【正文】 7000萬元（ %） 云南英貿商務： 6400萬元（ %） 合計投資 ，持股比例%，第一大股東昆明市財政局出資 7500萬，占比 % 株州商行 間接 火炬汽配： 2022萬（ ％） 為第三大股東，占董事四席位（共九席位）、監(jiān)事會兩席位（共三席位） 南昌商行 直接 德?。?4000萬元（ ％） 為第三大股東，委派兩名董事 長沙商行 間接 上海中企東方 陜西眾科源 株洲錦云實業(yè) 合計 4460萬股，占比 %，已支付預付款 3000多萬元，但轉讓交易受阻 德隆系對銀行的信用風險影響 德隆系事件引發(fā)對集團客戶和關聯(lián)交易監(jiān)管的密切關注 10 斯坦福被起訴的消息傳出后，斯坦福金融集團下屬安提瓜銀行隨即遭儲戶擠兌。 斯坦福國際銀行在委內瑞拉首都加拉加斯的分行也出現(xiàn)小規(guī)模擠兌。 斯坦福涉嫌欺詐 80億美元遭起訴后，又因卷入墨西哥販毒集團洗錢案遭美國聯(lián)邦調查局 (FBI)調查，一日之間不見蹤影。 商業(yè)銀行流動性風險重大事件 美國富豪斯坦福涉嫌欺詐失蹤引發(fā)拉美儲戶擠兌潮 11 汕頭商行因流動性危機停業(yè)整頓 1997年，汕頭市十三家城市信用社根據人民銀行的批準同意合并成立汕頭城市合作銀行，并于 1998年更名為汕頭市商業(yè)銀行股份有限公司，共有營業(yè)網點 59個。目前汕頭商行的自然人債務已基本兌付完畢，剩余債務主要是行政、企事業(yè)單位的對公債務。經深圳 會計師事務所審計，截至 2022年 6月 30日，汕頭商行資產總額 ，負債總額，凈資產 ，或有負債為 。 ?住宅抵押貸款的證券化不僅 將商業(yè)銀行流動性低的金融資產轉化為流動性高的證券，更重要的是對商業(yè)銀行的中介功能進行分解 — 即將過去由銀行一家承擔的發(fā)放住房抵押貸款、持有貸款和回收貸款本息服務等業(yè)務，轉化為多家金融機構和機構投資者共同參與的活動，這使得越來越多的金融和非金融機構開始進入住宅金融市場。經紀人謀利最大化的方式就是讓更多的人負債，負債的金額越大、時間越長，他們的收益和利潤也就越大。 住房抵押貸款證券化對各金融中介經營模式的影響 次貸危機對跨國金融機構所造成的影響和沖擊 15 ? 信用風險轉移 （ CreditRiskTransfer，簡稱 CRT）是指金融機構，一般是指商業(yè)銀行通過使用各種金融工具把信用風險轉移到其他銀行或是其他金融機構。 弱化銀行對借款企業(yè)的審查 銀行為某一項貸款購買了完全的信用保護后就不再承擔該項貸款的風險，喪失了對借款企業(yè)監(jiān)督的動機。 CDO: 是擔保債務憑證 ,它的標的資產通常是信貸資產或債券。 其中資產減記規(guī)模最大的前三位分別為花旗集團 、 瑞銀和美林 ， 資產減記規(guī)模分別為 391億 、 377億和 291億美元 。但與花旗銀行、美洲銀行、富國銀行等其他美國本土發(fā)展起來的跨國銀行相比，匯豐銀行股價的表現(xiàn)卻算是波動最小，跌幅也最小。 次貸危機對匯豐銀行的影響 19 匯豐銀行的風險管理文化 定期細致的 中短期計劃管理 ? 附屬公司每年制定財務計劃，由集團總管理處審核批準。主要運營子公司每三年制定一次策略計劃，以明確自身的中期經營。統(tǒng)一的電子化信息網絡強化了集團對各子公司的掌控力，也加大了業(yè)務營銷和品牌推廣的力度。 20 匯豐銀行的風險管理體系 注重行業(yè)信貸風險的管理 嚴格的審計制度 合理的風險管理體系設置 嚴格細致的評級機制 嚴格的風險限額管理 匯豐銀行的風險管理體系 21 合理的風險管理體系設置 ? 信貸及風險管理部負責集團全球業(yè)務的系統(tǒng)信貸風險管理，該部門一般由一位總經理主管，而該總經理則向整個集團行政總裁直接匯報。