【正文】 100% 資產(chǎn)平均總額上式中，因?yàn)閮衾麧?rùn)為時(shí)期數(shù)，資產(chǎn)總額為時(shí)點(diǎn)數(shù)，因此資產(chǎn)總額必須用平均數(shù)?？傎Y產(chǎn)利潤(rùn)率是一個(gè)綜合性很強(qiáng)的比率指標(biāo)，企業(yè)加速資金周轉(zhuǎn)，提高利潤(rùn)水平，都會(huì)體現(xiàn)出來。比率越高，表明資產(chǎn)利用的效率越好，整個(gè)企業(yè)盈利能力越強(qiáng)，經(jīng)營(yíng)管理水平越高。假設(shè)，該企業(yè)的總資產(chǎn)利潤(rùn)率計(jì)算如下：46002000年總資產(chǎn)利潤(rùn)率= 100%=20% （23 000+22 900）/2 28201999年總資產(chǎn)利潤(rùn)率= 100%=% （20 000+23 000）/2可見，該企業(yè)2000年資產(chǎn)綜合利用效率比1999年好，主要原因是提高了利潤(rùn)水平?？梢赃M(jìn)一步與本企業(yè)計(jì)劃、前期比較，也可與本行業(yè)先進(jìn)水平比較，還可和借貸市場(chǎng)比率比較，分析企業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)及形成差異的原因。權(quán)益利潤(rùn)率。權(quán)益利潤(rùn)率，又稱凈資產(chǎn)利潤(rùn)率、凈資產(chǎn)收益率，是凈利潤(rùn)與平均股東權(quán)益的比率，反映投資人的收益水平。其計(jì)算公式如下： 凈利潤(rùn)權(quán)益利潤(rùn)率= 100% 平均股東權(quán)益它是從投資人角度考察企業(yè)盈利水平高低的一個(gè)比率指標(biāo)，該比率越高，說明投資人的收益越高。假設(shè)，該企業(yè)的權(quán)益利潤(rùn)計(jì)算如下： 46002000年權(quán)益利潤(rùn)率= 100%=% （16 500+16 500）/2 28201999年權(quán)益利潤(rùn)率= 100%=% （14 600+16 500）/2該企業(yè)2000年權(quán)益利潤(rùn)率比1999年增加了近10個(gè)百分點(diǎn)，主要是凈利潤(rùn)增加所致。權(quán)益利潤(rùn)率具有很強(qiáng)的綜合性，它包括了總資產(chǎn)權(quán)益比率、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度、銷售利潤(rùn)率所反映的內(nèi)容。現(xiàn)金獲利指數(shù)?，F(xiàn)金獲利指數(shù)是凈利潤(rùn)與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量比率，反映盈利的質(zhì)量。其計(jì)算公式如下： 凈利潤(rùn)現(xiàn)金獲利指數(shù)= 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量它表明1元的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量有多少凈利潤(rùn)。在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量一定的情況下，現(xiàn)金獲利指數(shù)越大越好，而在凈利潤(rùn)一定的情況下，現(xiàn)金獲利指數(shù)越小越好。該企業(yè)的現(xiàn)金獲利指數(shù)計(jì)算如下：2000年現(xiàn)金獲利指數(shù)=4600/5050=1999年現(xiàn)金獲利指數(shù)=2820/520=該企業(yè)2000年比1999年的利潤(rùn)增長(zhǎng)不到1倍，而經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的凈現(xiàn)金流量增加了近10倍，使現(xiàn)金獲利指數(shù)大大降低，應(yīng)該說是盈利質(zhì)量提高一個(gè)表現(xiàn)，表現(xiàn)了企業(yè)的凈利潤(rùn)有更多的現(xiàn)金流入。營(yíng)運(yùn)能力是指通過企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)資金周轉(zhuǎn)速度的有關(guān)指標(biāo)所反映出來的企業(yè)資金利用效率，它表明企業(yè)管理人員運(yùn)用資金的能力。通常來說，資金周轉(zhuǎn)得越快，反映資金利用效率越高，企業(yè)的管理水平也就越好。