【正文】 注冊登記機構(gòu)承擔(dān)如下義務(wù):　　　　1．配備足夠的專業(yè)人員辦理本基金的注冊登記業(yè)務(wù)；　　　　2．嚴(yán)格按照法律法規(guī)和本基金合同規(guī)定的條件辦理本基金的注冊登記業(yè)務(wù)；　　　　3．接受基金管理人的監(jiān)督；　　　　4．保持基金份額持有人名冊及相關(guān)的申購與贖回等業(yè)務(wù)記錄15年以上；　　　　5．對基金份額持有人的基金賬戶信息負(fù)有保密義務(wù)，因違反該保密義務(wù)對投資者或基金帶來的損失，須承擔(dān)相應(yīng)的賠償責(zé)任，但司法強制檢查情形除外；　　　　6．按本基金合同及招募說明書、公開說明書規(guī)定為投資人辦理非交易過戶業(yè)務(wù)、提供其他必要的服務(wù)；　　　　7．如因注冊登記人的過錯而造成持有人損失的，該損失的賠償責(zé)任應(yīng)該由注冊登記人承擔(dān)；　　　　8．法律法規(guī)規(guī)定的其他義務(wù)。十九、基金的投資　?。ㄒ唬┩顿Y目標(biāo)　　　　本基金將運用增強型指數(shù)化投資方法，通過嚴(yán)格的投資流程和數(shù)量化風(fēng)險管理，在對標(biāo)的指數(shù)有效跟蹤的基礎(chǔ)上力求取得高于指數(shù)的投資收益率，實現(xiàn)基金資產(chǎn)的長期增值?！　。ǘ┩顿Y理念　　　　以指數(shù)化投資分享中國經(jīng)濟的發(fā)展成就，以適度增強實現(xiàn)對標(biāo)的指數(shù)的適度超越。　　　　本基金認(rèn)為，中國經(jīng)濟增長將保持持續(xù)穩(wěn)定的向上發(fā)展態(tài)勢，為指數(shù)投資獲取長期穩(wěn)定收益奠定了良好的宏觀經(jīng)濟基礎(chǔ)。本基金力求通過充分的分散化投資實現(xiàn)非系統(tǒng)風(fēng)險的有效降低和流動性的提高，并以深入的基本面研究為基礎(chǔ)，通過適度增強的投資方法，力求取得高于標(biāo)的指數(shù)的投資收益率，為投資者分享中國經(jīng)濟增長和中國證券市場發(fā)展帶來的長期收益提供良好的機會?！　。ㄈ?biāo)的指數(shù)　　　　本基金以道瓊斯中國88指數(shù)為標(biāo)的指數(shù)。　　　　道中88指數(shù)是第一個由全球指數(shù)編制機構(gòu)道瓊斯公司為中國大陸股票市場編制的指數(shù)，由道瓊斯中國指數(shù)中按照自由流通市值和交易流動性綜合排名的前88名家上市公司構(gòu)成。為了準(zhǔn)確代表投資者可實際交易的股票數(shù)量，道中88指數(shù)為挑選成份股而計算自由流通股本時，排除了持股超過整個市值5%的個人、其它公司以及政府持有的股份。道中88指數(shù)每季度進(jìn)行一次成份股的調(diào)整，同時道中88指數(shù)成份股緩沖區(qū)的建立將適當(dāng)保證道中88指數(shù)具有較低的指數(shù)換股率。道中88指數(shù)以人民幣元計算，基期均為1993年12月31日，基數(shù)定為100?！　。ㄋ模I(yè)績基準(zhǔn)　　　　本文中，業(yè)績基準(zhǔn)與標(biāo)的指數(shù)的定義相同?！　。ㄎ澹┩顿Y對象及投資范圍　　　　本基金主要投資于具有良好流動性的金融工具，包括道瓊斯中國88指數(shù)的成份a股及其備選成份股、新股（首發(fā)或增發(fā)）、債券資產(chǎn)（國債、金融債、企業(yè)債 、可轉(zhuǎn)債等債券資產(chǎn)）以及中國證監(jiān)會允許基金投資的其它金融工具，各類資產(chǎn)投資比例符合《證券投資基金法》的規(guī)定。　?。┩顿Y風(fēng)格　　　　本基金的投資風(fēng)格定位于增強型指數(shù)基金，并選擇了以市值代表性強、流動性高為特色的道瓊斯中國88指數(shù)為基金投資組合的跟蹤標(biāo)的，因此，本基金的投資組合具有大盤藍(lán)籌指數(shù)組合的風(fēng)格特點，通過買入并持有的長期投資策略，力爭獲取中國經(jīng)濟長期高速增長帶來的資本市場收益。 　