【正文】 (2) 全國企業(yè)擔(dān)保市場按 8%年增長率預(yù)測； (3) 深圳市企業(yè)擔(dān)保市場按 10%年增長率預(yù)測； (4) 全國個(gè)人擔(dān)保業(yè)務(wù)市場按 50%增長率預(yù)測； (5) 深圳個(gè) 人擔(dān)保業(yè)務(wù)市場按 60%增長率預(yù)測； (6) 全國和深圳市擔(dān)保機(jī)構(gòu)保證金分別按 30%、 40%增長率預(yù)測； (7) 可受理擔(dān)保余額按到位保證金 10倍計(jì)算； (8) 市場擔(dān)保余量等于擔(dān)保市場金額減去對(duì)應(yīng)的可受理擔(dān)保業(yè)務(wù)金額。中國制定經(jīng)濟(jì)合同法還不到十年。而目前，中國個(gè)人信用擔(dān)保市場規(guī)模還不到企業(yè)信用擔(dān)保市場的二十分之一。信貸信用卡和個(gè)人消費(fèi)信貸等發(fā)達(dá)國家常見的個(gè)人信用擔(dān)保服務(wù)，幾乎是中國信用擔(dān)保市場未開墾的處女地。隨著個(gè)人支配的財(cái)產(chǎn)越來越多，中國個(gè)人信用市場近五年來從無到有，發(fā)展異常迅猛。隨著中國金融變革的市場化進(jìn)程，商業(yè)擔(dān)保將逐步成為中國信用擔(dān)保市場的主要形態(tài)。大型企業(yè)信用擔(dān)保更不可能解決中小民營企業(yè)貸款難的問題。金融機(jī)構(gòu)提供擔(dān)保已被嚴(yán)令禁止。顯然，巨大 的市場在等待著開發(fā)，信用擔(dān)保業(yè)的發(fā)展前景十分廣闊。而僅深圳一個(gè)城市企業(yè)貸款的平均規(guī)模年均 3,000億元人民幣，同期個(gè)人貸款的規(guī)模已達(dá) 300 億元人民幣，并以較高的年增長率繼續(xù)擴(kuò)大，預(yù)計(jì)全國個(gè)人貸款每年市場份額將以 50%的速度增長，深圳可達(dá)到 60%的增長速度。同時(shí)，也為信用擔(dān)保市場的健康發(fā)展奠定了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。同時(shí)， 《中小企業(yè)促進(jìn)法》的立法進(jìn)程也明顯加快。 2020 年 8 月 24 日，國務(wù)院辦公廳印發(fā)《國務(wù)院辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)國家經(jīng)貿(mào)委關(guān)于鼓勵(lì)和促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的若干政策意見的通知》（國辦發(fā) [2020]59 號(hào)），決定加快建立信用擔(dān)保體系，要求各級(jí)政府和有關(guān)部門要加快建立以中小企業(yè)特別是科技型中小企業(yè)為主要服務(wù)對(duì)象的中央、省、地（市）信用擔(dān)保體系，為中小企業(yè)融資創(chuàng)造條件。因而中國 中小企業(yè) “ 融資難、擔(dān)保難、尋保難 ” 的 問題 十分突出，為從根本上解決這一 問題 。目前，中國在工商部門注冊(cè)的中小企業(yè)已超過 1,000萬家，占全部注冊(cè)企業(yè)總數(shù)的 99%，所創(chuàng)造的產(chǎn)值占全國總產(chǎn)值的 70%，利稅占 40%，出口占 60%，并為社會(huì)提供 75%的就業(yè)機(jī)會(huì)。 本節(jié)重點(diǎn)分析中國擔(dān)保業(yè)市場，特別是中國最活躍經(jīng)濟(jì)區(qū) —— 深圳 擔(dān)保業(yè)市場的情況，以及瑞銀與競爭者的地位和市場開發(fā)策略。中國臺(tái)灣地區(qū) 1974 年開始實(shí)施中小企業(yè)信用擔(dān)保，中國香港特別行政區(qū) 1998年正式成立香港抵押擔(dān)保公司。二戰(zhàn)后美國出現(xiàn)了像房利美和屋利美這一類紐約證交所上市的大型藍(lán)籌專業(yè)性抵押擔(dān)保公司。 14 最早的商業(yè)擔(dān)保業(yè)務(wù)于 1840 年起源于瑞士。影響擔(dān)保投資項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的主要因素有 : （ 1） 項(xiàng)目可行性與評(píng)估； （ 2） 擔(dān)保投資方案設(shè)計(jì)； （ 3） 項(xiàng)目管理； （ 4） 投資集中度； （ 5） 投資的退出方式與政策性風(fēng)險(xiǎn)。 擔(dān)保投資的投資風(fēng)險(xiǎn) 擔(dān)保投資業(yè)務(wù)雖然力求以擔(dān)保手段降低投資風(fēng)險(xiǎn)。 