【正文】 年份項(xiàng)目第一年第二年第三年第四年第五年銷(xiāo)售量（萬(wàn)件）單價(jià)（元）350350350350350銷(xiāo)售額（萬(wàn)元）1050012250140002030019250注：?jiǎn)蝺r(jià)由單位生產(chǎn)成本和一定的目標(biāo)利潤(rùn)率確定。直接生產(chǎn)成本核算表名 稱(chēng)數(shù)量(萬(wàn)件)單價(jià)(元/件)費(fèi)用(萬(wàn)元)提示板50301500井壁固定件10050500轉(zhuǎn)掛件100202000主氣壓桿200204000保護(hù)罩50301500304不銹鋼70402800彈簧300103000氣撐100202000水電其他900合計(jì)20000預(yù)計(jì)單位直接生產(chǎn)成本＝生產(chǎn)總費(fèi)用／合成數(shù)量注：以上數(shù)據(jù)根據(jù)實(shí)際合成實(shí)驗(yàn)所得?？紤]到實(shí)際生產(chǎn)與實(shí)驗(yàn)合成有所偏差。故制成， 單位產(chǎn)品生產(chǎn)成本預(yù)算表　?。▎挝唬涸?件）　　　　項(xiàng)目產(chǎn)品直接材料直接人工制造費(fèi)用合計(jì)單位生產(chǎn)成本2002020240資產(chǎn)負(fù)債表 　　　　　　　　 單位：萬(wàn)元資產(chǎn)第一年第二年第三年第四年第五年負(fù)債及權(quán)益第一年第二年第三年第四年第五年流動(dòng)資產(chǎn):流動(dòng)負(fù)債:貨幣資金應(yīng)付帳款應(yīng)收帳款短期借款 減:壞帳準(zhǔn)備負(fù)債合計(jì)應(yīng)收帳款凈額存貨流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)固定資產(chǎn):固定資產(chǎn)原價(jià)減:累計(jì)折舊所有者權(quán)益:固定資產(chǎn)凈值實(shí)收資本無(wú)形資產(chǎn):盈余公積　減:累計(jì)攤銷(xiāo)未分配利潤(rùn)無(wú)形資產(chǎn)凈值所有者權(quán)益合計(jì)資產(chǎn)合計(jì)負(fù)債及權(quán)益合計(jì)注：應(yīng)收帳款為當(dāng)季銷(xiāo)售收入20%，其中80%當(dāng)季收回，剩余20%下季收回，%計(jì)提存貨控制采用先進(jìn)先出法，期末存貨估計(jì)按下期銷(xiāo)售收入的10%提取；房屋及機(jī)器設(shè)備估計(jì)使用壽命10年，期末殘值60萬(wàn)元，按直線(xiàn)折舊法計(jì)算應(yīng)付帳款按當(dāng)季材料采購(gòu)額的50%提，下季付款。 現(xiàn)金流量表 單位：萬(wàn)元 項(xiàng) 目第一年第二年第三年第四年第五年一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量: 銷(xiāo)售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金 現(xiàn)金流入小計(jì) 購(gòu)買(mǎi)商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金 經(jīng)營(yíng)租賃所支付的現(xiàn)金 支付給職工的現(xiàn)金 支付的所得稅 支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 現(xiàn)金流出小計(jì) 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~ 二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 購(gòu)建固定資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~ 三、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 