?。ㄆ撸┩顿Y策略和投資組合的構(gòu)建　　　　本基金為增強型指數(shù)基金，以道中88指數(shù)為基金投資組合跟蹤的標(biāo)的指數(shù)，股票指數(shù)化投資部分主要投資于標(biāo)的指數(shù)的成份股票，增強部分主要選擇基本面好、具有核心競爭力的價值型企業(yè)的股票，在控制與標(biāo)的指數(shù)偏離風(fēng)險的前提下，力求取得超越標(biāo)的指數(shù)的投資收益率。　　　　1．資產(chǎn)配置　　　　　　本基金以追求標(biāo)的指數(shù)長期增長的穩(wěn)定收益為宗旨，采用自上而下的兩層次資產(chǎn)配置策略：第一層，資產(chǎn)類別配置，確定基金資產(chǎn)在不同資產(chǎn)類別之間的配置比例；第二層，股票和債券的個券選擇與組合管理，在不同類別資產(chǎn)配置的基礎(chǔ)上進(jìn)一步確定各資產(chǎn)類別中不同證券的配置比例，在降低跟蹤誤差和控制流動性風(fēng)險的雙重約束下構(gòu)建跟蹤標(biāo)的指數(shù)的投資組合?！　　　　　≡谫Y產(chǎn)類別配置上，本基金原則上將不高于75%的資產(chǎn)投資于股票，將不低于20%的資產(chǎn)投資于國債。在法律環(huán)境允許后，本基金股票資產(chǎn)投資比例上限將調(diào)整為95%，且保持不低于基金資產(chǎn)5%的現(xiàn)金或到期日在一年以內(nèi)的政府債券?！　　　?．股票資產(chǎn)配置策略　　　　　　在股票資產(chǎn)的配置上，本基金采用增強型指數(shù)化投資方法，以成份股在標(biāo)的指數(shù)中的權(quán)重為基礎(chǔ)構(gòu)建指數(shù)化股票投資組合，并選擇基本面好、具有核心競爭力的價值型企業(yè)的股票對指數(shù)進(jìn)行適度增強?！　　　?．增強投資的標(biāo)準(zhǔn)　　　　　　本基金增強部分的投資，是指基于價值選股原則在對企業(yè)基本面情況進(jìn)行深入分析的基礎(chǔ)上，在控制跟蹤誤差的基礎(chǔ)上投資于核心競爭力增強，投資價值上升的股票。　　　　　　本基金將充分利用投資研究團隊在投資和研究方面的經(jīng)驗和實力，對宏觀經(jīng)濟走向、產(chǎn)業(yè)發(fā)展演變及上市公司的基本面進(jìn)行深入的分析，對上市公司未來業(yè)績進(jìn)行預(yù)測，并在此基礎(chǔ)上，通過一定的價值評判標(biāo)準(zhǔn)對上市公司的投資價值進(jìn)行分析?！　　　?．債券資產(chǎn)的配置策略　　　　　　本基金債券投資為在跟蹤誤差與流動性風(fēng)險雙重約束下的投資。本基金將以降低基金的跟蹤誤差為目的，在考慮流動性風(fēng)險的前提下，構(gòu)建債券投資組合?！　　　?．投資組合調(diào)整原則　　　　　　本基金所構(gòu)建的股票投資組合的調(diào)整原則包括：根據(jù)標(biāo)的指數(shù)成份股及其權(quán)重的變動而進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整；根據(jù)企業(yè)基本面情況的變化降低對基本面惡化企業(yè)的投資比重，提高核心競爭力增強企業(yè)的投資比重；還將根據(jù)法律法規(guī)中的投資比例限制、申購贖回變動情況、新股增發(fā)因素等變化，對基金投資組合進(jìn)行適時調(diào)整，以保證基金凈值增長率與標(biāo)的指數(shù)間的高度正相關(guān)和跟蹤誤差最小化。　　　　　　本基金的債券投資為流動性風(fēng)險約束下的被動式投資，債券投資組合將根據(jù)組合對基金整體跟蹤誤差的邊際貢獻(xiàn)率進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整。