【正文】 3 投資利潤(rùn)率（ ROI）或投資報(bào)酬率 投資利潤(rùn)率（ ROI）或投資報(bào)酬率 ―― 投資的獲利能力。 投資利潤(rùn)率＝部門的稅息前利潤(rùn)／部門經(jīng)營(yíng)的資產(chǎn)（投資額） （ EBIT/Average operating assets） ＝營(yíng)業(yè)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 銷售利潤(rùn)率 （投資利潤(rùn)率指標(biāo)忽視長(zhǎng)期利益，并且約束性固定成本使分部經(jīng)理業(yè)績(jī)與分部業(yè)績(jī)難以區(qū)分） 74 剩余收益（ RI） 剩余收益（ RI） 剩余收益＝營(yíng)業(yè)收益－要求的最低投資報(bào)酬率 營(yíng)業(yè)資產(chǎn) （部門經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)－部門資產(chǎn)應(yīng)計(jì)報(bào)酬） ＝部門經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)－（部門經(jīng)營(yíng)的資產(chǎn) 資本成本或投資報(bào)酬） （剩余收益指標(biāo)有利于使部門目標(biāo)與整體目標(biāo)一致） 75 例題 見(jiàn)教材 P552555 76 第四節(jié) 責(zé)任會(huì)計(jì)與企業(yè)內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格 一、企業(yè)內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格 制訂的意義和作用 責(zé)任會(huì)計(jì)體系中建立的企業(yè)內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格是指企業(yè)內(nèi)部各責(zé)任中心之間進(jìn)行內(nèi)部結(jié)算和責(zé)任結(jié)轉(zhuǎn)時(shí)所采用的價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)。 制定 內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格的作用 主要體現(xiàn)在四個(gè)方面： 一是有助于分清各責(zé)任中心的經(jīng)濟(jì)責(zé)任； 二是有助于在客觀、可比的基礎(chǔ)上對(duì)責(zé)任中心進(jìn)行業(yè)績(jī)考核； 三是有助于協(xié)調(diào)各中心的業(yè)務(wù)活動(dòng)和企業(yè)內(nèi)部的各項(xiàng)業(yè)務(wù)活動(dòng)； 四是有助于作出正確的經(jīng)營(yíng)決策 。 77 二、制定內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格的原則 制定內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格時(shí)，必須考慮 全局性原則； 公平性原則； 自主性原則； 重要性原則。 78 三、內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格的分類 內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格主要包括 市場(chǎng)價(jià)格、協(xié)商價(jià)格、雙重價(jià)格和成本價(jià)格 四種類型。 評(píng)價(jià)公司轉(zhuǎn)讓定價(jià)的效果，應(yīng)兼顧兩條主要標(biāo)準(zhǔn) （１）轉(zhuǎn)移價(jià)格是否能誘導(dǎo)各“中心”制訂出對(duì)公司業(yè)績(jī)產(chǎn)生積極影響的經(jīng)濟(jì)決策，包括投資決策、中間產(chǎn)品產(chǎn)量決策、最終產(chǎn)品的產(chǎn)量決策等。 （２）轉(zhuǎn)移價(jià)格是否能使各“中心”的業(yè)績(jī)得到公正的衡量與評(píng)價(jià)，以及“中心”經(jīng)理得到公平的獎(jiǎng)勵(lì)。 79 （一）市場(chǎng)價(jià)格 概念 市場(chǎng)價(jià)格是指以產(chǎn)品或勞務(wù)的市場(chǎng)價(jià)格作為基價(jià)制定的內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格。 