【正文】 及說明1. 編制依據(jù)(1) 國家發(fā)展改革委員會和建設(shè)部發(fā)部的《建設(shè)項目經(jīng)濟評價方法與參數(shù)》(2022 年第三版) 。(2) 《工 業(yè)企 業(yè)財務(wù)制度》。(3) 《工 業(yè)企 業(yè)會計制度》。(4) 《企 業(yè)財務(wù) 通則》。(5) 《企 業(yè)會 計通則》。2. 說明(1) 建設(shè)期利息計入固定資產(chǎn)原值（本項目無），固定資產(chǎn)折舊采用平均年限法，綜 合折舊年限取 15 年，固定資產(chǎn)殘值率為 4%，項目計算期取 16年，固定資產(chǎn) 折舊費估算表見表 111。(2) 無形資產(chǎn)按 10 年攤銷，遞延資產(chǎn)按 5 年攤銷，無形資產(chǎn)及遞延資產(chǎn)攤銷計算表見表 112。(3) 本 項目定 員 8 人，工人工資及福利為 2 萬元/ 年 人。(4) 本項目的修理費按固定資產(chǎn)投資的 %計取，其他制造費按固定資產(chǎn)投資的 3%計取。(5) 本 項目 銷售管理費不取，其他管理費不取。(6) 生 產(chǎn)經(jīng)營 期間長期借款利息及流動資金貸款利息計入財務(wù)費用。(7) 投 資使用 計劃與資金籌措表（113 ）。.. 生產(chǎn)成本和費用估算計算原則：本工程實施前后原材料消耗總量不變。外購原材料及燃料動力消耗表見（表 114）改造后的總成本費用估算表見（表 115）總成本費用為 萬元，經(jīng)營成本 萬元。 財務(wù)評價 財務(wù)評價的依據(jù)和說明本評價經(jīng)濟效益主要體現(xiàn)如下兩方面：1．改造后產(chǎn)品粉焦率可降低 1%，按 862199 噸/ 年產(chǎn)量計，粉焦降低8621991%=8622 噸/年，大塊焦價按 1000 元 /噸，粉焦價按 300 元/噸計，年節(jié)約價值為（1000300）8622= 萬元。2．改造后可節(jié)省每年 20 萬噸焦炭的二次倒運費，按 元/噸計，年節(jié)約價值為 202200=44 萬元.3．改造后可節(jié)省每年 40 萬噸焦炭的鏟車堆焦費，按 元/噸計，年節(jié)約價值為 400000=48 萬元. 主要報表分析1. 由上述節(jié)約費用而增加的收入表由上述節(jié)約費用而增加的收入見 (表 116)，2. 利潤及利潤分配表(表 117) 本表為由上述節(jié)約費用而產(chǎn)生的利潤。3. 財務(wù)現(xiàn)金流量表(表 118) 全部投資現(xiàn)金流量以全部投資作為基礎(chǔ)，計算表明，在項目計算期內(nèi)企業(yè)可獲得的累計所得稅后凈現(xiàn)金流量為萬元。所得稅后凈現(xiàn)值NPV= 萬元(I=10%) ，表明企業(yè)不 僅能得到 10%的報酬，還可獲得的 萬元的超額收益。所得稅后財務(wù)內(nèi)部收益率 FIRR=%。..4. 資金來源與運用表(表 119)5. 資產(chǎn)負債表(表 1110)由表中可以反映項目計算期內(nèi)各年資產(chǎn)，負債和所有者權(quán)益情況，以及可以看出各年的資產(chǎn)負債率，流動比率和速動比率。資產(chǎn)負債率= 期末負債總額/資產(chǎn)總額流動比率=流 動資產(chǎn)/流 動負債速動比率=速 動資產(chǎn)/流 動負債式中：速動資產(chǎn)= 流動資產(chǎn)存貨 財務(wù)盈利能力分析1. 靜態(tài)指標（系指不采取折現(xiàn)方式處理數(shù)據(jù)）(1) 總 投資 收益率（ROI ）=息稅前利潤（EBIT）/總投資（TI）100%=%(2) 資 本金 凈利潤率（ROE）=年凈利潤（NP））/資本金（EC）100%=%注：EBIT— —正常年份的息稅（所得稅）前利潤或運營期內(nèi)年平均息稅前利潤。