【正文】 行自主經(jīng)營(yíng)、自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、自負(fù)盈虧、自我約束。 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)的三原則之間既有聯(lián)系，也有矛盾。聯(lián)系的方面：安全性是前提，流動(dòng)性是條件，盈利性是目的。矛盾的方面：（1）盈利性與安全性呈反方向變化；（2）盈利性與流動(dòng)性也呈反方向變化；（3）安全性與流動(dòng)性之間呈同方向變化。因此，三原則之間必須統(tǒng)籌兼顧，協(xié)調(diào)安排，才能實(shí)現(xiàn)三原則之間的最佳組合。六、我國(guó)商業(yè)銀行的組織形式 目前，我國(guó)商業(yè)銀行的組織形式主要有以下幾種： （1）國(guó)有獨(dú)資商業(yè)銀行。 （2）以公有制為主體的股份制商業(yè)銀行。 （3）民營(yíng)股份制的商業(yè)銀行。 （4）城市商業(yè)銀行。 （5）中外合資銀行。第二節(jié) 商業(yè)銀行的負(fù)債業(yè)務(wù) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)大體上分為三類，即：負(fù)債業(yè)務(wù)、資產(chǎn)業(yè)務(wù)和中間業(yè)務(wù)。 商業(yè)銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行形成資金來(lái)源的業(yè)務(wù)，包括：自有資本、存款業(yè)務(wù)和其他負(fù)債業(yè)務(wù)三大類。一、自有資本 商業(yè)銀行的自有資本包括下列四項(xiàng)： （1）財(cái)政撥給的信貸基金。 （2）銀行成立時(shí)發(fā)行股票所籌集的股份資本。 （3）公積金 （4）未分配的利潤(rùn) 商業(yè)銀行的自有資本只占銀行負(fù)債的一小部分，但這是商業(yè)銀行吸收外來(lái)資金的基礎(chǔ)。二、存款業(yè)務(wù) 存款是銀行接受客戶存入資金，存款人可以隨時(shí)或按約定時(shí)間支取款項(xiàng)的一種信用業(yè)務(wù)。在商業(yè)銀行中占有主要地位。商業(yè)銀行的存款業(yè)務(wù)分為下列幾種：活期存款 活期存款是不規(guī)定存款期限，存戶可隨時(shí)提取，銀行有義務(wù)隨時(shí)兌付的存款?；钇诖婵羁捎弥碧峥睢Ｒ恍﹪?guó)家對(duì)活期存款不付利息，甚至還收取客戶的手續(xù)費(fèi)?；钇诖婵畹膶?duì)象有：工商企業(yè)、個(gè)人、政府、以及外國(guó)客戶?；钇诖婵畈皇菫榱巳〉美⑹找?，而是為了方便支付和結(jié)算。二、存款業(yè)務(wù)通知存款 通知存款是存款人提取在銀行的存款時(shí)，必須提前一定時(shí)間通知銀行，以便銀行提前準(zhǔn)備資金，保證支付的存款。通知存款利率高于活期存款而低于定期存款。第二節(jié) 商業(yè)銀行負(fù)債業(yè)務(wù)定期存款 定期存款是有固定期限，到期才能提取的存款。定期存款憑存單提取，存單不能轉(zhuǎn)讓（除CD外）。定期存款提前支取，其利息不再按原利率支付。定期存款具有穩(wěn)定性，利率高等特點(diǎn)。CD是定期存款的一種形式。儲(chǔ)蓄存款 儲(chǔ)蓄存款是個(gè)人為了積存貨幣和取得利息收入在銀行開(kāi)立帳戶的存款。儲(chǔ)蓄存款不能使用支票。儲(chǔ)蓄存款分為活期和定期兩種。三、其他負(fù)債業(yè)務(wù)同業(yè)拆借 同業(yè)拆借是指商業(yè)銀行之間及商業(yè)銀行與其他金融機(jī)構(gòu)之間的短期資金融通。同業(yè)拆借期限較短，利率較低。向中央銀行借款 （1）再貼現(xiàn)。再貼現(xiàn)是指商業(yè)銀行辦理貼現(xiàn)業(yè)務(wù)所取得的未到期票據(jù)，向中央銀行貼付一定利息，再將票據(jù)轉(zhuǎn)讓給中央銀行的一種行為。 （2）再貸款。再貸款是商業(yè)銀行開(kāi)出票據(jù)或以政府債券作抵押向中央銀行取得貸款。發(fā)行金融債券 發(fā)行金融債券也是商業(yè)銀行籌資的一種方式，用于彌補(bǔ)流動(dòng)資本的不足，形成負(fù)債業(yè)務(wù)，這種籌資方式的好處是不需要交納存款準(zhǔn)備金。