【正文】 區(qū)域轉(zhuǎn)移，維持行業(yè)主導(dǎo)地位，控制產(chǎn)業(yè)總體產(chǎn)量；不斷發(fā)展高端市場，逐步放棄低端市場，擴(kuò)大高端客戶銷量，同時加強(qiáng)下游產(chǎn)品的開發(fā)，引導(dǎo)國內(nèi)消費，積極向國內(nèi)市場轉(zhuǎn)移；大力發(fā)展番茄粉、番茄紅素油樹脂業(yè)務(wù)。公司2013年營業(yè)收入計劃：含增發(fā)項目為75億元；不含增發(fā)項目為52億元。公司2013年費用計劃：；不含增發(fā)項目為11億元。公司2013年計劃生產(chǎn)番茄醬19萬噸；2013/2014榨季計劃生產(chǎn)白砂糖52萬噸。致力于成為我國制糖、番茄行業(yè)的優(yōu)質(zhì)公司，打造從上游糖業(yè)、番茄種子的研發(fā)到下游終端產(chǎn)品的全產(chǎn)鏈?zhǔn)称菲髽I(yè)。公司以全產(chǎn)鏈戰(zhàn)略為發(fā)展框架，在食糖產(chǎn)業(yè)重點突出掌控國內(nèi)外優(yōu)勢資源、擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模的發(fā)展戰(zhàn)略；在番茄產(chǎn)業(yè)逐步向國內(nèi)轉(zhuǎn)型、努力向下游拓展。公司面對的外部風(fēng)險因素（1）自然災(zāi)害風(fēng)險公司是農(nóng)產(chǎn)品加工企業(yè)，原料供應(yīng)是公司最為主要的風(fēng)險因素之一。公司主要原料番茄和甜菜供應(yīng)受自然災(zāi)害的影響較大，一旦出現(xiàn)氣候異常、大面積病蟲危害，將給公司生產(chǎn)經(jīng)營帶來較大的風(fēng)險。結(jié)合上述情況，公司制定了預(yù)防病蟲災(zāi)害辦法，進(jìn)行實地考核驗證，及時與各地氣象部門溝通了解天氣信息預(yù)警預(yù)報，提前做好人工防范措施，以最大限度降低風(fēng)險。（2）匯率引發(fā)的風(fēng)險中國加工的番茄制品90%用于出口，隨著2012年人民幣匯率持續(xù)上升（），%左右，進(jìn)一步導(dǎo)致中國番茄制品加工商現(xiàn)金流量減少、利潤空間下降，盈利水平降低。二、新疆中基實業(yè)股份有限公司—*ST中基（一）企業(yè)簡介公司系由新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)商業(yè)貿(mào)易中心(百花村飯店)、烏魯木齊三木公司、新疆和田農(nóng)墾邊境貿(mào)易烏魯木齊公司共同發(fā)起，同時向中國投資咨詢公司及中基職工持股會募集一部分股份以定向募集方式于1994年6月30日設(shè)立的股份有限公司。設(shè)立時總股本為1200萬股，1998年4月17日，公司將石河子北泉農(nóng)墾農(nóng)牧業(yè)發(fā)展中心、溫泉縣農(nóng)墾農(nóng)牧業(yè)發(fā)展中心、博樂布恩混圖農(nóng)牧業(yè)發(fā)展中心及新疆石河子開發(fā)區(qū)華隆食品有限責(zé)任公司等四家企業(yè)的凈資產(chǎn)值折股并入，公司總股本增至79，589，173股。2000年4月14日、2000年4月15日公司采用上網(wǎng)定價和向二級市場投資者配售方式成功發(fā)行人民幣普通股共4，500萬股，上市時總股本達(dá)124，589，173股。其公眾股4500萬股于2000年9月20日在深交所上市流通。經(jīng)營范圍：農(nóng)業(yè)種植、畜牧養(yǎng)殖、農(nóng)副產(chǎn)品加工銷售、畜禽屠宰、肉制品加工銷售、對外貿(mào)易等。地區(qū)：新疆。所屬行業(yè)：食品制造業(yè)調(diào)味品制造業(yè)。（二）經(jīng)營情況指標(biāo)個股(13年第1季)標(biāo)準(zhǔn)行業(yè)(13年第1季)市場流通股本（萬股）72,1,303,總股本（萬股）77,1,620,流通市值（億元）1,總市值（億元）2,市盈率市凈率（倍）財務(wù)每股收益每股凈資產(chǎn)凈資產(chǎn)收益率主營業(yè)務(wù)收入（億元）凈利潤（億元）流動比率速動比率注：上述資料來源于公司公開披露信息整理。