【正文】 差異曲線是一條表示線上所有各點兩種物品不同數(shù)量組合給消費者帶來的滿足程度相同的線；風險愛好者的無差異曲線成為向右上凸的曲線；曲線越陡，投資者對風險增加要求的收益補償越高，投資者對風險的厭惡程度越強烈?？键c：無差異曲線具有的特點。無差異曲線的定義。43中國證監(jiān)會自受理基金管理公司設立申請之日起（）個月內(nèi)現(xiàn)場檢查基金公司設立準備情況。A6 B3 C2 D5 正確答案：D解析：中國證監(jiān)會自受理基金管理公司設立申請之日起5個月內(nèi)場檢查基金公司設立準備情況?？键c：中國證監(jiān)會采取的審查方式包括的內(nèi)容。44基金管理人運用證券投資基金買賣股票、債券的差價收入,()營業(yè)稅。A免征 B部分征收 C需征收 D減免征收正確答案：A解析：對基金管理人運用基金買賣股票、債券的差價收入，免征營業(yè)稅?？键c：基金管理人和基金托管人的稅收。45下列關(guān)于收益、風險、風險調(diào)整收益指標的說法,正確的是()。A收益、風險、風險調(diào)整收益指標均有絕對與相對之分B收益指標有絕對與相對之分,但風險指標沒有絕對與相對之分 C收益指標沒有絕對與相對之分,但風險指標有絕對與相對之分 D風險調(diào)整收益指標是相對衡量指標 正確答案：A解析：收益、風險、風險調(diào)整收益指標均有絕對與相對之分?？键c：收益、風險、風險調(diào)整收益指標均有絕對與相對之分46我國開放式基金的存續(xù)期為()。A15年 B5年C15年50年D一般無固定期限 正確答案：D解析：封閉式基金一般有一個固定的存續(xù)期；而開放式基金一般是無期限的?？键c：封閉式基金與開放式基金期限不同。47關(guān)于債券組合管理免疫策略，以下表述錯誤的是（）。A多重負債下的組合免疫策略，債券久期與負債久期相等，債券組合的現(xiàn)金流現(xiàn)值必須與負債現(xiàn)值相等B多重負債下的組合免疫策略，負債的久期分布必須比組合內(nèi)的各種債券的久期分布更廣 C規(guī)避風險是指在市場收益率非平行變動時，組合所蘊含的再投資風險 D或有規(guī)避是一種常用的投資方法，投資者首先要確定準確的規(guī)避收益，然后確定一個能滿足目標收益的可規(guī)避的安全收益水平正確答案：B解析：多重負債下的組合免疫策略，組合內(nèi)的各種債券的久期分布必須比負債的久期分布更廣?？键c：免疫策略的種類。48以投資組合保險策略進行資產(chǎn)配置,對市場流動性的要求()。A較高 B適度 C較小 D沒要求正確答案：A解析：以投資組合保險策略進行資產(chǎn)配置,對市場流動性的要求較高。考點：買入并持有策略、恒定混合策略、投資組合保險策略對流動性的要求不同。49以下關(guān)于基金估值方法的表述錯誤的是（）。A對停止交易但未行權(quán)的權(quán)證一般采用估值技術(shù)確定公允價值 B交易所上市交易的債券按估值日收盤凈價估值C交易所上市交易的債券也要采用估值技術(shù)確定公允價值 D首次發(fā)行未上市的股票采用估值技術(shù)確定公允價值 正確答案：C解析：交易所上市交易的債券以市價估值?？键c：具體投資品種的估值方法。50下列關(guān)于基金信息披露的表述，正確的是（）。A強制信息披露制度可以有效防止利益沖突與利益輸送，有利于投資者利益的保護 B真實、準確、完整、公開的信息披露是樹立整個基金行業(yè)信力的基石C我國的基金信息披露制度體系分為國家法律、部門規(guī)章、自律規(guī)則三個層次 D基金管理人、基金持有人是基金信息披露的主要義務人 正確答案：A解析：真實、準確、完整、及時的信息披露是樹立整個基金行業(yè)信力的基石；我國的基金信息披露制度體系分為國家法律、部門規(guī)章、規(guī)范性文件與自律規(guī)則四個層次；基金管理人、基金托管人士基金信息披露的主要義務人?？