吸收權(quán)益性投資所收到的現(xiàn)金 借款所收到的現(xiàn)金 現(xiàn)金流入小計(jì) 償還借款所支付的現(xiàn)金 分配股利所支付的現(xiàn)金 償付利息所支付的現(xiàn)金 現(xiàn)金流出小計(jì) 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~ 四、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額 64根據(jù)銷(xiāo)售預(yù)測(cè)及成本費(fèi)用預(yù)算表編制預(yù)測(cè)利潤(rùn)表：利　潤(rùn) 表表3. 單位：萬(wàn)元第一年第二年第三年第四年第五年2210．003637．50 減： 主營(yíng)業(yè)務(wù)成本1111．042119．294530．543136．544242．54主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加121．50321．875523．60654．20二. 主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)98．50180．25291．00 減：營(yíng)業(yè)費(fèi)用 管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用 減：所得稅注：由于行業(yè)特殊性，本產(chǎn)品研發(fā)費(fèi)用、銷(xiāo)售費(fèi)用（包括贈(zèng)送產(chǎn)品和建立銷(xiāo)售網(wǎng)絡(luò)）較高%估算，因?yàn)樵撈髽I(yè)為生產(chǎn)型企業(yè)，其主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加主要為以增值稅為基準(zhǔn)的城建稅和教育費(fèi)附加。11 風(fēng)險(xiǎn)分析與退出策略：近年來(lái)，隨著城市化的發(fā)展，人口迅速涌入城市，城市科學(xué)的規(guī)劃和排水給人們帶來(lái)了巨大方便。同時(shí)，城市道路隱患也在日益增多。每年因?yàn)榫w缺失造成的經(jīng)濟(jì)損失，人員傷亡不可計(jì)數(shù)。一方面分布廣泛的井蓋給監(jiān)管帶來(lái)難度，另一方面城市內(nèi)澇和極端天氣也給井蓋的看護(hù)帶來(lái)前所未有的挑戰(zhàn)。另外井蓋失竊更加重了這個(gè)現(xiàn)象。與此同時(shí)市場(chǎng)就期待一個(gè)多功能易監(jiān)管的井蓋的出現(xiàn)，這正是路井提示保護(hù)器，它為城市撐起了一把保護(hù)傘，讓井蓋不再是一個(gè)人在戰(zhàn)斗，它的耐腐蝕性，防偷防盜功能，非一般的安全性適現(xiàn)代城市的發(fā)展需要，市場(chǎng)前景廣闊。擺在公司面前的是一個(gè)前所未有的機(jī)遇，試想一下中國(guó)有多少人，有多少地下道，有多少地方需要井蓋保護(hù)，這是多么誘人的的一塊市場(chǎng)蛋糕啊。依靠本產(chǎn)品特有的優(yōu)勢(shì)，以及幾乎空白的市場(chǎng)，只要打開(kāi)銷(xiāo)售渠道，將產(chǎn)品推了出去，就會(huì)收到很好的市場(chǎng)反響，占領(lǐng)公共領(lǐng)域市場(chǎng)指日可待。這是一個(gè)機(jī)遇，同時(shí)對(duì)于我們也是一個(gè)挑戰(zhàn)。:l 廠址選擇風(fēng)險(xiǎn)。由于廠址選擇不恰當(dāng)造成的民事糾紛以及經(jīng)濟(jì)損失。應(yīng)對(duì)這一風(fēng)險(xiǎn)，首先前期選址就要慎重，若已經(jīng)不可挽回，則盡快補(bǔ)救，將風(fēng)險(xiǎn)降到最低。l 人事流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。管理或技術(shù)人員的流失或變動(dòng)，對(duì)于這個(gè)問(wèn)題，剛開(kāi)始就簽訂合法勞動(dòng)合同，避免重要人員變動(dòng)。