同時，本基金還將根據(jù)法律法規(guī)中的投資比例限制、申購贖回變動情況等變化，對基金投資組合進(jìn)行適時調(diào)整，以保證基金凈值增長率與標(biāo)的指數(shù)間的高度正相關(guān)和跟蹤誤差最小化?！　　　?．增強性投資管理的限度和控制　　　　　　本基金的股票選擇主要依據(jù)入選道瓊斯中國88指數(shù)的成份股和備選成份股，且對標(biāo)的指數(shù)成份股的投資不少于62只，對標(biāo)的指數(shù)成分股以外的股票投資不高于股票投資資產(chǎn)總額的40％?！　　　　　榭刂朴捎谠鰪娦屯顿Y可能帶來的過分偏離指數(shù)的風(fēng)險，本基金力求將基金份額凈值增長率與標(biāo)的指數(shù)增長率間的年跟蹤誤差控制在6％。　?。ò耍?biāo)的指數(shù)的更換　　　　1．更換基金標(biāo)的指數(shù)，應(yīng)按照有關(guān)法律法規(guī)及本基金合同規(guī)定的程序召開基金份額持有人大會進(jìn)行表決，同時按照有關(guān)法定程序修改基金合同；　　　　2．當(dāng)且僅當(dāng)出現(xiàn)下列原因：　　　　　　（1）證券交易所停止向標(biāo)的指數(shù)供應(yīng)商提供標(biāo)的指數(shù)所需的數(shù)據(jù)、限制其從該交易所取得數(shù)據(jù)或處理數(shù)據(jù)的權(quán)利；　　　　　?。?）任何法律法規(guī)的出臺導(dǎo)致標(biāo)的指數(shù)供應(yīng)商合理的認(rèn)為其授權(quán)管理人使用標(biāo)的指數(shù)的能力已被實質(zhì)性削弱；　　　　　?。?）任何直接或間接地針對標(biāo)的指數(shù)或標(biāo)的指數(shù)供應(yīng)商而產(chǎn)生的訴訟或行動已經(jīng)開始，或任何此類訴訟行動已威脅到并且標(biāo)的指數(shù)供應(yīng)商合理地認(rèn)為此類訴訟或行動可能對標(biāo)的指數(shù)或授權(quán)基金管理人使用標(biāo)的指數(shù)的能力產(chǎn)生重大不利影響；　　　　　　（4）任何法律法規(guī)的出臺使得基金管理人不能發(fā)行、促銷或推廣本基金或任何針對本基金的重大訴訟或監(jiān)管行動已經(jīng)開始；　　　　　　（5）標(biāo)的指數(shù)供應(yīng)商確定標(biāo)的指數(shù)不再符合或?qū)o法符合標(biāo)的供應(yīng)商為維持指數(shù)所訂的標(biāo)準(zhǔn)；　　　　導(dǎo)致現(xiàn)有標(biāo)的指數(shù)供應(yīng)商停止編輯、計算和公布標(biāo)的指數(shù)價值或停止對基金管理人的標(biāo)的指數(shù)使用授權(quán)時，基金管理人有權(quán)更換標(biāo)的指數(shù)，并應(yīng)提前15個工作日進(jìn)行公告。　　　　標(biāo)的指數(shù)更換后，基金管理人可根據(jù)需要替換或刪除基金名稱中與原標(biāo)的指數(shù)相關(guān)的商號或字樣?！　　　〈肀净?0％（不含10％）以上份額的基金份額持有人，對基金管理人變更標(biāo)的指數(shù)有異議的，在符合有關(guān)法律法規(guī)要求的前提下，可按照本基金合同第八章中有關(guān)基金份額持有人大會的規(guī)定要求召開基金份額持有人大會，基金管理人應(yīng)立即著手召集基金份額持有人大會就變更標(biāo)的指數(shù)的提案進(jìn)行表決，表決生效后5個工作日之內(nèi)，基金管理人遵照表決變更本基金的標(biāo)的指數(shù)并發(fā)布公告?！　　　?．當(dāng)出現(xiàn)任何可能導(dǎo)致標(biāo)的指數(shù)供應(yīng)商停止編輯、計算和公布標(biāo)的指數(shù)價值或停止對基金管理人的標(biāo)的指數(shù)使用授權(quán)的情況時，基金管理人應(yīng)在獲悉事實的三個工作日內(nèi)進(jìn)行公告。　