采用市場(chǎng)價(jià)格，一般假定各責(zé)任中心處于獨(dú)立自主的狀態(tài)，可自由決定從外部或內(nèi)部進(jìn)行購(gòu)銷。同時(shí)產(chǎn)品或勞務(wù)有客觀的市價(jià)可采用。 80 內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格應(yīng)遵循的原則： A．當(dāng)供應(yīng)方愿意對(duì)內(nèi)銷售，且售價(jià)不高于市價(jià)時(shí)，使用方有購(gòu)買的義務(wù)，不得拒絕“購(gòu)進(jìn)”； B．當(dāng)供應(yīng)方售價(jià)高于市場(chǎng)價(jià)格，使用方有轉(zhuǎn)向市場(chǎng)購(gòu)入的自由； C．當(dāng)供應(yīng)方寧愿對(duì)外界市場(chǎng)銷售，則應(yīng)有不對(duì)內(nèi)銷售的權(quán)利。 81 市場(chǎng)價(jià)格為基礎(chǔ)的轉(zhuǎn)讓定價(jià)制度的主要優(yōu)點(diǎn) （１）由于市場(chǎng)價(jià)格較好地代表著產(chǎn)品的真實(shí)價(jià)值，采用市場(chǎng)價(jià)格有利于鼓勵(lì)企業(yè)有效地使用其有限的資源。 （２）采用市場(chǎng)價(jià)格，與分權(quán)經(jīng)營(yíng)的利潤(rùn)中心的方向一致，有利于評(píng)價(jià)各利潤(rùn)中心的業(yè)績(jī)。 （３）從國(guó)際范圍看，絕大多數(shù)國(guó)家政府認(rèn)為，正常交易價(jià)格是計(jì)算應(yīng)稅利潤(rùn)額的適當(dāng)標(biāo)準(zhǔn)。 82 市場(chǎng)價(jià)格為基礎(chǔ)的轉(zhuǎn)讓定價(jià)制度的缺陷 （１）企業(yè)內(nèi)部轉(zhuǎn)讓的產(chǎn)品或勞務(wù)等，往往不存在中間市場(chǎng)，即使存在這樣的市場(chǎng)，它們也很少是競(jìng)爭(zhēng)性的。 （２）采用市場(chǎng)價(jià)格基礎(chǔ)，對(duì)企業(yè)利用價(jià)格來(lái)達(dá)到競(jìng)爭(zhēng)或其它戰(zhàn)略目標(biāo)來(lái)說(shuō)，缺少回旋的余地。 市場(chǎng)價(jià)格是制定內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格的最好依據(jù)，市價(jià)的優(yōu)點(diǎn)是客觀公平，有利于在企業(yè)內(nèi)部引進(jìn)市場(chǎng)機(jī)制，形成競(jìng)爭(zhēng)氣氛；其局限性在于許多內(nèi)部轉(zhuǎn)移的中間產(chǎn)品往往沒(méi)有相應(yīng)的市價(jià)。另外，責(zé)任中心之間轉(zhuǎn)移產(chǎn)品或勞務(wù)有可能節(jié)約運(yùn)輸、包裝等費(fèi)用，從而使供方多得一些利潤(rùn)。 83 （二）協(xié)商價(jià)格 協(xié)商價(jià)格 (議價(jià) )是指企業(yè)內(nèi)部各責(zé)任中心以正常的市場(chǎng)價(jià)格為基礎(chǔ)，通過(guò)共同協(xié)商，確定出的為雙方所接受的內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格。 采用協(xié)商價(jià)格的前提是責(zé)任中心相互轉(zhuǎn)移的產(chǎn)品應(yīng)有可能在非競(jìng)爭(zhēng)性市場(chǎng)買賣，在這種市場(chǎng)內(nèi)買賣雙方有權(quán)自行決定是否買賣這種中間產(chǎn)品。如果買賣雙方不能自行決定，或當(dāng)價(jià)格協(xié)商的雙方發(fā)生矛盾而又不能自行解決，或雙方協(xié)商定價(jià)不能導(dǎo)致企業(yè)最優(yōu)決策時(shí)，企業(yè)高一級(jí)的管理層要進(jìn)行必要干預(yù)和調(diào)節(jié)。 84 （三）雙重價(jià)格 雙重價(jià)格是指當(dāng)產(chǎn)品或勞務(wù)不止一種價(jià)格時(shí)，針對(duì)責(zé)任中心供應(yīng)雙方分別采用不同的價(jià)格標(biāo)準(zhǔn)所制定的內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格。 如對(duì)產(chǎn)品 (半成品 )的供應(yīng)方，可按協(xié)商的市場(chǎng)價(jià)格計(jì)價(jià)；對(duì)使用方則按供應(yīng)方的產(chǎn)品 (半成品 )的單位變動(dòng)成本計(jì)價(jià)，其差額由企業(yè)會(huì)計(jì)部門進(jìn)行最終調(diào)整。 