键c：我國基金信息披露制度體系。基金信息披露規(guī)范性文件的主要內(nèi)容。51基金信息披露監(jiān)管的根本目的在于()。A保護基金管理人的合法權(quán)益 B保護基金份額持有人的合法權(quán)益 C確?；鹦袠I(yè)的穩(wěn)定與發(fā)展 D確保基金行業(yè)競爭的有序性 正確答案：B解析：基金信息披露監(jiān)管的原則是以制度形式保證基金做到信息披露的真實、準確、完整和及時，最終實現(xiàn)最大限度保護基金份額持有人合法權(quán)益的監(jiān)管目標?？键c：基金信息披露監(jiān)管的原則和目標。52中國證監(jiān)會對投資管理人員違規(guī)時的行政監(jiān)管措施不包括（）。A出具警示函 B記入誠信檔案 C罰款D監(jiān)管談話正確答案：C解析：中國證監(jiān)會采取行政監(jiān)管包括：采取監(jiān)管談話、出具警示函、記入誠信檔案、暫停履行職務、認定為不適宜擔任相關(guān)職務等措施。考點：基金銷售監(jiān)管的主要方式。53獨立基金銷售機構(gòu)應當具備的條件之一是最低注冊資本金要求是（）萬元。A200 B500 C2000 D3000 正確答案：C解析：獨立基金銷售機構(gòu)應當具備的條件之一是注冊資本或者出資不低于2000萬元人民幣，且必須為實繳貨幣資本?？键c：獨立基金銷售機構(gòu)從事基金產(chǎn)品銷售應具備的條件。54不符合行為金融理論研究結(jié)果的描述是()。A金融學家在投資時不會受制于心理偏差的影響 B機構(gòu)投資者在投資時會受制于心理偏差的影響 C基金經(jīng)理在投資時會受制于心理偏差的影響 D個人投資者在投資時會受制于心理偏差的影響 正確答案：A解析： 行為金融理論認為，所有人包括專家在內(nèi)都會受制于心理偏差的影響，因此機構(gòu)投資者包括基金經(jīng)理也可能變得非理性?？键c：行為金融理論的應用。55股票投資的基本分析是建立在（）的基礎(chǔ)之上的。A否定半強式有效市場 B否定弱式有效市場 C否定強式有效市場 D否定有效市場 正確答案：A解析：以基本分析為基礎(chǔ)的投資策略是以否定半強式有效市場為前提的。考點：各投資策略的比較及主流變換。56以下關(guān)于基金利潤財務指標的表述，正確的是（）。A如果期末未分配利潤的未實現(xiàn)部分為正數(shù),則期末可供分配利潤等于期末未分配利潤 B本期利潤扣減本期公允價值變動損益的凈額,反映基金本期已實現(xiàn)損益 C未分配利潤余額年末不結(jié)轉(zhuǎn)D本期利潤不包括未實現(xiàn)的估值增值或減值 正確答案：B解析：如果期末未分配利潤的未實現(xiàn)部分為負數(shù)，則期末可供分配利潤等于期末未分配利潤；未分配利潤將轉(zhuǎn)入下期分配；本期利潤包括了未實現(xiàn)的估值增值或減值?？键c：與基金利潤有關(guān)的幾個財務指標57當市場表現(xiàn)出強烈的上升或下降趨勢時，恒定混合資產(chǎn)配置策略的表現(xiàn)（）買入并持有策略。A優(yōu)于 B劣于C兩者無法比較D以上說法都不正確 正確答案：B解析：當市場表現(xiàn)出強烈的上升或下降趨勢時，恒定混合資產(chǎn)配置策略的表現(xiàn)劣于買入并持有策略?？键c：買入并持有策略、恒定混合策略、投資組合保險策略之比較。58投資者于T日轉(zhuǎn)托管開放式基金份額成功后，（）日起可以贖回該部分基金份額。AT BT+1 CT+2 DT+3 正確答案：C解析：投資者于T日轉(zhuǎn)托管開放式基金份額成功后，T+2日起可以贖回該部分基金份額。考點：開放式基金份額的轉(zhuǎn)托管的定義及辦理方式。59《證券投資基金運作管理辦法》規(guī)定，開放式基金單個開放日的基金凈贖回申請超過基金總份額的（）時，為巨額贖回。