【正文】 上級(jí)行對(duì)企業(yè)的了解一般較基層行少，因此辦妥一筆權(quán)限以上的貸款常常要往返上。目前各專業(yè)銀行都按照自己的標(biāo)準(zhǔn)對(duì)企業(yè)資信實(shí)行分類管理，但真正符合貸款要求的企業(yè)為數(shù)不多，其余企業(yè)則屬嚴(yán)格控制對(duì)象。個(gè)別司法人員和機(jī)構(gòu)甚至把銀行的官司當(dāng)作搖錢樹，企圖撈上一把。通過企業(yè)改制、申請(qǐng)破產(chǎn)、轉(zhuǎn)產(chǎn)、注銷法人甚或一逃了之等方式懸空或逃廢銀行債務(wù)的現(xiàn)象比較普遍。據(jù)金融部門反映，目前的企業(yè)信用，國有不如集體，集體不如私人。幾十萬元的貸款還比較容易收回，幾百萬元的貸款可能就會(huì)發(fā)生問題。二是中小企業(yè)財(cái)務(wù)制度不健全，報(bào)表普遍不實(shí)。一些信貸員反倒愿意從事黨政團(tuán)、后勤等相對(duì)不用負(fù)很大責(zé)任的工作。目前銀行對(duì)從事信貸工作人員的責(zé)任追究很重，一筆貸款的失誤即使不是信貸員的責(zé)任，也可能使其終身受到牽連，而他們的報(bào)酬卻與大家差不多，基本上與貸款本息的回收無關(guān)，少量的獎(jiǎng)金與其責(zé)任相比，無論如何都是不相稱的。(二)銀行放款難銀行放款難主要表現(xiàn)為不少基層銀行貸款占存款的比例逐漸下降，資金放不出去。目前資產(chǎn)評(píng)估還屬于部門壟斷服務(wù)，對(duì)抵押物的評(píng)估往往不按市場(chǎng)行為準(zhǔn)確評(píng)估，隨意性很大。企業(yè)資產(chǎn)評(píng)估登記要涉及土地、房產(chǎn)、機(jī)動(dòng)車、工商行政及稅務(wù)等眾多管理部門，而且各個(gè)部門都要收費(fèi)、收稅，如果再加上正常貸款利息，所需費(fèi)用幾乎與民間借貸利率相近，普通中小企業(yè)難以承受。目前抵押貸款的抵押率，土地、房地產(chǎn)一般為70%，機(jī)器設(shè)備為50%，動(dòng)產(chǎn)為25%～30%，專用設(shè)備為10%。許多中小企業(yè)視到銀行貸款為畏途，不得已走上民間借貸的途徑。中小企業(yè)借一筆數(shù)額不大的貸款至少要辦10道手續(xù)，少則一周，多則數(shù)月，即使錢到手，商機(jī)可能早已錯(cuò)過。因此，從東部到西部，各家銀行都打算進(jìn)一步減少擔(dān)保貸款比重，增加抵押貸款比重。效益好的企業(yè)既不愿意給別人作擔(dān)保，也不愿意請(qǐng)人為自己作擔(dān)保，免得“禮尚往來”后，礙于情面又不得不為別人作擔(dān)保，給自己添麻煩；效益一般的企業(yè)，銀行又不允許作擔(dān)保人。(一)企業(yè)貸款難企業(yè)貸款難是個(gè)老問題，過去主要受銀行貸款規(guī)模限制，而現(xiàn)在則有新的變化，主要表現(xiàn)為抵押難和擔(dān)保難，同時(shí)還表現(xiàn)為基層銀行授權(quán)有限，辦事程序復(fù)雜。這可能從一個(gè)側(cè)面反映出我國的“有限責(zé)任公司”進(jìn)入門檻過低，缺乏一定的社會(huì)信用和社會(huì)經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)，人們只好仍把它們當(dāng)作無限公司來對(duì)待。把對(duì)一個(gè)企業(yè)上百萬元的貸款，分解為若干個(gè)幾十萬元的貸款，貸款回收的保險(xiǎn)系數(shù)可大大增加。銀行認(rèn)為，作為法人的企業(yè)是很不穩(wěn)定的實(shí)體，今天財(cái)務(wù)報(bào)表虛假，明天法人代表變更，后天甚至財(cái)產(chǎn)也可能會(huì)轉(zhuǎn)移。