【正文】 工進行質(zhì)量意識、企業(yè)形象方面的培訓。第十三章 投資估算和融資方案一、建設投資估算（一）投資估算的范圍與依據(jù)本項目投資估算范圍包括：工程技術方案中新建商品混凝土攪拌設備、運輸設備，輔助生產(chǎn)和辦公生活設施，配套建設的水電消防設施工程等。投資估算采用綜合估算法，根據(jù)項目建設內(nèi)容，結(jié)合近期類似工程造價水平估算，主要參照資料如下：同類工程技術經(jīng)濟指標；有關材料及設備價格信息：項目建設地區(qū)的工程造價信息。（二）編制說明因建設單位未提供地勘資料，投資估算不含特殊地基處理費用。投資估算根據(jù)項目地區(qū)及國內(nèi)工藝設備近期工程造價水平，采用類似工程指標法進行估算。主要建筑材料及設備均按國產(chǎn)考慮，工程其它費用取費費率如下：建設單位管理費、工程咨詢費、工程監(jiān)理費、工程建設招投標交易服務費按有關文件規(guī)定的方法計算取費。（三）工程費用估算本項目投資總額為4280萬元。具體構成如下：工程費用建設工程費包括建筑工程費、設備及安裝工程費。經(jīng)估算，本項目工程費用為3212萬元，%。建設工程其他費用建設工程其它費用568萬元，%。（四）預備費預備費包含基本預備費、漲價預備費。本項目暫不考慮漲價預備費，基本預備費為200萬元。二、建設投資及費用本項目建設投資為4280萬元，全部由建設單位自籌解決。《建設投資估算表》詳見附表1。三、流動資金估算流動資金參照同行業(yè)同規(guī)模流動資金占用量估算，估算流動資金需要量為1000萬元。四、總投資、投資計劃本項目總投資4280萬元，其中建設投資3980萬元，鋪底流動資金投資300萬元。建設投資第一年投入3050萬元，第二年增加運輸裝備投入930萬元；流動資金在運營期第一年投入600萬元，第二年投入400萬元，合計投入1000萬元。五、融資方案本項目建設投資為4280萬元，建設資金由建設單位自有資金及股東入股資金解決。項目正常運營年流動資金1000萬元，由建設單位自有資金解決。第十四章 經(jīng)濟評價一、基本數(shù)據(jù)產(chǎn)品方案及生產(chǎn)規(guī)模產(chǎn)品名稱：預拌混凝土。達產(chǎn)年產(chǎn)量為200000噸。職工人數(shù)和工資總額項目職工定員為63人，職工年平均工資水平為每人15000元（含提取幾項基金）。基本折舊項目的固定資產(chǎn)原值3980萬元。凈殘值取5%。綜合折舊年限取15年。產(chǎn)品成本成本估算中的原材料、輔助材料按到廠價格計算；能源價格按現(xiàn)行價計算。,。攤銷費攤銷費568萬元，分十年攤銷。維修費維修費約按固定資產(chǎn)折舊的50%估算為108萬元/年。銷售費用銷售費用估算為170萬元/年。管理費用估算為230萬元/年。銷售收入本項目年銷售收入為5740萬元。車輛運營費、保險費、車船使用稅等按現(xiàn)行標準計列。銷售稅金及附加本項目稅率暫按銷售收入的6%估算,，銷售稅金及附加為城市維護建設稅（稅額5%）和教育附加（稅額3%）。所得稅按西部企業(yè)優(yōu)惠稅率15%計算。1項目計算期項目計算期為10年，其中建設期1年，投產(chǎn)期1年，達產(chǎn)期8年。二、財務評價編制依據(jù)根據(jù)國家計委和建設部《建設項目經(jīng)濟評價的方法與參數(shù)》規(guī)定的方法編制。項目總投資及資金籌措⑴、流動資金按本項目實際，流動資金估算為1000萬元，全部由項目業(yè)主自籌。⑵、總投資總投資=建設投資+鋪底流動資金+建設期貸款利息 =3980+300=4280萬元評價指標計算⑴、銷售利潤。銷售利潤見表三根據(jù)銷售利潤表計算的評價指標如下：①投資利潤率=100%=%4280②投資利稅率=+100%=%4280⑵、財務現(xiàn)金流量分析從現(xiàn)金流量表（表三）的數(shù)據(jù)可以看出，累計凈現(xiàn)金流量在第7年出現(xiàn)正值，計算期內(nèi)累計凈現(xiàn)金流量為189萬元。