公司主要財務(wù)指標(biāo)表指標(biāo)2013年3月31日2012年12月31日2012年9月30日營業(yè)收入（元)230,315,1,245,962,987,881,凈利潤（元)49,871,64,021,327,662,利潤總額（元)56,178,74,436,364,817,扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤（元)49,871,509,875,329,780,總資產(chǎn)（元)3,521,120,3,726,162,4,196,322,股東權(quán)益（元)365,179,413,984,118,765,基本每股收益（元)凈資產(chǎn)收益率（攤薄)(%)每股經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額（元)每股凈資產(chǎn)（元)扣除非經(jīng)常性損益后的每股收益(元)報告起始時間41,40,40,報告終止時間41,41,41,注：上述資料來源于公司2012年年報。（三）發(fā)展情況2012年公司經(jīng)營情況2012年，是公司經(jīng)營最為困難的一年。一方面，國際番茄醬市場復(fù)蘇緩慢，人民幣升值持續(xù)，番茄醬生產(chǎn)成本繼續(xù)大幅上升；另一方面，公司生產(chǎn)經(jīng)營及財務(wù)狀況持續(xù)惡化，融資能力喪失，運(yùn)營資金壓力不斷增大，加之公司前期已連續(xù)兩年虧損，面臨暫停上市的風(fēng)險，致使公司面臨巨大的生存危機(jī)。面對嚴(yán)峻的市場形勢和日益惡化的內(nèi)外部經(jīng)營環(huán)境，公司董事會和經(jīng)營班子在兵團(tuán)及股東方的大力支持下，團(tuán)結(jié)帶領(lǐng)公司全體員工，緊緊圍繞“抓管理、降成本、提質(zhì)量、促銷售、增效益”十五字經(jīng)營方針，迎難而上，共克時艱，為公司可持續(xù)健康發(fā)展積極創(chuàng)造條件。公司的主要優(yōu)勢及困難公司存在的主要優(yōu)勢有：（1）公司作為兵團(tuán)國家級農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化龍頭企業(yè)，多年來致力于番茄紅色產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，為兵團(tuán)出口創(chuàng)匯、致富農(nóng)工、維護(hù)社會穩(wěn)定都發(fā)揮了重要作用，已成為國內(nèi)外番茄產(chǎn)業(yè)最具影響力的企業(yè)之一，兵團(tuán)及股東方對公司的持續(xù)健康發(fā)展極為關(guān)注。（2）公司始終貫徹“品質(zhì)第一，安全第一，客戶滿意第一”的質(zhì)量方針，嚴(yán)格執(zhí)行ISO9000質(zhì)量管理體系、ISO14001環(huán)境管理體系、HACCP食品安全控制和保證體系，長期以來公司“ChalkiS”牌番茄制品贏得了國際客商廣泛認(rèn)可。（3）公司依托兵團(tuán)和六師已建立“龍頭企業(yè)+團(tuán)場基地+農(nóng)戶”的利益聯(lián)結(jié)機(jī)制和市場化運(yùn)營模式，從而使公司主要原料基地建設(shè)得到進(jìn)一步的鞏固和加強(qiáng)。公司的主要困難在于：（1）番茄醬行業(yè)仍處于恢復(fù)期，受產(chǎn)量下降，剛性費用較高，人民幣持續(xù)升值等因素的影響，加之番茄原料收購價格、人工成本、運(yùn)輸費用持續(xù)上漲，致使公司生產(chǎn)運(yùn)營成本居高不下，國際市場競爭力逐步下降。（2）由于受公司連續(xù)兩年虧損資信下降等因素的影響，公司基本喪失融資能力。盡管公司通過債務(wù)重整，債務(wù)有所降低，但公司自身“造血”功能尚未恢復(fù)，償債能力嚴(yán)重不足，持續(xù)盈利能力較低等問題并未得到根本解決，致使公司保證正常運(yùn)營資金的難度極大。（3）由于公司主要產(chǎn)品大包裝番茄醬投資規(guī)模過大，原料基地保障不足，設(shè)備利用率較低等問題日益突出，且產(chǎn)品附加值低，過度依賴出口。