由于當(dāng)?shù)貍€(gè)體私人企業(yè)較多，而個(gè)人的生產(chǎn)資金和生活資金是混用的，因此這部分貸款相當(dāng)程度亦可視為中小企業(yè)貸款。在溫州和臺(tái)州，不少銀行決定將進(jìn)一步減少對(duì)企業(yè)、主要是中小企業(yè)的貸款，而增加對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施和自然人的貸款。至于那些效益差的中小企業(yè)，大部分由于看不準(zhǔn)好的項(xiàng)目和產(chǎn)品，缺乏有效的貸款需求，即使它們對(duì)銀行提出貸款申請(qǐng)，也會(huì)因不符合貸款條件而無法獲得銀行貸款。這部分企業(yè)的貸款需求能夠得到及時(shí)足額滿足，甚至各家銀行紛紛壓低利率競(jìng)相爭(zhēng)貸。產(chǎn)品有銷路、企業(yè)有效益、資信質(zhì)量高的優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)，越來越成為各金融機(jī)構(gòu)爭(zhēng)奪的對(duì)象。這種情況在中西部地區(qū)也存在。%。(三)固定資產(chǎn)貸款越來越少，流動(dòng)資金貸款期限越來越短在現(xiàn)行的銀行信貸授權(quán)授信制度下，直接與中小企業(yè)發(fā)生信貸關(guān)系的基層銀行機(jī)構(gòu)授權(quán)很小，大部分沒有固定資產(chǎn)貸款投放權(quán)，而只有規(guī)模不大的流動(dòng)資金貸款權(quán)限。中西部地區(qū)中小企業(yè)近幾年雖然改制面也有所擴(kuò)大，但由于企業(yè)基礎(chǔ)比較薄弱，自有資金的比重仍然較低；城鄉(xiāng)居民收入水平不高，社會(huì)閑散資金也比較少，因此企業(yè)對(duì)銀行的依賴程度較大，例如中部地區(qū)的湖南瀏陽市，金融機(jī)構(gòu)貸款總額約占企業(yè)融資總額的82%。例如溫州市，企業(yè)的資金構(gòu)成中，自有資金占40%，銀行貸款占40%，民間借款占20%；臺(tái)州市企業(yè)外來資金中銀行貸款和民間借款大約各占一半。(二)金融機(jī)構(gòu)仍然是中小企業(yè)融資的主渠道中小企業(yè)由于底子薄、自有資金少，民間融資渠道又不十分暢通，因此資金的主要來源仍然是金融機(jī)構(gòu)，但各地有所差別。據(jù)蘭州市工行、農(nóng)行、中行三家銀行的數(shù)據(jù)，2000年8月末，%%。溫州樂清市2000年上半年全市金融機(jī)構(gòu)抵押貸款占60%，%，信用貸款僅占%。目前中小企業(yè)融資的基本情況和特點(diǎn)是：(一)抵押貸款和擔(dān)保貸款已經(jīng)成為中小企業(yè)貸款的主要方式為減少銀行的不良資產(chǎn)，防范金融風(fēng)險(xiǎn)，1998年以來各商業(yè)銀行(含各類中小金融機(jī)構(gòu))普遍推行了抵押、擔(dān)保制度，純粹的信用貸款已經(jīng)很少。這種民間合作金融組織不僅可以改善組織成員的融資狀況，而且能增強(qiáng)中小金融機(jī)構(gòu)之間的競(jìng)爭(zhēng)意識(shí)，有利于地方提高服務(wù)質(zhì)量。大力發(fā)展真正的合作金融組織成員互助互濟(jì)，不以贏利為目的的金融組織，是適合中小企業(yè)融資特點(diǎn)的有效融資形式之一，這已被許多國家的經(jīng)驗(yàn)所證明。正是由于中小銀行在為中小企業(yè)服務(wù)方面具有比較優(yōu)勢(shì)，從而成為中小企業(yè)的主導(dǎo)服務(wù)機(jī)構(gòu)。因此，改革信貸管理體制，已成為疏通國有銀行與中小企業(yè)融資渠道的重要一環(huán)。(3)積極進(jìn)行信貸體制改革，建立有利于中小企業(yè)融資的信貸體制和激勵(lì)機(jī)制。