【正文】 截至2009年12月末，我國廣義貨幣供應(yīng)量(M2)%。而國內(nèi)流動(dòng)性過剩，股市、樓市泡沫增大，通貨膨脹的預(yù)期將有所增加。此外，11月份以來，降溫及雨雪天氣造成蔬菜、肉類等食品類價(jià)格上漲，直接推動(dòng)CPI同比增速由負(fù)轉(zhuǎn)正。數(shù)據(jù)表明，四季度CPI呈現(xiàn)持續(xù)反彈的態(tài)勢。PPI則于12月份由負(fù)轉(zhuǎn)正，%?？偟膩碚f，2009年居民消費(fèi)價(jià)格和生產(chǎn)價(jià)格全年下降，年底出現(xiàn)上升。全年工業(yè)品出廠價(jià)格（PPI）%。其中，%，%。數(shù)據(jù)來源：中國海關(guān)總署圖6 2007年以來進(jìn)出口月度增速受國際金融危機(jī)的影響，我國外貿(mào)進(jìn)出口經(jīng)歷了自2008年11月以來的連續(xù)大幅下挫，到2009年3月份開始企穩(wěn)反彈，8月份回升趨勢確立，10月份經(jīng)季節(jié)調(diào)整后的進(jìn)口同比出現(xiàn)增長，11月份進(jìn)出口總值同比開始恢復(fù)性增長，到12月份進(jìn)口和出口同比雙雙出現(xiàn)強(qiáng)勁增長，環(huán)比也呈現(xiàn)大幅增長，%和5%，月度進(jìn)口值和出口值均有很好的表現(xiàn)，表明我國對(duì)外貿(mào)易仍在加速復(fù)蘇。其中12月份，我國外貿(mào)進(jìn)出口呈現(xiàn)恢復(fù)性強(qiáng)勁反彈，%，%；，為歷史上月度出口值的第四高位，%，環(huán)比增長15%；，創(chuàng)造了月度進(jìn)口值的歷史新高，%，%。下降16%；進(jìn)口10056億美元，%。隨著政府進(jìn)一步加大經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整力度，大力增加居民消費(fèi)需求，居民消費(fèi)將表現(xiàn)出滯后的順周期性，預(yù)計(jì)2010年社會(huì)消費(fèi)品零售增速將延續(xù)穩(wěn)步增長趨勢。數(shù)據(jù)表明，政府?dāng)U大內(nèi)需特別是增加居民消費(fèi)需求，增加居民需求特別是低收入群眾的消費(fèi)能力的政策初見成效。其中，服裝、鞋帽、%，%，%。分行業(yè)看，批發(fā)和零售業(yè)消費(fèi)品零售額105413億元，%；住宿和餐飲業(yè)消費(fèi)品零售額17998億元，%。09年全年社會(huì)消費(fèi)品零售總額125343億元，%；扣除價(jià)格因素，%?；谌蚪?jīng)濟(jì)的進(jìn)一步回暖，政府要求保持投資適度增長，嚴(yán)格控制新增項(xiàng)目，2010年固定資產(chǎn)投資增速將有望繼續(xù)回落，尤其是鐵路、公路等基建領(lǐng)域新增投資將有所收緊。在2009年前三季度，我國固定資產(chǎn)投資大幅攀升，進(jìn)入四季度，城鎮(zhèn)固定資產(chǎn)投資總體上仍保持了較快增長，但增速持續(xù)呈平穩(wěn)回落態(tài)勢。%，%，衛(wèi)生、%。數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局圖4 2007年以來城鎮(zhèn)固定資產(chǎn)投資累計(jì)增長情況在全社會(huì)固定資產(chǎn)投資中，涉及民生領(lǐng)域的投資漲幅巨大。在城鎮(zhèn)投資中，%，%，%。（三）固定資產(chǎn)投資保持快速增長2009年，我國全年全社會(huì)固定資產(chǎn)投資224846億元，%。加之強(qiáng)勁投資的拉動(dòng)，使原材料業(yè)和裝備制造業(yè)的增速明顯，房地產(chǎn)投資也連續(xù)幾個(gè)月保持在高位運(yùn)行，推動(dòng)了工業(yè)生產(chǎn)的加速提升。輕工業(yè)增加值增速已經(jīng)連續(xù)7個(gè)月低于重工業(yè)。分輕重工業(yè)看，2009年重工業(yè)反彈強(qiáng)勁，％，為工業(yè)生產(chǎn)增速的主要?jiǎng)恿Α?11月份，全國規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)實(shí)現(xiàn)利潤25891億元，％。