【正文】 about product costs, revenues, and profits. 使用者 Users 企業(yè)的內(nèi)部人士 通常是管理者 不受會計準(zhǔn)則監(jiān)管 通用會計準(zhǔn)則 Generally Accepted Accounting Principles 時間焦點 Future versus Past 使用預(yù)計的數(shù)據(jù)作決策依據(jù) , 歷史數(shù)據(jù) 作內(nèi)部管理評估 對于產(chǎn)品成本 \收入 \利潤需要更具體 的數(shù)據(jù) 報告需求 Reporting Requirements 呈現(xiàn)的內(nèi)容 Detail Presented Financial Reports Format 報表格式 Assets 資產(chǎn) Liability 負(fù)債 Owner’s Equity 所有者權(quán)益 Balance Sheet 資產(chǎn)負(fù)債表 Ine Statement 損益表 收入 Revenue 減 : 支出 Cost 利潤 Profit Do the pany and individual belong to owner’s equity or liability? 我們所在單位 \個人是股東的資產(chǎn) ,還是負(fù)債 ? The Two Dealing Companies Financial Reports 兩個交易公司的財務(wù)報表 資產(chǎn) Assets 負(fù)債 Liability 所有者權(quán)益 Owner’s Equity 收入 Revenue 減 : 支出 Cost 公司 Company 資產(chǎn) Assets 減 : 支出 Cost 銀行 Bank 銀行現(xiàn)金 A Cash in Bank 客戶存款 A Client Deposit A的利息收入 Interest Ine A的利息支出 Interest Expense 貸款 B Loan B的利息支出 Interest Expense 應(yīng)收 B Account Receivable B的利息收入 Interest Ine 所有者權(quán)益 Owner’s Equity 負(fù)債 Liability 收入 Revenue Double Entry Accounting 復(fù)式記賬系統(tǒng) LargeScale Industrialization Management 大規(guī)模工業(yè)化經(jīng)營 Small Workshop Management 小作坊經(jīng)營 Manager = Owner 管理者 =所有者 Single Entry System 簡式記賬系統(tǒng) Manager ≠ Owner 管理者 ≠所有者 Double Entry System 復(fù)式記賬系統(tǒng) A=? Oi + ? Li Cash Account Beginning Balance 現(xiàn)金期初額 Cash Account Ending Balance 現(xiàn)金期末額 Industrial Revolution Activator 工業(yè)革命催化劑 Large scale financial resources and specialized skills synergy, addvalue efficiency of social fortune 資金資源與專業(yè)管理技能相結(jié)合， 社會財富增值效率； Ownership transfer, acmodate liquidity 所有權(quán)轉(zhuǎn)移，資金市場效率； Liability import financial leverage, acmodate different risk / return expectation. 債務(wù)引入財務(wù)杠桿，風(fēng)險 /回報。 Owner’s Equity 流動資金周轉(zhuǎn)率 Working Capital Turnover = 總收入 Revenue 流動資金 Working Capital Accounts Receivable + Payment in Advance + Inventory Accounts Payable Unearned Revenue 股東權(quán)益回報率 = ROE 凈利潤 Net Profit 平均股東權(quán)益 Average Owner’s Equity = 總收入 凈利潤 X 總收入 平均總資產(chǎn) X 平均股東權(quán)益 平均資產(chǎn) 利潤率 = X 資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 X 杠桿比率 盈利能力分析 Profitability Analysis = Revenue Net Profit X Revenue Average Assets X Average Owner’s Equity Average Assets Profit Margin = X Assets Turnover X Leverage Ratio ROA模型 /ROA Model Sales 銷售 59 Cost of goods sold 產(chǎn)品成本 24 Minus 減 Contribution 貢獻(xiàn)毛益 35 Common costs 銷售費(fèi)用 24 Minus 減 Operating Profit 營業(yè)利潤 11 Interest and taxes 利息和稅 5 Net Profit 凈利潤 6 Return on assets 資產(chǎn)回報率 17% Return on equity 所有者權(quán)益回報率 13% Current Assets 流動資產(chǎn) 41 Fixed assets 固定資產(chǎn) 25 Plus 加 Total assets 總資產(chǎn) 66 Equity 所有者權(quán)益 46 Liabilities 負(fù)債 20 風(fēng)險分析 Risk analysis 流動比率 Current Ratio = 流動資產(chǎn) Current Assets 流動負(fù)債 Current Liability 速動比率 Quick Ratio = 流動資產(chǎn) Current Assets－存貨 