【正文】 銷售量 市場需求 利潤 投入期 逐漸上升 需求量低 微薄 成長期 迅速增加 需求量旺盛 利潤率提高 成熟期 增長放緩 飽和 利潤率不增 衰退期 降低 減少 利潤降低 產(chǎn)品壽命周期：新產(chǎn)品研制成功后，從投入生產(chǎn)到被市場淘汰的過程，它由投入期、成長期、成熟期和衰退期四個階段組成。 劃分 產(chǎn)品壽命 周期階段的 具體方法 有 相關(guān)產(chǎn)品法：以相關(guān)產(chǎn)品的壽命期來推斷目標(biāo)產(chǎn)品的壽命周期。 銷售增長率法 ： 年銷售增長率在 10%以下，為投入期；大于 10%為成長期；再跌回 10%以下，為成熟期；小于 0為衰退期。其衡量指標(biāo)主要有生產(chǎn)能力、職工人數(shù)、固定資產(chǎn)價值等。 只盈利不虧損時的建設(shè)規(guī)模 76 1 2 3 4 5 第二節(jié) 建設(shè)規(guī)模的制約因素 項目建設(shè)條件 產(chǎn)品的市場需求 項目生產(chǎn)條件 產(chǎn)品 自身的特點 產(chǎn)品自身的特點 77 第三節(jié) 確定建設(shè)規(guī)模的步驟與方法 與 步驟 方法 78 1 2 3 4 5 測定最小建設(shè)規(guī)模 測定最大建設(shè)規(guī)模 測定最佳經(jīng)濟規(guī)模 制訂若干建設(shè)規(guī)模方案 確定最佳建設(shè)規(guī)模方案 79 效益法 最小費用法 80 效益法 B C 設(shè)定總成本函數(shù)和總收入函數(shù) 求出總效益函數(shù) 計算起始規(guī)模和最大規(guī)模 效益法 ：通過設(shè)定總收入函數(shù)和總成本函數(shù)求出總效益函數(shù)，來確定起始規(guī)模、最佳規(guī)模、和最大規(guī)模。 令 dR/dQ=0 ， 解得最大效益時的最佳規(guī)摸。 試求其起始規(guī)模、最大規(guī)模和最優(yōu)規(guī)模。 再令 dR/dQ=0 ， 即 24016Q=0 ， 得到 Q=15。 舉例 84 最小費用法 ? 定義 ? 公式 最小費用法： 通過比較各方案的單位產(chǎn)品年費用， 選擇其中費用最小者所對應(yīng)的方案。 名詞解釋 同步建設(shè) 是指建設(shè)項目與相關(guān)項目以及主體工程與輔助工程在時間上、技術(shù)上和生產(chǎn)能力上的同步。 性能和質(zhì)量 是否適應(yīng)生產(chǎn)工藝和產(chǎn)品質(zhì)量的要求。 供應(yīng)渠道 是否合法。 97 輔助設(shè)備 服務(wù)設(shè)備 生產(chǎn)設(shè)備 評估原則 配套性 98 4. 供水條件評估 打井取水 取河流明水 城市現(xiàn)有水網(wǎng) 評估原則 缺水期的應(yīng)急措施是否具備 99 工人 經(jīng)營管理人員 人員組成 技術(shù)人員 100 第三節(jié) 技術(shù)條件評估 1評估原則 2評估內(nèi)容 101 經(jīng)濟合理 安全可靠 項目技術(shù) 先進適用 102 B 生產(chǎn)工藝技術(shù)方案 設(shè)備選型方案 工程設(shè)計方案 項目實施進度分析 A C D 103 固定資產(chǎn)總投資的估算 2 無形資產(chǎn)與開辦費的估算 3 流動資金的構(gòu)成與估算 4 資金籌措 方案評估 5 項目總投資構(gòu)成 1 第七章 投資估算與資金籌措方案評估 104 第一節(jié) 總投資的構(gòu)成 項目總投資：從前期準(zhǔn)備開始到全部建成投產(chǎn)為止所發(fā)生的全部費用 . 總投資 固定資產(chǎn) 總投資 流動資金 無形資產(chǎn) 投資 開辦費 固定資產(chǎn) 投資 建設(shè)期 借款利息 固定資產(chǎn) 投資方向 調(diào)節(jié)稅 105 第二節(jié) 固定資產(chǎn)總投資的估算 構(gòu)成 估算 固定資產(chǎn)總投資是指最終形成企業(yè)固定資產(chǎn)價值的投資。 