分地區(qū)看，東、中、％、％％。分經(jīng)濟(jì)類型看，％；％；％；％。（二）工業(yè)生產(chǎn)增速逐季加快2009年，％。目前，國家已經(jīng)開始著手降低對(duì)外需的依賴，加快城市化建設(shè)，繼續(xù)擴(kuò)大消費(fèi)，適度控制投資。從消費(fèi)來看，雖然整個(gè)2009年的消費(fèi)增長確實(shí)比較快，%，但其實(shí)一個(gè)主要原因是出口降幅太多，抬升了其貢獻(xiàn)率比率?？偟脕碚f，盡管三大需求對(duì)GDP的貢獻(xiàn)數(shù)據(jù)很好，但我國依靠投資拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長的局面沒有改變，結(jié)構(gòu)調(diào)整問題沒有從根本上得到解決。分產(chǎn)業(yè)看，第一產(chǎn)業(yè)增加值35477億元，%；第二產(chǎn)業(yè)增加值156958億元,%；第三產(chǎn)業(yè)增加值142918億元，%。數(shù)據(jù)來源：相關(guān)資料整理第二章 2009年造紙及紙制品業(yè)業(yè)發(fā)展環(huán)境分析第一節(jié) 2009年宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境分析一、宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行（一）國民經(jīng)濟(jì)增長回升2009年，我國國內(nèi)生產(chǎn)總值(GDP)達(dá)335353億元，按可比價(jià)格計(jì)算，%，“保八”目標(biāo)最終圓滿實(shí)現(xiàn)。進(jìn)口和出口的雙降狀態(tài)以及國內(nèi)造紙及紙制品業(yè)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整使其國際競爭力稍有好轉(zhuǎn)。近兩年，我國對(duì)紙及紙制品進(jìn)口量雖然比前幾年有所減少，但進(jìn)口總量仍然較大。我國生產(chǎn)的品種和種類不能完全滿足本國需求，盡管產(chǎn)量很大，但每年進(jìn)口量依然還有400萬噸，相當(dāng)于一個(gè)歐洲小國全年的消費(fèi)量；我國的紙制品產(chǎn)品種類很多，但全世界各種紙制品至少有5000多種，而我國還不到700種。造紙及紙制品業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化升級(jí)，尤其是林紙一體化和綠色發(fā)展之路的實(shí)現(xiàn)對(duì)于整個(gè)工業(yè)產(chǎn)業(yè)調(diào)整和可持續(xù)發(fā)展的實(shí)現(xiàn)具有重要意義。造紙及紙制品業(yè)作為我國輕工業(yè)中的傳統(tǒng)支柱行業(yè)，存在著產(chǎn)業(yè)集中度不高，低水平生產(chǎn)能力過剩與高附加值產(chǎn)品短缺、行業(yè)技術(shù)遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于北美、歐洲等國水平等問題。產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整角度目前，我國的工業(yè)化進(jìn)程進(jìn)入轉(zhuǎn)型期，新型工業(yè)化的發(fā)展道路勢在必行。而更為重要的是，造紙及紙制品業(yè)的廢水排放量非常大，現(xiàn)在高居各行業(yè)之首，全行業(yè)產(chǎn)值占全國GDP的不到3%，COD（化學(xué)需氧量）排放量卻達(dá)到全國總量的40%。而且我國造紙行業(yè)對(duì)水資源的消耗也比較高，以我國目前的技術(shù)水平，每生產(chǎn)一噸紙，平均耗水量高達(dá)100噸，是世界先進(jìn)水平的3倍以上。節(jié)能減排角度我國是一個(gè)少林國家，人均森林資源只有世界平均水平的1/4。因此，造紙及紙制品業(yè)的發(fā)展具有較高的聯(lián)動(dòng)性，市場容量大，是拉動(dòng)相關(guān)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的重要力量。