A8% B5% C10% D3% 正確答案：C解析：單個開放日基金凈贖回申請超過基金總份額的10%時，為巨額贖回?？键c：基金巨額贖回的認定及處理方式。60基金的會計核算對象不包括（）。A資產(chǎn)類B資產(chǎn)負債共同類 C所有者權(quán)益類 D投資類正確答案：D解析：基金的會計核算對象包括資產(chǎn)類、負債類、資產(chǎn)負債共同類、所有者權(quán)益類和損益類的核算?？键c：基金會計核算的對象和主要內(nèi)容。多選題61下列關(guān)于我國基金托管費計提方法和支付方式,表述正確的有()。A基金托管費每周計提并累計,按月支付B基金托管費按前一日基金資產(chǎn)凈值的一定比例逐日計提C基金成立3個月后,如基金只持有現(xiàn)金的比例高于基金資產(chǎn)凈值的20%,超過部分不計提托管費D基金托管費每日計提并累計,按月支付 正確答案：BD解析：托管費通常按照基金資產(chǎn)凈值的一定比例提取，逐日計算并累計，至每月末時支付給托管人，此費用也是從基金資產(chǎn)中支付，不須另向投資者收??；在通常情況下,%的年費率計提,基金成立三個月后,如持有現(xiàn)金比例高于基金資產(chǎn)凈值的20%,超過部分不計提基金管理費?？键c：基金管理費、基金托管費和基金銷售服務費的定義及計提標準。62對后臺管理系統(tǒng)的主要規(guī)范包括（）。A對于關(guān)鍵的支持系統(tǒng)組成部分應當提供備份措施或方案 B應當記錄基金銷售機構(gòu)和基金銷售人員的相關(guān)信息 C具有業(yè)務集中處理、數(shù)據(jù)集中存貯的技術(shù)特征 D應當具備交易清算、資助處理的功能 正確答案：BD解析：對于關(guān)鍵的支持系統(tǒng)組成部分應當提供備份措施或方案是對信息管理平臺應用系統(tǒng)的支持系統(tǒng)的主要規(guī)范；具有業(yè)務集中處理、數(shù)據(jù)集中存貯的技術(shù)特征是對信息管理平臺應用系統(tǒng)的主要規(guī)范。考點：后臺管理系統(tǒng)的主要規(guī)范。63下列關(guān)于資本市場線的敘述，正確的是（）。A資本市場線同時給出了任意證券或組合的收益風險關(guān)系 B資本市場線是無風險資產(chǎn)與市場組合的連線形成的有效前沿 C資本市場線以無風險收益率為截距D資本市場線對有效組合的期望收益率和風險之間的關(guān)系提供了十分完整的闡述 正確答案：BCD解析：資本市場線只是揭示了有效組合的收益風險均衡關(guān)系，而沒有給出任意證券或組合的收益風險關(guān)系?？键c：證券市場線方程。64根據(jù)有關(guān)規(guī)定，（）買賣基金的差價收入征收營業(yè)稅。A基金管理人運用基金買賣股票、債券的差價收入B基金管理人、基金托管人從事基金管理活動所取得的收入 C金融機構(gòu)D銀行和非銀行金融機構(gòu) 正確答案：BCD解析： 考核基金的稅收?？键c：營業(yè)稅的征稅管理。65以下關(guān)于加強基金信息披露的表述,正確的有()。A有利于樹立基金行業(yè)的公信力 B有利于防止利益沖突 C有利于投資者的價值判斷 D有利于保護投資者利益 正確答案：BC解析：基金信息披露的作用主要表現(xiàn)在以下方面：（一）有利于投資者的價值判斷；（二）有利于防止利益沖突與利益輸送；（三）有利于提高證券市場的效率；（四）有效防止信息濫用。考點：基金信息披露的含義與作用。66基金x信息披露內(nèi)容方面應遵循的基本原則為（）。A真實性原則 B準確性原則 C及時性原則 D完整性原則正確答案：ABCD解析：基金信息披露內(nèi)容方面應遵循的基本原則：真實性原則；準確性原則；完整性原則；及時性原則；公平披露原則。考點：基金披露形式方面應遵循的基本原則。67對于巨額贖回，基金管理人可以（）。