?。ň牛┩顿Y決策及投資操作流程　　本基金的投資決策的主要信息依據(jù)有：金融工程小組的數(shù)量化風(fēng)險分析報告，金融工程小組運用風(fēng)險監(jiān)測模型以及各種風(fēng)險監(jiān)控指標(biāo)，對市場預(yù)期風(fēng)險和指數(shù)化投資組合風(fēng)險進(jìn)行風(fēng)險測算，由此提供數(shù)量化風(fēng)險分析報告；行業(yè)研究員對標(biāo)的指數(shù)成份股的企業(yè)情況提供的研究分析報告；市場部每日提供基金申購贖回的數(shù)據(jù)分析報告?！　　　?．基金資產(chǎn)分布決策　　　　　　基金資產(chǎn)分布決策由投資決策委員會依照基金合同的規(guī)定做出。投資決策委員會是負(fù)責(zé)基金投資的最高決策機構(gòu)，由公司總經(jīng)理任主席，公司副總經(jīng)理、投資管理部總監(jiān)為投資決策委員會成員，公司督察員、基金經(jīng)理、組合經(jīng)理、估值經(jīng)理、交易主管、投資決策委員會秘書可列席投資決策委員會會議?！　　　　　⊥顿Y決策委員會定期聽取公司投資管理部關(guān)于宏觀、中觀和微觀經(jīng)濟的分析，結(jié)合證券市場發(fā)展趨勢和標(biāo)的指數(shù)的最新動態(tài)等因素，在基金合同規(guī)定的投資框架下，制定基金的投資戰(zhàn)略。　　　　2．基金投資組合決策　　　　　　基金經(jīng)理在投資決策委員會制定的投資原則下，根據(jù)研究員提供的數(shù)量化風(fēng)險分析報告和標(biāo)的指數(shù)成份股研究報告及市場部提供的基金申購贖回報告，在考慮基金合同規(guī)定的債券股票資產(chǎn)比例范圍前提下，決定對債券和股票投資的具體比例?！　　　　　≡u估和調(diào)整決策程序：基金管理人有權(quán)根據(jù)環(huán)境的變化和實際的需要調(diào)整決策的程序?！　　　?．風(fēng)險控制決策　　　　　　合規(guī)控制委員會為公司非常設(shè)機構(gòu)，其成員由董事長、總經(jīng)理、獨立董事、監(jiān)事、督察員組成。其主要職責(zé)為：制定公司內(nèi)部風(fēng)險控制制度；檢查公司內(nèi)部風(fēng)險控制制度的有效性和落實情況；并對公司投資管理中存在的風(fēng)險隱患或出現(xiàn)的風(fēng)險問題進(jìn)行研究討論，做出決定?！　　　　　⊥顿Y決策委員會負(fù)責(zé)根據(jù)市場變化對指數(shù)化投資組合的資產(chǎn)配置和調(diào)整提出風(fēng)險防范建議?！　　　　　≡趫?zhí)行投資決策委員會對本基金的風(fēng)險控制決策的基礎(chǔ)上，績效與風(fēng)險評估小組將對投資組合的偏離度風(fēng)險進(jìn)行實時跟蹤和評估，并對風(fēng)險隱患提出預(yù)警；監(jiān)察稽核部將對指數(shù)化投資組合的執(zhí)行過程進(jìn)行實時風(fēng)險監(jiān)控；基金經(jīng)理將依據(jù)基金申購和贖回的情況控制指數(shù)化投資組合的流動性風(fēng)險。　?。ㄊ┗鹜顿Y的績效評估　　　　績效與風(fēng)險評估小組負(fù)責(zé)對基金投資組合進(jìn)行投資績效評估，研究基金投資組合的變化及由此帶來的收益或損失；同時，績效與風(fēng)險評估小組還必須對基金資產(chǎn)組合的將對投資組合的偏離度風(fēng)險進(jìn)行實時跟蹤和評估，并對風(fēng)險隱患提出客觀的評價和預(yù)警?？冃c風(fēng)險評估小組依據(jù)投資績效評估運行規(guī)則，定期向投資決策委員會及投資管理部提供績效評估報告，對基金投資收益與風(fēng)險情況做出反饋，如有必要還需提出在分析基礎(chǔ)上的修正意見?！　