相關(guān)行業(yè)影響角度造紙及紙制品業(yè)作為國家的重要基礎(chǔ)原材料工業(yè)，上下游行業(yè)眾多，包括林業(yè)、機(jī)械制造、出版印刷、化工、熱電、交通運(yùn)輸、環(huán)保、電子及通訊設(shè)備制造業(yè)等。目前，我國正在進(jìn)行造紙業(yè)振興計(jì)劃，提高行業(yè)內(nèi)高新技術(shù)和先進(jìn)技術(shù)的利用率，提升造紙業(yè)整體的工業(yè)化水平，推廣工業(yè)化造紙技術(shù)從而增加高質(zhì)量產(chǎn)品產(chǎn)量，提高產(chǎn)業(yè)附加值?？紤]到實(shí)際生產(chǎn)情況，實(shí)際從業(yè)人員數(shù)量應(yīng)遠(yuǎn)大于統(tǒng)計(jì)數(shù)量。2009年111月。2009年111月，%。表2 造紙及紙制品業(yè)對(duì)國民經(jīng)濟(jì)的作用和貢獻(xiàn)角度作用和貢獻(xiàn)分析對(duì)國民經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)角度造紙及紙制品業(yè)是國民經(jīng)濟(jì)的重要基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)，其發(fā)展不僅對(duì)國民經(jīng)濟(jì)有著重要的作用和貢獻(xiàn)，而且有利于其眾多相關(guān)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展并進(jìn)一步提高國家經(jīng)濟(jì)水平和綜合國力。2009年111月，%，盡管因?yàn)閲耶a(chǎn)業(yè)政策的調(diào)整使其在GDP中所占比重較08年有所下滑，但在國民經(jīng)濟(jì)中仍具有重要地位。2009年年初，由于受到全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)的影響，造紙行業(yè)面臨著下游需求處于弱市。造紙及紙制品業(yè)對(duì)國民經(jīng)濟(jì)做出了重要貢獻(xiàn)。造紙及紙制品業(yè)是一個(gè)與生產(chǎn)和生活密切相關(guān)的行業(yè)，是我國重要的基礎(chǔ)原材料產(chǎn)業(yè)，關(guān)系著國家的經(jīng)濟(jì)、文化、生活、國防等各個(gè)方面，在國民經(jīng)濟(jì)中占據(jù)著非常重要的地位。包括紙和紙板容器的制造及其他紙制品制造。包括機(jī)制紙及紙板制造、手工紙制造和加工紙制造。包括造紙木漿、非木材纖維物質(zhì)的造紙紙漿和廢紙漿的制造。本報(bào)告分析采用的范圍是按照國家統(tǒng)計(jì)局分類標(biāo)準(zhǔn)定義的造紙及紙制品業(yè)，是廣義的范圍，行業(yè)代碼為22，共包括紙漿制造(221)、造紙(222)、紙制品制造(223)等3個(gè)子行業(yè)，見下表。造紙業(yè)是制造和使用漿狀植物性纖維原料各種工藝過程的概述，從紙漿到紙，進(jìn)而到種類繁多的紙制品構(gòu)成了造紙業(yè)的各個(gè)生產(chǎn)環(huán)節(jié)和子部門。造紙行業(yè)各項(xiàng)評(píng)級(jí)因素判斷結(jié)果行業(yè)評(píng)價(jià)指標(biāo)行業(yè)現(xiàn)狀權(quán)重評(píng)分生命周期成長15%供需狀況、總量預(yù)期供需矛盾有改善15%國家政策支持程度較大15%產(chǎn)品替代可能性小%行業(yè)壁壘較高%與經(jīng)濟(jì)周期同步性與經(jīng)濟(jì)周期同處于觸底回升階段15%廠商議價(jià)能力及成本控制能力較高15%綜合評(píng)分十、2010年造紙行業(yè)信貸建議2010年，造紙行業(yè)的信貸總體原則是：關(guān)注具有木材資源優(yōu)勢以及實(shí)施“林紙一體化”項(xiàng)目的企業(yè)，關(guān)注擁有大型環(huán)保項(xiàng)目的企業(yè)，關(guān)注規(guī)模優(yōu)勢造紙企業(yè)的信貸需求，選擇具有產(chǎn)品結(jié)構(gòu)優(yōu)勢的企業(yè)，支持高附加值的高端產(chǎn)品和技改升級(jí)項(xiàng)目，選擇性參與大型實(shí)力造紙企業(yè)的兼并重組項(xiàng)目，謹(jǐn)慎對(duì)待擁有落后產(chǎn)能的企業(yè)的信貸項(xiàng)目。