【正文】 在未來金融法律體系建設(shè)上，應(yīng)統(tǒng)籌考慮《商業(yè)銀行法))、《保險法))、《證券法》關(guān)于分業(yè)經(jīng)營的規(guī)定，重點(diǎn)研究銀行綜合經(jīng)營及銀行控股公司的相關(guān)立法問題11 / 11。鑒于我國銀行綜合經(jīng)營發(fā)展程度不深，綜合經(jīng)營發(fā)展模式尚需要深入探索，在法律體系構(gòu)建上，也應(yīng)該采取漸進(jìn)的方式，綜合考慮近期立法和長遠(yuǎn)立法計(jì)劃。最終構(gòu)建我國銀行綜合經(jīng)營的監(jiān)管體制和法律體系。由于機(jī)構(gòu)性監(jiān)管對存在交叉現(xiàn)象的金融創(chuàng)新產(chǎn)品的監(jiān)管劃分缺乏科學(xué)的標(biāo)準(zhǔn)和統(tǒng)一的監(jiān)管部門，各監(jiān)管部門可能會在對不同金融機(jī)構(gòu)共同參與的金融交易活動的監(jiān)管中出現(xiàn)相互爭奪監(jiān)管權(quán)或相互推諉責(zé)任的現(xiàn)象。積極探索適應(yīng)銀行業(yè)綜合經(jīng)營的監(jiān)管模式，由機(jī)構(gòu)性監(jiān)管向功能性監(jiān)管轉(zhuǎn)變。筆者認(rèn)為，目前較為可行的辦法是，在強(qiáng)化人民銀行、銀監(jiān)會、證監(jiān)會、保監(jiān)會各自監(jiān)管職責(zé)的同時，建立以國務(wù)院牽頭，央行、財(cái)政部、發(fā)改委以及相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)參加的金融協(xié)調(diào)監(jiān)管委員會，負(fù)責(zé)確定金融體系的重大問題和趨勢，制定金融監(jiān)管的有關(guān)政策，并對監(jiān)管機(jī)構(gòu)執(zhí)行監(jiān)管政策的情況、監(jiān)管績效及其從業(yè)人員的行為規(guī)范等實(shí)施有效的再監(jiān)管。目前，在世界范圍內(nèi)，有很多國家采納了金融協(xié)調(diào)監(jiān)管模式。第五，實(shí)行并表監(jiān)管和統(tǒng)一的風(fēng)險監(jiān)控，監(jiān)測資本充足率，有效控制集團(tuán)風(fēng)險。第三，要密切關(guān)注銀行跨業(yè)經(jīng)營的風(fēng)險控制問題，建立科學(xué)有效的風(fēng)險“防火墻”制度，設(shè)置競業(yè)禁止、信息隔離、交易限制等風(fēng)險控制制度，防止集團(tuán)內(nèi)部子公司利益輸送和風(fēng)險傳遞，有效隔離風(fēng)險并防止風(fēng)險傳播。首先，要在銀行監(jiān)管機(jī)構(gòu)內(nèi)部加強(qiáng)綜合經(jīng)營監(jiān)管隊(duì)伍建設(shè)和人才培育，充分發(fā)揮、合理利用現(xiàn)有監(jiān)管資源，逐漸在內(nèi)部組建一支懂銀行、證券、保險、法律的綜合型人才隊(duì)伍，滿足目前綜合經(jīng)營監(jiān)管要求。當(dāng)前，銀行業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)承擔(dān)起銀行綜合經(jīng)營的監(jiān)管工作，加強(qiáng)業(yè)務(wù)研究和隊(duì)伍建設(shè)，有效防范銀行綜合經(jīng)營發(fā)展中的風(fēng)險。循序漸進(jìn)構(gòu)建我國商業(yè)銀行綜合經(jīng)營監(jiān)管模式我國商業(yè)銀行綜合化經(jīng)營目前尚處于初級發(fā)展階段，但是銀行業(yè)與其他金融業(yè)之間的業(yè)務(wù)滲透已經(jīng)非常普遍，在股權(quán)投資方面也有了銀行設(shè)立基金管理公司的試點(diǎn)，銀行綜合經(jīng)營的范圍逐步擴(kuò)大。這些監(jiān)管人員應(yīng)該是熟悉法律、銀行、證券、保險的綜合型人才，要具有跨行業(yè)的知識、技能和操作經(jīng)驗(yàn)。因我國目前實(shí)行分業(yè)監(jiān)管體制，沒有統(tǒng)一監(jiān)管體制中整合不同監(jiān)管專業(yè)人才的途徑。