Inventory 流動負(fù)債 Current Liability （ 2： 1 比較好） （１： 1 比較好） 清償能力 Discharge Ability ： = 營運(yùn)資金 Cash from Operation 流動負(fù)債 Current Liability 短期營運(yùn)償債能力 ShortTerm Operating Liquidity 風(fēng)險分析 Risk Ratio 財務(wù)杠桿比率 Financial Leverage Ratio： 總負(fù)債 Total Liability 總資產(chǎn) Total Assets （ 2 比較好） 總權(quán)益 Total Owner’s Equity 利息保障倍數(shù) Interest Payment Ratio = 利息和稅前利潤 EBIT 年度利息費(fèi)用 Interest Expenses （ 3倍正常） 總權(quán)益 Total Owner’s Equity 第三部分 Chapter Two 企業(yè)經(jīng)營活動中的 財務(wù)機(jī)會和陷阱 Financial Management Optimization 預(yù)計現(xiàn)金流量 Future Cash Flow Fi 貼現(xiàn)率 Cash Discount Rate r 凈現(xiàn)值 Net Present Value 投資決策 Investment Decision n NPV=? i=0 Fi (1+r) i NPV0 or i 10%~15% Payback 回收期 25年 Buy or Lease 租或買 ? Fi 投資決策標(biāo)準(zhǔn) Investment Decision Criteria 時間 Time 商圈分析 : 商場項目取舍 人口 收入 商業(yè) 交通 客流量 標(biāo)志 建筑物 租金 小店鋪互補(bǔ) ? Market Risk 市場風(fēng)險 ? Operation Risk 營運(yùn)風(fēng)險 ? Goals Setting 目標(biāo)設(shè)置 ? Alternatives Choice 方案 /路徑，評估 /選擇 ? Resources Organization 組織資源 ? Prelive Simulation 預(yù)演 /彩排 為什么要預(yù)算 Why Budget ? Market Analysis 市場分析 ? Mission Statement 公司宗旨 ? 35 Year Objectives 3年目標(biāo) ? Self SWOT Analysis 差異分析 ? Products and Services 產(chǎn)品 /服務(wù)選擇 ? Financial Feasibility 財務(wù)可行性分析 ? One Year Budget 年度預(yù)演 如何預(yù)算 How to Budget 作計劃的關(guān)鍵步驟 (1) 明確分工及責(zé)任： 1） 總負(fù)責(zé)人 總裁（ CEO） 決策者并對計劃及其執(zhí)行結(jié)果負(fù)責(zé) 2） 組織者 財務(wù)總監(jiān) (CFO) ? 判斷股東期望值及企業(yè)實際盈利給出計劃指南； ? 確保計劃過程的高質(zhì)量；支持公司戰(zhàn)略方向、集思廣議、切實可行； ? 使 計劃得到董事會批準(zhǔn)； ? 將計劃分解到各責(zé)任人并確保員工的激勵機(jī)制支持計劃的實現(xiàn)； ? 監(jiān)督計劃的執(zhí)行，報告偏差并組織改進(jìn)。 報表種類 主要包括項目 銷售定單及銷售費(fèi)用報告 銷售定單 ， 折扣 ， 銷售費(fèi)用 ， 商務(wù)費(fèi)用 ， 每一美元定單所負(fù)擔(dān)的銷售費(fèi)用 產(chǎn)品生產(chǎn)部門損益報告 銷售收入 ， 生產(chǎn)成本 ， 毛利 ， 看接費(fèi)用 ， 管理費(fèi)用分?jǐn)?， 凈利潤 服務(wù)部門損益報告 服務(wù)收入 ， 服務(wù)成本 ， 毛利直接費(fèi)用 ， 管理費(fèi)用分?jǐn)?， 凈利潤 資產(chǎn)項目狀況報告 應(yīng)收銷貨款 ， 存貨 ， 展示用存貨 ， 其它資產(chǎn) 各部門成本費(fèi)用報告 工資 ， 福利費(fèi) ， 獎金 ， 差旅費(fèi) ， 其它費(fèi)用及公共費(fèi)用分?jǐn)? 項目 當(dāng)月實際 當(dāng)月預(yù)算 差異率％ 本年實際 本年預(yù)算 差異率％ 上年同期實際 本年與上年比較％ 工資費(fèi) 福利費(fèi) 外籍人員費(fèi)用 差旅費(fèi) 本地交通費(fèi) 設(shè)備成本 電話費(fèi) 培訓(xùn)費(fèi) 內(nèi)部營業(yè)會議費(fèi) 業(yè)務(wù)招待費(fèi) 辦公用品費(fèi) 其它營業(yè)費(fèi)用 部門直接費(fèi)用合計 場地占用費(fèi)分?jǐn)? 其它其同費(fèi)用分?jǐn)? 信息技術(shù)支持費(fèi)分?jǐn)? 部門費(fèi)用總計 管理部門費(fèi)用報告舉例 各部門經(jīng)理 : 總體費(fèi)用是否在預(yù)算 之內(nèi) 費(fèi)用支出的分配是否合理 實際人工成本（￥ /小時） 員工有效工時率 部門費(fèi)用總計 場地占用費(fèi)分?jǐn)? 其它其同費(fèi)用分?jǐn)? 信息技術(shù)支持費(fèi)分?jǐn)? 總經(jīng)理 業(yè)務(wù)發(fā)展部 行政部 財務(wù)部 人事部 …… 工資費(fèi) 福利費(fèi) 外籍人員費(fèi)用 差旅費(fèi) 本地交通費(fèi) 設(shè)備成本 電話費(fèi) 培訓(xùn)費(fèi) 內(nèi)部營業(yè)會議費(fèi) 業(yè)務(wù)招待費(fèi) 辦公用品費(fèi) 其它營業(yè)費(fèi)用 本年與上年比較％ 上年同期實際 差異率 % 本年預(yù)算 本年實際 差異率％ 當(dāng)月預(yù)算 當(dāng)月實際 項目 各部門經(jīng)理 總體費(fèi)用是否在預(yù)算之內(nèi)？ 員工有效工時率？ 實際人工成本？ （完全成本法） 營運(yùn)部門費(fèi)用報告舉例 利潤中心損益報告舉例 營業(yè)利潤 總公司費(fèi)用分?jǐn)? 銷售