【正文】 ；二是辦理的城市及銀行網(wǎng)點還不夠多；三是對專業(yè)知識要求高，需要花較多的時間進行研究。對于這類投資者而言，如果想找個投資的輕松途徑，那么還是投資基金來得省事。因為貴金屬的價格一般隨著生活費用的增長而增加，許多人認為擁有這種資產(chǎn)可以更好地克服通貨膨脹。擁有收藏品（例如郵票、錢幣、藝術品和古董）的主要收益在于從收藏品中獲得樂趣，很少有投資者將收藏品投資等同于現(xiàn)金、債券或股票?；鹱鳛橐环N相對長期的投資工具，可以通過廣泛投資于股票、債券等工具，獲得較高的收益，而且投資的分散也使風險降低。不僅如此，基金投資是一種委托專家理財?shù)男问?，不需要很多的專業(yè)知識和時間，而且起點投資金額低，不像房地產(chǎn)、實業(yè)投資和部分收藏品等一般需要大筆資金才能投資。（2）巨額贖回風險投資市場有時跟風思想非常嚴重，當市場下跌時，一些投資者心理影響非常之大。（3）贏利較慢 在有大行情的市場時，例如97年九月以來的市場出現(xiàn)過一博火爆的行情，如果你選擇了好的股票，上漲的幅度可能達到翻十倍，而這在投資基金是不可能的。不過，雖然4月份CPI、PPI繼續(xù)為負數(shù)，但從環(huán)比趨勢看，物價已經(jīng)結束深幅下滑。 另一方面，我們注意到，去年四季度以來國家實施的一系列積極的宏觀政策對于經(jīng)濟的拉動作用比較明顯，公司利潤回升的速度比其之前預期得要快?？紤]到去年前三季度的基數(shù)太高，尤其是去年3月份和4月份是全年CPI和PPI漲幅的最高點，因此我們認為環(huán)比數(shù)據(jù)更能體現(xiàn)真實的經(jīng)濟水平。機會：近期國內經(jīng)濟數(shù)據(jù)轉好，部分行業(yè)復蘇跡象明顯，4月底以來股市仍然延續(xù)強勁上揚態(tài)勢。上周，滬深兩市基金開戶數(shù)攀升至43953戶，這一數(shù)據(jù)也創(chuàng)下了45周以來新高，也是自2008年3月底以來基金開戶數(shù)最大的一周。一旦開戶數(shù)大幅增加，將會對之后兩到三個月的資金供應帶來明顯信心。據(jù)統(tǒng)計，近期在發(fā)基金已經(jīng)達到16只，其中，偏股型基金達到了11只，占比近7成。5月12日出臺的經(jīng)濟數(shù)據(jù)，再次使得機構投資者的通脹預期升溫。（三）競爭企業(yè)分析 同行業(yè)競爭激烈 經(jīng)紀業(yè)務的集中度雖然在近幾年持續(xù)提高，不過市場依然分散，經(jīng)紀服務差異化不足，再加上成交量萎縮，傭金戰(zhàn)從未停止。就交易量而言，%%，不過仍有必要進一步提高。2008年共有78家企業(yè)進行IPO，％，％。證券公司代銷：優(yōu)點是證券公司一般都代銷大多數(shù)基金公司產(chǎn)品，可選擇面較廣泛，證券公司客戶經(jīng)理具備專業(yè)投資能力，能夠提供良好分析建議，通過證券公司網(wǎng)上交易、電話委托可以實現(xiàn)基金的各種交易手續(xù)；資金存取通過銀證轉賬進行，可以將證券、基金等多種產(chǎn)品結合在一個賬戶管理；缺點是證券公司網(wǎng)點較銀行網(wǎng)點少，首次辦理業(yè)務需要到證券公司網(wǎng)點。其次，公司在中期票據(jù)承銷上還受到限制，短期融資券承銷方面也落后于銀行。中國證券公司行業(yè)競爭特色 由于資本市場發(fā)展階段及監(jiān)管的限制，中國證券公司整體差異化仍顯不足。 業(yè)務結構較為均衡、多元化發(fā)展的券商，抵御市場波動的能力相對較強。國內綜合實力居前的中信證券、國泰君安、國信證券等，均在經(jīng)紀業(yè)務領域形成了一定的競爭優(yōu)勢。 （四）企業(yè)形象分析： 相對于同行業(yè)競爭者來說，我們公司存在著很大的優(yōu)勢，我們公司地處杭州市中心的繁華地帶，規(guī)模不小，基金經(jīng)理都是經(jīng)過專業(yè)的培訓，擁有專業(yè)的知識。我們的廣告語是：“因您而變，專注你所關注”。