【正文】 138534)收到互換本金和利息借：銀行存款——人民幣 1080519 貸：應(yīng)收互換款——人民幣 1038961 應(yīng)收互換利息——人民幣 415585）支付互換本金和利息。借：應(yīng)付互換款 1000000應(yīng)付互換利息 40000 貸：銀行存款 10400006）歸還美元借款。借：短期借款——人民幣 1080519 貸：銀行存款——人民幣 1080519　　除利息費(fèi)用40000美元外，Ｂ公司共實(shí)現(xiàn)收益39494美元。其他分析略。第二種情況，Ｂ公司的固定利率為５％。（1）A公司會(huì)計(jì)處理1）互換本金，交手續(xù)費(fèi)。借：銀行存款——美元 $1000000＝￥7800000 貸：短期借款——美元 $1000000＝￥7800000借：應(yīng)收互換款——美元 $1000000＝￥7800000 財(cái)務(wù)費(fèi)用——互換損益 200000 貸：應(yīng)付互換款 8000000借：財(cái)務(wù)費(fèi)用——互換手續(xù)費(fèi) 　 12000 貸：銀行存款 120002）互換利息。借：財(cái)務(wù)費(fèi)用——利息支出 400000 貸：應(yīng)付互換利息 400000借：應(yīng)收互換利息——美元 312000 貸：短期借款——美元 3120003）登記匯率變動(dòng)形成的互換損益。（）*1000000=100000（元）（）*40000=4000（元）借：財(cái)務(wù)費(fèi)用——互換損益 　 104000 貸：應(yīng)收互換款——美元 　 100000 應(yīng)收互換利息——美元 　 40004)收到互換本金和利息借：銀行存款——美元 　 $1040000 ＝￥8008000 貸：應(yīng)收互換款——美元 $1000000 ＝￥7700000 應(yīng)收互換利息——美元 $40000 ＝￥3080005）支付互換本金和利息.借：應(yīng)付互換款 8000000應(yīng)付互換利息 400000 貸：銀行存款 84000006）歸還美元借款借：短期借款——美元 $1040000 ＝￥8008000 貸：銀行存款——美元 $1040000＝￥8008000除利息費(fèi)用400000元外，共造成損失：316000元，其他分析略。（2）B公司會(huì)計(jì)處理。1）互換本息。借：銀行存款——人民幣 1025641 貸：短期借款——人民幣 　 1025641借：應(yīng)收互換款——人民幣 1025641 貸：應(yīng)付互換款 1000000財(cái)務(wù)費(fèi)用——互換損益　 256412）互換利息。借：財(cái)務(wù)費(fèi)用——利息支出 　 40000 貸：應(yīng)付互換利息 40000借：應(yīng)收互換利息——人民幣 51282 貸：短期借款——人民幣 512823）登記匯率變動(dòng)形成的互換損益。8000000/（元）400000/（元）貸：應(yīng)收互換款——人民幣 13320 應(yīng)收互換利息——人民幣 　 666借：財(cái)務(wù)費(fèi)用——互換損益 139864)收到互換本金和利息借：銀行存款——人民幣 1090909 貸：應(yīng)收互換款——人民幣 1038961 應(yīng)收互換利息——人民幣 519485）支付互換本金和利息借：應(yīng)付互換款 1000000應(yīng)付互換利息 　 40000 貸：銀行存款 10400006）歸還美元借款借：短期借款——人民幣 1090909 貸：銀行存款——人民幣 1090909除利息費(fèi)用40000美元外，共實(shí)現(xiàn)收益39627美元。其他分析略。本題為現(xiàn)金流量套期。由于題目中沒有給期權(quán)的公允價(jià)值信息，只考慮期權(quán)的內(nèi)在價(jià)值。第一種情況。