【正文】 制度等統(tǒng)一由中央制定，地方只能照章執(zhí)行，財(cái)權(quán)很小。除了建國初期之外，我國在三年調(diào)整時(shí)期和“文化大革命”的一些年份里也曾實(shí)行過這種體制。⑵統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)，分級管理體制（1953—1978）。主要特征是：①中央統(tǒng)一制定預(yù)算政策和預(yù)算制度，地方按預(yù)算級次實(shí)行分級管理；②主要稅種的立法權(quán)、調(diào)整權(quán)、減免權(quán)集中于中央，各級收入分為固定收入和比例分成收入，由地方統(tǒng)一組織征收，分別入庫；③由中央按照企事業(yè)行政隸屬關(guān)系確定地方預(yù)算的支出范圍；④由中央統(tǒng)一進(jìn)行地區(qū)間的調(diào)劑，收大于支的地方向中央財(cái)政上解收入，支大于收的地方則由中央財(cái)政給予補(bǔ)助；⑤地方預(yù)算基本上是以支定收，結(jié)余可以留用；⑥由于形勢的發(fā)展變化，體制的有效期通常為“一年一定”或“幾年不變”，不能長期相對穩(wěn)定。⑶劃分收支，分級包干體制（1980—1993）。所謂劃分收支是指將國家預(yù)算收入分為中央固定收入、地方固定收入、中央對地方的調(diào)劑收入、固定比例分成收入四種，預(yù)算支出則基本上按照企事業(yè)單位的隸屬關(guān)系來確定。所謂分級包干是指按照劃分的收支范圍，給地方財(cái)政確定一個(gè)收支基數(shù)實(shí)行包干，包干比例或上繳、補(bǔ)助數(shù)額一定幾年不變。體制特點(diǎn)是由中央統(tǒng)一確定地方的收支范圍，地方在收支范圍內(nèi)有較大的財(cái)權(quán)，調(diào)動了地方理財(cái)?shù)姆e極性。但這種體制由于使新增的財(cái)政收入大部分留歸地方，使中央集中的財(cái)力逐年減少，導(dǎo)致中央財(cái)政的比重不斷下降，負(fù)擔(dān)過重。⑷分稅制基礎(chǔ)上的分級預(yù)算體制（1994—現(xiàn)在）?；緝?nèi)容是：根據(jù)中央政府和地方政府的不同職能劃分支出范圍；按稅種劃定各級預(yù)算的固定收入來源，分別設(shè)置機(jī)構(gòu)，分別征收；各級政府有獨(dú)立的預(yù)授權(quán)，中央預(yù)算與地方預(yù)算徹底分開，分別編制，自求平衡；中央預(yù)算通過轉(zhuǎn)移支付制度實(shí)現(xiàn)對地方預(yù)算的調(diào)劑和控制。⑴分稅制分稅制是指在國家各級政府之間明確劃分事權(quán)及支出范圍的基礎(chǔ)上，按照事權(quán)和財(cái)權(quán)相統(tǒng)一的原則，結(jié)合稅種的特性，劃分中央與地方的稅收管理權(quán)限和稅收收入，并輔之以補(bǔ)助制的預(yù)算管理體制模式。分稅制是市場經(jīng)濟(jì)國家普遍實(shí)行的一種財(cái)政管理體制，其核心是根據(jù)各級政府的事權(quán)來確定其相應(yīng)的財(cái)權(quán)，并按稅種劃分中央政府和地方政府的財(cái)政收入。⑵分稅制的內(nèi)容：“分稅、分權(quán)、分征、分管”。①分稅，指按稅種（或稅源）將全部稅收劃分我中央與地方兩套稅收體系。②分權(quán)，指劃分各級政府在稅收方面的立法權(quán)、征管權(quán)和減免權(quán)。③分征，指分別設(shè)置兩套稅務(wù)機(jī)構(gòu)，分別征稅。④分管，指中央政府和地方政府分別管理和使用各自的稅款，不得混淆或平調(diào)、擠占。⑶1994年分稅制改革①劃分中央政府與地方政府的事權(quán)，確定各級財(cái)政支出范圍。