就中小企業(yè)的現(xiàn)狀來說，確實(shí)存在風(fēng)險(xiǎn)大（尤其是道德風(fēng)險(xiǎn)）、信息不對(duì)稱、財(cái)務(wù)混亂等易導(dǎo)致金融部門不愿貸款的因素。國有商業(yè)銀行在確定貸款扶持的對(duì)象上，要徹底摒棄所有制歧視、行業(yè)歧視和規(guī)模歧視，盡快樹立現(xiàn)代營銷意識(shí)，努力發(fā)現(xiàn)、培育和選擇符合條件的借款客戶和貸款項(xiàng)目，只要具備信譽(yù)好、經(jīng)營優(yōu)、效益好的條件，不論規(guī)模大小，不論國有民營，都應(yīng)一視同仁予以支持。發(fā)展多層次的資本市場(chǎng)清理整頓現(xiàn)有的地方股權(quán)交易市場(chǎng)，由證監(jiān)會(huì)統(tǒng)一監(jiān)管，按照企業(yè)基礎(chǔ)、操作水平等標(biāo)準(zhǔn)，逐步建立全國性的中小企業(yè)資本市場(chǎng)，以實(shí)現(xiàn)資源在全國范圍的合理、順暢流動(dòng)，建立多層次、大容量的資本市場(chǎng)體系，為中小企業(yè)開辟持久有效的直接融資渠道。風(fēng)險(xiǎn)投資所具有的高風(fēng)險(xiǎn)、高回報(bào)的特點(diǎn)，對(duì)高新技術(shù)型中小企業(yè)的發(fā)展具有重要的促進(jìn)作用，它有利于推進(jìn)中小企業(yè)管理的現(xiàn)代化，并可減輕中小企業(yè)的過度負(fù)債以及化解金融風(fēng)險(xiǎn)。推進(jìn)中小企業(yè)金融服務(wù)的社會(huì)信用體系建設(shè) 要解決中小企業(yè)的信用問題，關(guān)鍵在于逐步建立一個(gè)宏觀與微觀、外部與內(nèi)部相配套的信用管理體系，通過增強(qiáng)借款人的信用意識(shí)，采取有效的貸款擔(dān)保方式來提高信貸資金的安全保障程度。建立政策性金融機(jī)構(gòu)針對(duì)我國的具體情況，建立相應(yīng)的政府金融支持機(jī)構(gòu)勢(shì)在必行。新建和改制后的中小企業(yè),應(yīng)建立適應(yīng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)需要的企業(yè)組織形式。應(yīng)建立一個(gè)多層次的中小企業(yè)融資體系，拓展中小企業(yè)的融資渠道；其次應(yīng)加快金融深化的步伐，進(jìn)行制度創(chuàng)新，在完善中小企業(yè)金融服務(wù)的同時(shí)，為中小企業(yè)提供一個(gè)良好的制度環(huán)境；再次，應(yīng)積極推行金融工具的創(chuàng)新，利用最新的金融工具為中小企業(yè)融資服務(wù)；最后，應(yīng)加強(qiáng)政府的支持以及與中小企業(yè)相關(guān)的法律法規(guī)的建設(shè)。中小企業(yè)也嘗試向資本市場(chǎng)突破，主要以大公司參股、雇員認(rèn)股、股票公開上市等方式籌集發(fā)展改造所需資金。（四）成熟期。該階段企業(yè)有了一定的資金積累，但仍難以滿足迫切的規(guī)模擴(kuò)張的需要?，F(xiàn)金的主要來源仍是自身的留存收益與業(yè)主的追加投資，還需要從個(gè)人投資者、風(fēng)險(xiǎn)資金和小企業(yè)投資公司等方面增加產(chǎn)權(quán)資金。這一階段企業(yè)有占領(lǐng)市場(chǎng)和規(guī)模擴(kuò)張的需要，自有資金積累難 以及時(shí)滿足融資需求，主要是需要流動(dòng)資金。