集團下屬的各營運單位必須編制相應的詳細的信貸政策及程序，形成標準的指導手冊，其政策必須與集團政策相一致。每家附屬公司的一名信貸主管或風險主管負責向當?shù)匦姓偛脜R報與信貸有關的事項，最終向集團信貸及風險管理部的集團總經理匯報。例如，在考慮可獲得的抵押品或其他信貸風險沖抵的時候，匯豐的風險評級結構最少包括 7個等級。 ? 盡管在匯豐銀行內部，自動風險評級程序的應用日益增加，但在較大額的信貸風險評級時還是采取傳統(tǒng)的由信貸審批官負責確定。 ? 匯豐銀行的行業(yè)信貸風險管理的核心就是保持分散化，避免行業(yè)過度集中。集團信貸和風險管理部負責向匯豐銀行下屬的各個子公司發(fā)布政策指引，說明集團對特定市場的信貸風險、業(yè)務及金融產品的態(tài)度和借貸限額。 匯豐銀行的風險管理體系 24 嚴格的風險限額管理 ? 匯豐集團下屬的各子公司的所有非銀行商業(yè)信貸及風險 (包括辦理、續(xù)期或審核衍生工具 )如超出原定限額，必須先經集團信貸及風險管理部評估，然后決定是否與客戶進行交易。 ? 集團信貸及風險管理部維持匯豐審慎的信貸風險政策，以確保對客戶所承擔的風險，不會超過集團資本基礎可承擔的水平，并將風險維持于內部或監(jiān)管限制之內。集團信貸及風險管理部轄下的專職小組負責處理相關工作，并監(jiān)管匯豐集團內部風險，以確保風險不會超過監(jiān)管上限。此審核包括考慮信貸指引是否完整及充分，對具代表性的賬項做深入的分析；考慮信貸及風險部所進行的監(jiān)管和審核工作，審核確立模式程序、審核管理目標以及檢查在提供、管理信貸時是否遵守集團及當?shù)販蕜t和政策。內部稽核部門如認為有不恰當?shù)娘L險評級，會與管理層商討。 匯豐銀行網點覆蓋五大洲，金融服務多元化，通過跨國并購戰(zhàn)略和經營業(yè)務多元化戰(zhàn)略既保證業(yè)務的可持續(xù)發(fā)展，有利于風險分散。對各國和各條線的信貸權限進行匯總和分析，確保資本在全球的合理化分配，并對個人權限的使用進行獨立的審查，并定期向董事會、集團審計委員及監(jiān)管機構提交報告，尤其是環(huán)球銀行風險和系統(tǒng)性風險。適應于這一組織架構，花旗銀行從集團和業(yè)務單元兩個層面構建了垂直風險管理組織結構。各部門和各業(yè)務單元的風險管理主管對首席風險官負責并匯報工作，以確保風險管理的獨立性。 ? 監(jiān)測業(yè)務風險管理的效能，持續(xù)評估組合信用風險 。 ? 審批新的產品和風險，對于產品和業(yè)務的核準政策根據內部盈利能力和信用 ? 風險組合的表現(xiàn)進行調整。 ? 單獨的控制中心根據每個客戶的信用度調整對其的信用行為 。 ? 適合于每個債務人的風險評級 ； ? 信用資料的記錄和補救措施管理應有一致標準 。 ? 在交易中尋求合作伙伴 。 花旗銀行主要從三個方面著手控制市場風險 花旗銀行的市場風險管理 31 ? 各行業(yè)首先識別各自的風險源 。 ? 獨立的審計和風險回顧部門 (ARR)不斷進行風險回顧 。 花旗銀行對國家風險的管理流程 花旗銀行的國家風險管理 花旗銀行對跨境風險的管理措施 ? 每年制定跨境限制 ； ? 持續(xù)監(jiān)測跨境風險以及全球經濟環(huán)境 ； ? 建立內部跨境風險管理政策。在巨額盈利下忽略了相關的風險管理。 ? 花旗風險的集中管理，各項業(yè)務的整合缺乏，雙主管制引起的內部權力斗爭及各部門各業(yè)務之間嚴重的條塊分割，刺激各部門追逐短期盈利的沖動。 