中央財(cái)政主要承擔(dān)國家安全、外交和中央國家機(jī)關(guān)運(yùn)轉(zhuǎn)所需的各項(xiàng)經(jīng)費(fèi)，承擔(dān)調(diào)整國民經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、協(xié)調(diào)地區(qū)發(fā)展、實(shí)施宏觀調(diào)控所必需的各項(xiàng)支出，以及由中央直接管理的社會事業(yè)發(fā)展支出。具體包括：國防費(fèi)，武警經(jīng)費(fèi)，外交和援外支出，中央級行政管理費(fèi)，中央統(tǒng)管的基本建設(shè)投資，中央直屬企業(yè)的技術(shù)改造和新產(chǎn)品試制費(fèi)，地質(zhì)勘探費(fèi)，由中央財(cái)政安排的支農(nóng)支出，由中央負(fù)擔(dān)的國內(nèi)外債務(wù)還本付息支出，由中央本級負(fù)擔(dān)的公檢法支出和文化、教育、衛(wèi)生、科學(xué)等各項(xiàng)事業(yè)費(fèi)支出，（外貿(mào)企業(yè)出口退稅由中央財(cái)政負(fù)擔(dān)）。地方財(cái)政主要承擔(dān)本地區(qū)政權(quán)機(jī)關(guān)運(yùn)轉(zhuǎn)所需的各項(xiàng)經(jīng)費(fèi)，地區(qū)經(jīng)濟(jì)建設(shè)及文化、教育、衛(wèi)生等社會事業(yè)發(fā)展所需要的各項(xiàng)支出。具體包括：地方行政管理費(fèi)，公檢法支出，地方統(tǒng)籌的基本建設(shè)投資，地方企業(yè)的技術(shù)改造和新產(chǎn)品試制費(fèi)，支農(nóng)支出，城市維護(hù)和建設(shè)經(jīng)費(fèi)，地方文化、教育、衛(wèi)生等各項(xiàng)事業(yè)費(fèi)，價(jià)格補(bǔ)貼支出以及其他支出等。②依據(jù)事權(quán)與財(cái)權(quán)相結(jié)合原則，按稅種劃分各級財(cái)政的收入。具體的劃分情況是：A中央固定收入。主要包括：關(guān)稅、船舶噸稅、海關(guān)代征的消費(fèi)稅和增值稅、消費(fèi)稅、車輛購置稅、海洋石油天然氣企業(yè)所得稅、中央企業(yè)上繳利潤及其繳納的所得稅、鐵路運(yùn)輸、國家郵政、國家商業(yè)銀行、國家政策性銀行等集中繳納的收入（包括營業(yè)稅、所得稅、利潤和城市維護(hù)建設(shè)稅）等。B地方固定收入。主要包括：營業(yè)稅（不含屬于中央企業(yè)繳納的營業(yè)稅部分）、地方企業(yè)（不含地方銀行、外資銀行及非銀行金融企業(yè)）上繳利潤及其繳納的所得稅、個(gè)人所得稅、城鎮(zhèn)土地使用稅、土地增值稅、城市維護(hù)建設(shè)稅（不含屬于中央城市維護(hù)建設(shè)稅的部分）、房產(chǎn)稅、車船使用稅、印花稅、屠宰稅、耕地占用稅、契稅、國有土地有償使用收入等。C中央與地方共享收入。主要包括：增值稅、所得稅、資源稅和證券交易印花稅。增值稅中央分享75％，地方分享25％；資源稅除海洋石油資源稅作為中央收入外，其余資源稅作為地方收入；證券交易印花稅2000年之前中央分享88％，地方分享12％，2000年起分三年對該稅的分享比例進(jìn)行調(diào)整，到2002年，調(diào)整到位后的分享比例為中央97％，地方3％；所得稅從2002年起，除屬于中央固定收入的所得稅外，其余的中外企業(yè)所得稅和個(gè)人所得稅（包括儲蓄存款利息所得稅）改為中央和地方共享稅。具體的分享比例為：2002年中央與地方各分享50％，2003年中央分享60％，地方分享40％。2004年及以后年度的分享比例根據(jù)實(shí)際收入情況再行確定。第十章 金融概述一、金融的構(gòu)成：金融即貨幣資金的融通。