而小包裝番茄醬基本為國外貼牌生產(chǎn)，開拓國內(nèi)市場進(jìn)展緩慢，仍處于代工角色，致使公司產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的調(diào)整日益迫切。行業(yè)經(jīng)營環(huán)境分析（1）隨著中國番茄加工行業(yè)成本逐年增加，中國番茄產(chǎn)品國際市場競爭力逐步下降。近幾年，番茄醬銷售價格的增長幅度遠(yuǎn)低于成本的增長幅度，中國番茄醬的成本優(yōu)勢逐年降低。而美國加工番茄的產(chǎn)量逐年增加，其出口量也有較大的增長，已對中國番茄醬的出口帶來很大威脅。（2）由于中國番茄加工行業(yè)缺乏統(tǒng)一規(guī)劃和正確引導(dǎo)，番茄產(chǎn)業(yè)擴(kuò)張速度過快，產(chǎn)能過剩，無序競爭的局面亟待解決，全國番茄行業(yè)的形勢依然十分嚴(yán)峻。近年來，受產(chǎn)能過剩、庫存增加、競爭過度、企業(yè)虧損以及農(nóng)民種植積極性受挫等因素的影響，全國番茄行業(yè)尚未擺脫困境。去年在全行業(yè)共同努力下，采取限產(chǎn)保價措施，取得了一定成效，但要真正實現(xiàn)行業(yè)有序和平穩(wěn)的目標(biāo)，繼續(xù)采取限產(chǎn)保價措施，加強(qiáng)行業(yè)自律，仍將成為行業(yè)共識。（3）我國番茄行業(yè)面對的困難和挑戰(zhàn)超過以往，加上產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)薄弱和行業(yè)競爭環(huán)境亟待改善等，更加需要每個番茄企業(yè)理性思維、規(guī)范行為、精誠團(tuán)結(jié)和加強(qiáng)合作。今年產(chǎn)季十分關(guān)鍵，應(yīng)當(dāng)在去年基礎(chǔ)上，繼續(xù)控制好總量，穩(wěn)定住價格，同時建立規(guī)則，弘揚(yáng)正氣。為此，積極爭取政府支持，圍繞環(huán)保和食品安全兩個關(guān)鍵環(huán)節(jié)建立行業(yè)準(zhǔn)入制度，淘汰落后產(chǎn)能，加快產(chǎn)業(yè)整合將成為我國番茄行業(yè)今后一個時期的一項重點工作。公司擬采取的對策和措施（1）圍繞“抓原料、強(qiáng)管理、降成本、保質(zhì)量、促銷售、增效益”十八字生產(chǎn)經(jīng)營方針，不斷提高管控體系和目標(biāo)責(zé)任考核體系的運(yùn)行效果，加強(qiáng)員工隊伍建設(shè)，為實現(xiàn)全年目標(biāo)奠定基礎(chǔ)。（2）以“強(qiáng)管理”為抓手，以“抓原料、降成本、保質(zhì)量”為前提，以“促銷售、增效益”為目標(biāo)，認(rèn)真開展公司管理提升活動。首先，結(jié)合公司OA辦公系統(tǒng)的使用，不斷完善相關(guān)制度和流程，加強(qiáng)內(nèi)控管理和規(guī)范運(yùn)作。其次，所屬各子（分）公司和各部門圍繞生產(chǎn)經(jīng)營方針和全年計劃，結(jié)合各自實際確定管理提升的主題，并貫穿于全年各項工作，務(wù)必取得實效。（3）針對番茄原料對番茄醬成本和質(zhì)量的影響，把“降成本、保質(zhì)量”的關(guān)口前移至原料管理工作，并從選種、育苗、播期、栽培、田間管理、采摘、運(yùn)輸、交售等環(huán)節(jié)實施全程管控，同時結(jié)合目標(biāo)責(zé)任考核，加強(qiáng)生產(chǎn)環(huán)節(jié)的管控，杜絕浪費和跑冒滴漏，努力降低番茄醬成本，確保產(chǎn)品質(zhì)量行業(yè)領(lǐng)先，為促進(jìn)產(chǎn)品銷售創(chuàng)造條件。（4）針對公司大包裝番茄醬投資規(guī)模過大，原料基地保障不足，設(shè)備利用率較低等問題，認(rèn)真分析行業(yè)經(jīng)營環(huán)境的變化，進(jìn)一步壓縮產(chǎn)能，并擇機(jī)處置閑置資產(chǎn)，加快產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的調(diào)整。