營(yíng)運(yùn)能力分析的有關(guān)比率指標(biāo)一般有：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率等。下面逐一介紹。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率是指賒銷收入凈額與應(yīng)收賬款（凈額）平均余額的比率，反映企業(yè)收回賒銷賬款的能力。它有兩種表示方法，一種是應(yīng)收賬款在一定時(shí)期內(nèi)（通常一年）的周轉(zhuǎn)次數(shù)，另一種是應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)，即應(yīng)收賬款賬齡。其計(jì)算公式如下：賒銷收入凈額應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)= 應(yīng)收賬款平均余額 應(yīng)收賬款平均余額計(jì)算期天數(shù)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)= 賒銷收入凈額 計(jì)算期天數(shù)=應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)上式中，賒銷收入凈額=銷售收入凈額現(xiàn)銷收入凈額。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)越多，表明應(yīng)收賬款回收速度越快，企業(yè)管理工作效率越高。這不僅有利于企業(yè)及時(shí)收回貨款，減少或避免發(fā)生環(huán)賬損失的可能性，而且有利于提高企業(yè)短期債務(wù)的償還能力。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)越少，反映應(yīng)收賬款變現(xiàn)的速度越快，企業(yè)資金被外單位占用的時(shí)間越短。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)速度，不僅反映企業(yè)的營(yíng)運(yùn)能力，其變現(xiàn)速度和變現(xiàn)程度還是企業(yè)流動(dòng)比率的重要補(bǔ)充。通過應(yīng)收賬款賬齡指標(biāo)，與原定的賒銷期限對(duì)比，還可以評(píng)價(jià)購買單位的信用程度。假定2000年和1999年度銷售收入中賒銷收入占30%，1999年初應(yīng)收賬款為1200千元，該企業(yè)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率計(jì)算如下：250030%2000年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率= = （1300+1100）/2 200030%1999年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率= = （1200+1300）/2該企業(yè)2000年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率比1999年有所改善，周轉(zhuǎn)次數(shù)快了將近2次，這不僅說明企業(yè)的營(yíng)運(yùn)能力增強(qiáng)了，而且對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)的變現(xiàn)能力和周轉(zhuǎn)速度也會(huì)起到促進(jìn)作用。分析企業(yè)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)情況的好壞，應(yīng)當(dāng)結(jié)合企業(yè)所售商品的種類、各地商業(yè)往來慣例、企業(yè)信用政策以及行業(yè)平均水平進(jìn)行綜合考慮。存貨周轉(zhuǎn)率。存貨周轉(zhuǎn)率是一定時(shí)期主營(yíng)業(yè)務(wù)成本與平均存貨的比率，衡量企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)各個(gè)環(huán)節(jié)中存貨運(yùn)營(yíng)效率，同樣可以用周轉(zhuǎn)次數(shù)和周轉(zhuǎn)天數(shù)表示。其計(jì)算公式如下： 主營(yíng)業(yè)務(wù)成本存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)= 存貨平均余額 計(jì)算期天數(shù)存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)= 存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)存貨周轉(zhuǎn)率可用于測(cè)定企業(yè)存貨的變現(xiàn)速度，反映企業(yè)的銷售能力的評(píng)估。