【正文】 建設(shè)銀行的經(jīng)濟(jì)資本管理是一個(gè)系。其實(shí)工、農(nóng)、中、建、交五大行都可以用這種方式解決資本問(wèn)題。其中股本分為普通股和優(yōu)先股；盈余分資本盈余和留存盈余；債務(wù)資本是銀行通過(guò)發(fā)行資本票據(jù)和資本債券等方式籌措的資金；儲(chǔ)備資本也稱準(zhǔn)備金，是銀行為了防止意外損失按照一定的比例從收益中提留的資金，包括資本準(zhǔn)備金、貸款與證券損失準(zhǔn)備金等。希普利 伊琳股東大會(huì)是中國(guó)建設(shè)銀行股份有限公司的權(quán)力機(jī)構(gòu)，依法對(duì)我行重大事項(xiàng)做出決策，包括審議批準(zhǔn)利潤(rùn)分配方案、財(cái)務(wù)預(yù)算方案和決算方案、注冊(cè)資本的改變、發(fā)行債券、合并、分立以及修改公司章程等。建行的目標(biāo)是按照“三會(huì)分設(shè)、三權(quán)分開(kāi)、有效制約、協(xié)調(diào)發(fā)展”的原則，建立科學(xué)高效的決策、執(zhí)行和監(jiān)督機(jī)制，確保各方獨(dú)立運(yùn)作、有效制衡。公司治理結(jié)構(gòu)確定了公司各關(guān)系人（包括股東、董事會(huì)、高級(jí)管理層、其它管理人員和其它利益方等）的權(quán)利和責(zé)任，同時(shí)確定了決策公司事務(wù)的制度和程序。方，代表著嚴(yán)格、規(guī)范、認(rèn)真；園，象征著飽滿、親和、融通。二 公司文化愿景始終走在中國(guó)經(jīng)濟(jì)現(xiàn)代化的前列，成為世界一流銀行使命為客戶提供更好服務(wù)，為股東創(chuàng)造更大價(jià)值，為員工搭建廣闊的發(fā)展平臺(tái)，為社會(huì)承擔(dān)全面的企業(yè)公民責(zé)任。中國(guó)建設(shè)銀行擁有廣泛的客戶基礎(chǔ)，與多個(gè)大型企業(yè)集團(tuán)及中國(guó)經(jīng)濟(jì)戰(zhàn)略型行業(yè)的主導(dǎo)企業(yè)保持銀行業(yè)務(wù)聯(lián)系，營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)覆蓋全國(guó)的主要地區(qū)，設(shè)有約13629家分支機(jī)構(gòu)，在香港、新加坡、法蘭西福、約翰內(nèi)斯堡、東京、首爾和紐約設(shè)有海外分行，在倫敦設(shè)有子銀行，在悉尼設(shè)有代表處。中國(guó)銀行股份有限公司是一家在中國(guó)市場(chǎng)處于領(lǐng)先地位的股份制商業(yè)銀行，為客戶提供全面的商業(yè)銀行產(chǎn)品與服務(wù)。是國(guó)有控股五大銀行之一，在中國(guó)銀行中排名第二。主要有：呆帳準(zhǔn)備金、投資風(fēng)險(xiǎn)損失準(zhǔn)備金、壞賬風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金等。其主要措施有：健全的審貸分離制度，提高貸款決策水平；提高抵押和質(zhì)押貸款的有效性及其占比；加強(qiáng)貸后檢查，積極清收不良貸款。主要有：保證、抵押與質(zhì)押、貸款出售與證券化。銀行通過(guò)直接或者間接投保的方式，將信用風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給保險(xiǎn)人承擔(dān)的一種方式。貸款分散包括借款方的分散和貸款方的分散兩種方式。但風(fēng)險(xiǎn)回避對(duì)可能造成損失的活動(dòng)采取規(guī)避的態(tài)度，雖然回避了信用風(fēng)險(xiǎn)，但同時(shí)也使銀行失去了獲利的機(jī)會(huì)。主要表現(xiàn)為：主權(quán)風(fēng)險(xiǎn)、政治風(fēng)險(xiǎn)和轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)。