對(duì)于普通工人，應(yīng)該人性化管理，關(guān)注他們生活，提供一個(gè)較好環(huán)境，留住他們，愉快地工作，必要時(shí)向社會(huì)招募人才，一切為了內(nèi)部的穩(wěn)定與團(tuán)結(jié)。l 資金缺失風(fēng)險(xiǎn)。公司財(cái)務(wù)來(lái)源應(yīng)該多元化，既有私人投資也有銀行借貸，私人投資也應(yīng)該多人組成，避免一人撤資帶來(lái)的破產(chǎn)。前期投入不宜過(guò)大，觀察市場(chǎng)，三思而后行，必要時(shí)向政府求助，爭(zhēng)取資金援助，或者再次借貸。l 產(chǎn)品銷(xiāo)售環(huán)節(jié)風(fēng)險(xiǎn)。打不開(kāi)銷(xiāo)售網(wǎng)絡(luò)，這只有獲得銷(xiāo)售人才運(yùn)用市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)專(zhuān)業(yè)知識(shí)打開(kāi)市場(chǎng)，最好能和一些地方政府打好關(guān)系。l 產(chǎn)品售后風(fēng)險(xiǎn)?？赡墚a(chǎn)品純?cè)谛┰S問(wèn)題，應(yīng)對(duì)措施為建立一只專(zhuān)業(yè)售后團(tuán)隊(duì)，解決售后服務(wù)問(wèn)題，生產(chǎn)過(guò)程中也必須得質(zhì)量第一l 公司運(yùn)營(yíng)法律糾紛風(fēng)險(xiǎn)。請(qǐng)專(zhuān)業(yè)法律顧問(wèn)，規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。l 產(chǎn)品單一風(fēng)險(xiǎn)。盡快尋找替代或多元公共設(shè)施產(chǎn)品，從多方位多角度占領(lǐng)市場(chǎng)。:在公司成立，工廠開(kāi)辦，生產(chǎn)運(yùn)營(yíng)等方面都有可能出現(xiàn)無(wú)法預(yù)想的問(wèn)題，有時(shí)是難以彌補(bǔ)的，不得已只有退出，但何時(shí)退，怎樣退，這是一個(gè)問(wèn)題。作為一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)投資家，必須得做好退出的準(zhǔn)備，退出在降低損失的情況下，轉(zhuǎn)向下一個(gè)更好的投資項(xiàng)目。雖然本公司從事交通建設(shè)設(shè)施制造，市場(chǎng)巨大，但還是要有所考慮，做好退出策略。退出方式比較:　l 股權(quán)轉(zhuǎn)讓。由于中國(guó)特殊的政策環(huán)境限制，風(fēng)險(xiǎn)投資公司通過(guò)股權(quán)轉(zhuǎn)讓的方式實(shí)現(xiàn)退出應(yīng)該具有實(shí)際意義，這類(lèi)產(chǎn)權(quán)交易模式比較適合企業(yè)所處行業(yè)比較朝陽(yáng)、企業(yè)成長(zhǎng)性較好且具有一定盈利規(guī)模。但因種種原因不夠上市要求和條件、或在二年之內(nèi)無(wú)法盡快上市的被投資企業(yè)。有越來(lái)越多的國(guó)際戰(zhàn)略投資人和上市公司愿意收購(gòu)中國(guó)境內(nèi)的企業(yè)，無(wú)論是以?xún)?nèi)資方式還是外資方式的股權(quán)都可以通過(guò)這種方式變現(xiàn)。如被A股公司收購(gòu)，最好是現(xiàn)金方式，如被境外上市公司收購(gòu)，可以是現(xiàn)金與股票的組合。l 回購(gòu)。包括管理層回購(gòu)(MBO)和員工回購(gòu)(EBO)。在接受風(fēng)險(xiǎn)投資之后的企業(yè)成長(zhǎng)到一定規(guī)模后，回購(gòu)將是早期風(fēng)險(xiǎn)投資退出的一種選擇。同時(shí)，由于目前國(guó)內(nèi)通過(guò)信托等方式融資渠道的拓寬，在不涉及國(guó)有資產(chǎn)前提基礎(chǔ)上的回購(gòu)將越來(lái)越盛行。l 破產(chǎn)清算?！