【正文】 但由于重要性原則的運(yùn)用更多的要依靠職業(yè)判斷，在實(shí)際操作中只具有指導(dǎo)性作用，因此有些企業(yè)對(duì)于一些較敏感的關(guān)聯(lián)交易該披露而不披露，給相關(guān)監(jiān)管單位造成監(jiān)管信息的盲點(diǎn)。（四）依法約束關(guān)聯(lián)交易為了對(duì)非市場(chǎng)原則下發(fā)生的關(guān)聯(lián)交易和利益轉(zhuǎn)移現(xiàn)象進(jìn)行有效制約，商業(yè)銀行可在貸款合同中設(shè)置相應(yīng)的保護(hù)性或約束性條款，如：關(guān)聯(lián)信息的告知義務(wù)及違約責(zé)任；重大關(guān)聯(lián)交易發(fā)生前須征得貸款銀行的同意；股東分紅不得超出稅后凈利的一定比例；股權(quán)投資不得超出某一警戒線或凈資產(chǎn)的一定比例；未經(jīng)銀行允許，不得出售特定資產(chǎn)，不得進(jìn)行兼并收購(gòu)，不得為第三方提供擔(dān)保等活動(dòng)，否則應(yīng)視為違約，貸款人即可依《貸款通則》第22條規(guī)定，加速貸款到期或停止支付借款人尚未使用的貸款，從而取得控制貸款風(fēng)險(xiǎn)的主動(dòng)權(quán)。（三）切實(shí)加強(qiáng)貸后管理、企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和財(cái)務(wù)狀況、企業(yè)投資人和主要管理人員的誠(chéng)信狀況、關(guān)聯(lián)企業(yè)間的關(guān)聯(lián)交易行為，防止資產(chǎn)、利潤(rùn)的非正常轉(zhuǎn)移。（一）做好對(duì)關(guān)聯(lián)企業(yè)的統(tǒng)一授信工作首先，商業(yè)銀行應(yīng)嚴(yán)格按照銀監(jiān)局頒布的《商業(yè)銀行集團(tuán)客戶授信業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理指引》和《商業(yè)銀行授信工作盡職指引》等文件做好關(guān)聯(lián)企業(yè)統(tǒng)一授信，嚴(yán)把貸款審批關(guān)，將貸款防范風(fēng)險(xiǎn)“關(guān)口”前移，使貸款風(fēng)險(xiǎn)由被動(dòng)化解變?yōu)橹鲃?dòng)防范。但由于它們之間關(guān)聯(lián)和控制關(guān)系事實(shí)存在，被控制的一方對(duì)擔(dān)保的履行與否完全取決于控制方，實(shí)質(zhì)上，銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)通過(guò)貸款擔(dān)保鏈條在集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部不斷地傳遞，集團(tuán)企業(yè)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)未能有效向外分散，債權(quán)銀行的貸款在風(fēng)險(xiǎn)鏈中實(shí)質(zhì)處于擔(dān)保不足或無(wú)擔(dān)保的狀態(tài)。（二）引發(fā)信用膨脹，弱化信貸資源配置功能一方面，從表象看，關(guān)聯(lián)企業(yè)內(nèi)各個(gè)成員的貸款量雖不是很大，但在從屬企業(yè)受控制企業(yè)絕對(duì)支配的組織架構(gòu)下，從屬企業(yè)對(duì)以自己名義獲取的貸款并沒(méi)有支配權(quán)，往往會(huì)被控制企業(yè)所挪用，從集團(tuán)整體角度看，控制企業(yè)的貸款量遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)了其原有的授信額度，從而形成該企業(yè)的信用膨脹。（一）容易導(dǎo)致銀行對(duì)關(guān)聯(lián)企業(yè)資信審查失控貸前審查是貸款安全發(fā)放的首要環(huán)節(jié)，但是，關(guān)聯(lián)企業(yè)的集團(tuán)光環(huán)往往掩蓋了其成員企業(yè)的真實(shí)資信狀況，部分企業(yè)利用關(guān)聯(lián)交易粉飾信貸資料，導(dǎo)致銀行對(duì)關(guān)聯(lián)企業(yè)資信審查失控，其手段主要表現(xiàn)為：，借款人財(cái)務(wù)信息不真實(shí)、不可靠，信貸人員如不能及時(shí)發(fā)現(xiàn)企業(yè)關(guān)聯(lián)交易行為，往往會(huì)導(dǎo)致交易風(fēng)險(xiǎn)失控，最終形成信貸風(fēng)險(xiǎn)。財(cái)政部《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——關(guān)聯(lián)方關(guān)系及其交易的披露》稱之為“關(guān)聯(lián)方交易”，國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第24號(hào)《對(duì)關(guān)聯(lián)者的揭示》稱之為“關(guān)聯(lián)者之間的交易”。關(guān)聯(lián)交易有其積極的一面，在于可促進(jìn)企業(yè)規(guī)?；?jīng)營(yíng)、減少交易過(guò)程中的不確定性、降低交易成本、提高企業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力，最終達(dá)到利潤(rùn)最大化的企業(yè)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)。