存貨周轉(zhuǎn)率越高，存貨占用水平越低，則存貨積壓的風(fēng)險(xiǎn)越小，企業(yè)的變現(xiàn)能力及資金使效率也就越好，表明企業(yè)的短期償債能力越強(qiáng)。假定1999年初存貨為4000千元，該企業(yè)存貨周轉(zhuǎn)率計(jì)算如下： 13002000年存貨周轉(zhuǎn)率= = （5200+800）/2 12 2001999年存貨周轉(zhuǎn)率= = （4000+5200）該企業(yè)2000年的存貨周轉(zhuǎn)率比1999年慢，反映該企業(yè)存貨管理效率下降，原因可能是2000年存貨增長(zhǎng)幅度過大。應(yīng)進(jìn)一步分析其原因，提高存貨的管理水平。在制造業(yè)，為了時(shí)一步分析供、產(chǎn)、銷的管理水平，一般還應(yīng)計(jì)算材料周轉(zhuǎn)率、在產(chǎn)品周轉(zhuǎn)率、產(chǎn)成品周轉(zhuǎn)率。流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是銷售收入與流動(dòng)資產(chǎn)平均余額的比率，反映全部流動(dòng)資產(chǎn)的利用效率，同樣可以用周轉(zhuǎn)次數(shù)和周轉(zhuǎn)天數(shù)表示。其計(jì)算公式如下： 銷售收入凈額流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)= 存貨平均余額 計(jì)算期天數(shù)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)= 存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是分析流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)情況的一個(gè)綜合指標(biāo)。流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)越快。相當(dāng)節(jié)約流動(dòng)資產(chǎn)，增強(qiáng)了企業(yè)盈利能力；若周轉(zhuǎn)速度慢，為維持正常經(jīng)營(yíng)，企業(yè)必須投入更多的資源，資金使用效率低，也降低了企業(yè)盈利能力。假定1999年初流動(dòng)資產(chǎn)為7000千元，該流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率計(jì)算如下： 250002000年總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率= = （23 000+22 900）/2 20 0001999年總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率= = （20 000+23 000）/2該企業(yè)全部資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率2000年比1999年略有加快，主要原因可能是增加銷售收入所致。通過對(duì)該企業(yè)有關(guān)主要比率指標(biāo)的分析，可初步判斷其償債能力比較強(qiáng)，盈利能力、營(yíng)運(yùn)能力都在朝好的方向發(fā)展，盈利質(zhì)量也大大提高。不過，由于對(duì)企業(yè)缺乏全面的了解及比率指標(biāo)本身的局限性，根據(jù)以上分析仍不可能對(duì)該企業(yè)進(jìn)行實(shí)質(zhì)的反握。推理分析。這是運(yùn)用邏輯推理，根據(jù)事物的內(nèi)在聯(lián)系和相互依存關(guān)系，將會(huì)計(jì)資料提供的數(shù)據(jù)，結(jié)合財(cái)務(wù)活動(dòng)規(guī)律，綜合對(duì)照進(jìn)行推理判斷的一種分析方式。在實(shí)際工作中，一般應(yīng)用于企業(yè)資產(chǎn)變動(dòng)與負(fù)債及所有者權(quán)益變動(dòng)平衡關(guān)系的分析。例如，貨幣資金的加速周轉(zhuǎn)必然引起存貨周轉(zhuǎn)率的提高和生產(chǎn)或銷售數(shù)量的相應(yīng)增加，最后表現(xiàn)為企業(yè)經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)的實(shí)現(xiàn)。