后評(píng)價(jià)的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估流程 CNPC000223BJ(GB)training 29 182。中油股份公司重組概覽 182。建立以業(yè)績(jī)責(zé)任制為核心的組織結(jié)構(gòu) 182。建立規(guī)范高效的管理機(jī)制 ?戰(zhàn)略計(jì)劃 /預(yù)算程序 ?資本計(jì)劃 /預(yù)算程序 ?資金管理程序 182。通過(guò)業(yè)績(jī)合同實(shí)現(xiàn)業(yè)績(jī)管理 內(nèi)容提要 CNPC000223BJ(GB)training 30 資金管理的基本原則 ?對(duì)股份公司及下屬業(yè)務(wù)單元的資金進(jìn)行集中管理，以控制信用的過(guò)度發(fā)放，降低融資費(fèi)用，和提高資金的使用效率 ?資金管理程序必須以全公司的整體利益為出發(fā)點(diǎn)，使全公司利益最大化 ?通過(guò)集中各業(yè)務(wù)單元現(xiàn)金到股份公司統(tǒng)一帳號(hào)的做法，實(shí)行對(duì)現(xiàn)金的集中管理 ?在實(shí)行現(xiàn)金集中管理的同時(shí)，各業(yè)務(wù)單元具有獨(dú)立的損益責(zé)任。各業(yè)務(wù)單元的現(xiàn)金流轉(zhuǎn)仍計(jì)入各業(yè)務(wù)單元的財(cái)務(wù)報(bào)表，并擁有現(xiàn)金的所有權(quán) ?資金管理程序的實(shí)施同時(shí)會(huì)增加各業(yè)務(wù)單元資金使用的計(jì)劃性，保障其資金需求，提高其資金使用效率，有效利用其閑置資金，因而也給各業(yè)務(wù)單元帶來(lái)收益 ?實(shí)施強(qiáng)制的利息結(jié)轉(zhuǎn)制度，并以?xún)?yōu)惠的存貸利率激勵(lì)各業(yè)務(wù)單元進(jìn)行現(xiàn)金集中 ?建議建立資金委員會(huì)，作為公司資金管理的最高決策機(jī)構(gòu)，股份公司財(cái)務(wù)部是公司資金管理的直接負(fù)責(zé)部門(mén) ?各專(zhuān)業(yè)公司和業(yè)務(wù)單元的財(cái)務(wù)部負(fù)責(zé)匯總其下屬各業(yè)務(wù)單元的資金需求及使用情況，按程序要求向股份公司財(cái)務(wù)部匯報(bào)，并負(fù)責(zé)執(zhí)行股份公司財(cái)務(wù)部發(fā)出的資金管理指令 CNPC000223BJ(GB)training 31 資金管理的兩個(gè)程序 兩個(gè)程序是聯(lián)系在一起的：由股份公司調(diào)入的現(xiàn)金是業(yè)務(wù)單元資金來(lái)源的一種 股份公司統(tǒng)一管理各業(yè)務(wù)單元資金需求量的評(píng)定、資金的取得和分配以及資金使用的跟蹤監(jiān)控 ?股份公司制定各業(yè)務(wù)單元的資金需求量定額 ?股份公司統(tǒng)一協(xié)調(diào)與主要銀行的框架性融資協(xié)議，并審定各專(zhuān)業(yè)公司、業(yè)務(wù)單元關(guān)于資金來(lái)源結(jié)構(gòu)、融資主體和信用種類(lèi)的方案 ?信用線的取得必須由股份公司審批 ?股份公司跟蹤監(jiān)控資金使用情況，并調(diào)整資金的供應(yīng)及分配 股份公司建立有效機(jī)制來(lái)調(diào)劑各業(yè)務(wù)單元的現(xiàn)金存量，以降低全公司融資費(fèi)用，并使各業(yè)務(wù)單元受益 ?股份公司調(diào)劑各業(yè)務(wù)單元的現(xiàn)金余缺 ?各業(yè)務(wù)單元必須及時(shí)執(zhí)行股份公司的現(xiàn)金調(diào)劑要求 ?現(xiàn)金調(diào)劑采用有償方式，通過(guò)提供比銀行更優(yōu)惠的存貸利率使業(yè)務(wù)單元直接受益 信貸資金管理程序 現(xiàn)金集中調(diào)劑程序 CNPC000223BJ(GB)training 32 信貸資金管理程序 1. 確定資金需求量 2. 取得所需資金 3. 跟蹤信用線的使用 根據(jù)年度資金預(yù)算，核定各專(zhuān)業(yè)公司、業(yè)務(wù)單元的資金需求量定額 根據(jù)各業(yè)務(wù)單元的資金使用情況和資金需求預(yù)測(cè)，定期調(diào)整資金需求量定額 審批業(yè)務(wù)單元提出的增加資金需求量定額的申請(qǐng) 依據(jù)全公司資金需求情況，確定全公司的資金來(lái)源、融資主體和信用種類(lèi)，然后根據(jù)各業(yè)務(wù)單元資金的需求分配資金，即確定各部門(mén)的資金來(lái)源結(jié)構(gòu)、融資主體和信用種類(lèi) 審批各業(yè)務(wù)單元在總公司框架性協(xié)議下信用線的取得，以及各業(yè)務(wù)單元自籌信用線的取得，并提供必要的擔(dān)?；蛑С? 匯總各業(yè)務(wù)單元定期提供的資金使用情況報(bào)告，對(duì)資金使用狀況進(jìn)行分析，并將結(jié)果反饋到確定資金需求量程序中的“調(diào)整資金需求量”一步 CNPC000223BJ(GB)training 33 確定資金需求量定額的組織流程 業(yè)務(wù)單元 提交資金需求量定額的預(yù)算和增加需求量定額的申請(qǐng) 財(cái)務(wù)預(yù)算部門(mén) (財(cái)務(wù)預(yù)算處 ) 資金管理部門(mén) (資金處 ) 資金管理部門(mén)從融資可行性角度做出進(jìn)一步分析