融通的對象是貨幣和貨幣資金，融通的方式是信用方式，組織融通的機(jī)構(gòu)是銀行及其他金融機(jī)構(gòu)。凡是貨幣和貨幣資金的借貸、票據(jù)的買賣、債券和股票的發(fā)行及轉(zhuǎn)讓、外匯的買賣等，都屬于金融活動。貨幣是在交換過程中固定地充當(dāng)一般等價(jià)物的商品（馬克思），是交換的媒介。貨幣有價(jià)值尺度、流通手段、支付手段、貯藏手段和世界貨幣五大職能。貨幣有實(shí)物貨幣和信用貨幣兩種形態(tài)，我國人民幣屬于信用貨幣。信用是指經(jīng)濟(jì)上的一種借貸行為，是以償還和付息為條件的價(jià)值單方面讓渡，包括實(shí)物借貸和貨幣借貸兩種形式。二、直接融資與間接融資，指資金供給者與資金需求者運(yùn)用一定的金融工具直接形成債權(quán)債務(wù)關(guān)系的行為，資金供給者是直接貸款人，資金需求者是直接借款人。優(yōu)點(diǎn)：①籌資成本低；②籌資規(guī)模和風(fēng)險(xiǎn)度可以不受金融中介機(jī)構(gòu)資產(chǎn)規(guī)模及風(fēng)險(xiǎn)管理的約束；③有利于籌集長期投資資金，包括長期債券和股票。局限性：①直接融資雙方在資金數(shù)量、期限、利率等方面受到的限制多；②直接融資使用的金融工具其流通性較間接融資的要弱，兌現(xiàn)能力較低；③直接融資的風(fēng)險(xiǎn)較大。，指資金供給者與資金需求者通過金融中介機(jī)構(gòu)間接實(shí)現(xiàn)融資的行為，其中資金供給者與資金需求者不是分別作為直接貸款人和直接借款人出現(xiàn)的，它們之間不構(gòu)成直接的債權(quán)債務(wù)關(guān)系，而是分別與金融中介機(jī)構(gòu)發(fā)生信用關(guān)系，成為金融中介機(jī)構(gòu)的債權(quán)人或債務(wù)人。優(yōu)點(diǎn)：①靈活方便；②安全性高；③提高了金融的規(guī)模經(jīng)濟(jì)。局限性：①資金供求雙方的直接聯(lián)系被割斷了，會在一定程度上降低投資者對企業(yè)生產(chǎn)的關(guān)注與籌資者對使用資金的壓力和約束力；②中介機(jī)構(gòu)提供服務(wù)收取一定費(fèi)用增加了籌資的成本，利率相對較高；③社會資金運(yùn)行和資源配置的效率較多地依賴于金融機(jī)構(gòu)的素質(zhì)。三、信用形式，指企業(yè)之間相互提供的、與商品交易直接相聯(lián)系的信用形式，企業(yè)間的賒銷和預(yù)付貨款是主要做法。債權(quán)人和債務(wù)人都是企業(yè)優(yōu)點(diǎn)：有利于促進(jìn)商品流通，促進(jìn)社會再生產(chǎn)的連續(xù)性。局限性：商業(yè)信用數(shù)量受單個(gè)企業(yè)資金量限制，商業(yè)信用范圍有限度，三角債問題。，指銀行以貨幣形式向企業(yè)或個(gè)人提供的信用，包括兩方面活動：銀行以吸收存款等形式籌集社會各方面閑散資金；以貸款等形式運(yùn)用所籌集到的資金。債權(quán)人和債務(wù)人必有一方位銀行或非銀行金融企業(yè)。優(yōu)點(diǎn)：可以彌補(bǔ)商業(yè)信用之不足，銀行是國家調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)的重要手段，商業(yè)信用和國家信用的發(fā)展都需要銀行信用的支持。，指政府的借貸活動，其主要形式是由政府發(fā)行債券以籌措資金。國家信用工具是公債和國庫券。債務(wù)人為國家。，是企業(yè)或金融機(jī)構(gòu)對消費(fèi)者個(gè)人提供的信用，一般直接用于生活消費(fèi)。債務(wù)人為個(gè)人或家庭。