主要表現(xiàn)為：不能及時(shí)、足額地支付到期的存款債務(wù)等；因資金短缺而無(wú)法滿足正常、合理的貸款需求；為滿足到期支付的需要而不惜代價(jià)籌集短期資金；流動(dòng)性資產(chǎn)不足，超額準(zhǔn)備金比較低，被迫變現(xiàn)資產(chǎn)，導(dǎo)致?lián)p失發(fā)生。操作風(fēng)險(xiǎn)，是指由于不健全或失效的內(nèi)部控制過(guò)程、人員和系統(tǒng)或者是外部事件而給銀行造成損失的風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)與信用風(fēng)險(xiǎn) 信用風(fēng)險(xiǎn)，又稱為違約風(fēng)險(xiǎn)，是指?jìng)鶆?wù)人不能或不愿履行債務(wù)而給債權(quán)人造成損失的可能性，或者由于交易一方違約或不愿履行義務(wù)而可能給交易對(duì)方帶來(lái)的不利影響。資產(chǎn)證券化是一項(xiàng)以提高資產(chǎn)流動(dòng)性和融資為目的的金融創(chuàng)新。DL（k=總負(fù)債/總資產(chǎn)=L/A）（4）持續(xù)期缺口管理：銀行通過(guò)調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債的期限與結(jié)構(gòu)，采取對(duì)銀行有利的持續(xù)期缺口策略來(lái)規(guī)避銀行資產(chǎn)與負(fù)債的總體利率風(fēng)險(xiǎn)。（3）持續(xù)期缺口：是指銀行資產(chǎn)持續(xù)期減去負(fù)債持續(xù)期與負(fù)債資產(chǎn)現(xiàn)值比（杠率）的乘積的差額。持續(xù)期反映現(xiàn)金流量（利息的支付、本金的部分償還）的時(shí)間價(jià)值，與現(xiàn)金流量呈負(fù)相關(guān)關(guān)系。（1）持續(xù)期：以資產(chǎn)或負(fù)債的各期現(xiàn)金流量的現(xiàn)值為權(quán)數(shù)計(jì)算的加權(quán)平均期限。（二）持續(xù)期缺口管理法市場(chǎng)利率的變動(dòng)不僅影響利率敏感性的資產(chǎn)與負(fù)債，也影響固定利率的資產(chǎn)與負(fù)債的市價(jià)。管理方法：①正差額： 預(yù)測(cè)r↗→擴(kuò)大正差額。②負(fù)差額：變動(dòng)利率負(fù)債大于變動(dòng)利率資產(chǎn)，其數(shù)量相等于固定利率資產(chǎn)超過(guò)固定利率負(fù)債的部分。①正差額：變動(dòng)利率（即利率敏感性）資產(chǎn)大于變動(dòng)利率（利率敏感性）負(fù)債，它在數(shù)量上等于固定利率負(fù)債超出固定利率資產(chǎn)的那部分。利率敏感性資產(chǎn)與負(fù)債：是指期限短且利率浮動(dòng)或在一定時(shí)期內(nèi)可重新定價(jià)的所有的資產(chǎn)與負(fù)債。(主要內(nèi)容)：（1）通過(guò)不同的利率來(lái)取得購(gòu)入資金，以擴(kuò)大銀行貸款；（2）通過(guò)增加銀行負(fù)債的平均期限，減少存款的可變性，從而降低銀行負(fù)債的不確定性，如銀行發(fā)行大額可轉(zhuǎn)讓定期存單。它主要通過(guò)購(gòu)入資金以補(bǔ)充銀行所需的流動(dòng)性（通常是補(bǔ)充第二準(zhǔn)備金），主要工具是購(gòu)買(mǎi)期限為一天的同業(yè)拆借或使用回購(gòu)協(xié)議。資產(chǎn)分配法把商業(yè)銀行的資金來(lái)源劃分為幾類，建立幾個(gè)中心，每個(gè)中心所進(jìn)行的資金分配與其它中心的資金分配是相互獨(dú)立的。