因?yàn)橄鄬?duì)于公開市場(chǎng)上的標(biāo)準(zhǔn)化合約,私人市場(chǎng)上有較大的靈活性和關(guān)系型特征的合約具備更強(qiáng)的解決非對(duì)稱信息問題的機(jī)制，因而能降低融資壁壘，較好滿足那些具有高成長潛力的中小企業(yè)的融資需求。這一階段，企業(yè)的資產(chǎn)規(guī)模直接受業(yè)主資金實(shí)力的約束，業(yè)主的產(chǎn)權(quán)（自有）或稱股金占很大比例，有些企業(yè)為了搶占商機(jī)也會(huì)選擇資金成本很高的民間借貸。創(chuàng)始人手中一般都有好的（或自認(rèn)為好的）項(xiàng)目，他們急需生存、發(fā)展基金，但其自有資金不足，因此對(duì)外籌資顯得非常迫切。不同發(fā)展階段的中小企業(yè)對(duì)融資有不同要求，從企業(yè)創(chuàng)辦一直到企業(yè)因種種原因而退出，都有對(duì)融資的不同要求。社區(qū)型中小企業(yè)（包括街道手工工業(yè)）是一類比較特殊的中小企業(yè)，他們具有一定的社會(huì)公益性，因此，比較容易獲得政府的扶持性資金?！帮L(fēng)險(xiǎn)投資基金”、“發(fā)展基金”等又有私人建立的，也有政府和私人共同建立的，其性質(zhì)一般屬于產(chǎn)權(quán)資金。由于風(fēng)險(xiǎn)較小也可以發(fā)展互助擔(dān)保組織擔(dān)保貸款。其特點(diǎn)是數(shù)量小、頻率高、貸款周期短、貸款隨機(jī)性大。一般而言，制造業(yè)企業(yè)資金需求量較大，資金周轉(zhuǎn)相對(duì)較慢，經(jīng)營活動(dòng)和資金使用涉及的面也相對(duì)較寬，因此，風(fēng)險(xiǎn)也相對(duì)應(yīng)較大，融資難度也要大一些，一般采用抵押以及信用擔(dān)保的方式取得銀行貸款，應(yīng)該發(fā)展融資租賃渠道籌集資金。三、不同類型、不同階段中小企業(yè)融資的不同要求從融資角度看，中小企業(yè)可分為制造業(yè)型、服務(wù)業(yè)型、高科技型和社區(qū)型等幾種類型，各類型的中小企業(yè)融資要求是不相同的。四是政府對(duì)中小企業(yè)技術(shù)進(jìn)步與創(chuàng)新體系的培育支持力度不夠。二是中小企業(yè)與大專院校、科研院所聯(lián)系較松散，缺乏相應(yīng)的信息溝通。如服裝、皮革、文體用品、塑料制品、金屬制品行業(yè)80%以上的產(chǎn)值，家具行業(yè)中90%以上的產(chǎn)值均是由中小企業(yè)生產(chǎn)的，大部分中小企業(yè)的科技含量不高。中小企業(yè)財(cái)務(wù)管理較差財(cái)務(wù)管理差是中小非國有企業(yè)中普遍存在的現(xiàn)象，這一情況給銀行信貸管理工作造成了較大難度，使銀行難以審核和確定是否給予信貸支持。金融機(jī)構(gòu)與中小企業(yè)之間的信息不對(duì)稱在我國當(dāng)前的信用狀態(tài)下，中小企業(yè)融資市場(chǎng)信息不對(duì)稱的情況比發(fā)達(dá)國家要嚴(yán)重得多，資金供給方無法全面了解資金需求方的信息，因此中小企業(yè)融資的逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)同時(shí)存在。多層次的資本市場(chǎng)尚未形成二板市場(chǎng)作用有限我國金融體系中，資本市場(chǎng)相對(duì)于資金市場(chǎng)發(fā)育很不完全，缺少一個(gè)有層次的、能為廣大中小企業(yè)融資服務(wù)的資本市場(chǎng)。中小企業(yè)信用擔(dān)保制度不完善，擔(dān)保機(jī)構(gòu)作用沒有得到有效發(fā)揮我國的擔(dān)保體系以政策性融資擔(dān)保為主體，以政府出資為主，民間資本很少介入，既制約了資金的擴(kuò)充，使民間資本無法進(jìn)入，又使這一市場(chǎng)化的產(chǎn)物在行政管理的方式下運(yùn)行不暢。