2. 動態(tài)指標（系指采取折現(xiàn)方式處理數(shù)據(jù)）(1) 所得稅后財務(wù)內(nèi)部收益率 FIRR=%。(2) 所得稅后財務(wù)凈現(xiàn)值 NPV= 萬元（i=10%）(3) 所得稅后投資回收期=（年）（包括建設(shè)期）(4) 所得稅前財務(wù)內(nèi)部收益率 FIRR=%。(5) 所得稅前財務(wù)凈現(xiàn)值 NPV= 萬元（i=10%）(6) 所得稅前投資回收期=（年）（包括建設(shè)期）結(jié)論：從上述財務(wù)評價看，所得稅后財務(wù)內(nèi)部收益率大大高于國家行業(yè)基準收益率，經(jīng)濟效益很高,項目的財務(wù)評價結(jié)論可行。..表 111 固定資產(chǎn)折舊費估算表生 產(chǎn) 期序號 項目 合計折舊年限凈殘值率第 2 年 第 3 年 第 4 年 第 5 年 第 6 年 第 7 年 第 8 年 第 9 年 第 10 年 第 11 年 第 12 年 第 13 年 第 14 年 第 15 年 第 16 年1 固定資產(chǎn)合計2 原值 15 4%新增固定資產(chǎn) 利用原有固定資產(chǎn) 3 折舊費 4 凈值 5 建設(shè)投資 表 112 無形資產(chǎn)及遞延資產(chǎn)攤銷計算表生 產(chǎn) 期序號 項目 攤銷年限 原值第 2 年 第 3 年 第 4 年 第 5 年 第 6 年 第 7 年 第 8 年 第 9 年 第 10 年 第 11 年一 無形資產(chǎn)1 勘察設(shè)計 10 ⑴ 攤銷 ⑵ 凈值 二 遞延資產(chǎn) 5 1 攤銷 2 凈值 三 無形及遞延合計1 攤銷 2 凈值 ..表 113 投資使用計劃與資金籌措表序號 項 目 合計 第 1 年 第 2 年 第 3 年一 總投資 1 建設(shè)投資 2 固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅 3 建設(shè)期利息 4 流動資金 二 資金籌措 1 自有資金 (1) 用于固定資產(chǎn)投資 (2) 流動資金 (3) 用于建設(shè)期利息支付 2 借款 (1) 固定資產(chǎn)投資借款 (2) 流動資金借款 (3) 建設(shè)期利息借款 報批總投資 ..表 114 外購原材料及燃料動力消耗表第 2 年 80% 第 3 年 100% 第 4 年 100% 第 5~16 年 100%序號 項目 單位 年耗量 單價(元/噸)年耗量 金額 年耗量 金額 年耗量 金額 年耗量 金額一 主要原材料12345678合計 二 動力消耗1 電 kWh 合計 ..表 115 改造后的總成本費用估算表生 產(chǎn) 期序號 項 目第 2 年 第 3 年 第 4 年 第 5 年 第 6 年 第 7 年 第 8 年 第 9 年 第 10 年 第 11 年 第 12 年 第 13 年 第 14 年 第 15 年 第 16 年一 外購原材料及輔助材料 二 外購燃料及動力 三 工資及福利 四 修理費 五 折舊費 六 攤銷費 七 利息支出 1 長期借款利息 2 流動資金借款利息 八 其它費用 1 銷售費用 2 其它制造費 3 其它管理費 4 排污費 九 總成本費用 十 經(jīng)營成本 十一 可變成本 十二 固定成本 十三 盈虧平衡點 % % % % % % % % % % % % % %..