（四）銷售理論：銀行是金融產(chǎn)品的制造企業(yè)，銀行負(fù)債管理的中心任務(wù)就是迎合客戶的需要，設(shè)計(jì)并努力推銷金融產(chǎn)品，以擴(kuò)大銀行資金來(lái)源和收益水平。（二）存款理論主要觀點(diǎn)：①存款是商業(yè)銀行最主要的資金來(lái)源，是其資產(chǎn)業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)； ②銀行在吸收存款過(guò)程中是被動(dòng)的，為保證銀行經(jīng)營(yíng)的安全性和穩(wěn)定性，銀行的資金運(yùn)用必須以其吸收存款的沉淀余額為限。（主動(dòng)負(fù)債）（一）銀行券理論銀行券（可兌現(xiàn)的紙幣）的發(fā)行要受發(fā)行準(zhǔn)備的制約，即負(fù)債要適度。負(fù)債管理理論與方法 廣義上，負(fù)債管理應(yīng)包括從存款人及其他債權(quán)人那里吸收資金和合理安排資金來(lái)源的結(jié)構(gòu)而發(fā)生的各項(xiàng)業(yè)務(wù)活動(dòng)。超貨幣供給理論（1960年）屬于外管理理論，基本觀點(diǎn)，除了發(fā)展表內(nèi)業(yè)務(wù)外，還應(yīng)該大力發(fā)展中間業(yè)務(wù)。預(yù)期收入理論銀行要保持資產(chǎn)的流動(dòng)性，關(guān)鍵在于借款人的預(yù)期收入，而不是貸款期限的長(zhǎng)短，只要有借款人的預(yù)期收入做擔(dān)保,既使發(fā)放中長(zhǎng)期貸款也不會(huì)影響銀行資產(chǎn)的流動(dòng)性。商業(yè)貸款理論商業(yè)貸款論又稱“真實(shí)票據(jù)論”（Real Bill Theory）這個(gè)理論認(rèn)為，商業(yè)銀行為了保持資產(chǎn)的流動(dòng)性，以滿足提存，只應(yīng)發(fā)放短期的自償性的商業(yè)貸款，并要以真實(shí)交易為基礎(chǔ)，有真實(shí)的商業(yè)票據(jù)作抵押，以防企業(yè)無(wú)力還貸時(shí)，銀行可能處理抵押品，從而保證資金的安全。第八章 商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理 資產(chǎn)管理理論與方法 資產(chǎn)管理理論商業(yè)銀行如何恰當(dāng)安排資產(chǎn)負(fù)債表上資產(chǎn)方的各個(gè)項(xiàng)目，對(duì)現(xiàn)金、證券投資和貸款等進(jìn)行最佳組合，以實(shí)現(xiàn)其經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的要求。遠(yuǎn)期利率協(xié)議是雙方同意在某一未來(lái)時(shí)間對(duì)某一具體期限的名義上的借款，支付協(xié)議利率的交易。備用信用證是銀行擔(dān)保業(yè)務(wù)的一種主要類型，通常是為債務(wù)人的融資提供擔(dān)保，從而獲取傭金（手續(xù)費(fèi)）收入。匯票是出票人簽發(fā)的，委托付款人在見(jiàn)票時(shí)或者在指定日期無(wú)條件支付確定金額給受票人或持票人的票據(jù)。（7）基金托管業(yè)務(wù) ：（8）咨詢顧問(wèn)類業(yè)務(wù)（9）其它類中間業(yè)務(wù)：保管箱等。P160（1）支付結(jié)算類中間業(yè)務(wù)（2）銀行卡業(yè)務(wù)（3）代理類中間業(yè)務(wù)（4）擔(dān)保類中間業(yè)務(wù)：承兌、備用信用證、保函等（5）承諾類中間業(yè)務(wù)：票據(jù)發(fā)行便利、回購(gòu)協(xié)議等。（2）金融服務(wù)類業(yè)務(wù)。即能為商業(yè)銀行帶來(lái)貨幣收入，都不在資產(chǎn)負(fù)債表上反映卻不直接列入銀行資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的業(yè)聯(lián)具有基本相同的收入形態(tài)務(wù)，即廣義的中間業(yè)務(wù)?？