A接受全額贖回 B不接受贖回 C部分延期贖回 D以上都對正確答案：AC解析： 出現(xiàn)巨額贖回申請時，基金管理人可以根據(jù)基金當時的資產(chǎn)組合狀況，決定接受全額贖回申請或者部分延遲贖回?？键c：基金巨額贖回的認定及處理方式。68債券投資收益可能的來源有()。A股息和紅利 B息票利息C利息收入的再投資收益D債券到期或被提前贖回或賣出時所得到的資本利得 正確答案：BCD解析：債券投資收益可能來自于息票利息、利息收入的再投資收益和債券到期或被提前贖回或賣出時所得到的資本利得三個方面。考點：債券投資收益的可能來源。69投資組合保險策略假定()。A投資者的風險承受能力將隨著投資組合價值的提高而下降 B各類資產(chǎn)收益率不發(fā)生大的變化C投資者的風險承受能力將隨著投資組合價值的提高而上升 D各類資產(chǎn)收益率發(fā)生較大的變化 正確答案：BC解析：其主要思想是假定投資者的風險承受能力將隨著投資組合價值的提高而上升，同時假定各類資產(chǎn)收益率不發(fā)生大的變化?？键c：投資組合保險策略的主要思想。70債券的指數(shù)化方法包括（）。A分層抽樣法 B多因素模型法 C方差最小化法 D優(yōu)化法正確答案：ACD解析：債券的指數(shù)化方法包括分層抽樣法、方差最小化法和優(yōu)化法?？键c：指數(shù)化的具體方法。71根據(jù)股票價格行為的特征，非增長類股票通常包括（）。A周期類股票 B穩(wěn)定類股票 C非周期類股票 D能源類股票正確答案：ABD解析：非增長類股票包括周期類、穩(wěn)定類、能源類股票?？键c：按股票價格行為的分類內(nèi)容。72基金管理公司投資管理部門包括（）。A投資部 B研究部 C交易部D風險管理部正確答案：ABC解析：基金管理公司投資管理部門包括投資部、研究部、交易部。風險管理部屬于風險管理部門?？键c：投資管理部門的種類。73目前，披露上市交易公告書的基金品種主要有（）。A上市開放式基金（LOF）B封閉式基金C交易型開放式指數(shù)基金（ETF）D所有的開放式基金 正確答案：ABC解析：披露上市交易公告書的基金品種主要有封閉式基金、上市開放式基金（LOF）、交易型開放式指數(shù)基金（ETF）?？键c：基金上市交易公告書包括的基金品種。74關(guān)于簡單收益率與時間加權(quán)收益率關(guān)系的描述,不正確的是()。A簡單收益率在數(shù)值上小于時間加權(quán)收益率 B簡單收益率在數(shù)值上大于時間加權(quán)收益率C簡單收益率與時間加權(quán)收益率在大小上沒有必然聯(lián)系 D簡單收益率可以等于時間加權(quán)收益率 正確答案：BCD解析：考慮分紅再投資的時間加權(quán)收益率在數(shù)值上也就大于簡單收益率?？键c：簡單收益率與時間加權(quán)收益率的比較。75資產(chǎn)配置過程通常包括如下步驟[ ]。A確定有效資產(chǎn)組合的邊界 B明確投資目標和限制因素 C尋找最佳的資產(chǎn)組合 D明確資本市場的期望值 正確答案：ABCD解析：本題考核資產(chǎn)配置的基本步驟。(一)明確投資目標和限制因素(二)明確資本市場的期望值(三)明確資產(chǎn)組合中包括哪幾類資(四)確定有效資產(chǎn)組合的邊界(五)尋找最佳的資產(chǎn)組合?？键c：資產(chǎn)配置過程的基本步驟。76基金公司對所管理的基金應當以基金為會計核算主體,保證不同基金之間在()等方面相互獨立。A資金劃撥 B賬簿記錄 C名冊登記 D賬戶設置正確答案：ABCD解析：基金管理公司是證券投資基金會計核算的責任主體，對所管理的基金應當以每只基金為會計核算主體，獨立建賬、獨立核算，保證不同基金在名冊登記、賬戶設置、資金劃撥、賬簿記錄等方面相互獨立?？键c：基金會計核算的定義及主要內(nèi)容。77QDII基金在基金合同中應披露的信息包括()。A投資金融衍生品的信息 B境外市場政府管制風險C期末在各個國家、地區(qū)證券市場的股票投資分布情況 D披露基金