二、我國中小企業(yè)融資問題的成因剖析（一）我國中小企業(yè)融資難的外部成因法律法規(guī)與管理機(jī)構(gòu)不健全我國目前尚缺乏統(tǒng)一的中小企業(yè)服務(wù)管理機(jī)構(gòu)，如中小企業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)、中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)等社會(huì)中介機(jī)構(gòu)。由于金融機(jī)構(gòu)“惜貸”，資本市場(chǎng)尚處于發(fā)育時(shí)期，在一些地方，民間借貸成了私營企業(yè)融資的重要渠道。就中小企業(yè)而言，因?yàn)樵诠_的資本市場(chǎng)上無一席之地，而發(fā)放企業(yè)債券又受到“規(guī)?？刂?，集中管理，分級(jí)審批”的制約，故多在非公開的資本市場(chǎng)上，小范圍內(nèi)發(fā)放企業(yè)債券，以滿足企業(yè)對(duì)資金的需求。債券融資是中小企業(yè)向社會(huì)直接融資的一種方式。據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國中小企業(yè)股票融資僅占國內(nèi)融資總量的1%左右。股票融資，就是企業(yè)以股票這種有價(jià)證券方式進(jìn)行的籌資行為。非法集資給社會(huì)造成的危害是巨大的，一是擾亂了正常的金融秩序；二是利率的杠桿作用受到影響；三是容易引發(fā)社會(huì)問題。目前我國中小企業(yè)直接融資的途徑主要有：（1）集資。直接融資狀況直接融資是指出資人和用資人以證券這種特定的、規(guī)范化的票據(jù)形式把貨幣的使用權(quán)永久地或暫時(shí)地讓于用資人。經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)高、信用觀念淡漠，直接影響中小企業(yè)的資金融通，大企業(yè)的商業(yè)信用難以利用。間接融資狀況由于我國資本市場(chǎng)的不完善、不成熟，通過銀行貸款等方式實(shí)現(xiàn)間接融資，是當(dāng)前中小企業(yè)實(shí)現(xiàn)資本融通的主要渠道。由于折舊率太低，加上自留折舊不多，使企業(yè)無法籌措對(duì)設(shè)備進(jìn)行技術(shù)改造所需的資金，導(dǎo)致企業(yè)設(shè)備、工藝、產(chǎn)品嚴(yán)重老化，技術(shù)改造不夠。就目前的實(shí)際情況看，中小企業(yè)內(nèi)源融資存在以下問題：對(duì)內(nèi)源融資缺乏認(rèn)識(shí)，企業(yè)自我積累意識(shí)差，目前中小企業(yè)內(nèi)部利潤分配中多存在短期化傾向，不太注重從企業(yè)發(fā)展的角度去考慮補(bǔ)充經(jīng)營資金的不足。從企業(yè)的角度講，內(nèi)源融資就是不斷將其儲(chǔ)蓄(折舊和留存盈利)轉(zhuǎn)化為投資的過程,這是企業(yè)生存與發(fā)展不可或缺的重要部分。以上情況說明，在中小企業(yè)融資問題上，存在著諸多有待疏通之處。關(guān)鍵詞：中小企業(yè)融資現(xiàn)狀對(duì)策問題中小企業(yè)在我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展中占有舉足輕重的地位。本文主要從我國中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀，融資問題的成因剖析，融資類型、發(fā)展階段不同，解決我國中小企業(yè)融資問題的對(duì)策等方面說明。