融資融券業(yè)務(wù)基礎(chǔ)知識(shí)論述-資料下載頁(yè)
2025-06-25 17:49本頁(yè)面
【正文】 、具有風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力； ④無(wú)重大違約記錄； ⑤非證券公司的股東或關(guān)聯(lián)人； ⑥已通過證券公司的征信審核。 值得注意的是，證券公司可在上述基礎(chǔ)上，對(duì)投資者制定更為嚴(yán)格的準(zhǔn)入條件。 ？ 《證券公司融資融券業(yè)務(wù)試點(diǎn)管理辦法》中對(duì)開展融資融券業(yè)務(wù)的證券公司在資產(chǎn)規(guī)模、合規(guī)化經(jīng)營(yíng)等方面有一定的要求。證券公司在開展該項(xiàng)業(yè)務(wù)之前，應(yīng)該向證監(jiān)會(huì)提出試點(diǎn)申請(qǐng)，只有得到證監(jiān)會(huì)許可的證券公司才可以開展此項(xiàng)業(yè)務(wù)。 ，操作流程是怎樣的？ 融資融券業(yè)務(wù)的流程包括以下八個(gè)基本環(huán)節(jié)：①征信：投資者提出融資融券申請(qǐng)，證券公司根據(jù)投資者提供的征信材料對(duì)其進(jìn)行信用評(píng)估，并對(duì)投資者提交的擔(dān)保物進(jìn)行價(jià)值評(píng)估。 ②評(píng)估授信：證券公司根據(jù)投資者的資信狀況、擬提交的擔(dān)保物價(jià)值、市場(chǎng)變化、財(cái)務(wù)安排等因素，評(píng)估確定可提供給投資者的融資額度和融券額度。 ③簽訂合同：通過授信的合格投資者與證券公司簽訂融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)揭示書、融資融券業(yè)務(wù)合同，合同對(duì)雙方的權(quán)利義務(wù)關(guān)系作出詳細(xì)而明確的規(guī)定。 ④開立賬戶：投資者持開戶所需要的資料到證券公司開立信用證券賬戶，到證券公司指定的商業(yè)銀行開立信用資金賬戶。 ⑤轉(zhuǎn)入擔(dān)保物：投資者通過銀行將擔(dān)保資金劃入信用資金賬戶，將可充抵保證金的證券從普通證券賬戶劃轉(zhuǎn)至信用證券賬戶。 ⑥融資融券交易：融資時(shí)，投資者可在融資額度范圍內(nèi)用融資款買入標(biāo)的證券，證券公司以自有資金為其提供融資，資金不劃入投資者信用資金賬戶，而是代投資者完成和證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的資金交收；融券時(shí)，證券公司以融券專用證券賬戶中的自有證券代投資者完成和證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的證券交收。 ⑦償還資金和證券：在融資交易中，投資者進(jìn)行賣出交易時(shí)，所得資金首選歸還投資者欠證券公司款項(xiàng)，余額留存在投資者信用賬戶中；在融券交易中，投資者買入證券返還給證券公司并支付融券費(fèi)用。此外，投資者還可以按照合同約定直接用現(xiàn)有資金、證券償還對(duì)證券公司的融資融券債務(wù)。 ⑧結(jié)束信用交易：當(dāng)投資者全部?jī)斶€證券公司的融資融券債務(wù)后，投資者可向證券公司申請(qǐng)將其信用賬戶中的剩余資產(chǎn)轉(zhuǎn)入其普通賬戶以結(jié)束信用交易。 值得注意的是，以上業(yè)務(wù)流程，各家券商可能存在差異，投資者在申請(qǐng)開展融資融券業(yè)務(wù)時(shí)，以所屬券商的業(yè)務(wù)流程為準(zhǔn)。 ，是否需要開立專門的資金賬戶或證券賬戶，要開設(shè)哪些新賬戶？ 投資者從事融資融券交易時(shí)不能直接使用現(xiàn)有賬戶，需要開立專門的信用賬戶。投資者需在證券公司開立信用證券賬戶、信用證券資金臺(tái)賬戶，在銀行開立信用資金賬戶。 ，兩者間是否有影響？ 