次貸危機中花旗銀行風險管理的問題及分析 34 目 錄 Contents 案例 2：次貸危機中的匯豐銀行與花旗銀行 實踐：我國商業(yè)銀行風險管理的現(xiàn)狀分析 案例 1：中外商業(yè)銀行重大風險事件舉例 35 管理現(xiàn)狀 | 2022年 2022年 引入新資本協(xié)議中資本與風險管理的技術方法 建立商業(yè)銀行資本、風險監(jiān)管的 “ 1104 報表工程 ”（ 非現(xiàn)場監(jiān)管報表體系 ） 2022年 ?中國銀行業(yè)監(jiān)督委員會成立 ? 頒布 《 商業(yè)銀行操作風險管理指引 》 ? 頒布 《 商業(yè)銀行市場風險管理指引 》 《 商業(yè)銀行資本充足率管理辦法 》 年《 》《 》我國商業(yè)銀行風險管理體系 36 管理現(xiàn)狀 |體系 | 各上市商業(yè)銀行的董事會都有下設風險管理委員會，風險管理委員會的主要職責內容包括： 負責審核風險管理政策和內部控制制度，并對其實施情況及效果進行監(jiān)督和評價 。 形成“首席風險官 — 風險總監(jiān) — 風險主管 — 風險經理”的垂直風險報告路徑。 首席風險官在行長的直接領導下，負責全面風險管理工作。 總行其他部門在各自職責范圍內履行相應的風險管理職責。 風險管理條線實行雙線報告路徑，第一匯報路線為向上級風險管理人員匯報，第二匯報路線為向所在機構或業(yè)務單元負責人匯報，提高風險報告的及時性與有效性，增強風險管理的獨立性和專業(yè)性。根據信貸管理水平、借款人信用等級、授信擔保條件三個維度制定完整的信貸審批授權體系，制訂切實可行的授權標準、授權方法和權限調整規(guī)定。 管理現(xiàn)狀 |體系 | 我國商業(yè)銀行風險管理構架 40 管理現(xiàn)狀 |體系 | 信用風險的基本控制流程主要包括以下步驟 :信貸政策制訂；授信前盡職調查；客戶信用評級（或測分）；擔保評估；貸款審查和審批；放款；授信后管理；不良貸款管理；追究損失類信貸資產責任人的責任。即使執(zhí)行抵押物或擔保，損失仍可能發(fā)生 次級 貸款 可疑貸款 借款人不能足額償還本息，即使執(zhí)行抵押物或 擔保也肯定需要確認重大損失 在采取所有可能的措施或一切必要的法律程序后，仍不能收回本息，或只能收回極少部分 損失貸款 我國商業(yè)銀行信用風險管理體系 42 管理現(xiàn)狀 |體系 | 采取穩(wěn)健策略，確保在任何時點都有充足的流動性資金用于滿足對外支付的需要； 以建立合理的資產負債結構為前提，保持分散而穩(wěn)定的資金來源，同時持有一定比例的信用等級高、變現(xiàn)能力強的流動性資產組合作為儲備； 對全行的流動性資金進行集中管理、統(tǒng)一運用。這些政策包括 : 我國商業(yè)銀行流動性風險管理體系 43 管理 現(xiàn)狀 |體系 | 我國商業(yè)銀行的資產負債管理委員會負責制定市場風險管理政策，監(jiān)督執(zhí)行情況，并對風險狀況進行獨立評估。 我國商業(yè)銀行經營中所面臨的利率風險主要包括來自銀行業(yè)務的資產負債期限結構錯配的風險和資金業(yè)務持作買賣用途頭寸的風險。 ? 利率風險管理 我國商業(yè)銀行市場風險管理體系 44 管理現(xiàn)狀 |體系 | 在我國商業(yè)銀行經營實踐中，結構性外匯風險是指銀行經營上難以避免的策略性外幣資產和負債存在錯配而產生的敞口風險，通過外匯敞口分析、敏感性分析、壓力測試和 VAR來計量。 ? 匯率風險管理 我國商業(yè)銀行市場風險管理體系 45 管理現(xiàn)狀 |體系 | 在我國商業(yè)銀行風險管理工作中，各家銀行力圖做到明確職責分工、管理流程和管理原則，構建操作風險管理的總體框架； 建立操作風險與內部控制自我評估制度； 規(guī)范操作風險損失數(shù)據的統(tǒng)計標準，推進操作風險損失