第四篇：我國中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀、問題及對(duì)策我國中小企業(yè)融資的現(xiàn)狀、問題及對(duì)策內(nèi)容摘要：長期以來，中小企業(yè)融資難一直是制約中小企業(yè)乃至我國經(jīng)濟(jì)進(jìn)一步發(fā)展的瓶頸。：《我國中小企業(yè)的融資問題探析》，《經(jīng)濟(jì)體制改革》，2003年第1期：《中小企業(yè)融資障礙的理論分析》，《商業(yè)研究》，2002年第3期。：《中小企業(yè)融資五難》，《中國經(jīng)貿(mào)導(dǎo)刊》，2003年第1期。這樣,這一傳統(tǒng)問題必將會(huì)得到良好的解決,中小企業(yè)必將達(dá)到一個(gè)發(fā)展的新境界，在社會(huì)主義現(xiàn)代化建設(shè)當(dāng)中發(fā)揮越來越重要的作用。綜上所述,我國中小企業(yè)融資難問題，是亟待解決的重要問題，對(duì)待中小企業(yè)融資困難這一傳統(tǒng)問題,我們不應(yīng)當(dāng)拘泥于傳統(tǒng)觀念的束縛,而應(yīng)當(dāng)以現(xiàn)代的觀點(diǎn)去分析它,不僅要從國家政策的角度加大傾斜力度,而且也要從企業(yè)自身的角度去尋找對(duì)策。通過兼并某些資金雄厚的企業(yè)則可以解決其自身的資金困難,通過與其他實(shí)力雄厚的企業(yè)聯(lián)營也可以達(dá)到這一目的。在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日益加劇的今天,單個(gè)企業(yè)的力量已漸顯單薄,因而,一股重組與兼并的浪潮襲卷世界各地。而且,這種協(xié)會(huì)或聯(lián)盟為其以后發(fā)展為集團(tuán)公司或聯(lián)營公司奠定了基礎(chǔ)。協(xié)會(huì)或聯(lián)盟內(nèi)的中小企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)互助合作,資金充裕的企業(yè)可以為其他企業(yè)提供資金支持,技術(shù)先進(jìn)的企業(yè)則可以為其他企業(yè)提供技術(shù)指導(dǎo),還可以相互間提供貸款擔(dān)保。這些企業(yè)都是由中小企業(yè)通過改組發(fā)展壯大而來的。現(xiàn)在,已有許多中小企業(yè)通過改組改制不斷壯大,有的已在深滬證券交易所上市。對(duì)于組建股份合作制發(fā)展好的企業(yè),則可以轉(zhuǎn)化為股份制公司,直至最后爭(zhēng)取上市,突破融資的障礙與瓶頸。,組建股份合作制企業(yè)。因此,對(duì)于那些處于良好發(fā)展階段且有良好前途的高新技術(shù)中小企業(yè),應(yīng)積極與國內(nèi)外的風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)建立聯(lián)系,尋找風(fēng)險(xiǎn)投資資金。例如在浙江、福建等地區(qū)則主要是非公有企業(yè),即私營個(gè)體、外商投資企業(yè)的信貸市場(chǎng)。因此,國有商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)非公有企業(yè)一視同仁,按照商業(yè)銀行的經(jīng)營原則,不增加任何政治因素和顧慮地加大對(duì)非國有經(jīng)濟(jì)的投入力度。中小企業(yè)是地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展的一支重要力量,是地方經(jīng)濟(jì)的一個(gè)重要支撐點(diǎn),特別是在解決我國目前所面臨的就業(yè)難問題具有十分重要的作用。實(shí)行扶優(yōu)扶。針對(duì)中小型企業(yè)量大面廣,布局分散的特點(diǎn),