【正文】 的企業(yè)在正常生產經營期間持續(xù)出現這種狀態(tài)，企業(yè)經營活動產生的現金流量的質量仍然不能給予較高評價。 3. 經營活動產生的現金流量大于零但不足以補償當期的非付現成本。企業(yè)正常經營活動不需要額外補充流動資金，企業(yè)的經營活動也不能為企業(yè)的投資活動以及融資活動貢獻現金。 2. 經營活動產生的現金流量等于零。 ? 這意味著企業(yè)通過正常的商品購、產、銷所帶來的現金流入量，不足以支付因上述經營活動而引起的貨幣流出。 2022/5/27 27 經營活動現金凈流量與凈利潤對應分析 ? 從經營現金流入與企業(yè)收入、經營現金流出與企業(yè)成本費用的對應關系分析，可以觀察在權責發(fā)生制和收付實現制條件下現金凈流量與凈利潤的差別。如果不進行系統(tǒng)化分析，我們很容易對企業(yè)做出在 “ 支付的其他與經營活動有關的現金 ” 控制方面成效顯著的判斷。這說明，企業(yè)可能長期存在的大額所得稅負債。不論是哪一個原因，都可能對企業(yè)的員工士氣產生影響。 ? 從現金流量表來看，與上年相比，企業(yè)當年支付給職工以及為職工支付的現金減少了約 45%。上市公司資產負債表 “ 其他應收款 ” 的 合并資產負債 “ 其他應收款 ” 的 ，為上市公司與其子公司之間因非商品交易形成的債權，應該屬于關聯方之間的內部資金拆借。那么是什么原因導致出現這種偏差呢？ ? 比較一下資產負債表中 “ 其他應收款 ” 年末和年處之間的差額，我們就會發(fā)現：其他應收款年末的規(guī)模比應收票據和應收賬款之和的規(guī)模還大，其年末和年初相比，增加了 。 ? 主營業(yè)務成本＋存貨的增加＋應交增值稅進項稅 ＋ 應付賬款、應付票據的減少＋ 預付賬款的增加 = 2 841 962 528 － 82 086 670 ＋（ 2 841 962 528 － 82 086 670 ） 17% ＋ 145 277 303 － 28 405 396 = 3 345 926 660 ? 這就是說，現金流量表告訴我們：企業(yè)本年購買商品、接受勞務支付的現金為 48億元。 2022/5/27 20 案例 4：科龍電器 1999年現金流量表（經營活動） 項目 1999年度 1998年度 一、經營活動產生的現金流量 銷售商品、提供勞務收到的現金 4 053 959 452 4 062 638 832 收到的稅費返還 189 299 218 53 481 591 收到的其他與經營活動有關的現金 56 020 730 60 007 434 現金流入小計 4 299 279 400 4 176 127 857 購買商品、接受勞務支付的現金 （ 4 800 965 138） （ 2 565 704 338） 支付給職工以及為職工支付的現金 （ 113 714 950） （ 200 393 079） 實際繳納的增值稅 （ 235 802 871） （ 237 675 850） 支付的所得稅款 （ 108 593 623） （ 41 276 727） 支付的其他與經營活動有關的現金 （ 19 046 162） （ 105 118 417） 現金流出小計 （ 5 278 122 744） （ 3 150 168 411） 經營活動產生的現金流量凈額 （ 978 843 344） 1 025 959 466 2022/5/27 21 案例 4：科龍電器 1999年利潤表 項 目 1999年度 1998年度 一、主營業(yè)務收入 3 328 550 503 3 421 123 392 減：主營業(yè)務成本 2 841 962 528 2 321 863 158 二、主營業(yè)務利潤 486 587 975 1 099 260 234 加：其他業(yè)務利潤 33 352 142 28 479 305 減：營業(yè)費用 379 759 845 395 680 782 管理費用 155 802 267 219 554 833 財務費用 23 103 087 44 072 455 三、營業(yè)利潤 (38 725 082) 468 431 469 加：投資收益 542 056 603 140 702 552 補貼收入 137 802 073 120 331 467 營業(yè)外收入 22 668 588 31 528 129 減：營業(yè)外支出 19 046 162 105 118 417 四、利潤總額 644 756 020 655 875 200 減：所得稅 1 171 704 65 170 372 五、凈利潤 643 584 316 590 704 828 案例 4：科龍電器 1999年資產負債表部分內容 項目 1999年 12月 31日 1998年 12月 31日 1999年的變化 貨幣資金 566 250 943 1 147 899 842 581 648 899 應收票據 552 290 731 473 283 627 79 007 104 應收賬款 483 446 687 504 041 833 20 595 146 其他應收款 1 079 323 870 97 656 871 981 666 999 預付賬款 36 613 860 65 019 256 28 405 396 應收補貼款 19 515 844 71 012 989 51 497 145 存貨 342 749 987 424 836 657 82 086 670 流動資產 3 008 716 406 2 793 007 582 215 708 824 短期借款 375 700 000 85 700 000 290 000 000 應付票據 0 0 0 應付賬款 84 451 046 229 728 349 145 277 303 預收賬款 28 490 103 51 233 730 22 743 627 應付工資 2 120 569 1 146 040 974 529 應付福利費用 10 849 881 10 226 595 623 286 應交稅金 32 814 380 293 221 719 260 407 339 其他應付款 209 274 663 186 242 729 23 031 934 流動負債 1 090 539 592 1 273 516 170 182 976 578 23 案例 4：科龍電器 1999年合并資產負債表內容 項目 1999年 12月 31日 1998年 12月 31日 貨幣資金 753 140 484 1 391 527 935 應收票據 986 009 131 515 333 627 應收賬款 684 832 860 548 501 861 其他應收款 184 336 092 151 573 480 預付賬款 84 107 301 176 526 932 應收補貼款 19 515 844 71 012 989 存貨 1 560 354 505 1 271 621 080 流動資產 4 269 198 182 4 168 933 273 短期借款 883 799 018 716 497 023 應付票據 0 0 應付賬款 254 400 365 818 121 491 預收賬款 65 706 445 155 067 912 應付工資 7 168 578 5 564 140 應付福利費用 13 587 433 11 161 428 應交稅