目前，造紙行業(yè)的發(fā)展進(jìn)入風(fēng)險(xiǎn)期，而這也是行業(yè)進(jìn)行產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，產(chǎn)品優(yōu)化升級(jí)的機(jī)遇期。從整體上看，造紙行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)是中級(jí)，機(jī)會(huì)與風(fēng)險(xiǎn)并存，可選擇性介入。20052009年11月造紙與紙制品行業(yè)主要財(cái)務(wù)指標(biāo)對(duì)比分析2009年11月2008年11月2007年11月2006年2005年盈利能力銷售毛利率(%) 銷售利潤率(%) 資產(chǎn)報(bào)酬率(%) 償債能力負(fù)債率（%） 虧損面（%） 利息保障倍數(shù)（倍） 發(fā)展能力應(yīng)收帳款增長率（％） 利潤總額增長率（％） 資產(chǎn)增長率（％） 銷售收入增長率（％） 營運(yùn)能力應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率（次） 產(chǎn)成品周轉(zhuǎn)率（次） 流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次） 數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局九、行業(yè)運(yùn)行風(fēng)險(xiǎn)仍然存在2010年，造紙行業(yè)面臨的不確定性因素仍較多，風(fēng)險(xiǎn)仍然存在。20022009年我國造紙與紙制品行業(yè)出口情況單位：萬噸，億美元，%出口量增速出口額增速2007 2008 2009 數(shù)據(jù)來源：中國造紙協(xié)會(huì)八、行業(yè)財(cái)務(wù)狀況表現(xiàn)較差2009年111月，造紙與紙制品行業(yè)的整體運(yùn)行受到經(jīng)濟(jì)環(huán)境的負(fù)面影響，行業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營面臨一定的困難和挑戰(zhàn)，行業(yè)效益下滑，發(fā)展速度減緩。20072009年我國造紙與紙制品行業(yè)進(jìn)口情況單位：萬噸，億美元進(jìn)口量增速進(jìn)口額增速2007 2008 2009 數(shù)據(jù)來源：中國造紙協(xié)會(huì)2009年，%；，%。在全球經(jīng)濟(jì)緩慢恢復(fù)的背景下，國內(nèi)造紙企業(yè)產(chǎn)品即可以優(yōu)先滿足不斷增加的國內(nèi)需求，所以目前對(duì)進(jìn)口產(chǎn)品的需求還未完全釋放。來源：國家統(tǒng)計(jì)局2008年11月以來造紙行業(yè)價(jià)格指數(shù)變化七、進(jìn)口大幅減少2009年，%，但同時(shí)由于進(jìn)口價(jià)格的下跌，導(dǎo)致進(jìn)口金額出現(xiàn)更大幅度下降，%。數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局20052009年造紙行業(yè)產(chǎn)銷率變化趨勢六、價(jià)格低位震蕩運(yùn)行從價(jià)格變化趨勢看，2009年全年造紙業(yè)價(jià)格處于較低水平。20052009年造紙和紙制品行業(yè)表觀消費(fèi)量單位：萬噸產(chǎn)量進(jìn)口量出口量凈進(jìn)口量表觀消費(fèi)量2007 2008 2009 數(shù)據(jù)來源：中國造紙工業(yè)協(xié)會(huì)五、產(chǎn)銷率小幅提升從造紙行業(yè)的成品產(chǎn)銷率看，近幾年起伏較大，2007年產(chǎn)銷率是近幾年的高點(diǎn)， %；2005年產(chǎn)銷率較高，但2006略有下降；2008年由于受到經(jīng)濟(jì)危機(jī)影響，需求有所縮小，產(chǎn)銷率有所下降，%，為近五年最低值。