第二十條 《關(guān)聯(lián)交易委員會(huì)審批申請(qǐng)表》、《關(guān)聯(lián)交易委員會(huì)關(guān)聯(lián)交易審批表》及相關(guān)會(huì)議記錄由關(guān)聯(lián)交易委員會(huì)保存，盡職調(diào)查報(bào)告、關(guān)聯(lián)交易文件、定價(jià)依據(jù)等材料由辦理該關(guān)聯(lián)交易的具體業(yè)務(wù)部門(mén)保存，并應(yīng)當(dāng)按照公司檔案管理的有關(guān)規(guī)定歸檔。（五）貸款計(jì)劃發(fā)生下列情形之一的，負(fù)責(zé)貸款業(yè)務(wù)信息披露的部門(mén)及人員應(yīng)當(dāng)在獲知有關(guān)情況后三個(gè)工作日內(nèi)向受益人披露，并自披露之日起七個(gè)工作日內(nèi)向受益人書(shū)面提出公司采取的應(yīng)對(duì)措施：貸款財(cái)產(chǎn)可能遭受重大損失；貸款資金使用方的財(cái)務(wù)狀況嚴(yán)重惡化；貸款計(jì)劃的擔(dān)保方不能繼續(xù)提供有效的擔(dān)保。對(duì)于公司關(guān)聯(lián)人作為該集合貸款計(jì)劃委托人或受益人的情況，應(yīng)當(dāng)在披露文件中予以專項(xiàng)說(shuō)明。三、貸款業(yè)務(wù)及固有業(yè)務(wù)方面對(duì)關(guān)聯(lián)交易的信息披露的形式及時(shí)間關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當(dāng)向委托人、受益人進(jìn)行信息披露的，由負(fù)責(zé)貸款業(yè)務(wù)信息披露的部門(mén)和人員按照有關(guān)法律法規(guī)文件的規(guī)定進(jìn)行信息披露。（三）關(guān)聯(lián)方交易應(yīng)當(dāng)分別關(guān)聯(lián)方以及交易類型予以披露。關(guān)聯(lián)方交易的金額應(yīng)當(dāng)披露兩年期的比較數(shù)據(jù)。關(guān)聯(lián)交易方是公司股東的，還應(yīng)披露該股東對(duì)公司的持股金額和持股比例。在此基礎(chǔ)上，公司可以根據(jù)實(shí)際需要，采用電話、電子網(wǎng)絡(luò)等形式披露相關(guān)信息。（二）在以資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)評(píng)估價(jià)格或同類交易的市場(chǎng)價(jià)格為參考確定公平市場(chǎng)價(jià)格時(shí)，除法律法規(guī)另有規(guī)定外，交易價(jià)格原則上應(yīng)符合以下規(guī)定：賣出貸款財(cái)產(chǎn)，最終交易價(jià)格不低于貸款財(cái)產(chǎn)評(píng)估價(jià)格或同類市場(chǎng)價(jià)格的90%，以貸款財(cái)產(chǎn)買入或相當(dāng)于買入目標(biāo)財(cái)產(chǎn)，目標(biāo)財(cái)產(chǎn)的最終交易價(jià)格不高于評(píng)估價(jià)格或同類交易的市場(chǎng)價(jià)格的110%。第十三條 關(guān)聯(lián)交易的事后跟蹤檢查和審慎管理辦理關(guān)聯(lián)交易的具體業(yè)務(wù)部門(mén)對(duì)已經(jīng)發(fā)生的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格進(jìn)行事后跟蹤檢查和審慎管理，切實(shí)落實(shí)風(fēng)險(xiǎn)防范措施，加強(qiáng)關(guān)聯(lián)交易項(xiàng)目管理，防范化解風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)各方合法權(quán)益。關(guān)聯(lián)交易文件由辦理關(guān)聯(lián)交易的部門(mén)保管，并制作復(fù)印件報(bào)關(guān)聯(lián)交易委員會(huì)備案。三、每筆關(guān)聯(lián)交易除進(jìn)行關(guān)聯(lián)交易審查之外，仍須履行投資決策審查和風(fēng)險(xiǎn)控制審查程序。認(rèn)定為關(guān)聯(lián)交易行為的，由關(guān)聯(lián)交易委員會(huì)按照公司相關(guān)規(guī)定進(jìn)行審批。第四章 關(guān)聯(lián)交易業(yè)務(wù)規(guī)程第十一條 關(guān)聯(lián)交易的前提條件公司開(kāi)展關(guān)聯(lián)交易，應(yīng)當(dāng)以公平的市場(chǎng)價(jià)格進(jìn)行，逐筆向中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)事前報(bào)告，并按照有關(guān)規(guī)定進(jìn)行信息披露。集團(tuán)客戶是指同受某一企業(yè)直接、間接控制的兩個(gè)或多個(gè)企業(yè)或組織。本辦法所稱共同控制，是指按照合同約定對(duì)某項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)所共有的控制，僅在與該項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)相關(guān)的重要財(cái)務(wù)和經(jīng)營(yíng)決策需要分享控制權(quán)的投資方一致同意時(shí)存在。