生產(chǎn)能力指數(shù)估算法（ ） I2= I 1 （ N2 / N1） *M 其中 M為價格修正系數(shù)。已知某類似鋼廠，設(shè)計生產(chǎn)能力為年產(chǎn) 400萬噸，其固定資產(chǎn)投資為 180億，若不考慮物價上漲因素，則新鋼廠的固定資產(chǎn)投資為多少？ 解： 單位生產(chǎn)能力投資估算法： 固定資產(chǎn)投資 =500（ 180/400） =225億 生產(chǎn)能力指數(shù)估算法（ ）： 固定資產(chǎn)投資 = 180（ 500/400） = 。 估算： 按實際可能發(fā)生的支出估算。 流動資金 120 流動資產(chǎn) 存貨 流動資金 產(chǎn)成品資金 儲備資金 生產(chǎn)資金 結(jié)算資金 貨幣資金 現(xiàn)金及存款 應(yīng)收、應(yīng)付帳款預(yù)收、預(yù)付帳款 121 銷售收入資金率 經(jīng)營成本資金率 固定資產(chǎn)資金率 單位產(chǎn)量資金率 年流動資金 =年銷售收入 *銷售收入資金率 年流動資金 =年經(jīng)營成本 *經(jīng)營成本資金率 年流動資金 =年固定資產(chǎn)投資 *固定資產(chǎn)資金率 年流動資金 =年產(chǎn)量 *單位產(chǎn)品資金率 ：根據(jù)現(xiàn)有企業(yè)資料，求出各種資金率，從而估算出擬建項目流動資金。試求流動資金與流動資產(chǎn)的估算值？ 解：流動資產(chǎn) =現(xiàn)金 +應(yīng)收帳款 +存貨 流動資金 =流動資產(chǎn) 應(yīng)付帳款 現(xiàn)金 =（年工資及福利費 +年其他費用） * 15 /360= 應(yīng)收帳款 =年經(jīng)營成本 * 30/360=25 存貨 =20 應(yīng)付帳款 =年外購原材料燃料費用 *30/360= 因此，流動資產(chǎn) = + 25 +20=， 流動資金 = =。 126 ? 按照資金使用期限分類 ?按照資金權(quán)利性質(zhì)分類 ?按照資金用途分類 長期資金和短期資金 權(quán)益資金和負(fù)債資金 固定資金和流動資金 127 （錢從哪來） ?國家財政 ?銀行資金 ?非銀行金融機構(gòu)資金 ?其他企業(yè)資金 ?民間資金 ?項目自留資金 ?利用外資 C A D F G B E 128 （錢怎么來） 融資租賃 發(fā)行債券 自身積累 銀行信貸 發(fā)行股票 商業(yè)信用 國家撥款 129 資金按時到位 成本最低 籌資的加權(quán)平均成本最低而同時公司價值最大的資本結(jié)構(gòu)。 包括籌措時一次性支付和使用過程中經(jīng)常發(fā)生的費用。 K=D/[P（ 1F） ] 其中， P為籌資數(shù)額， F為籌資費用率， D為使用過程中經(jīng)常發(fā)生的費用 。 135 ① ② ③ ④ ⑤ 固定資產(chǎn)投資貸款還本付息表 損益表 銷售收入與銷售稅金及附加估算表 總成本費用估算表、外購材燃動估算表、折舊費 估算表、攤銷費估算表四張 固定資產(chǎn)投資估算表、流動資金投資估算表、 投資計劃與資金籌措估算表三張 136 第二節(jié) 生產(chǎn)成本費用的估算 2 分類 3 構(gòu)成 生產(chǎn)成本費用： 一定時期內(nèi)企業(yè)生產(chǎn)產(chǎn)品過程中所發(fā)生的全部費用，它反映了企業(yè)在此時期內(nèi)的生產(chǎn)狀況和經(jīng)營管理水平。 可變 成本： 隨著產(chǎn)量的增減而變化的成本費用。 138 要素成本：工資、修理費、折舊費等 產(chǎn)品制造成本和 期間費用 可變成本 和 固定成本 經(jīng)營成本 和 非經(jīng)營成本 按成本費用的經(jīng)濟性質(zhì)分類 按與產(chǎn)品生產(chǎn)相關(guān)性分類 按與產(chǎn)量的相關(guān)性分類 按與現(xiàn)金流出的相關(guān)性分 非經(jīng)營成本： 折舊、攤銷、維簡、利息費 139 ： 總成本 費用 可變成本 固定成本 外購原材料 外購燃動力 計件工資及福利 計時工資及福利 修理費 其他費（含銷售費用） 折舊費 維簡費 攤銷費 