【正文】 及生產(chǎn)家具購置費(fèi)　　　　工程直接費(fèi)合計(jì)　十工程建設(shè)其他費(fèi)　　　十一 基本預(yù)備費(fèi)　　　　靜態(tài)投資合計(jì)十二鋪底流動(dòng)資金　　　　總計(jì)綜 合 估 算 表工程編號(hào)：10197工程名稱：唐山不銹鋼公司煤氣、飽和蒸汽發(fā)電工程附表152序號(hào)工程或費(fèi)用名稱估 算 價(jià) 值 ( 萬元 ) 合 計(jì)建筑工程安裝工程設(shè)備費(fèi)其他費(fèi)一發(fā)電主體建筑　　　　　1發(fā)電廠房　　　2廠房內(nèi)平臺(tái)、鋼梯及欄桿　　　3輔助跨　　　4發(fā)電機(jī)及鍋爐基礎(chǔ)　　　5鋼筋砼煙囪及煙道　　　6鍋爐區(qū)鋼平臺(tái)及支架　　　7廠房外墻彩板封閉　　　　小計(jì)　　　二低溫、鍋爐及汽輪機(jī)　　　　　1動(dòng)力工程　　　　　低壓機(jī)組　　鍋爐設(shè)備及安裝（含輔機(jī)）　　燃燒系統(tǒng)實(shí)驗(yàn)費(fèi) 　　　汽輪機(jī)部分　　除氧器部分　　　小計(jì)　　2自動(dòng)化儀表　　　　　130t/h鍋爐部分　　25MW汽輪發(fā)電機(jī)組　　除氧給水部分　　6MW低溫發(fā)電機(jī)組　　　小計(jì)　　3電氣工程（含外網(wǎng)）　　合計(jì)　三給排水工程　　　　　1循環(huán)水泵站　　　2冷卻塔及水池　　　3循環(huán)水泵站設(shè)備及安裝　　4發(fā)電主廠房給排水管線　　5除鹽水站　　6外部管網(wǎng)　序號(hào)工程或費(fèi)用名稱估 算 價(jià) 值 ( 萬元 ) 合 計(jì)建筑工程安裝工程設(shè)備費(fèi)其他費(fèi)　合計(jì)　四電訊　　五動(dòng)力支架及基礎(chǔ)　　　六通風(fēng)、空調(diào)及采暖　七道路　　　八合金料庫拆除　　　 發(fā)電合計(jì)　九工器具及生產(chǎn)家具購置費(fèi)　　　　工程直接費(fèi)合計(jì)　十工程建設(shè)其他費(fèi)　　　　　1建設(shè)單位管理費(fèi)　　　2職工培訓(xùn)費(fèi)　　　3辦公及生活家具購置費(fèi)　　　4勘察費(fèi)　　　5聯(lián)合試車費(fèi)　　　6烘爐費(fèi)　　　7建安工程監(jiān)理費(fèi)　　　8設(shè)計(jì)費(fèi)　　　 小計(jì)　　　十一基本預(yù)備費(fèi)　　　　靜態(tài)投資合計(jì)十二 鋪底流動(dòng)資金　　　　總計(jì)16. 財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)唐山不銹鋼公司煤氣、飽和蒸汽發(fā)電工程建成投產(chǎn)后，年發(fā)電量24800104kwh，年實(shí)現(xiàn)利潤5959萬元。本評(píng)價(jià)依據(jù)國家發(fā)展改革委、建設(shè)部發(fā)布的《建設(shè)項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)方法與參數(shù)》（第三版）規(guī)定的財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)方法及國家現(xiàn)行財(cái)稅制度等有關(guān)規(guī)定，按年發(fā)電產(chǎn)生的收益與發(fā)電消耗發(fā)生的成本，測算本項(xiàng)目的綜合投資效果。財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)中所有涉及的動(dòng)力等價(jià)格均采用市場價(jià)格，且以不含稅價(jià)格計(jì)價(jià)。本項(xiàng)目建設(shè)期6個(gè)月，評(píng)價(jià)計(jì)算期20年。 年發(fā)電24800萬kwh。工程程投產(chǎn)后，第一年達(dá)到設(shè)計(jì)生產(chǎn)能力的100%。 本項(xiàng)目總資金需要量為13943萬元，其中建設(shè)投資13631萬元，流動(dòng)資金313萬元。資金籌措方案：本項(xiàng)目建設(shè)投資及流動(dòng)資金均由企業(yè)自籌。流動(dòng)資金估算見附表161 。固定資產(chǎn)折舊按直線法，綜合折舊年限18年。固定資產(chǎn)殘值按原值的5%計(jì)算。本項(xiàng)目設(shè)計(jì)勞動(dòng)定員88人，人均年工資及福利費(fèi)為100000元。主要?jiǎng)恿Χ▋r(jià)為：。單位消耗成本詳見表161 表161 單位消耗成本(單位：元/)序號(hào)項(xiàng) 目單 位單 價(jià)單 耗金 額一130t/h鍋爐及汽輪機(jī)發(fā)電消耗　　 1電 2除鹽水t3補(bǔ)充新水t4高爐煤氣Nm3二低溫發(fā)電機(jī)組　　　1電 2軟水t3補(bǔ)充新水t正常年總成本費(fèi)用5517萬元，總成本費(fèi)用估算表詳見附表142 。年發(fā)電24800萬kwh/年，正常年產(chǎn)品營業(yè)收入為11656萬元。按我國現(xiàn)行政策本項(xiàng)目按規(guī)定繳納增值稅、營業(yè)稅金及附加。其中產(chǎn)品增值稅稅率為17%，營業(yè)稅金及附加共為12%。 財(cái)務(wù)分析利潤及利潤分配：企業(yè)獲得利潤后按25%繳納所得稅，在稅后利潤中提取10%的法定盈余公積金，其余為投資者可供分配利潤。項(xiàng)目建成后正常年利潤總額5959萬元，所得稅1490萬元，凈利潤4469萬元。利潤與利潤分配詳見附表163。現(xiàn)金流量分析：本評(píng)價(jià)編制了項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量表，依此得出財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率等重要指標(biāo)。項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量表詳見附表164。盈利能力分析指標(biāo)：項(xiàng)目投資財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（所得稅后） %；投資回收期（所得稅后）（含建設(shè)期）；財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（所得稅后）（ic=12%）24081萬元；%；%。 