（三）我公司的控制方我公司5%及以上名義股權(quán)的股東；通過(guò)委托他人管理、代持股、共同持股、私下轉(zhuǎn)讓、抵押形式達(dá)到5%及以上股權(quán)的實(shí)際股東、名義股東；通過(guò)其他方式投資我公司，并能對(duì)我公司的經(jīng)營(yíng)決策產(chǎn)生重大影響的機(jī)構(gòu)和入股比例超過(guò)5%的自然人。第六條 我公司的關(guān)聯(lián)方具體確定為：（一）我公司的關(guān)聯(lián)自然人具有以下情形之一的自然人，為股份公司的關(guān)聯(lián)自然人：直接或間接持有股份公司5%以上股份的自然人；股份公司董事、監(jiān)事及高級(jí)管理人員；直接或間接地控制股份公司的法人的董事、監(jiān)事及高級(jí)管理人員；上述第2項(xiàng)所述人士的關(guān)系密切的家庭成員，包括配偶、父母及配偶的父母、兄弟姐妹及其配偶、年滿18周歲的子女及其配偶、配偶的兄弟姐妹和子女配偶的父母；在過(guò)去12個(gè)月內(nèi)或者根據(jù)相關(guān)協(xié)議安排在未來(lái)12個(gè)月內(nèi)，存在上述情形之一的；中國(guó)證監(jiān)會(huì)、證券交易所或股份公司根據(jù)實(shí)質(zhì)重于形式的原則認(rèn)定的其他與股份公司有特殊關(guān)系，可能造成股份公司對(duì)其利益傾斜的自然人。第二條 公司的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當(dāng)符合誠(chéng)實(shí)信用及公平原則，且應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)、國(guó)家統(tǒng)一的會(huì)計(jì)制度和有關(guān)的銀行業(yè)監(jiān)督管理規(guī)定?！渡鲜泄菊鲁讨敢返?1條：公司下列對(duì)外擔(dān)保行為，須經(jīng)股東大會(huì)審議通過(guò)：??（五）對(duì)股東、實(shí)際控制人及其關(guān)聯(lián)方提供的擔(dān)保。至于定價(jià)公允的解釋，如果沒(méi)有第三方證據(jù)證明公允性，如果必要性充分的話，個(gè)人認(rèn)為可采用成本加成法來(lái)測(cè)算，最好將關(guān)聯(lián)方該業(yè)務(wù)納入會(huì)計(jì)師審計(jì)范圍，若審計(jì)后關(guān)聯(lián)方該業(yè)務(wù)盈利情況公允，則可認(rèn)為關(guān)聯(lián)交易公允。如果必要性不足，如：發(fā)行人主要從事機(jī)械生產(chǎn)，將代理銷售業(yè)務(wù)交給關(guān)聯(lián)方去做。公司章程是否規(guī)定關(guān)聯(lián)股東或利益沖突的董事在關(guān)聯(lián)交易表決中的回避制度或做必要的公允聲明發(fā)行人應(yīng)披露最近三年及一期發(fā)生的關(guān)聯(lián)交易是否履行了公司章程規(guī)定的程序，以及獨(dú)立董事對(duì)關(guān)聯(lián)交易履行的審議程序是否合法及交易價(jià)格是否公允 [gq1] 的意見(jiàn)發(fā)行人應(yīng)披露擬采取的減少關(guān)聯(lián)交易的措施（二）首發(fā)管理辦法發(fā)行人應(yīng)完整披露關(guān)聯(lián)方關(guān)系并按重要性原則恰當(dāng)披露關(guān)聯(lián)交易。如存在上述問(wèn)題，證券公司必須在自查報(bào)告中詳細(xì)披露當(dāng)前存在的風(fēng)險(xiǎn)情況，同時(shí)制定切實(shí)可行的整改計(jì)劃，包括具體的整改措施、整改期限以及落實(shí)整改措施的責(zé)任人等?！渡钲谧C券交易所股票上市規(guī)則》（2012年07修訂） 上市公司的關(guān)聯(lián)交易，是指上市公司或者其控股子公司與上市公司關(guān)聯(lián)人之間發(fā)生的轉(zhuǎn)移資源或者義務(wù)的事項(xiàng)，包括：（一） 條規(guī)定的交易事項(xiàng)；（二）購(gòu)買原材料、燃料、動(dòng)力；（三）銷售產(chǎn)品、商品；（四）提供或者接受勞務(wù)；（五）委托或者受托銷售；（在關(guān)聯(lián)人財(cái)務(wù)公司存貸款。（八）研究與開(kāi)發(fā)項(xiàng)目的轉(zhuǎn)移。（四）擔(dān)保?！镀髽I(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第 36 號(hào)——關(guān)聯(lián)方披露》（2006）第七條 關(guān)聯(lián)方交易，是指關(guān)聯(lián)方之間轉(zhuǎn)移資源、勞務(wù)或義務(wù)的行為，而不論是否收取價(jià)款。（1）會(huì)計(jì)準(zhǔn)則包括母公司關(guān)鍵管理人員的親屬，而上市規(guī)則不包括。（二）過(guò)去十二個(gè)月內(nèi)， 條規(guī)定情形之一的。 具有下列情形之一的法人或者其他組織，為上市公司的關(guān)聯(lián)法人：（一）直接或者間接地控制上市公司的法人或者其他組織；（二）由前項(xiàng)所述法人直接或者間接控制的除上市公司及其控股子公司以外的法人或者其他組織；（三），或者擔(dān)任董事、高級(jí)管理人員的(注意沒(méi)有監(jiān)事)，除上市公司及其控股子公司以外的法人或者其他組織；（四）持有上市公司5%以上股份的法人或者其他組織及其一致行動(dòng)人；（五）中國(guó)證監(jiān)會(huì)、本所或者上市公司根據(jù)實(shí)質(zhì)重于形式的原則認(rèn)定的其他與上市公司有特殊關(guān)系，可能或者已經(jīng)造成上市公司對(duì)其利益傾斜的法人或者其他組織（包括持有對(duì)上市公司具有重要影響的控股子公司10%以上股份的法人或其他組織等，《上市公司關(guān)聯(lián)交易指引》補(bǔ)充）。