根據(jù)現(xiàn)金流量表計算的評價指標見下表評價指標匯總表序號指標名稱指標計算備注1投資回收期(所得稅后)7+733=7512內(nèi)部收益率(所得稅后)%8%+189(9%8%)=189+1783凈現(xiàn)值(I=8%)(所得稅后)189萬元見現(xiàn)金流量表。表二上表指標數(shù)據(jù)表明：凈現(xiàn)值為189萬元，也就是說，在8%的收益率條件下，本項目仍能得到189萬元的凈現(xiàn)值收入，企業(yè)的經(jīng)濟效益是比較好的。不確定性分析⑴、盈虧平衡分析以生產(chǎn)能力利用率表示的盈虧平衡點為：BEP=100%=5740—3855—372計算結(jié)果表明，企業(yè)即可保本，所以，項目有較強的抗風險能力。⑵、敏感性分析%，%%，有較高的盈利水平，因此，選取項目最不利因素的變化進行敏感性分析。敏感性分析表序號項目變動量內(nèi)部收益率%投資利潤率%投資利稅率%一基本方案二固定資產(chǎn)投資增加5%三經(jīng)營成本增加5%四產(chǎn)品銷售價格下降5%上表分析表明固定資產(chǎn)投資的增加對項目效益的影響很小，經(jīng)營成本的變化影響較大，而銷售價格的變化對項目的影響最為敏感。第十五章 項目建設的風險管理一、項目投資決策階段風險分析項目投資決策階段風險管理是整個投資風險的核心與關鍵。努力避免投資決策失誤，是強化投資風險管理的中心環(huán)節(jié)。當前，為應對美歐發(fā)生的金融危機，我國政府啟動一系列鼓勵和拉動內(nèi)需以及扶植相關領域發(fā)展的投融資政策。然而，由于我國投資決策風險約束體制相對薄弱，在放寬投資增長力度的同時，提高投資決策風險管理水平十分必要。為此應在項目投資決策階段進行主要風險因素識別、風險評價和提出風險控制措施。投資進入的政策環(huán)境任何建設項目的投資決策都要符合國家的一系列投資政策的規(guī)定。國家政策環(huán)境的變動作為投資決策的進入導向至關重要，因此，在投資以前仔細研究國家的政策條件和政策意圖以及它們的變化趨勢，是控制投資決策風險的前提。本項目的建設符合我國發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟、節(jié)約資源的方向，因此，項目投資進入政策“寬松”，投資進入的政策環(huán)境風險較小。隨著我國投資管理體制及相關法制逐步健全，項目投資決策、實施和運營中堅持依法辦事，實行決策過程的科學化與民主化原則，可以有效降低降低投資決策風險。投資進入的市場環(huán)境投資決策面臨的市場風險主要指需求風險、價格風險與競爭風險。本報告對國家宏觀政策及預拌混凝土行業(yè)現(xiàn)狀以及項目周邊地區(qū)房地產(chǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀及市場需求進行了調(diào)查分析。結(jié)果表明，柿樹縣某某實有限公司對行業(yè)及周邊市場經(jīng)營發(fā)展等具有較好經(jīng)驗，并具有政策、資源以及組織體系等優(yōu)勢，因此投資進入的市場環(huán)境風險較小。但企業(yè)應高度重視市場風險，在提高管理水平、服務質(zhì)量、以及節(jié)約經(jīng)營費用方面下工夫，提高企業(yè)在市場中的核心競爭能力。投資決策控制機制要堵塞投資決策風險控制的“漏洞”，就要強調(diào)投資決策的科學化、民主化，充分論證項目建設的可行性。尤其要防止投資決策過程中的長官意志與行政命令，導致投資決策的失誤?？傊?，為了避免投資決策失誤，應加強市場現(xiàn)狀和需求調(diào)查，對項目前期的科學評估和論證，建立科學民主的決策體制和適合企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的運營管理模式。二、項目融資風險分析三、項目建設階段風險分析項目建設階段風險分為投資風險、進度風險、工程質(zhì)量風險的安全風險。根據(jù)項目特點，表161對該項目建設階段的存在風險進行識別和評價，提出了初步對策方案。