∑飘a(chǎn)清算是在風(fēng)險(xiǎn)投資不成功或風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)成長(zhǎng)緩慢、未來(lái)收益前景不佳的情況下所采取的一種退出方式。雖然以清算方式退出一般會(huì)帶來(lái)部分損失，但也是明智之舉的，因?yàn)橥对诓涣计髽I(yè)中的資金存在一定的機(jī)會(huì)成本，與其被套牢而不能發(fā)揮作用，倒不如及時(shí)收回資金投入到下一個(gè)更有希望的項(xiàng)目中去。據(jù)統(tǒng)計(jì)，美國(guó)由創(chuàng)業(yè)資本所支持的企業(yè)，有20％～30％完全失敗，約60％受到挫折，只有5％～10％的創(chuàng)業(yè)企業(yè)可以獲得成功。當(dāng)某一項(xiàng)目面臨失敗或缺少足夠的成長(zhǎng)性時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)投資家應(yīng)拿出壯士斷腕的勇氣。果斷地抽出資金，轉(zhuǎn)向投入預(yù)期回報(bào)更高的標(biāo)的之中，尋求更好的獲利機(jī)會(huì)。在很多時(shí)候采用清算公司的方法雖是迫不得已，卻是避免深陷泥潭的最佳選擇。綜上所述，風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)在考慮退出方案的時(shí)候，一定要明確公司的目標(biāo)，結(jié)合中國(guó)的實(shí)際法律和監(jiān)管環(huán)境，結(jié)合我公司具體情況，在專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)的幫助下設(shè)計(jì)并執(zhí)行相應(yīng)的退出方案。退出方式選擇:結(jié)合本公司具體情況，從事的是制造業(yè)，最佳方式是破產(chǎn)清算，風(fēng)險(xiǎn)投資家應(yīng)拿出壯士斷腕的勇氣。果斷地抽出資金，轉(zhuǎn)向投入預(yù)期回報(bào)更高的標(biāo)的之中，尋求更好的獲利機(jī)會(huì)。在很多時(shí)候采用清算公司的方法雖是迫不得已，卻是避免深陷泥潭的最佳選擇。12 附錄現(xiàn)有研究基礎(chǔ)“全自動(dòng)路井提示保護(hù)器”是沈陽(yáng)的張連斌先生通過(guò)市場(chǎng)調(diào)查和技術(shù)分析，提出本產(chǎn)品的構(gòu)想，然后將產(chǎn)品構(gòu)想創(chuàng)意與消費(fèi)者的需求相結(jié)合，從而編制設(shè)計(jì)任務(wù)書(shū)，確定了產(chǎn)品的最佳總體設(shè)計(jì)方案。該方案介紹了產(chǎn)品設(shè)計(jì)依據(jù)、產(chǎn)品用途及使用范圍，確定了基本參數(shù)、主要技術(shù)性能指標(biāo)，介紹產(chǎn)品工作原理，提出系統(tǒng)標(biāo)準(zhǔn)化綜合要求、關(guān)鍵技術(shù)解決辦法，對(duì)關(guān)鍵元器件、特殊材料資源分析、新產(chǎn)品設(shè)計(jì)方案進(jìn)行分析比較，運(yùn)用價(jià)值工程，研究確定產(chǎn)品的合理性能（包括消除剩余功能）。通過(guò)對(duì)產(chǎn)品的不同結(jié)構(gòu)原理和系統(tǒng)的比較分析，從中選出最佳方案，讓上級(jí)對(duì)設(shè)計(jì)任務(wù)書(shū)提出改進(jìn)性和推薦性意見(jiàn)，經(jīng)上級(jí)批準(zhǔn)后，作為我們新產(chǎn)品技術(shù)設(shè)計(jì)的依據(jù)。在初步設(shè)計(jì)的基礎(chǔ)上完成設(shè)計(jì)過(guò)程中必須的試驗(yàn)研究（新原理結(jié)構(gòu)、材料元件工藝的功能或模具試驗(yàn)），寫(xiě)出試驗(yàn)研究大綱和研究試驗(yàn)報(bào)告，作出產(chǎn)品設(shè)計(jì)計(jì)算書(shū)，畫(huà)出產(chǎn)品總體尺寸圖和產(chǎn)品主要零部件圖，并校準(zhǔn)。