擔(dān)保服務(wù)的信用風(fēng)險(xiǎn) 擔(dān)保業(yè)務(wù)的信用風(fēng)險(xiǎn)是由公司承保產(chǎn)生的或然負(fù)債帶來的。同時(shí)，公司要求被擔(dān)保企業(yè)或個(gè)人提供足額的反擔(dān)保資產(chǎn)，以規(guī)避擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)； (2) 擔(dān)保投資業(yè)務(wù)為公司提供低風(fēng)險(xiǎn)高獲利的利潤增長點(diǎn)； (3) 資產(chǎn)管理可有效提高公司凈資產(chǎn)的回報(bào)率，是主營業(yè)務(wù)收入的重要補(bǔ)充； (4) 擔(dān)保配套服務(wù)拓展了擔(dān)保業(yè)務(wù)的服務(wù)范圍，保證擔(dān)保項(xiàng)目的資信質(zhì)量，增加了擔(dān)保業(yè)務(wù)的附加價(jià)值，是對(duì)擔(dān)保業(yè)務(wù)的垂直整合； (5) 擔(dān)?；鹞泄芾順I(yè)務(wù)延伸了公司的資金鏈，能在不增加公司資本需求壓力和有效降低風(fēng)險(xiǎn)的前提下廣泛開拓?fù)?dān)保市場，提高了業(yè)務(wù)整體服務(wù)水平和盈利能力； 13 (6) 反擔(dān)保 資產(chǎn)的處置及資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)是公司化解擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)的重要手段，公司反擔(dān)保資產(chǎn)和銀行抵押資產(chǎn)的有效處置以及資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)亦是公司今后潛在的贏利增長點(diǎn)。特別是作為公司戰(zhàn)略投資人的國外金融機(jī)構(gòu)，可利用其在公司的股份進(jìn)行更緊密的戰(zhàn)略合作，從而放大這些國外金融機(jī)構(gòu)資本對(duì)中國金融工具的作用。即公司發(fā)展出外部擔(dān)保投資產(chǎn)品，為投資基金和風(fēng)險(xiǎn)資本降低投資風(fēng)險(xiǎn)提供適當(dāng)?shù)氖侄魏凸ぞ?。這種戰(zhàn)略合作關(guān)系的衍生業(yè)務(wù)主要包括： （ 1） 保費(fèi)擔(dān)保投資 （ 2） 擔(dān)保企業(yè)與個(gè)人責(zé)任保險(xiǎn) （ 3） 投資保險(xiǎn)產(chǎn)品擔(dān)保 （ 4） 擔(dān)保業(yè)務(wù)和反擔(dān)保業(yè)務(wù)的保險(xiǎn) 證券公司與衍生業(yè)務(wù) 公司已與若干家大型綜合類券商形成戰(zhàn)略合作協(xié)議，為券商及其客戶提供廣泛的業(yè)務(wù)合作。 合作銀行與衍生業(yè)務(wù) 公司已與中國農(nóng)業(yè)銀行深圳分行等十幾家銀行達(dá)成戰(zhàn)略合作協(xié)議。 業(yè)內(nèi)戰(zhàn)略合作者 與保險(xiǎn)業(yè)一樣，擔(dān)保業(yè)最終將形成由若干層次再擔(dān)保機(jī)構(gòu)與眾多直接擔(dān)保機(jī)構(gòu)的信用擔(dān)保與再擔(dān)保市場體系。 擔(dān)保投資業(yè)務(wù)控制的各種資產(chǎn)，除與風(fēng)險(xiǎn)投資一樣采用轉(zhuǎn)讓和包裝上市方式變現(xiàn)外，還可以以解除擔(dān)保方式退出擔(dān)保投資項(xiàng)目。 以擔(dān)保為手段，策略性介入風(fēng)險(xiǎn)投資和資本營運(yùn)領(lǐng)域，方式主要有： (1) 債轉(zhuǎn)股。兩者有機(jī)的組合就產(chǎn)生新的理念 擔(dān)保投資。信用擔(dān)保類似于保險(xiǎn)行業(yè)，用大部分的擔(dān) 保業(yè)務(wù)成功彌補(bǔ)小部分的代償損失。 擔(dān) 保業(yè)務(wù) 企業(yè)與個(gè)人為公司主要的服務(wù)對(duì)象，服務(wù)產(chǎn)品細(xì)化為以下三方面： （ 1） 個(gè)人貸款擔(dān)保業(yè)務(wù) 包括個(gè)人消費(fèi)貸款擔(dān)保、個(gè)人信用貸款擔(dān)保、 單位優(yōu)秀員工貸款擔(dān)保 、 出國留學(xué)貸款擔(dān)保、個(gè)人創(chuàng)業(yè)貸款擔(dān)保、 房產(chǎn)抵押貸款擔(dān)保、 房屋按揭 /加按 /轉(zhuǎn)按揭貸款擔(dān)保、房屋裝修貸款擔(dān)保等； （ 2） 企業(yè)融資擔(dān)保業(yè)務(wù) 包括企業(yè)流動(dòng)資金貸款擔(dān)保、 房地產(chǎn)開發(fā)貸款擔(dān)保、企業(yè) 票據(jù)貼現(xiàn)擔(dān)保、開具 承兌匯票擔(dān)保、 