若加速周轉(zhuǎn)的貨幣資金，并沒有最終表現(xiàn)為生產(chǎn)或銷售成果，而只是應(yīng)收應(yīng)付款項(xiàng)的增減變動(dòng)即有可能是將企業(yè)的資金運(yùn)用到賬外經(jīng)營(yíng)或賬外往來，就可以順藤摸瓜，重點(diǎn)檢查往來賬項(xiàng)，弄清問題。同樣道理，企業(yè)流動(dòng)資金周轉(zhuǎn)次數(shù)加快，必然反映出良好的財(cái)務(wù)狀況及較好的經(jīng)濟(jì)效益，否則就應(yīng)對(duì)其發(fā)生的生產(chǎn)成本或結(jié)轉(zhuǎn)的產(chǎn)品銷售成本作為查賬重點(diǎn)進(jìn)行審核。又如有些外商投資企業(yè)盡管在國內(nèi)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況不好，年年“虧損”，但投資卻逐年增加，生產(chǎn)規(guī)模不斷擴(kuò)大，這顯然違背其在國內(nèi)投資的動(dòng)機(jī)和目的，通過推理分析，查賬重點(diǎn)就應(yīng)放到企業(yè)的進(jìn)口材料成本和外光彩出口產(chǎn)品價(jià)格上，注意其有無利用轉(zhuǎn)讓定價(jià)向境外轉(zhuǎn)移利潤(rùn)的問題。推理分析，不要局限于運(yùn)用賬面上的資料，還要結(jié)合利用財(cái)務(wù)指標(biāo)，實(shí)物數(shù)量變動(dòng)和有關(guān)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的原始記錄進(jìn)行分析，才能取得較好的分析效果?？刂品治?。這是根據(jù)事物之間存在的相互制約、相輔相成的必然聯(lián)系，用科學(xué)測(cè)定的數(shù)據(jù)，來驗(yàn)證賬面記錄或申報(bào)納稅資料是否正確的一種查賬方式。它是根據(jù)有關(guān)數(shù)據(jù)之間相互制約的關(guān)系，用某一可靠的數(shù)據(jù)來驗(yàn)證另一核算資料或申報(bào)資料是否正確，或以某一經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)的核算資料，來審定其他經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)的核算資料的一種檢查方法。控制分析，一般運(yùn)用于對(duì)生產(chǎn)企業(yè)的投入與產(chǎn)出、耗用與補(bǔ)償?shù)目刂品治?。例如，在檢查生產(chǎn)數(shù)量時(shí)，可以從車間領(lǐng)用的主要材料數(shù)量，按其材料利用率如出酒率、出糖率，計(jì)算出應(yīng)生產(chǎn)的產(chǎn)品數(shù)量控制數(shù)，對(duì)照賬面完工入庫的產(chǎn)品數(shù)量是否大體相同，若差距較大時(shí)，應(yīng)注意審查有無不經(jīng)過進(jìn)倉驗(yàn)收直接對(duì)外銷售而不入賬的生產(chǎn)數(shù)量。也可以從生產(chǎn)過程中副產(chǎn)品的數(shù)量或邊角廢料數(shù)量、控制換算出應(yīng)生產(chǎn)的產(chǎn)品數(shù)量。又如，根據(jù)商品流通企業(yè)的進(jìn)貨價(jià)值和出廠平均批發(fā)價(jià)差率或批零差率，結(jié)合審查購進(jìn)商品，推算出應(yīng)實(shí)現(xiàn)商品銷售收入的控制數(shù)。由于每個(gè)企業(yè)的設(shè)備狀況、生產(chǎn)能力、使用原材料的規(guī)格質(zhì)量和自然因素各有差異，因此采用控制分析時(shí)，應(yīng)注意結(jié)合平時(shí)掌握和積累的資料，從實(shí)際出發(fā)，在做好調(diào)查研究的基礎(chǔ)上科學(xué)地運(yùn)用。或者說是控制測(cè)算法?？刂茰y(cè)算法就是以測(cè)定的或可靠的數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，借以驗(yàn)證帳面記錄或申報(bào)資料是否正確的一種稅務(wù)查帳方法。（1）以產(chǎn)核銷，即以當(dāng)期某種產(chǎn)品的產(chǎn)量和結(jié)存數(shù)量測(cè)算當(dāng)期銷售數(shù)量的一種方法。測(cè)算公式為：某產(chǎn)品稅銷售的數(shù)量=期初結(jié)存數(shù)量+本期完工數(shù)量期末結(jié)存數(shù)量。（2）以耗定產(chǎn)，即以當(dāng)期材料消耗數(shù)量以及單位產(chǎn)品耗料定額來測(cè)算其產(chǎn)量的一種方法。