20052009年造紙及紙制品業(yè)產(chǎn)量情況單位：萬噸，%紙漿機(jī)制紙及紙板紙制品產(chǎn)量增速產(chǎn)量增速產(chǎn)量增速200520062007778720082009數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局2009年，%。其中，11月份造紙行業(yè)完成紙及紙板產(chǎn)量972萬噸，%，單月產(chǎn)量創(chuàng)歷史新高。具體數(shù)據(jù)顯示，規(guī)模以上企業(yè)數(shù)量及從業(yè)人員數(shù)量均保持增長，行業(yè)生產(chǎn)效率逐步提高；2009年在經(jīng)濟(jì)危機(jī)的影響下，國內(nèi)全行業(yè)總資產(chǎn)和總負(fù)債增速均跌破10%；09年全行業(yè)的高利潤增長未能持續(xù)，盡管國家加大了節(jié)能減排和淘汰落后產(chǎn)能政策的實(shí)施力度，國內(nèi)低附加值產(chǎn)品價(jià)格被變相抬升，但仍然沒能改變造紙及紙制品業(yè)利潤總額急劇下降的現(xiàn)實(shí)。分產(chǎn)業(yè)看，第一產(chǎn)業(yè)增加值35477億元，%；第二產(chǎn)業(yè)增加值156958億元,%；第三產(chǎn)業(yè)增加值142918億元，%。二、發(fā)展環(huán)境持續(xù)改善2009年，我國國內(nèi)生產(chǎn)總值(GDP)達(dá)335353億元，按可比價(jià)格計(jì)算，%，“保八”目標(biāo)最終圓滿實(shí)現(xiàn)。09年下半年，國際宏觀經(jīng)濟(jì)企穩(wěn)復(fù)蘇，加之國家加大政策投入拉動(dòng)內(nèi)需，輕工業(yè)振興規(guī)劃出臺(tái)鼓勵(lì)出口，造紙及紙制品企業(yè)逐步恢復(fù)正常生產(chǎn)經(jīng)營；同時(shí)隨著下游需求逐步恢復(fù)，造紙及紙制品企業(yè)效益也逐步回升。包括紙和紙板容器的制造及其他紙制品制造。包括機(jī)制紙及紙板制造、手工紙制造和加工紙制造。包括造紙木漿、非木材纖維物質(zhì)的造紙紙漿和廢紙漿的制造。摘 要本報(bào)告分析采用的范圍是按照國家統(tǒng)計(jì)局分類標(biāo)準(zhǔn)定義的造紙及紙制品業(yè)，行業(yè)代碼為22，按照國民經(jīng)濟(jì)分類標(biāo)準(zhǔn)，造紙及紙制品業(yè)包括紙漿制造(221)、造紙(222)、紙制品制造(223)等3個(gè)子行業(yè)，見下表。造紙及紙制品業(yè)及子行業(yè)分類行業(yè)及代碼子行業(yè)及代碼行業(yè)描述22造紙及紙制品業(yè)221紙漿制造指經(jīng)機(jī)械或化學(xué)方法加工紙漿的生產(chǎn)活動(dòng)。222造紙指用紙漿或其他原料（如礦渣棉、云母、石棉等）懸浮在流體中的纖維，經(jīng)過造紙機(jī)或其他設(shè)備成型，或手工操作而成的紙及紙板的制造活動(dòng)。223紙制品制造指用紙及紙板為原料，進(jìn)一步加工制成紙制品的生產(chǎn)活動(dòng)。數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局一、行業(yè)地位依然穩(wěn)定2009年年初，由于受到全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)的影響，造紙行業(yè)面臨著下游需求處于弱市。2009年111月，%，盡管因?yàn)閲耶a(chǎn)業(yè)政策的調(diào)整使其在GDP中所占比重較08年有所下滑，但在國民經(jīng)濟(jì)中仍具有重要地位。分季度看，%，%，%，%，增速為最近8個(gè)季度以來新高。數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局1992年2009年中國GDP及其增速三、規(guī)模擴(kuò)張速度放緩就規(guī)模而言，近幾年，造紙及紙制品業(yè)急劇擴(kuò)張，行業(yè)規(guī)模迅速擴(kuò)大。數(shù)據(jù)來源：國家統(tǒng)計(jì)局20052009年造紙及紙制品業(yè)資產(chǎn)及負(fù)債變化趨勢四、產(chǎn)量和表觀消費(fèi)量快速增長2009年全年，%。09年全年，%，延續(xù)多年來的高增長