85 雙重價(jià)格有雙重市場(chǎng)價(jià)格 (當(dāng)某種產(chǎn)品或勞務(wù)有多種市價(jià)時(shí)，供應(yīng)方采用最高市價(jià)，使用方采用最低市價(jià) )和雙重協(xié)商價(jià)格 (供應(yīng)方按市場(chǎng)價(jià)格或議價(jià)計(jì)價(jià)，使用方按對(duì)方的單位變動(dòng)成本計(jì)價(jià) )兩種形式。 當(dāng)內(nèi)部產(chǎn)品或勞務(wù)有外界市場(chǎng)，供應(yīng)方有剩余生產(chǎn)能力，而且其單位變動(dòng)成本要低于市價(jià)，而采用單一的內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格又不能調(diào)動(dòng)各責(zé)任中心的積極性和確保責(zé)任中心與整個(gè)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)時(shí)，可考慮采用雙重價(jià)格。 雙重價(jià)格可同時(shí)滿足供應(yīng)方和使用方的不同需要。激勵(lì)雙方在經(jīng)營(yíng)上充分發(fā)揮其主動(dòng)性和積極性 86 （四）成本轉(zhuǎn)移價(jià)格。 成本轉(zhuǎn)移價(jià)格是指以產(chǎn)品或勞務(wù)的成本為基礎(chǔ)而制定的內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格。包括標(biāo)準(zhǔn)成本價(jià)格、標(biāo)準(zhǔn)成本加成價(jià)格和標(biāo)準(zhǔn)變動(dòng)成本價(jià)格三種形式。 87 優(yōu)點(diǎn)： （１）使用簡(jiǎn)單。 （２）所依據(jù)的數(shù)據(jù)來(lái)自企業(yè)內(nèi)部。 （３）在稅務(wù)當(dāng)局面前容易提出正當(dāng)?shù)睦碛伞? （４）容易形成常規(guī)。 88 缺陷 （１）以實(shí)際成本來(lái)轉(zhuǎn)讓產(chǎn)品或勞務(wù)，不利于促進(jìn)“銷售利潤(rùn)中心”努力控制生產(chǎn)成本，生產(chǎn)中的低效率所造成的過(guò)高成本，會(huì)簡(jiǎn)單地以較高的轉(zhuǎn)移價(jià)格形式轉(zhuǎn)嫁給“購(gòu)買利潤(rùn)中心”。 （２）成本概念的多樣性，也使得轉(zhuǎn)讓定價(jià)制度變得具有更強(qiáng)的人為性。 89 標(biāo)準(zhǔn)成本價(jià)格 是指以產(chǎn)品或勞務(wù)的單位標(biāo)準(zhǔn)成本為基礎(chǔ)的價(jià)格。適于成本中心之間轉(zhuǎn)移的產(chǎn)品 (半成品 )的結(jié)算。其優(yōu)點(diǎn)是可以將管理和核算工作結(jié)合起來(lái)，有利于避免轉(zhuǎn)移供應(yīng)方成本高低對(duì)使用方的影響，有利于調(diào)動(dòng)供需雙方降低成本的積極性。 90 標(biāo)準(zhǔn)成本加成價(jià)格 標(biāo)準(zhǔn)成本加成價(jià)格是指以產(chǎn)品或勞務(wù)的單位標(biāo)準(zhǔn)成本加上一定的合理利潤(rùn) (按成本加成率計(jì)算 )確定的內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格。其優(yōu)點(diǎn)是能分清相關(guān)責(zé)任中心的責(zé)任，但確定加成利潤(rùn)率時(shí)，也難免帶有主觀隨意性。 91 標(biāo)準(zhǔn)變動(dòng)成本價(jià)格 標(biāo)準(zhǔn)變動(dòng)成本價(jià)格是指以產(chǎn)品或勞務(wù)的單位標(biāo)準(zhǔn)變動(dòng)成本為基礎(chǔ)的內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格。它符合成本性態(tài)，能夠明確揭示成本與產(chǎn)量的關(guān)系，便于考核各責(zé)任中心的業(yè)績(jī)，也利于經(jīng)營(yíng)決策。不足之處是產(chǎn)品 (半成品 )或勞務(wù)中不包含固定成本，不能反映勞動(dòng)生產(chǎn)率變化對(duì)固定成本的影響，不利于調(diào)動(dòng)各責(zé)任中心提高產(chǎn)量的積極性。 92 作業(yè)題 習(xí)題 1， 2， 3， 4， 5， 6， 7， 9， 11， 12， 13， 14