墒广y行獲得較高的收益，但不利于保持較強(qiáng)的流動(dòng)性。短期投資法，把資金全部都用于購(gòu)買(mǎi)短期證券，可使銀行的流動(dòng)性需要較好地得到滿足，但不易獲得較高的收益。(2)優(yōu)越之處： 第一，它克服了梯形投資法的僵硬性特點(diǎn)，在長(zhǎng)短期證券的買(mǎi)賣(mài)數(shù)量方面做出有利于自己的選擇，從而表現(xiàn)出很強(qiáng)的投資靈活性；第二，它使商業(yè)銀行經(jīng)常持有相當(dāng)數(shù)量的短期證券，可較好地滿足商業(yè)銀行的流動(dòng)性需要。如果預(yù)期短期市場(chǎng)的利率會(huì)下降，短期證券的價(jià)格將要上漲時(shí)，就把投資重點(diǎn)放在杠鈴的短端上。二、期限分離法杠鈴?fù)顿Y法(1)含義：商業(yè)銀行將全部投資資金集中投放在短期和長(zhǎng)期證券上，以獲取流動(dòng)性和收益性，而極少投放于中期證券的一種投資方法。比如，當(dāng)短期利率上升而導(dǎo)致短期證券行市下跌時(shí)，銀行就把因證券到期收回的資金用來(lái)購(gòu)置短期證券，而不是再投放于長(zhǎng)期證券。100萬(wàn)元 100萬(wàn)元 100萬(wàn)元 100萬(wàn)元 100萬(wàn)元100萬(wàn)一年期二年期三年期四年期五年期新五年期（2）好處：第一，此法簡(jiǎn)便，操作容易；第二，由于每年證券投資數(shù)額固定不變，且不需考慮市場(chǎng)利率變化對(duì)投資的影響，因而便于投資管理；第三，能使銀行獲得多種證券的平均收益率，有利于保持銀行的投資收益穩(wěn)定。分散投資地域：分散投資期限：（二）分散投資的方法有效證券組合投資法（1）含義： 所謂有效證券組合，是指在投資金額一定的情況下，預(yù)期投資收益與其他組合相同，但承擔(dān)的投資風(fēng)險(xiǎn)卻較低，或承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)相同，但預(yù)期收益卻較高的組合。商業(yè)銀行證券投資策略一、分散投資法p144（一）分散投資的內(nèi)容分散投資對(duì)象：證券種類分散、發(fā)行者所屬行業(yè)分散、發(fā)行公司分散。外部風(fēng)險(xiǎn)是指由于社會(huì)投資環(huán)境的變化，引起證券持有人受損失的可能性。（2）非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是指存在于個(gè)別投資證券或個(gè)別類別投資證券的風(fēng)險(xiǎn)。其來(lái)源可能是戰(zhàn)爭(zhēng)、通貨膨脹、經(jīng)濟(jì)衰退等多種外部因素。目前我國(guó)商業(yè)銀行證券投資的可供選擇有：國(guó)庫(kù)券、國(guó)家建設(shè)債券、國(guó)家特種債券、金融債券、企業(yè)債券、央行票據(jù)、回購(gòu)協(xié)議和銀行承兌票據(jù)。優(yōu)先股：在利潤(rùn)分紅及剩余財(cái)產(chǎn)分配上優(yōu)先于普通股的股東。政府機(jī)構(gòu)債券：收益率高，比中央政府債券要高（二）公司債券：特點(diǎn)：①多為長(zhǎng)期債券；②多半每半年付息一次，最后一次還本。②發(fā)行方式與價(jià)格：招標(biāo)制、折價(jià)（貼現(xiàn)）發(fā)行。銀行貸款信用分析（6C評(píng)估法）：借款人的品德；資本；能力；擔(dān)保；經(jīng)營(yíng)環(huán)境和事業(yè)的持續(xù)性五級(jí)分類法就是按照貸款的風(fēng)險(xiǎn)程度，將貸款劃分為五類：正常、關(guān)注、次級(jí)、可疑、損失。實(shí)際變相提高了貸款利率。