兩種類型：一是由企業(yè)以賒銷或分期付款方式將消費(fèi)品提供給消費(fèi)者；二是屬于銀行信用，由銀行等金融機(jī)構(gòu)向消費(fèi)者以抵押貸款方式提供資金。作用，促進(jìn)商品流通，引導(dǎo)居民消費(fèi)，指民間個(gè)人之間的借貸往來。四、金融（信用）工具，指以書面形式發(fā)行和流通，借以證明債務(wù)人的義務(wù)或債權(quán)人權(quán)力的證書。金融工具分為直接金融工具（如企業(yè)債券、股票、國債等）和間接金融工具（如存款單、銀行票據(jù)、保險(xiǎn)單等）。金融工具的四大特征：償還性、流動性（可轉(zhuǎn)讓性）、安全性、收益性。，是證明短期債權(quán)債務(wù)的合法憑證，包括支票、本票、匯票。⑴支票，是銀行活期存款人向銀行開出的，要求銀行從其賬戶余額中支付給持票人或指定人的付款命令書。特點(diǎn)是在銀行信用基礎(chǔ)上產(chǎn)生，簽發(fā)支票必須以存款余額為限；見票即付。⑵匯票，包括商業(yè)匯票和銀行匯票。商業(yè)匯票是由債權(quán)人簽發(fā)的指定債務(wù)人到期付款的命令式的憑證。銀行匯票是銀行為客戶辦理異地匯款的憑證。⑶本票，包括商業(yè)本票和銀行本票。商業(yè)本票是由債務(wù)人簽發(fā)的承諾到期付款的承諾式的憑證。銀行本票是由銀行簽發(fā)的承諾支付款項(xiàng)的承諾式的憑證。⑴，可以背書轉(zhuǎn)讓，但一般不能向銀行貼現(xiàn)。商業(yè)票據(jù)的期限在9個(gè)月以下，由于其風(fēng)險(xiǎn)較大，利率高于同期銀行存款利率，商業(yè)票據(jù)可以由企業(yè)直接發(fā)售，也可以由經(jīng)銷商代為發(fā)售。⑵商業(yè)票據(jù)種類： ①按出票人不同：銀行匯票（Banker39。s draft）、商業(yè)匯票（Trade Bill）。②按承兌人的不同：商業(yè)承兌匯票（Commercial Acceptance Bill）、銀行承兌匯票(Bank39。s　Acceptance Bill)。③按付款時(shí)間不同：即期匯票（Sight Bill or Demand draft）、遠(yuǎn)期匯票（Time Bill or　Usance Bill）。④按有無附屬單據(jù)：光票（Clean Bill）、跟單匯票（Documentary Bill）?！　、瞧睋?jù)的關(guān)系人①出票人(DRAWER)：出票人是簽發(fā)票據(jù)并將票據(jù)交付給他人的人。出票人是票據(jù)的主債務(wù)人。持票人或收款人提示票據(jù)要求付款或承兌時(shí)，出票人應(yīng)該立即付款或承兌。②付款人(DRAWEE)：付款人是指支付給持票人或收款人票面金額的人，付款人并不一定是出票人，他只是出票人的債務(wù)人。③收款人(PAYEE)：收款人是指收取票款的人。收款人有權(quán)要求出票人或付款人付款或承兌。④承兌人(ACCEPTOR)：票據(jù)是遠(yuǎn)期票據(jù)時(shí)，收款人或持票人向付款人要求付款人同意到期付款，該付款人就是承兌人。⑤背書人(ENDORSER)：背書人指在票據(jù)上背書轉(zhuǎn)讓給其他人的人，一般是在票據(jù)的背面簽字或蓋章。接受了背書票據(jù)的人叫做被背書人(ENDORSER)，票據(jù)可以多次背書轉(zhuǎn)讓。 ⑥持票人(HOLDER)：持票人是持有票據(jù)的人。只有持票人才有權(quán)要求付款或承兌。⑦保證人(GUARANTOR)：保證人以自己的名義對票據(jù)付款加以保證的人。保證人可以為出票人、背書人、承兌人、或參加承兌人提供擔(dān)保。⑷票據(jù)的承兌、背書和貼現(xiàn)。①承兌：指由付款人在匯票上簽字蓋章承認(rèn)到期付款的手續(xù)。②背書：票據(jù)持有人在轉(zhuǎn)讓票據(jù)時(shí)在票據(jù)背面簽字并承擔(dān)連帶清償?shù)呢?zé)任。