借：套期工具——購(gòu)進(jìn)期權(quán) 50000 貸：銀行存款 50000第一個(gè)月，股票市場(chǎng)價(jià)格小于期權(quán)價(jià)格，期權(quán)內(nèi)在價(jià)值=0借：資本公積——其他資本公積（套期工具價(jià)值變動(dòng)） 50000 貸：套期工具——購(gòu)進(jìn)期權(quán) 50000第二個(gè)月，股票市場(chǎng)價(jià)格高于期權(quán)價(jià)格3元，期權(quán)內(nèi)在價(jià)值=30000（元）借：套期工具——購(gòu)進(jìn)期權(quán) 30000貸：資本公積——其他資本公積（套期工具價(jià)值變動(dòng)） 30000借：交易性金融資產(chǎn) 1300000 貸：銀行存款 1000000 套期工具——購(gòu)進(jìn)期權(quán) 30000第二種情況：借：套期工具——購(gòu)進(jìn)期權(quán) 50000 貸：銀行存款 50000第一個(gè)月，股票市場(chǎng)價(jià)格高于期權(quán)價(jià)格1元，期權(quán)內(nèi)在價(jià)值=10000（元）借：資本公積——其他資本公積（套期工具價(jià)值變動(dòng)） 40000 貸：套期工具——購(gòu)進(jìn)期權(quán) 40000第二個(gè)月，股票市場(chǎng)價(jià)格小于期權(quán)價(jià)格，期權(quán)內(nèi)在價(jià)值=0借：資本公積——其他資本公積（套期工具價(jià)值變動(dòng)） 10000 貸：套期工具——購(gòu)進(jìn)期權(quán) 10000借：套期收益 50000 貸：資本公積——其他資本公積（套期工具價(jià)值變動(dòng)） 50000 設(shè)公司股票發(fā)行日即為公司債券到期日?！　∽鲇?jì)算如下表：計(jì)算項(xiàng)目計(jì)算數(shù)額（元）折現(xiàn)系數(shù)（9%）折現(xiàn)額（元）本金的現(xiàn)值1000000 772183 利息的現(xiàn)值40000 101252 負(fù)債部分總額873435 權(quán)益（扣減額）276565 債券發(fā)行人收入1150000 （1）發(fā)行債券。借：銀行存款 1150000應(yīng)付債券——利息調(diào)整 126565 貸：應(yīng)付債券——面值 1000000 資本公積——其他資本公積（股份轉(zhuǎn)換權(quán)） 　 276565（2）第一年12月31日計(jì)提和實(shí)際支付利息。應(yīng)計(jì)利息總額=（1000000126565）9%=78609（元）由于該債券為設(shè)備建設(shè)的專項(xiàng)借款，假設(shè)不存在余款投資收益，第一年的利息費(fèi)用應(yīng)全部資本化。借：在建工程 78609 貸：應(yīng)付利息 40000 應(yīng)付債券——利息調(diào)整 38609（3）第二年12月31日。利息費(fèi)用=（1000000126565+38609）9%=82084（元）由于第二年設(shè)備建設(shè)已竣工，利息費(fèi)用應(yīng)全部費(fèi)用化。借：財(cái)務(wù)費(fèi)用 82084 貸：應(yīng)付利息 40000 應(yīng)付債券——利息調(diào)整 42084（4）第三年12月31日。利息費(fèi)用=（1000000126565+38609+42084）9%=85872借：財(cái)務(wù)費(fèi)用 85872 貸：應(yīng)付利息 40000 應(yīng)付債券——利息調(diào)整 45872借：應(yīng)付債券——面值 1000000 貸：銀行存款 1000000（5）若持有者全部認(rèn)購(gòu)股票借：銀行存款 500000 資本公積——其他資本公積（股份轉(zhuǎn)換權(quán)） 276565 貸：股本 100000 資本公積——股本溢價(jià) 676565（6）若持有者沒有認(rèn)購(gòu)股票，則：借：財(cái)務(wù)費(fèi)用 276565 資本公積——其他資本公積（股份轉(zhuǎn)換權(quán)） 276565由于題目中沒有給出期權(quán)在授予日的公允價(jià)值，只考慮期權(quán)的內(nèi)在價(jià)值。每份期權(quán)內(nèi)在價(jià)值為2元。第一種情況：兩年的費(fèi)用均為：5000002/2=500000（元）（1）2007年12月31日。借：管理費(fèi)用 500000 貸：資本公積——其他資本公積 500000（2）2008年12月31日。