監(jiān)管部門面臨嚴(yán)重的銀行綜合經(jīng)營監(jiān)管專業(yè)化人才缺乏問題。國外銀行集團(tuán)在我國境內(nèi)設(shè)立的子公司之間可以充分互通信息、進(jìn)行人員和資金調(diào)撥，發(fā)揮市場資源優(yōu)勢。分業(yè)監(jiān)管體制難以應(yīng)對外資金融集團(tuán)在我國構(gòu)建綜合經(jīng)營架構(gòu)的風(fēng)險問題。在金融綜合經(jīng)營的發(fā)展中，經(jīng)過三方監(jiān)管協(xié)調(diào)，也形成了主監(jiān)管人的思路，即在綜合經(jīng)營中哪一類機(jī)構(gòu)是主要機(jī)構(gòu)，就由相應(yīng)的監(jiān)管部門負(fù)責(zé)主要的監(jiān)管職責(zé)，其他部門配合。但因我國金融法律缺乏對銀行綜合經(jīng)營的清晰法律界定，三方監(jiān)管備忘錄只能對法律賦予的各自職責(zé)加以明確，不能跨越法律授權(quán)規(guī)定綜合經(jīng)營監(jiān)管職責(zé)。“聯(lián)席會議制度”確立的監(jiān)管協(xié)調(diào)機(jī)制不能解決對銀行綜合經(jīng)營的有效監(jiān)管問題。這種監(jiān)管模式，對銀行綜合經(jīng)營中的跨行業(yè)業(yè)務(wù)監(jiān)管職責(zé)界定不清、協(xié)調(diào)難度大，會引起“監(jiān)管套利行為”，出現(xiàn)被監(jiān)管者逃避合法監(jiān)管的現(xiàn)象。這些風(fēng)險不再是單純的某個金融行業(yè)的風(fēng)險。商業(yè)銀行綜合經(jīng)營對我國目前的分業(yè)監(jiān)管體制提出了挑戰(zhàn)。而考察我國現(xiàn)行金融法制，從法律到部門規(guī)章都沒有對銀行綜合經(jīng)營和監(jiān)管作出明確規(guī)定，銀行綜合經(jīng)營缺乏科學(xué)的研究、合理的規(guī)劃和有效的約束，監(jiān)管界限和法律地位不清楚。我國大陸法系的法律文化和法律環(huán)境決定了“制定法”是社會改革和發(fā)展規(guī)范、有序的前提。而考察我國目前金融法律框架和監(jiān)管體制，還有很多與銀行綜合化經(jīng)營有效監(jiān)管不相適應(yīng)的地方。如何在我國現(xiàn)有“分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管”的法律框架內(nèi)實(shí)現(xiàn)對銀行綜合化經(jīng)營的有效監(jiān)管，逐步構(gòu)建科學(xué)的銀行綜合化經(jīng)營監(jiān)管模式，防范和控制銀行綜合化經(jīng)營風(fēng)險，穩(wěn)步推動銀行綜合化經(jīng)營發(fā)展，是亟待研究的新課題。 崔明峰近年來，我國銀行業(yè)出現(xiàn)的與證券、保險等業(yè)務(wù)領(lǐng)域逐漸融合的綜合化經(jīng)營趨勢，既對銀行創(chuàng)新發(fā)展和經(jīng)營管理提出了新的要求，也對我國金融法律制度和分業(yè)監(jiān)管體制提出了挑戰(zhàn)。我國需要在現(xiàn)有進(jìn)行條件的基礎(chǔ)上，轉(zhuǎn)變觀念，鼓勵金融創(chuàng)新，混業(yè)經(jīng)營的立法和監(jiān)管亦亟待健全和完善。根據(jù)我國的現(xiàn)實(shí)國情，我國我國金融業(yè)宜采取從分業(yè)經(jīng)營到混業(yè)經(jīng)營的漸進(jìn)性過渡。從我國金融運(yùn)行和發(fā)展的現(xiàn)狀來看，已經(jīng)出現(xiàn)了對混業(yè)經(jīng)營的客觀需要，并已初步具備了實(shí)施金融混業(yè)經(jīng)營的制度基礎(chǔ)和基本條件。四、小結(jié)在目前我國監(jiān)管當(dāng)局監(jiān)管力度有限、同業(yè)公會剛起步的情況下，內(nèi)控制度的建立尤顯重要。在加強(qiáng)宏觀監(jiān)管的同時，建立和完善金融機(jī)構(gòu)的自控機(jī)制。其次在我國擴(kuò)大對外開放的同時，要努力提高監(jiān)管水平。積極轉(zhuǎn)變金融監(jiān)管主體的監(jiān)管理念，努力提升監(jiān)管水平。可以通過聯(lián)席會議制度，定期、不定期地就一些重大問題進(jìn)行協(xié)商，實(shí)現(xiàn)信息共享，以減少服務(wù)及監(jiān)管的真空地帶。