③貼現(xiàn)：由銀行購買未到期的票據(jù)。⑴債券是國家政府、金融機(jī)構(gòu)、企業(yè)等機(jī)構(gòu)直接向社會借債籌措資金時(shí)，向投資者發(fā)行，并且承諾按規(guī)定利率支付利息并按約定條件償還本金的債權(quán)債務(wù)憑證。由于債券的利息通常是事先確定的，所以，債券又被稱為固定利息證券。⑵債券的基本要素①票面價(jià)值包括：幣種；票面金額。②還本期限：指債券從發(fā)行之日起至償清本息之日止的時(shí)間。③債券利率：債券利息與債券票面價(jià)值的比率，通常年利率用百分比表示。④發(fā)行人名稱：指明債券的債務(wù)主體，為債權(quán)人到期追回本金和利息提供依據(jù)。⑶債券基本種類①根據(jù)是否約定利息可分：零息債券：未約定支付利息，一般低于面值發(fā)行。附息債券：約定半年/一年支付一次，又分固定、浮動利率債券。息票累積債券：債券到期一次性獲本息，其間無利息。②根據(jù)發(fā)行主體劃分:政府債券——國債：是國家為籌集資金而向投資者出具的、承諾在一定時(shí)期支付利息和到期償還本金的債務(wù)憑證，由于發(fā)行主體是國家，所以它具有最高的信用度，被公認(rèn)為是最安全的投資工具。金融債券：銀行等金融機(jī)構(gòu)作為籌資主體為籌措資金而面向個(gè)人發(fā)行的一種有價(jià)證券。公司債券：是由公司依照法定程序發(fā)行的，約定在一定期限還本付息的有價(jià)證券。③按是否有財(cái)產(chǎn)擔(dān)保，債券可以分為抵押債券和信用債券。④按是否能轉(zhuǎn)換為公司股票，債券可以分為可轉(zhuǎn)換債券和不可轉(zhuǎn)換債券。⑤按是否能夠提前償還，債券可以分為可贖回債券和不可贖回債券。⑷股票是一種有價(jià)證券，是股份公司為籌集資金發(fā)給出資人作為公司資本部分所有權(quán)的憑證，成為股東以此獲得股息和紅利。這種所有權(quán)是一種綜合權(quán)利，如普通股股東可以參加股東大會、投票表決、參與公司的重大決策，收取股息或分享紅利等。同一類別的每一份股票所代表的公司所有權(quán)是相等的。每個(gè)股東所擁有的公司所有權(quán)份額的大小取決于其持有的股票數(shù)量占公司總股本的比重。股票一般可以通過買賣方式有償轉(zhuǎn)讓，股東能通過股票轉(zhuǎn)讓收回其投資，但不能要求公司返還其出資。⑸股票制度，起源于1600年，荷蘭東印度公司是世界上第一家公開發(fā)行股票的公司。⑹1990年12月19日，上海證券交易所正式開業(yè)，1991年7月3日，深圳證券交易所正式開業(yè)。這兩所交易所的成立標(biāo)志著中華人民共和國證券市場的形成。⑺股票的分類①記名股票和無記名股票。這主要是根據(jù)股票是否記載股東姓名來劃分的。記名股票是在股票上記載股東的姓名，如果轉(zhuǎn)讓必須經(jīng)公司辦理過戶手續(xù)。無記名股票，是在股票上不記載股東的姓名，如果轉(zhuǎn)讓，通過交付而生效。②普通股票和優(yōu)先股票。這主要是根據(jù)股票所代表的權(quán)利大小來劃分的。普通股票的股息隨公司利潤大小而增減。優(yōu)先股票一般按規(guī)定利率優(yōu)先取得固定股息，但其股東的表決權(quán)有所限制。③國內(nèi)股票主要類別B股也稱為人民幣特種股票。是指那些在中國大陸注冊、在中國大陸上市的特種股票。以人民幣標(biāo)明面值，只能以外幣認(rèn)購和交易。H股也稱為國企股，指國有企業(yè)在香港 (Hong Kong) 上市的股票。S股是指那些主要生產(chǎn)或者經(jīng)營等核心業(yè)務(wù)在中國大陸、而企業(yè)的注冊地在新加坡（Singapore）或者其他國家和地區(qū),但是在新加坡交易所上市掛牌的企業(yè)股票。N股