表161 項目建設階段主要風險分析及對策表序號風險識別風險評價風險對策風險類別主要風險因素風險概率潛在損失風險量一投資風險價格變化匯率變化利率變化很小中等小采用風險轉(zhuǎn)移對策：在簽訂設備采購、機電設備安裝、土建工程施工合同中明確，對原材料價格的上升、匯率的變化、利率的變化，合同價格不做調(diào)整。資金使用安排不當中等中等中在深化設計中，要密切關注設計的建設規(guī)模、設備選型和建設標準，避免出現(xiàn)投資失控，造成資金浪費。項目建設期間，按合同要求和規(guī)定的程序進行工程款支付；確保建設資金及時到位；實行履約保證制度等。二進度風險項目管理不到位很小中等小設備采購、機電設備安裝、土建施工采用招標方式，選擇有相應資質(zhì)、有管理經(jīng)驗、技術水平高的供貨商和承包商。項目參與各方協(xié)調(diào)難度大很小中等小對于項目實施全過程做出科學的安排，制定切實可行的進度計劃；建立業(yè)主、工程監(jiān)理和施工單位會議協(xié)調(diào)制度；嚴格履行合同。建立履約保證制度，用經(jīng)濟手段控制供貨商供貨進茺。三質(zhì)量風險設計質(zhì)量、施工企業(yè)的質(zhì)量管理水平、技術手段和能力等中等中等中應把好設計、施工、監(jiān)理等隊伍選擇的各個環(huán)節(jié)，所有的合作和服務關系均按市場經(jīng)濟條件下依法簽定的合同加以控制，建立違約賠償制度，從而將質(zhì)量風險影響因素降到最小程度。四安全風險土建施工、設備安裝等過程中人身傷亡和財產(chǎn)損失事故。很小中等中加強對員工安全教育和技術培訓，文明施工，按安全操作規(guī)程進行施工，合同中明確施工安全的責任。建設項目實施過程的風險因素很多，風險管理應貫穿于項目實施的全過程。應采取主動控制和被動控制相結(jié)合，對于項目實施過程中發(fā)現(xiàn)的風險因素，必須及時進行識別、評價，提出應對措施，使項目實施順利進行。四、項目運營管理風險分析本項目的財務評價指標說明，該項目的建設從財務評價角度看是可行的。影響項目經(jīng)營效益最敏感因素是運營收入，項目運營階段的最大風險因素是市場份額和銷售價格。因此企業(yè)應充分利用地域資源優(yōu)勢，加強與上下游企業(yè)合作，提高服務質(zhì)量和效率，同時強化內(nèi)部管理，降低經(jīng)營成本，并且注重實施多元化市場經(jīng)營開發(fā)，加強質(zhì)量、價格、信息管理，不斷提高企業(yè)的市場競爭能力。第十六章 結(jié)論與建議一、結(jié)論發(fā)展散裝水泥和預拌混凝土，推動節(jié)能減排是貫徹落實科學發(fā)展觀，構建社會主義和諧社會的重大舉措，是我國節(jié)約資源、保護環(huán)境的一項重要產(chǎn)業(yè)政策，本項目符合國家產(chǎn)業(yè)政策的要求。項目建于基礎配套條件良好的柿樹縣高鎮(zhèn)鎮(zhèn)，環(huán)境優(yōu)越。市場調(diào)查數(shù)據(jù)表明柿樹縣及周邊縣市對預拌混凝土需求量較大，有利于企業(yè)經(jīng)營、發(fā)展，項目的建設是可行的，項目采用的工藝設備較為先進，生產(chǎn)工藝為國內(nèi)目前通用生產(chǎn)工藝，技術成熟、可靠。項目年銷售收入可達5740萬元，有顯著的經(jīng)濟效益。根據(jù)市場預測和企業(yè)競爭力水平分析，項目建成后，企業(yè)在該區(qū)域具有明顯的競爭優(yōu)勢，只要采取合適的營銷策略，完全能夠取得一定的市場份額，市場前景看好。項目建設的社會效益明顯。二、建議項目承辦單位應加強與相關部門的溝通與聯(lián)系，做好項目實施前的各項準備工作，以便為項目實施提供必要的條件。按基本建設程序精心組織項目建設管理，推行限額設計，加強項目質(zhì)量控制、進度控制，嚴格控制項目投資，按相關規(guī)定管好專項資金，保障資金安全運轉(zhuǎn)。項目建設必須進一步做好地質(zhì)勘察，由有資質(zhì)的單位承辦，為工程的實施提供基礎技術支持。項目建設必須按照地質(zhì)勘察部門所作的結(jié)論和建議作好基礎方案選擇。