信用證券賬戶與普通證券賬戶是相互獨(dú)立的賬戶體系，投資者使用信用證券賬戶和普通證券賬戶同時(shí)交易，兩者間不會(huì)相互影響。此外，投資者可以通過非交易過戶的方式對(duì)信用證券賬戶和普通證券賬戶中的證券進(jìn)行劃撥以實(shí)現(xiàn)提交擔(dān)保物或返還擔(dān)保物。 ？ 根據(jù)《證券公司融資融券業(yè)務(wù)試點(diǎn)管理辦法》的規(guī)定，投資者只能選定一家證券公司簽訂融資融券合同，在一個(gè)證券市場(chǎng)只能委托證券公司為其開立一個(gè)信用證券賬戶。投資者更換融資融券交易委托證券公司的，應(yīng)先通過原證券公司注銷原先的信用證券賬戶，再向新證券公司申請(qǐng)開立新的信用證券賬戶。 ？ 與普通證券交易相同，投資者從事融資融券交易也需要將其交易結(jié)算資金納入第三方存管。 ？ 根據(jù)《證券公司融資融券業(yè)務(wù)試點(diǎn)管理辦法》的規(guī)定，投資者參與融資融券交易前，證券公司應(yīng)當(dāng)辦理客戶征信，了解該投資者的身份、財(cái)產(chǎn)與收入狀況、證券投資經(jīng)驗(yàn)和風(fēng)險(xiǎn)偏好等情況。 投資者應(yīng)該按照證券公司的要求，提供一系列有關(guān)本人身份、收入狀況、個(gè)人資產(chǎn)狀況及個(gè)人信用情況的證明文件（如收入證明、房產(chǎn)證明、個(gè)人信用評(píng)估證明等）。要求以上證明文件必須具有真實(shí)性、準(zhǔn)確性和有效性。 ？ 投資者只能與一家證券公司簽訂融資融券合同，向一家證券公司融入資金和證券。 投資者在進(jìn)行融資、融券交易前，應(yīng)與證券公司簽訂載入中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)規(guī)定的必備條款的融資融券合同，明確約定下列事項(xiàng)： ①融資、融券的額度、期限、利率（費(fèi)率）、利息（費(fèi)用）的計(jì)算方式； ②保證金比例、維持擔(dān)保比例、可充抵保證金的證券的種類及折算率、擔(dān)保債權(quán)范圍； ③追加保證金的通知方式、追加保證金的期限； ④客戶清償債務(wù)的方式及證券公司對(duì)擔(dān)保物的處分權(quán)利； ⑤融資買入證券和融券賣出證券的權(quán)利處理； ⑥其他有關(guān)事項(xiàng)。 ？擔(dān)保物包括哪些？如何提交？ 投資者進(jìn)行融資融券交易之前需要提交擔(dān)保物。 擔(dān)保物包括現(xiàn)金和擔(dān)保證券。投資者提交的擔(dān)保證券應(yīng)當(dāng)符合證券交易所和所屬證券公司的規(guī)定。一是投資者提交的擔(dān)保證券應(yīng)當(dāng)是融資融券標(biāo)的證券和證券所規(guī)定的其他可以充抵保證金的證券。二是投資者通過上海普通證券賬戶持有的深圳市場(chǎng)發(fā)行上海市場(chǎng)配售股份劃轉(zhuǎn)到深圳普通證券賬戶后，方可作為融資融券交易的擔(dān)保物；投資者通過深圳普通證券賬戶持有的上海市場(chǎng)發(fā)行深圳市場(chǎng)配售股份劃轉(zhuǎn)到上海普通證券賬戶后，方可作為融資融券交易的擔(dān)保物。 投資者可以委托證券公司，由證券公司向證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)發(fā)出擔(dān)保證券提交的證券劃轉(zhuǎn)指令。證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)根據(jù)證券公司指令，于日終記減投資者普通證券賬戶，記增證券公司客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶，并相應(yīng)維護(hù)投資者信用證券賬戶的明細(xì)數(shù)據(jù)。13 / 13
環(huán)評(píng)公示相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號(hào)-1