（5）繼續(xù)加強(qiáng)營銷體系和營銷隊伍建設(shè)，實施高效的激勵考核辦法，加大自主品牌產(chǎn)品的研發(fā)和銷售渠道的開拓，重點提高小包裝番茄醬和番茄紅素在國內(nèi)市場的銷售和市場份額，使之成為公司利潤增長點。（6）在兵團(tuán)及股東方的大力支持下，堅持資產(chǎn)經(jīng)營與資本運(yùn)營相結(jié)合，并通過資產(chǎn)重組方式，加快公司產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和持續(xù)盈利能力的提高。同時，積極爭取相關(guān)政策扶持，繼續(xù)實施“限產(chǎn)保價”措施，努力改變無序競爭的局面，促進(jìn)番茄醬行業(yè)的整體復(fù)蘇。主營業(yè)務(wù)分析報告期內(nèi)，公司實現(xiàn)營業(yè)總收入1,245,962,，比上年同期減少178,823,，%，實現(xiàn)歸屬母公司所有者的凈利潤64,021,。公司回顧前期披露的發(fā)展戰(zhàn)略和經(jīng)營計劃在報告期內(nèi)的進(jìn)展情況：第一，公司充分發(fā)揮產(chǎn)業(yè)龍頭的示范帶動作用，加強(qiáng)與同行業(yè)的溝通與交流，共同采取“限產(chǎn)保價、消化庫存”策略，調(diào)整番茄醬市場供需平衡，努力改變無序競爭的局面，促進(jìn)了番茄醬行業(yè)的整體復(fù)蘇。2012年，%；，%。生產(chǎn)小包裝番茄醬4450個貨柜。第二，公司進(jìn)一步強(qiáng)化提高質(zhì)量意識，嚴(yán)格執(zhí)行質(zhì)量管理體系和相關(guān)制度，嚴(yán)把番茄采摘、運(yùn)輸、交售、加工等環(huán)節(jié)的質(zhì)量控制，促進(jìn)了公司番茄醬質(zhì)量的提高，贏得了國際客商的廣泛認(rèn)可。2012年，，%，%。%。第三，公司因無力按期清償?shù)狡趥鶆?wù)，被迫進(jìn)入破產(chǎn)重整程序。之后，公司在管理人的主導(dǎo)下，嚴(yán)格按照相關(guān)法律法規(guī)的要求，加快推進(jìn)債務(wù)重整進(jìn)程。公司通過實施債務(wù)重整，不僅降低了公司債務(wù)，夯實了資產(chǎn)，優(yōu)化了財務(wù)結(jié)構(gòu)，而且使公司實現(xiàn)了6億元左右的債務(wù)重整收益，為公司化解暫停上市風(fēng)險發(fā)揮了重要作用，并為公司可持續(xù)健康發(fā)展創(chuàng)造了條件。來自主要供應(yīng)商和客戶收益前五名供應(yīng)商合計采購金額18,858,，%；公司主要銷售客戶情況前五名客戶合計銷售金額162,525,，合計銷售金額占年度銷售總額比例14%。核心競爭力公司番茄產(chǎn)業(yè)的發(fā)展有力的推動了自治區(qū)和兵團(tuán)農(nóng)戶增收致富，同時還拉動了區(qū)域經(jīng)濟(jì)的增長，較好地實現(xiàn)了“農(nóng)業(yè)增效，農(nóng)戶增收，企業(yè)增利”的產(chǎn)業(yè)化經(jīng)營目標(biāo)，為自治區(qū)和兵團(tuán)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會穩(wěn)定做出了突出貢獻(xiàn)，為兵團(tuán)企業(yè)樹立了良好的國際聲譽(yù)和對外形象，受到了國家、自治區(qū)和兵團(tuán)的多次表彰。2002年，公司被中華全國工商聯(lián)合會、國家稅務(wù)總局評為“誠信納稅先進(jìn)企業(yè)”；2002年末被認(rèn)定為全國第二批“農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化重點龍頭企業(yè)”之一；2003年10月被新疆維吾爾自治區(qū)人民政府確定為“自治區(qū)重點扶持的30戶成長型企業(yè)”；2004年10月，公司的企業(yè)技術(shù)中心通過國家級企業(yè)技術(shù)中心的評定；2005年3月，公司的“ChalkiS”牌番茄醬被國家商務(wù)部列為“西部地區(qū)食品與土畜行業(yè)唯一重點培育和發(fā)展的出口名牌產(chǎn)品”；2005年，公司被評為全國農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化優(yōu)秀重點龍頭企業(yè)；2008年被認(rèn)定為國家農(nóng)產(chǎn)品加工技術(shù)研發(fā)專業(yè)中心唯一的蔬菜加工專業(yè)分中心；2009年公司檢測中心通過了中國合格評定國家認(rèn)可委員（CNAS）的實驗室認(rèn)可。