如：某酒廠用玉米生產(chǎn)糧食白酒，當(dāng)月消耗玉米10T，出酒率一般為60%，測(cè)得該廠當(dāng)期應(yīng)生產(chǎn)糧食白酒6T（10T60%）。如測(cè)算產(chǎn)量與帳面記錄產(chǎn)量差異較大，則應(yīng)重點(diǎn)檢查企業(yè)有無將完工產(chǎn)品不通過存貨帳戶核算而直接進(jìn)行銷售，漏記產(chǎn)品銷售收入，偷漏應(yīng)納稅款的現(xiàn)象。（3）以產(chǎn)定耗，即以耗料定額和產(chǎn)量來測(cè)定材料消耗是否正常的一種查帳方法。測(cè)算公式為：應(yīng)耗材料數(shù)量=（當(dāng)期某產(chǎn)品產(chǎn)量該產(chǎn)品耗料定額）。如測(cè)定數(shù)與帳面耗以偷漏流轉(zhuǎn)稅和所得稅稅款的現(xiàn)象。采用以上方法所得到的測(cè)定結(jié)果，只能說明存在問題的可能性，不能直接作為定案依據(jù)。還必須借助其它方法，查明原因，取得可靠數(shù)據(jù)，方可定案。例如：浙江省建德市自行車零配件有限公司為增值稅一般納稅人，主要生產(chǎn)自行車零配件。2000年4月，該企業(yè)被建德市國稅局列入日常檢查對(duì)象，4月11日，稅務(wù)稽查人員對(duì)該企業(yè)1999年度增值稅繳納情況采用“以產(chǎn)計(jì)耗法”，通過對(duì)該企業(yè)生產(chǎn)投入原材料與產(chǎn)出產(chǎn)品及下腳料進(jìn)行對(duì)比分析計(jì)算，發(fā)現(xiàn)線材原料、產(chǎn)成品、下腳料三者之間并不配比且差額較大，稽查人員就此詢問了企業(yè)負(fù)責(zé)人。該企業(yè)負(fù)責(zé)人辯稱企業(yè)生產(chǎn)領(lǐng)用的線材需要拉絲、調(diào)直，有一定的損耗，但對(duì)上述情況未能作出合理的解釋說明?；槿藛T進(jìn)而通過檢查“產(chǎn)成品”明細(xì)賬簿，得到了企業(yè)當(dāng)年度生產(chǎn)的自行車鞍座等14種產(chǎn)品的生產(chǎn)數(shù)量。又通過企業(yè)提供的成本核算單以及產(chǎn)品的樣件，結(jié)合稱重、詢問等方法確定了該企業(yè)1999年度每種產(chǎn)品所耗用的線材數(shù)量；通過對(duì)相關(guān)企業(yè)的解，稽查人員確定了線材的拉絲及調(diào)直消耗率為4%；稽查人員又深入車間了解有關(guān)產(chǎn)品的生產(chǎn)情況，結(jié)合對(duì)企業(yè)負(fù)責(zé)的詢問確定了線材的下腳料占耗用線材量的9%。通過以上數(shù)據(jù)資料核算，，。對(duì)此稽查人員再次對(duì)該企業(yè)負(fù)責(zé)人進(jìn)行了稅務(wù)詢問筆錄，對(duì)這部分收入，企業(yè)沒有入賬反映銷售收入，也未申報(bào)納稅。由于該企業(yè)沒有同類線材的銷售單價(jià)，稽查人員根據(jù)《增值稅暫行條例實(shí)施細(xì)則》第十六條第三款的規(guī)定，用“組成計(jì)稅價(jià)格法”，根據(jù)《增值稅暫行條例實(shí)施細(xì)則》第十六條第二款的規(guī)定?；槿藛T通過計(jì)算。對(duì)此，該企業(yè)法定代表人認(rèn)可。查出該該公司的偷稅問題。本案反映了對(duì)于企業(yè)賬外經(jīng)營(yíng)問題，在稽查過程中，稽查人員不能只就賬查賬，要善于調(diào)查研究，采取相應(yīng)的技巧和方法，深入企業(yè)和有關(guān)單位，了解納稅人的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況，認(rèn)真分析企業(yè)原材料、產(chǎn)品的特征，對(duì)它們進(jìn)行比較分析，揭露企業(yè)可能存在的偷稅行為和手段。同時(shí)，要求稽查人員加強(qiáng)自身財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)知識(shí)及稅收業(yè)務(wù)技能的學(xué)習(xí)，在日常工作中對(duì)賬外經(jīng)營(yíng)保持高度的警覺，通過多種方法去發(fā)現(xiàn)企業(yè)的偷稅行為，切實(shí)提高稅務(wù)稽查的辦案質(zhì)量和工作成效。（二）審閱法。審閱法是指通過對(duì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)、統(tǒng)計(jì)等核算資料的審閱來確定其內(nèi)容合法性、完整性的一種方法，包括對(duì)會(huì)計(jì)報(bào)告、帳簿、憑證等納稅資料的審閱。例如，對(duì)原始憑