證券市場是股票、債券、投資基金等有價證券發(fā)行和交易的場所，體現(xiàn)了一切以證券為對象的交易關系的總和。我們講的主要是基金市場中，證券公司給投資者的感覺就是擁有相當專業(yè)的專業(yè)知識。我們公司的話屬于信用額度一般，服務一般，我們的目標是進入證券公司排行前50名。畢竟每個投資者不可能專業(yè)于投資，否則自己怎么不去當基金經(jīng)理呢？　　對于年紀稍大的中老年基金投資者來說，依靠證券公司客戶經(jīng)理的建議通過柜臺等方式選擇合適的基金購買是最合適的，這部分投資者的話，求的就是一個穩(wěn)定和方便，投資的金額不會過于風險，對于這部分投資者，我們采取品牌效應政策，建立公司自己的品牌形象，吸引潛在客戶，抓住投資者的從眾心理和關系心理。 經(jīng)濟周期風險：證券市場是國民經(jīng)濟的晴雨表，而經(jīng)濟運行具有周期性的特點。 利率風險：金融市場利率波動會導致股票市場及債券市場的價格和收益率的變動，同時直接影響企業(yè)的融資成本和利潤水平。 上市公司經(jīng)營風險：上市公司的經(jīng)營狀況受多種因素影響，如市場、技術、競爭、管理、財務等都會導致公司盈利發(fā)生變化，從而導致基金投資收益變化。 （二）信用風險 基金在交易過程有可能發(fā)生交收違約，或者基金所投資的債券之發(fā)行人出現(xiàn)違約、拒絕支付到期本息，都會導致基金資產(chǎn)損失。在開放式基金交易過程中，可能會發(fā)生巨額贖回的情形。 （四）管理風險 在基金管理運作過程中，可能因基金經(jīng)理對經(jīng)濟形勢和證券市場等判斷有誤、獲取的信息不全等影響基金的收益水平。 （五）操作或技術風險 相關當事人在業(yè)務各環(huán)節(jié)操作過程中，因內部控制存在缺陷或者人為因素造成操作失誤或違反操作規(guī)程等引致的風險，例如，越權違規(guī)交易、會計部門欺詐、交易錯誤、IT系統(tǒng)故障等風險。這種技術風險可能來自基金管理公司、注冊登記機構、銷售機構、證券交易所、證券登記結算機構等等。 （七）其他風險 像雪災、汶川大地震、豬流感等不可抗力因素的出現(xiàn)，將會嚴重影響證券市場的運行，可能導致基金資產(chǎn)的損失。 四、市場機會分析：隨著我國國民經(jīng)濟的高速增長，國內潛在的巨大投資需求亟待激活?；鹗袌鲣N售競爭日益增大，基金投資的財富效應日益顯現(xiàn)基金規(guī)模迅速擴大，基金資產(chǎn)凈值快速增長，基金賬戶開戶數(shù)持續(xù)增長，廣大投資者投資基金的熱情高漲。五、營銷策劃達到的目標我們的最終目標是：基金持有人能夠成為我們公司的忠實客戶，分享我們公司的經(jīng)營成果，保證基金規(guī)模的穩(wěn)定性。六、營銷策略： （一）、產(chǎn)品策略：針對不同投資者類型推出不同類別的基金，定位和細分市場一個都不能少。所以我們把我們這次營銷策劃的產(chǎn)品定位為開放式基金。相對于封閉式基金，開放式基金在激勵約束機制、流動性、透明度和投資便利程度等方面都具有較大的優(yōu)勢： （1）、 市場選擇性強。而基金如果經(jīng)營不善，投資者可通過贖回基金的方式撤出資金，導致基金資產(chǎn)減少。這種優(yōu)勝劣汰的機制對基金管理人形成了直接的激勵約束，充分體現(xiàn)良好的市場選擇； （2）、 流動性好。隨履行必備的信息披露外，開放式基金一般每日公布資產(chǎn)凈值，隨時準確地體現(xiàn)出基金經(jīng)理在市場上運作、駕馭資金的能力，對于能力、資金、經(jīng)驗均不足的小投資者有特別的吸引力； （4）、 便于投資。良好的激勵約束機制又促使基金管理人更加注重誠信、聲譽，強調中長期、穩(wěn)定、績優(yōu)的投資策略以及優(yōu)良的客戶服務。開放式基金營銷的核心可以歸納為五個基本要素：客戶、產(chǎn)品、價格、渠道與促銷。用一句話來概括，開放式基金營銷的核心就是要以適當?shù)膬r格（費率）、適當?shù)拇黉N方式、通過適當?shù)穆窂胶途W(wǎng)點，適時地把適當?shù)漠a(chǎn)品