出口退稅質(zhì)押貸款擔(dān)保、 進(jìn)出口貿(mào)易融資擔(dān)保、產(chǎn)權(quán)（股權(quán)、知識(shí)產(chǎn)權(quán)、經(jīng)營權(quán)等）質(zhì)押貸款擔(dān)保、設(shè)備租賃融資擔(dān)保、企業(yè)發(fā)起設(shè)立 /并購搭橋貸款擔(dān)保、項(xiàng)目投資擔(dān)保、政策 扶持項(xiàng)目貸款擔(dān)保、保理業(yè)務(wù)（應(yīng)收帳貼現(xiàn)擔(dān)保、信用保險(xiǎn)）等； （ 3） 經(jīng)濟(jì)合同履約擔(dān)保業(yè)務(wù) 包括工程合同履約擔(dān)保， 工程招投標(biāo)履約擔(dān)保、技術(shù)轉(zhuǎn)讓合同履約擔(dān)保、貿(mào)易合同履約擔(dān)保 、房地產(chǎn)交易擔(dān)保、機(jī)動(dòng)車交易擔(dān)保、 房屋產(chǎn)權(quán)過戶交易安全擔(dān)保、企業(yè)產(chǎn)權(quán)過戶交易安全擔(dān)保、合約 對(duì)沖押金 /預(yù)付款 /質(zhì)量保證金擔(dān)保、中介費(fèi) /傭金擔(dān)保、產(chǎn)品質(zhì)量擔(dān)保、出國留學(xué)經(jīng)濟(jì)擔(dān)保、個(gè)人分期付款消費(fèi)擔(dān)保、訴訟保全擔(dān)保等。公司在增資擴(kuò)股與境外上市后 ,將在中國主要 8 城市或省份逐步設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，并分化出主要行業(yè)的專業(yè)擔(dān)保公司，從橫向和縱向擴(kuò)大企業(yè)經(jīng)營規(guī)模 ,利用瑞銀的境外上市地位逐步融入國際資本和金融市場。 按照這一規(guī)劃，瑞銀在 2020 年到 2020 年的資本和經(jīng)營額將以兩位到三位數(shù)的年增長率實(shí)現(xiàn)超常規(guī)增長。 瑞銀的發(fā)展規(guī)劃是在未來五年內(nèi)，全面拓展和深化擔(dān)保與擔(dān)保投資業(yè)務(wù)，將公司發(fā)展成跨區(qū)域、集團(tuán)化運(yùn)作的上市公司，使瑞銀成為適應(yīng)知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代要求和具有核心競爭能力的學(xué)習(xí)型企業(yè)和專家型組織。但是 ,民營體制的天然優(yōu)勢(shì)使瑞銀能聚集一支優(yōu)秀的高知識(shí)結(jié)構(gòu)和 具有豐富實(shí)際操作經(jīng)驗(yàn)的 的經(jīng)營團(tuán)隊(duì)。 瑞銀擺脫了民營企業(yè)起點(diǎn)低的缺陷。 通過擔(dān)保與投資的有機(jī)結(jié)合，運(yùn)用擔(dān)保手段加大投資決策力度，鎖定和預(yù)防投資風(fēng)險(xiǎn)，以投資收益彌補(bǔ)擔(dān)保代償損失，擔(dān)保投資收益高于一般保費(fèi)的收入，大大改善了一般擔(dān)保機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)大收益低的經(jīng)營模式，從而極大地提高了瑞銀在業(yè)界的競爭優(yōu)勢(shì)。經(jīng)過兩年多的籌備和近兩年的運(yùn)營，無論資產(chǎn)規(guī)模或經(jīng)營規(guī)模，瑞銀已經(jīng)成為中國目前最大的民營商業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)之一，在業(yè)界和社會(huì)上享有很高的聲譽(yù)。 深圳市瑞銀投資股份有限公司 4 商業(yè)計(jì)劃書 二零零一年十月 目 錄 1公司背景 ........................................................................................................................... 6 公司沿革與經(jīng) 營宗旨 ............................................................................................ 6 公司經(jīng)營范圍 ........................................................................................................ 8 5 擔(dān)保業(yè)務(wù) ..................................................................................................... 