在國家和兵團(tuán)產(chǎn)業(yè)政策的引導(dǎo)扶持下，在兵團(tuán)各級部門的大力支持下，公司通過深入開展農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化經(jīng)營，成為了全球番茄行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈最完善、產(chǎn)品線最齊全、品種最豐富的知名企業(yè)之一，同時成為兵團(tuán)控股的以番茄制品深加工和銷售為主營業(yè)務(wù)的國家農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化重點龍頭企業(yè)。公司未來發(fā)展的展望跳出低端原料醬惡性競爭的怪圈，徹底改變過去從事低端原料醬生產(chǎn)和賺取微薄的貼牌加工費的經(jīng)營模式，實現(xiàn)經(jīng)營模式和贏利模式的根本轉(zhuǎn)變，將企業(yè)定位成對上游原料資源具有一定控制力，并具有自我品牌和營銷網(wǎng)絡(luò)的終端消費品生產(chǎn)營銷企業(yè)，通過終端產(chǎn)品的品牌價值提升贏利空間，同時在兵團(tuán)及股東方的大力支持下，針對公司主業(yè)單一，抗行業(yè)周期性風(fēng)險能力低，財務(wù)結(jié)構(gòu)不合理等問題，堅持資產(chǎn)經(jīng)營與資本運(yùn)營相結(jié)合，積極尋求公司持續(xù)健康發(fā)展的途徑和辦法，擬通過資產(chǎn)重組方式加快公司產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整。（1）采取有效手段和措施，實現(xiàn)公司對上游原料資源的有力控制，達(dá)到降低生產(chǎn)成本、提升產(chǎn)品品質(zhì)及保證原料充足供應(yīng)的目的，對農(nóng)副產(chǎn)品加工生產(chǎn)而言，產(chǎn)品品質(zhì)主要依賴原料的品質(zhì)。通過以下措施實現(xiàn)對原料品質(zhì)和供應(yīng)的有效控制：建立自己的種子培育供應(yīng)體系；改變過去單一的原料采供體系，建立自主種植、協(xié)作種植及訂單種植三者相結(jié)合的原料供應(yīng)體系，確保原料的穩(wěn)定充足供應(yīng)；改變現(xiàn)在單一靠人工采收原料的局面，適度引進(jìn)機(jī)械采收，形成人工采收和機(jī)械采收相結(jié)合的原料采收體系，達(dá)到降低采收成本、控制原料品質(zhì)的目標(biāo)。（2）大力開發(fā)終端產(chǎn)品，通過終端產(chǎn)品的市場開拓與銷售，消化和拉動原料醬生產(chǎn)，走出一條區(qū)別于其他企業(yè)新的經(jīng)營模式：根據(jù)市場需求研發(fā)生產(chǎn)系列產(chǎn)品，如濃縮小罐醬、不同包裝和規(guī)格的番茄調(diào)味沙司（馬口鐵、玻璃瓶、塑料瓶、紙盒軟袋小包裝等）、以番茄為底料的各類快餐配料、蔬菜罐頭、番茄果汁和以番茄為配料的蔬菜果汁等；大力開拓終端產(chǎn)品的銷售市場。涉及持續(xù)經(jīng)營性的問題2012年ST中基實現(xiàn)凈利潤592萬元，歸屬于母公司凈利潤為6,402萬元，如果不考慮破產(chǎn)重整帶來的收益，歸屬于母公司凈利潤為47828萬元。%，流動負(fù)債高于流動資產(chǎn)171007萬元，近2年經(jīng)營性現(xiàn)金流量均為負(fù)數(shù)，公司的持續(xù)經(jīng)營能力存在不確定性。三、新疆天業(yè)股份有限公司新疆天業(yè)（一）企業(yè)簡介公司由新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)農(nóng)八師直屬的國營企業(yè)新疆石河子天業(yè)塑化總廠獨家