。ㄊ唬┙▊}期　　　　本基金建倉時間為3個月，3個月之后本基金投資組合比例達(dá)到本基金合同相關(guān)規(guī)定?！　。ㄊ┩顿Y組合比例限制　　　　1．本基金投資于股票、債券的比例不低于基金資產(chǎn)總值的80％；　　　　2．投資于國家債券的比例不低于基金資產(chǎn)凈值的20％；　　　　3．本基金持有一家公司的股票，不得超過基金資產(chǎn)凈值的10％；　　　　4．本基金與由本基金管理人管理的其他基金持有一家公司發(fā)行的證券，不得超過該證券的10%；　　　　5．法律法規(guī)規(guī)定的其他限制?！　　　∮捎诨鹨?guī)模或市場的變化導(dǎo)致的投資組合超過上述約定的比例不在限制之內(nèi)，但基金管理人應(yīng)在合理期限內(nèi)進(jìn)行調(diào)整，以達(dá)到標(biāo)準(zhǔn)。　?。ㄊ┙剐袨椤　　　?．本基金不得投資于其他基金，但國務(wù)院另有規(guī)定的除外；　　　　2．本基金不得將基金資產(chǎn)用于抵押、擔(dān)?；蛘哔J款；　　　　3．本基金不得從事證券信用交易；　　　　4．本基金不得進(jìn)行房地產(chǎn)投資；　　　　5．本基金不得從事可能使基金承擔(dān)無限責(zé)任的投資；　　　　6．本基金不得將基金資產(chǎn)投資于與基金管理人或基金托管人有利害關(guān)系的公司發(fā)行的證券；　　　　7．本基金不得從事法律法規(guī)及監(jiān)管機關(guān)規(guī)定禁止從事的其他行為?！　　　〉煞ㄒ?guī)另有規(guī)定的，從其規(guī)定?！　。ㄊ模┗鸸芾砣舜砘鹦惺构蓶|權(quán)利的處理原則　　　　1．不謀求對所投資企業(yè)的控股或者進(jìn)行直接管理；　　　　2．所有參與均在合法合規(guī)的前提下維護(hù)基金投資人利益并謀求基金資產(chǎn)的保值和增值。二十、基金的融資　　本基金可以按照國家的有關(guān)規(guī)定進(jìn)行融資。二十一、基金資產(chǎn)　　（一）基金資產(chǎn)總值和基金資產(chǎn)凈值　　　　本基金基金資產(chǎn)總值包括基金所擁有的各類有價證券、銀行存款本息及其他投資等的價值總和?！　　　”净鸹鹳Y產(chǎn)凈值是指基金資產(chǎn)總值減去負(fù)債后的價值?！　。ǘ┗鹳Y產(chǎn)的保管及處分 　　　　本基金資產(chǎn)獨立于基金管理人及基金托管人的資產(chǎn)，并由基金托管人保管。基金管理人、基金托管人以其自有資產(chǎn)承擔(dān)法律責(zé)任，其債權(quán)人不得對本基金資產(chǎn)行使請求凍結(jié)、扣押和其他權(quán)利。除依《暫行辦法》、《試點辦法》、基金合同及其他有關(guān)規(guī)定處分外，基金資產(chǎn)不得被處分?！　。ㄈ┗鹳Y產(chǎn)的賬戶　　　　本基金根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)、規(guī)范性文件開立基金專用銀行存款賬戶以及證券賬戶，與基金管理人和基金托管人自有的資產(chǎn)賬戶以及其他基金資產(chǎn)賬戶獨立。二十二、基金資產(chǎn)估值　?。ㄒ唬┕乐的康摹　　　』鹳Y產(chǎn)的估值目的是客觀、準(zhǔn)確地反映基金資產(chǎn)的價值，并為基金份額的申購與贖回提供計價依據(jù)。　?。ǘ┕乐等铡　　　”净鸷贤Ш?，每工作日對基金資產(chǎn)進(jìn)行估值?！　。ㄈ┕乐祵ο蟆　　　∵\用基金資產(chǎn)所購買的一切有價證券?！　。ㄋ模┕乐捣椒ā　　　?．股票估值　　　　　?。?）上市證券按估值日其所在證券交易所的收盤價估值；估值日無交易的，以最近1日的收盤價估值；　　　　　　（2）未上市股票的估值：送股、轉(zhuǎn)增股、配股和增發(fā)新股，按估值日在交易所掛牌的同一股票的收盤價估值；首次發(fā)行的股票，按成本價估值。