目前，三家監(jiān)管機(jī)構(gòu)分別監(jiān)管銀行、證券和保險市場，隨著金融市場的不斷發(fā)展，三者之間的互相作用、互相依賴程度會不斷提高，需要各監(jiān)管機(jī)構(gòu)的相互配合。建立三大金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的聯(lián)席會議制度。三會仍有保留的必要，當(dāng)前提高金融監(jiān)管效率的關(guān)鍵在于做好分業(yè)監(jiān)管工作，不斷提高銀行、證券、保險監(jiān)管的專業(yè)化水平，在此基礎(chǔ)上團(tuán)結(jié)協(xié)作，形成監(jiān)管合力，強(qiáng)化金融監(jiān)管的有效性，提高金融運(yùn)行的效率。建立牽頭監(jiān)管模式，加強(qiáng)金融機(jī)構(gòu)間協(xié)調(diào)，實(shí)現(xiàn)信息共享。這就要求金融監(jiān)管體系更加靈活、綜合、統(tǒng)一，以提高金融監(jiān)管的有效性。建議在修訂相關(guān)法律時開一個口子，對既成事實(shí)提供法律依據(jù)，也為以后的金融改革和創(chuàng)新留下一定的空間⑧。在當(dāng)前中國金融市場劇烈變化的條件下，具有前瞻性的立法理念有利于金融體系的穩(wěn)定和發(fā)展⑦。目前，三家監(jiān)管機(jī)構(gòu)都有嚴(yán)格的監(jiān)管分工，因此必須有機(jī)構(gòu)對這些交叉性的金融機(jī)構(gòu)和金融產(chǎn)品進(jìn)行監(jiān)管，才能在當(dāng)前有效地監(jiān)控金融風(fēng)險。相關(guān)法律的制定應(yīng)當(dāng)具有前瞻性，順應(yīng)市場經(jīng)濟(jì)和金融創(chuàng)新的需求，體現(xiàn)我國金融體系的發(fā)展趨勢。目前我國金融監(jiān)管的政策法律不健全不完善，應(yīng)該先集中清理各類金融法律法規(guī)，協(xié)調(diào)它們之間的不一致，修改沖突的地方，為金融法制的統(tǒng)一做準(zhǔn)備。（二）修訂相關(guān)立法，為混業(yè)經(jīng)營加強(qiáng)制度基礎(chǔ)從形式上來看，金融控股公司推進(jìn)金融業(yè)綜合經(jīng)營有以下好處：一是集團(tuán)控股保證了不動金融部門的協(xié)同優(yōu)勢，各子公司仍然是分業(yè)經(jīng)營；二是集團(tuán)內(nèi)部的法人分業(yè)規(guī)避了不同金融部門的風(fēng)險相互傳染，適應(yīng)了分業(yè)監(jiān)管的現(xiàn)行體制；三是集團(tuán)層面上充分發(fā)揮資源配置、風(fēng)險管理以及在客戶信息資源共享等往來的綜合經(jīng)營優(yōu)勢，便于推進(jìn)金融創(chuàng)新。在外資金融機(jī)構(gòu)全面進(jìn)入我國市場，廣泛開展各項(xiàng)金融業(yè)務(wù)之前，塑造能夠在國內(nèi)市場上與國際金融集團(tuán)抗衡的市場主體是迎接挑戰(zhàn)的必然選擇。（一）經(jīng)營模式而目前我國國有商業(yè)銀行改革還沒有完成，商業(yè)銀行的內(nèi)控制度還不完善，自我約束能力較差；我國金融分業(yè)監(jiān)管體制才建立不久，法律法規(guī)不夠健全，金融監(jiān)管體系不完備，混業(yè)經(jīng)營所需要的優(yōu)秀的復(fù)合型監(jiān)管人才十分缺乏?；鞓I(yè)并非無序的混亂，有其內(nèi)在的規(guī)律。三、混業(yè)趨勢下我國金融業(yè)經(jīng)營模式和監(jiān)管制度的對策分析 各種形式的“混業(yè)”已對我國目前的分業(yè)經(jīng)營體制構(gòu)成挑戰(zhàn)，如果不順應(yīng)分業(yè)經(jīng)營向混業(yè)經(jīng)營模式轉(zhuǎn)變的趨勢，中國金融業(yè)服務(wù)質(zhì)量、競爭力很難提高。一方面，隨著我國成功加入世貿(mào)組織，無論是金融產(chǎn)品的交易，還是金融組織、金融市場之間的合作與結(jié)合都將從廣度和深度上日益加強(qiáng)。而混業(yè)經(jīng)營已然成為國際金融業(yè)的發(fā)展趨勢⑤。分業(yè)