貸款的擔(dān)保政策貸款檔案的管理政策貸款的審批和管理程序1貸款的日常管理和催收政策1對(duì)所有貸款質(zhì)量評(píng)價(jià)的標(biāo)準(zhǔn)1對(duì)不良貸款的處理 貸款價(jià)格構(gòu)成：（一）貸款利率：貸款利息與本金之比，是貸款價(jià)格的主體（二）承諾費(fèi)：使之商業(yè)銀行對(duì)借款人在最高貸款限額內(nèi)可使用而尚未使用的那部分資金收取的費(fèi)用。第五章貸款種類及政策管理 貸款程序 P108貸款申請(qǐng)；貸款調(diào)查與貸款項(xiàng)目評(píng)估；貸款審批貸款合同的簽訂和擔(dān)保；貸款發(fā)放；貸后檢查；貸款的回收貸款政策 含義： 確定資金的運(yùn)動(dòng)方向，控制和調(diào)整貸款的規(guī)模和結(jié)構(gòu)，管理信用風(fēng)險(xiǎn)，為信貸部門(mén)提供指導(dǎo)的方針、措施和程序的總和。可貸頭寸：是指商業(yè)銀行在某一時(shí)期內(nèi)可直接用于貸款發(fā)放和投資的資金，它是形成銀行盈利性資產(chǎn)的基礎(chǔ)。可用頭寸：是指扣除了法定準(zhǔn)備金以后的所有現(xiàn)金資產(chǎn)。安全性原則：防止被盜被搶、自然災(zāi)害、內(nèi)部操作失誤、甚至挪用、貪污?，F(xiàn)金資產(chǎn)管理的原則適度存量控制原則：包括總存量適度、存量結(jié)構(gòu)要合理。任何存款的支出和貸款的增加，都減少頭寸；反之，存款的增加和貸款的減少則會(huì)增加銀行的資金頭寸。資金成本率=資金成本/存款資金總額、可用資金成本率=資金成本/可用資金總額或=資金成本率/可用資金率 第四章 現(xiàn)金資產(chǎn)與流動(dòng)性管理 現(xiàn)金資產(chǎn)的構(gòu)成狹義：指銀行庫(kù)存現(xiàn)金；P74 廣義：包括現(xiàn)金和準(zhǔn)現(xiàn)金：四部分構(gòu)成庫(kù)存現(xiàn)金；在中央銀行的存款；托收中的現(xiàn)金；存放同業(yè)存款 商業(yè)銀行流動(dòng)性需求的預(yù)測(cè) 對(duì)銀行流動(dòng)性需要的預(yù)測(cè)，事實(shí)上就是對(duì)銀行資金頭寸的預(yù)測(cè)。有關(guān)成本：與增加負(fù)債有關(guān)而未包括在上述成本之中的成本——風(fēng)險(xiǎn)成本和連鎖反應(yīng)成本風(fēng)險(xiǎn)成本：負(fù)債↑，使資產(chǎn)、資本風(fēng)險(xiǎn)↑的成本。包括廣告宣傳費(fèi)、工資薪金、折舊攤提額、辦公費(fèi)等。對(duì)第三者支付：采取簽發(fā)提款單的形式。（二）CD的發(fā)行與流通（1）發(fā)行方式與價(jià)格：批發(fā)式發(fā)行、零售式發(fā)行；平價(jià)發(fā)行。個(gè)人不受限制。貨幣市場(chǎng)存款帳戶 MMDA P50平均存款余額在2500美元以上者，其利率由銀行根據(jù)市場(chǎng)利率的變動(dòng)情況，如果存款平均余額低于2500美元，則適用NOWS帳戶的最高利率。自動(dòng)轉(zhuǎn)帳服務(wù)帳戶P50ATS帳戶包括兩個(gè)帳戶：儲(chǔ)蓄帳戶和余額為“1$”的支票帳戶，客戶的資金都存在儲(chǔ)蓄帳戶以取得利息收入。適用范圍（1）從事宗教、教育、慈善事業(yè)或其它類似業(yè)務(wù)；（2）不是為了盈利。廣義的負(fù)債是指除銀行自有資本之外的一切資金來(lái)源，包括資本期票和長(zhǎng)期債務(wù)資本等二級(jí)資本的內(nèi)容；狹義負(fù)債則指銀行存款、借款等一切非資本性的債務(wù)，有存款負(fù)債、借入負(fù)債和結(jié)算中的負(fù)債構(gòu)成。