8 擔(dān)保投資業(yè)務(wù) ............................................................................................. 8 擔(dān)保配套服務(wù) ............................................................................................. 9 資產(chǎn)證券化擔(dān)保業(yè)務(wù) ............................................................................... 10 公司戰(zhàn)略合作者與衍生業(yè)務(wù) .............................................................................. 10 業(yè)內(nèi)戰(zhàn)略合作者 ....................................................................................... 10 合作銀行與衍生業(yè)務(wù) ................................................................................11 保險(xiǎn)公司與衍生業(yè)務(wù) ................................................................................11 證 券公司與衍生業(yè)務(wù) ................................................................................11 投資基金和風(fēng)險(xiǎn)資本與衍生業(yè)務(wù) ........................................................... 12 與國外金融機(jī)構(gòu)合作的衍生業(yè)務(wù) ........................................................... 12 公司商業(yè)模式 ...................................................................................................... 12 公司經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) ...................................................................................................... 13 擔(dān)保業(yè)務(wù)的信用風(fēng)險(xiǎn) ............................................................................... 13 擔(dān)保投資的投資風(fēng)險(xiǎn) ............................................................................... 13 ................................................................................................ 14 中國與深圳市信用擔(dān)保市場的概況 .................................................................. 14 競爭性分析 .......................................................................................................... 16 市場營銷策略 ...................................................................................................... 18 客戶開發(fā)措施 ........................................................................................... 18 營銷策略 ................................................................................................... 18