表 116 節(jié)約費用而增加的收入表第 2 年 80% 第 3 年 100% 第 4~16 年 100%序號 項 目 單位價格 數(shù)量 收入 稅率 稅金 價格 數(shù)量 收入 稅率 稅金 價格 數(shù)量 收入 稅率 稅金1 粉焦減少節(jié)約費用 噸 2 節(jié)約二次倒焦費用 噸 3 節(jié)約鏟車堆焦費用 噸 4 　5 　6 　7 　8 　9 　　 合計 　 　　 產(chǎn)品銷項稅 　　 原材料及動力進項稅 　　 增值稅 () () () 　　 城市維護建設(shè)稅 () () () 　　 教育附加費 () () () 　　 　　 銷售稅金及附加 　 　 () 　 　 　 　 () 　 　 　 　 () 　 　 　..表 117 利潤及利潤分配表生 產(chǎn) 期序號 項 目第 2 年 第 3 年 第 4 年 第 5 年 6 年 第 7 年 第 8 年 第 9 年 第 10 年 第 10 年 第 12 年 第 13 年 第 14 年 第 15 年 第 16 年一 節(jié)約費用收入 二 總成本費用 三 銷售稅金及附加 () () () () () () () () () () () () () () ()1 增值稅 () () () () () () () () () () () () () () ()2 城市維護建筑稅 () () () () () () () () () () () () () () ()3 教育附加費 () () () () () () () () () () () () () () ()4 出口退稅四 利潤總額 五 彌補前年虧損 六 應納所得稅額 七 所得稅 八 稅后利潤 九 盈余公積金 十 公益金 十一 未分配利潤 其中償還借款 十二 累計未分配利潤 十三 利息備付率 ICR 十四 償債備付率 DSCR ..表 118 財務(wù)現(xiàn)金流量表建設(shè)期 生 產(chǎn) 期序號 項目 第 1 年 第 2 年 第 3 年 第 4 年 第 5 年 第 6 年 第 7 年 第 8 年 第 9 年 第 10 年 第 11 年 第 12 年 第 13 年 第 14 年 第 15 年 第 17 年一 現(xiàn)金流入1 銷售收入 2 回收固定資產(chǎn)余值3 回收流動資金小計 二 現(xiàn)金流出1 建設(shè)投資 3 流動資金 4 經(jīng)營成本 5 銷售稅金及附加 6 所得稅 小計 三 稅后凈現(xiàn)金流量 累計凈現(xiàn)金流量 現(xiàn)值(I=10%) 累計折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量 四 稅前凈現(xiàn)金流量 累計稅前凈現(xiàn)金流量 稅前現(xiàn)值(I=10%) 累計稅前財務(wù)凈現(xiàn)值 稅后 稅前財務(wù)凈現(xiàn)值 NPV (I=10%) 財務(wù)內(nèi)部收益率 IRR % %投資回收期 (年) 計算指標盈虧平衡點 BEP %..表 119 資金來源與運用表合計 建設(shè)期 生 產(chǎn) 期序號 項 目第 1 年 第 2 年 第 3 年 第 4 年 第 5 年 第 6 年 第 7 年 第 8 年 第 9 年 第 10 年 第 11 年 第 12 年 第 13 年 第 14 年 第 15 年 第 16 年一 資金來源 1 利潤總額 2 折舊費 3 攤銷費 4 長期借款 5 流動資金借款 6 其它短期借款 7 自有資金 8 回收固定資產(chǎn)余值 9 回收流動資金 二 資金運用 1 建設(shè)投資 2 建設(shè)期利息 3 流動資金 4 所得稅 5 應付利潤 6 長期借款本金償還 7 流動資金本金償還 8 其它短期借款本金償還三 盈余資金 四 累計盈余資金 ..表 1110 資產(chǎn)負債表建設(shè)期 生 產(chǎn) 期序號 項 目第 1 年 第 2 年 第 3 年 第 4 年 第 5 年 第 6 年 第 7 年 第 8 年 第 9 年 第 10 年 第 11 年 第 12 年 第 13 年 第 14 年 第 15 年 第 16 年一 資產(chǎn) 1 流動資產(chǎn)總額