財(cái)務(wù)生存能力分析項(xiàng)目計(jì)算期內(nèi)各年的凈現(xiàn)金流量及累計(jì)盈余資金均為正值，各年均有足夠的凈現(xiàn)金流量維持項(xiàng)目的正常運(yùn)營，可保證項(xiàng)目財(cái)務(wù)的可持續(xù)性。詳見財(cái)務(wù)計(jì)劃現(xiàn)金流量表附表165。本項(xiàng)目盈虧平衡點(diǎn)生產(chǎn)能力利用率為： 年固定成本/（年銷售收入－年可變成本－年?duì)I業(yè)稅金及附加）＝%。結(jié)合本項(xiàng)目的特點(diǎn)，分別測算銷售價(jià)格、經(jīng)營成本、產(chǎn)品產(chǎn)量、建設(shè)投資四個(gè)因素單獨(dú)變化177。10%和177。20%時(shí)，對(duì)所得稅后項(xiàng)目投資財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率影響的敏感程度，結(jié)果見表162 。表162 敏感性分析表變化因素20%10%010%20%產(chǎn)品售價(jià)%%%%%經(jīng)營成本%%%%%產(chǎn)品產(chǎn)量%%%%%建設(shè)投資%%%%%評(píng)價(jià)指標(biāo)匯總見表163 。評(píng)價(jià)結(jié)論：綜合以上分析，本工程項(xiàng)目投資財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（所得稅后）%，投資回收期（所得稅后）（含建設(shè)期，均處于同行業(yè)較好水平。敏感性分析表明，銷售價(jià)格變化對(duì)財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率的影響較為敏感，經(jīng)營成本、產(chǎn)品產(chǎn)量及建設(shè)投資的變化對(duì)財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率的影響相對(duì)小些。財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)認(rèn)為項(xiàng)目可行，應(yīng)抓緊建設(shè)。 表163 財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)指標(biāo)匯總表序號(hào)項(xiàng) 目單位指標(biāo) 備注1總投資萬元13943　　建設(shè)投資萬元13631　　建設(shè)期利息萬元　　　流動(dòng)資金萬元313　2營業(yè)收入 萬元11656正常年3總成本萬元5517正常年4年利潤總額萬元5959正常年5年凈利潤萬元4469正常年6總投資收益率%正常年7項(xiàng)目資本金利潤率%正常年8項(xiàng)目投資財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（稅前）%　9項(xiàng)目投資財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率（稅后）% 　10投資回收期（稅前）年 含建設(shè)期11投資回收期（稅后）年含建設(shè)期12財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（稅前）萬元34573　13財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值（稅后）萬元24081　14盈虧平衡點(diǎn)%正常年66流動(dòng)資金估算表（萬元）附表161序號(hào)項(xiàng) 目周轉(zhuǎn) 天數(shù)12345678910111213141516171819201流動(dòng)資產(chǎn)　295590590590590590590590590590590590590590590590590590590590應(yīng)收帳款30220440440440440440440440440440440440440440440440440440440440存貨 1429292929292929292929292929292929292929　燃料1　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　在產(chǎn)品1714141414141414141414141414141414141414　產(chǎn)成品1715151515151515151515151515151515151515現(xiàn)金30601211211211211211211211211211211211211211211211211211211212流動(dòng)負(fù)債　139277277277277277277277277277277277277277277277277277277277應(yīng)付帳款301392772772772772772772772772772772772772772772772772772772773流動(dòng)資金　1563133133133133133133133133133133133133133133133133133133134流動(dòng)資金增加額　156156　　　　　　　　　　　　　　　　　　總成本費(fèi)用估算表（萬元） 附表162序號(hào)項(xiàng) 目合計(jì)12345678910111213141516171819201制造成本10236226525305530553055305530553055305530553055305530553055305530553055305530549454585燃料動(dòng)力費(fèi)5541914212842284228422842284228422842284228422842284228422842284228422842284228422842入網(wǎng)費(fèi)　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　工資及附加17160440880880880880880880880880880880880880880880880880880880880制造費(fèi)29783791158315831583158315831583158315831583158315831583158315831583158315831223863　折舊費(fèi)12949360719719719719719719719719719719719719719719719719719360　　修理費(fèi)9820252504504504504504504504504504504504