新協(xié)議對(duì)資本充足性的測(cè)定 核心資本資本比率≥4%核心資本比率=核心資本/（信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)+ 為市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)配置的資本+ 為操作風(fēng)險(xiǎn)配置的資本）100% 總資本比率≥8%總資本比率=（核心資本+附屬資本）/信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)+ 為市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)配置的資本+ 為操作風(fēng)險(xiǎn)配置的資本）100% 巴塞爾協(xié)議Ⅲ：核心資本充足率的要求由4%提高到6%； 銀行資本管理策略（我國(guó)提高資本充足率的方法）第三章 商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行籌措資金、借以形成其資金來(lái)源的業(yè)務(wù)，是銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)和其他業(yè)務(wù)的前提和條件。附屬資本： 重估儲(chǔ)備； 一般準(zhǔn)備（貸款和投資損失準(zhǔn)備金）； 優(yōu)先股； 可轉(zhuǎn)換債券； 長(zhǎng)期次級(jí)債務(wù)。巴塞爾協(xié)議對(duì)資本的規(guī)定 核心資本股本：普通股、永久非累積優(yōu)先股公開(kāi)儲(chǔ)備：資本溢價(jià)、未分配利潤(rùn)（即留存盈余）、法定公積金等。（2）減少支出①降低負(fù)債利息水平；②降低各項(xiàng)管理費(fèi)用：固定成本；流動(dòng)成本； ③謹(jǐn)防事故、差錯(cuò)和其他損失；④降低機(jī)會(huì)成本。(一線準(zhǔn)備、二線準(zhǔn)備）（三）盈利性 指商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)管理中獲得最大利潤(rùn)的內(nèi)在動(dòng)力和目標(biāo)要求。Measures（1）負(fù)債流動(dòng)性：通過(guò)創(chuàng)造主動(dòng)負(fù)債的方法以盡可能低的成本隨時(shí)籌措到必要資金。(6)強(qiáng)化內(nèi)部管理，謹(jǐn)防金融犯罪。(4)盡可能保持一定比例流動(dòng)性較高的資產(chǎn)，建立分層次的現(xiàn)金準(zhǔn)備。(2)加強(qiáng)對(duì)客戶的信用調(diào)查分析和項(xiàng)目的可行性分析，避免信用風(fēng)險(xiǎn)，減少壞帳損失。管制嚴(yán)格經(jīng)營(yíng)管理目標(biāo)（原則）（一）安全性 指商行避免和承受經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)損失的能力，即保證資產(chǎn)免遭損失。高風(fēng)險(xiǎn)：P1P1P21P240 信貸風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作性風(fēng)險(xiǎn)、國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)（包括政治與經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)）、競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)等。支付中介職能：最早產(chǎn)生的職能 信用創(chuàng)造職能：特有的職能在非現(xiàn)金結(jié)算與部分準(zhǔn)備帳制度下，通過(guò)存、貸款的反復(fù)運(yùn)用，在原始存款基礎(chǔ)上創(chuàng)造出數(shù)倍的派生存款。商業(yè)銀行的職能信用中介職能：最基本的職能是商業(yè)銀行最基本最能反映其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)特征的