期貨交易制度-文庫吧資料
2025-01-13 17:32本頁面
【正文】 ； ? 期貨公司對客戶的結(jié)算： ? 1,平倉盈虧 =平歷史倉盈虧 +平當(dāng)日倉盈虧 ? 平歷史倉盈虧 = ∑[(賣出平倉價(jià) 上一交易日結(jié)算價(jià) )*賣出數(shù)量 ]+ ∑[(上一交易日結(jié)算價(jià) 買入平倉價(jià) )*買入平倉數(shù)量 ] ? 平當(dāng)日盈虧 = ∑[(當(dāng)日賣出平倉價(jià) 當(dāng)日買入開倉價(jià) )*賣出數(shù)量 ]+ ∑[(當(dāng)日賣出開倉價(jià) 當(dāng)日買入平倉價(jià) )*買入平倉量 ] ? 2,浮動(dòng)盈虧 = ∑[(當(dāng)日結(jié)算價(jià) 成交價(jià) )*買入持倉量 ]+ ∑[(成交價(jià) 當(dāng)日結(jié)算價(jià) )*賣出持倉量 ] ? 3,保證金占用 = ∑(當(dāng)日結(jié)算價(jià) *持倉手?jǐn)?shù) *交易單位 *保證金比例） ? 4,客戶權(quán)益 =上日結(jié)存 +出入金 +平倉盈虧 +浮動(dòng)盈虧 當(dāng)日手續(xù)費(fèi) ? 5,可用資金 =客戶權(quán)益 保證金占用 ? 五，交割 ? 1，交割的概念 ? 交割是指期貨合約到期時(shí)，按照期貨交易所的規(guī)則和程序，交易雙方通過該合約所載標(biāo)的物所有權(quán)的轉(zhuǎn)移，或者按結(jié)算價(jià)進(jìn)行現(xiàn)金差價(jià)結(jié)算，了結(jié)到期未平倉合約的過程。 ? 四，結(jié)算 ? 1，結(jié)算的概念與結(jié)算程序 ? 結(jié)算是指根據(jù)交易所公布的結(jié)算價(jià)格對交易賬戶的交易盈虧狀況進(jìn)行的資金清算和劃撥。 ? 2，指令下達(dá)方式： ? 書面下單 電話下單 網(wǎng)上下單 ? 三，競價(jià) ? 1，競價(jià)方式 ? 公開喊價(jià)方式 —— 連續(xù)競價(jià)制 /一節(jié)一價(jià)制 ? 計(jì)算機(jī)撮合方式 —— 價(jià)格優(yōu)先、時(shí)間優(yōu)先 ? 買入價(jià)大于等于賣出價(jià)時(shí)自動(dòng)撮合成交，撮合成交價(jià)等于買入價(jià)、賣出價(jià)和前一成交價(jià)三者中居中的價(jià)格； ? 開盤價(jià)由集中競價(jià)產(chǎn)生。 ? ? 二，下單 ? 1，常用交易指令 ? A,市價(jià)指令 ? B,限價(jià)指令 ? C,停止限價(jià)指令 —— 市場價(jià)格達(dá)到客戶預(yù)先設(shè)定的觸發(fā)價(jià)格時(shí)即變?yōu)橄迌r(jià)指令執(zhí)行 ? D,止損指令 —— 市場價(jià)格達(dá)到客戶預(yù)先設(shè)定的觸發(fā)價(jià)格時(shí)即變?yōu)槭袃r(jià)指令予以執(zhí)行 ? E,觸價(jià)指令 —— 市場價(jià)格達(dá)到指定價(jià)位時(shí)以市價(jià)指令予以執(zhí)行 ? 區(qū)別：賣出止損指令的止損價(jià)低于市場價(jià)格，賣出觸價(jià)指令的觸發(fā)價(jià)格高于市價(jià) ? F,限時(shí)指令 ? G,長效指令 ? H,套利指令 ? I,取消指令 ? 我國交易所普遍采用市價(jià)指令、限價(jià)指令和取消指令。 第三節(jié) 期貨交易流程 ? 一，開戶 ? 選擇一個(gè)具備合法代理資格、信譽(yù)好、資金安全、運(yùn)作規(guī)范、收費(fèi)比較合理的期貨公司； ? 流程： ? 申請開戶 —— 自然人 /法人 ? 閱讀期貨交易風(fēng)險(xiǎn)說明書并簽字確認(rèn) ? 簽署期貨經(jīng)紀(jì)合同書 ? 申請交易編碼并確認(rèn)資金賬號(hào) ? 滬深 300股指期貨合約標(biāo)準(zhǔn) ? 合約標(biāo)的 滬深 300指數(shù) ? 合約乘數(shù) 每點(diǎn) 300元 ? 報(bào)價(jià)單位 指數(shù)點(diǎn) ? 最小變動(dòng)價(jià)位
教學(xué)課件相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號(hào)-1