利息支出 經(jīng)營成本 140 ： 總成本費用構(gòu)成 產(chǎn)品制造成本 期間費用 直接材料 直接工資及福利 間接費用（制造費用） 管理費用 財務(wù)費用 銷售費用 141 ① 外購原材料 某種原材料成本＝單位產(chǎn)品消耗定額 單價 年產(chǎn)量 原材料總成本＝ ∑所有原材料成本 ②外購燃動力（水、氣、煤、電等） 同上理 ③工資和福利 計件工資和福利 ＝年產(chǎn)量 計件單價 （１＋福利費率） 計時工資和福利 ＝職工人數(shù) 人均年資 （１＋福利費率） ④修理費 修理費＝固定資產(chǎn)原值 修理費率 或：修理費＝固定資產(chǎn)折的額 修理費率 ⑤其他費用 工資總額一定比例或總成本中其他各項之和的一定百分比 ： 142 ⑥折舊費 ? 平均年限法 年折舊費＝固定資產(chǎn)原值 *（１－殘值率） ∕折舊年限 ? 按工作量法 單位里程折舊額 ＝原值（１－殘值率） ∕總行駛里程 年折舊費＝單位里程折舊額 年行駛里程 ? 加速折舊法 雙倍余額遞減法 : 折舊額固產(chǎn)凈值＝原值－累計年折舊率年折舊額＝固產(chǎn)凈值％折舊年限年折舊率＝?? 1002143 年數(shù)總和法 : 年折舊率原值－殘值）年折舊額＝（固定資產(chǎn)％）（折舊年限＋折舊年限 折舊年限－已使用年限年折舊率＝???? 10021⑦ 維簡費：特殊行業(yè)提取的維持簡單再生產(chǎn)的資金。無形資產(chǎn)的攤銷期 ≥10年，開辦費 ≥5年。 年銷售收入＝銷售價格 年銷售量 147 ①增值稅：對商品生產(chǎn)和流通中各環(huán)節(jié)的新增價值或商品附加值而征收的稅。 從量稅： 稅額＝單位稅額 銷售數(shù)量 從價稅： 稅額＝消費稅率 銷售額（不含增值稅） ③營業(yè)稅： 營業(yè)稅額＝營業(yè)額 營業(yè)稅率 ④城維建稅和教育費附加 城市維建稅和教育費附加 =流轉(zhuǎn)稅額 *（城市維建稅率 +教附加費率） 其中，流轉(zhuǎn)稅額 =增值稅 +消費稅 +營業(yè)稅 ⑤資源稅：對因資源生成和開發(fā)條件的差異而客觀形成的級差收入征收的稅。 銷售利潤 =銷售收入－產(chǎn)品總成本費用－產(chǎn)品的銷售稅金 營業(yè)利潤 =銷售利潤 +其他營業(yè)利潤（不計） 利潤總額 =營業(yè)利潤 +投資收益（不計） +營業(yè)外收益（不計） 152 向投資者分配利潤 提取公益金 提取法定盈余公積金 彌補企業(yè)以前虧損 繳納所得稅 E D C B A 153 第五節(jié) 貸款還本付息的估算 還款 方式 還款來源 還款 計算 2 1 3 154 未分配利潤 折舊費 攤銷費 財務(wù)費用 借新債 來源 155 ①到期一次性還款 ②等額本息法 ③等額本金法 ④等額利息法 ⑤任意還款法 156 ?At=第 t期的還本付息額， t=1， 2， …， n ?It=第 t期的應(yīng)付利息， t=1， 2， …， n ?Pt=第 t期償還的本金， t=1， 2， …， n ?F=年終還本付息總額 =∑ At ?I=應(yīng)付利息總額 = ∑ It ?P=償還的本金總額 = ∑ Pt 157 ① 到期一次性還款法（復(fù)利） ?An=P（ 1+i） n ?In= P[（ 1+i） n 1] ?F=P（ 1+i） n ?I=P[（ 1+i） n 1] 158 某企業(yè)向銀行貸款 10萬元，償還期為 5年，按年利率 10%計息，如果按到期一次性還款法還款，問 At， It， Pt， F和 I分別為多少？ t=1 t=2 t=3 t=4 t=5 合計 年初 余額 It At Pt 10 0 0 0 10 0 0 0 10 0 0 0 10 0 0 0 10 10 10 解： F=P（ 1+i） n =10（ 1+10%） 5= 舉例 159 ② 等額本息法 ?At= A=P（ A/P， i， n） ?F=∑ At =n*A ?I=∑ It= n*AP 160 數(shù)據(jù)同上例，如果按等額本息法還款，問 At，It， Pt， F和 I分別為多少？ t=1 t=2 t=3 t=4 t=5 合計 年初 余額 It At Pt 10 1 10 解： A=P（ A/P， i