（三）與該企業(yè)共同控制合營(yíng)企業(yè)的合營(yíng)者。與主要投資者個(gè)人或關(guān)鍵管理人員關(guān)系密切的家庭成員，是指在處理與企業(yè)的交易時(shí)可能影響該個(gè)人或受該個(gè)人影響的家庭成員。（八）該企業(yè)的主要投資者個(gè)人及與其關(guān)系密切的家庭成員。（四）對(duì)該企業(yè)實(shí)施共同控制的投資方。（本條后三款對(duì)控制、共同控制和重大影響進(jìn)行了說(shuō)明。篇二：關(guān)聯(lián)交易研究報(bào)告目錄一、關(guān)聯(lián)關(guān)系的概念.......................................................................................................................2 《公司法》（2005）............................................................................................................2 《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第 36 號(hào)——關(guān)聯(lián)方披露》（2006）.....................................................2 《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》（2012年07修訂）.................................................3 《中華人民共和國(guó)企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》（2007）....................................................4 .............................................................................................................4二、關(guān)聯(lián)交易...................................................................................................................................5 《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第 36 號(hào)——關(guān)聯(lián)方披露》（2006）.....................................................5 《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》（2012年07修訂）.................................................5三、關(guān)聯(lián)交易審議...........................................................................................................................6 《公司法》（2005）............................................................................................................6 《深交所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》（2012年修訂）...........................................................6 《關(guān)于在上市公司建立獨(dú)立董事制度的指導(dǎo)意見(jiàn)》（2001）........................................7 《上交所上市公司關(guān)聯(lián)交易實(shí)施指引》（2011）............................................................7 《股票發(fā)行審核標(biāo)準(zhǔn)備忘錄第14 號(hào)－－中國(guó)證監(jiān)會(huì)關(guān)于公開(kāi)發(fā)行證券的公司重大 關(guān)聯(lián)交易等事項(xiàng)的審核要求》（2002）.................................................................................8 ..............................................................................................