運(yùn)用價(jià)值工程，對(duì)產(chǎn)品中造價(jià)高、結(jié)構(gòu)復(fù)雜、體積笨重、數(shù)量多的主要零部件的選擇方案進(jìn)行成本與功能關(guān)系分析，然后編制技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析報(bào)告；繪出各種系統(tǒng)原理圖；列出特殊元件、外購(gòu)件、材料清單；對(duì)技術(shù)任務(wù)書(shū)的某些內(nèi)容進(jìn)行審查和修正；對(duì)產(chǎn)品進(jìn)行可靠性、可維修性分析。之后在技術(shù)設(shè)計(jì)的基礎(chǔ)上完成供試制（生產(chǎn)）及隨機(jī)出廠用的全部工作圖樣和設(shè)計(jì)文件，嚴(yán)格遵守有關(guān)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)程和指導(dǎo)性文件的規(guī)定，設(shè)計(jì)繪制各項(xiàng)產(chǎn)品工作圖，并獲得了國(guó)家專(zhuān)利，得到各媒體的關(guān)注與大力支持。目前我們已經(jīng)通過(guò)了樣品試制階段和評(píng)價(jià)鑒定階段，對(duì)該產(chǎn)品在技術(shù)上和經(jīng)濟(jì)上做出全面評(píng)價(jià)，得出肯定性結(jié)論，完成全部工作圖設(shè)計(jì)和各種零部件的設(shè)計(jì)要求，并在部分道路完成實(shí)施，準(zhǔn)備正式投入市場(chǎng)大量生產(chǎn)與銷(xiāo)售。 產(chǎn)品反響 全自動(dòng)路井保護(hù)器為城市撐起了保護(hù)傘。全自動(dòng)路井保護(hù)器正式問(wèn)世，張先生向大眾做了詳細(xì)的介紹，介紹如下，該裝置由井壁固定件、提示板、轉(zhuǎn)掛件、主氣壓桿和保護(hù)罩等相關(guān)配件組成，可在路井井蓋遺失或損壞脫落時(shí)自動(dòng)彈起提示板，開(kāi)啟承重裝置保護(hù)，完全杜絕了因井蓋缺失造成的人員傷害及損害車(chē)輛的不良后果。 政府居民通過(guò)介紹，充分了解了”全自動(dòng)路井保護(hù)器”的功能作用，并獲得了社會(huì)的廣泛認(rèn)可。居民反映強(qiáng)烈，希望有關(guān)政府部門(mén)馬上采取此方式，讓社會(huì)更加安全健康。社會(huì)各界好評(píng)如潮，安裝愿望強(qiáng)烈?！　〈藢?zhuān)利并且得到了專(zhuān)業(yè)人士的好評(píng)，他們認(rèn)為，該全自動(dòng)路井提示保護(hù)器不同于安全網(wǎng)等路井同類(lèi)產(chǎn)品，不僅能防止人員掉落入井中，其對(duì)來(lái)往車(chē)輛的安全行駛具有較大安全作用，造價(jià)低，安全牢固、耐腐蝕且不影響井下維修等各項(xiàng)作業(yè)。據(jù)調(diào)查，其承重不低于2噸，對(duì)車(chē)輛提示有效距離200米，可杜絕車(chē)輛事故發(fā)生。其批量生產(chǎn)能大幅降低成本，在全國(guó)大范圍推廣對(duì)人們生命財(cái)產(chǎn)安全具有深遠(yuǎn)意義。隨著道路安全的不斷提升，相關(guān)部門(mén)對(duì)道路安全的重視日益加強(qiáng)，全自動(dòng)路井提示保護(hù)器正引發(fā)各地市政配套設(shè)施市場(chǎng)的強(qiáng)烈關(guān)注?！∧壳埃撗b置在沈陽(yáng)部分市區(qū)道路已經(jīng)實(shí)施，極大促進(jìn)了道路安全。此外，張連斌先生也表示，希望攜手有志人士及合作廠商，在全國(guó)范圍內(nèi)共同推廣該全自動(dòng)路徑提示保護(hù)器，助力城市道路安全，保護(hù)人們生命財(cái)產(chǎn)安全，一起為國(guó)家城市化推進(jìn)做出自己的貢獻(xiàn)。 全自動(dòng)路井保護(hù)器，我們的保護(hù)傘，居民安心，國(guó)家順心。