占用資金 占用資金是指商業(yè)銀行在辦理中間業(yè)務(wù)及同業(yè)往來(lái)過(guò)程中臨時(shí)占用的他人資金。第三節(jié) 商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù) 資產(chǎn)業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行運(yùn)用資金的業(yè)務(wù)。商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)分為放款業(yè)務(wù)和投資業(yè)務(wù)兩大類。一、放款業(yè)務(wù)放款根據(jù)償還期限不同可分為活期放款、定期放款和透支（1）活期放款。放款期限未定，銀行可以隨時(shí)收回或借款人可以隨時(shí)償還的放款。（2）定期放款。是指具有確定期限的放款?？煞譃槎唐诜趴睿?年以下）、中期放款（1—5年）和長(zhǎng)期放款（5年以上）。（3）透支。是銀行允許存款戶在約定的范圍內(nèi)，超過(guò)其存款帳戶余額開(kāi)發(fā)支票予以兌現(xiàn)的一種放款。透支放款分為信用透支、抵押透支和同業(yè)透支。透支放款有隨時(shí)償還的義務(wù)，利息按天計(jì)算。根據(jù)使用放款的經(jīng)濟(jì)內(nèi)容不同，放款可分為經(jīng)營(yíng)性放款、有價(jià)證券經(jīng)紀(jì)人放款和消費(fèi)性放款。 （1）經(jīng)營(yíng)性放款。是指商業(yè)銀行對(duì)工商企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)過(guò)程中的正常資金需要而發(fā)放的放款。包括工商業(yè)放款、農(nóng)業(yè)放款和不動(dòng)產(chǎn)抵押放款等。 （2）有價(jià)證券經(jīng)紀(jì)人放款。商業(yè)銀行向?qū)ｉT從事證券交易的經(jīng)紀(jì)人提供的放款。目的是解決證券交易過(guò)程中暫時(shí)資金短缺的需要。 （3）消費(fèi)性放款。是商業(yè)銀行對(duì)消費(fèi)者個(gè)人發(fā)放的、用于購(gòu)買耐用消費(fèi)品或支付其他費(fèi)用的放款。消費(fèi)性放款分為直接和間接，也可分為分期償還和一次性償還，還可按購(gòu)買對(duì)象分為汽車放款、住宅放款、旅游放款等。消費(fèi)性放款可通過(guò)信用卡透支發(fā)放。放款根據(jù)信用擔(dān)保的性質(zhì)可分為以票據(jù)、商品、股票、債券為擔(dān)保的有擔(dān)保放款和信用放款（1）以商業(yè)票據(jù)為擔(dān)保的放款業(yè)務(wù)。包括票據(jù)貼現(xiàn)和票據(jù)抵押放款。 票據(jù)貼現(xiàn)就是顧客將未到期的票據(jù)提交給銀行，由銀行扣除從貼現(xiàn)日起至到期日前一日止的利息而取得現(xiàn)款。銀行辦理票據(jù)貼現(xiàn)的利率稱為貼現(xiàn)率。未到期票據(jù)的貼現(xiàn)付款額計(jì)算公式是：貼現(xiàn)付款額=票據(jù)面額（1年貼現(xiàn)率未到期天數(shù)/365天） 商業(yè)銀行的貼現(xiàn)率也稱為市場(chǎng)貼現(xiàn)率，它取決于兩個(gè)因素：短期資金的供求狀況；再貼現(xiàn)率的高低。 貼現(xiàn)票據(jù)分為本票和匯票。因付款人不同，又分為銀行票據(jù)和商業(yè)票據(jù)，因此，就有了銀行本票和銀行匯票，商業(yè)本票和商業(yè)匯票。銀行票據(jù)信譽(yù)高，商業(yè)票據(jù)具有自動(dòng)清償。所以，兩類票據(jù)貼現(xiàn)銀行都愿意接受。 貼現(xiàn)業(yè)務(wù)是一種特殊的放款，它與普通放款相比有以下不同：A、利息收取的時(shí)間不同。B、融資的時(shí)間長(zhǎng)短不同。C、債權(quán)債務(wù)關(guān)系不同。D、利率高低不同。 票據(jù)抵押放款是以各種票據(jù)為擔(dān)保的放款，放款期限不得超過(guò)票據(jù)到期日。在進(jìn)行票據(jù)抵押放款時(shí)，銀行為了避免借款人不贖回票據(jù)而遭受損失，一般規(guī)定有一定的墊頭，一般在60%—80%。墊頭就是票據(jù)面額與放款額的差額。 （2）商品抵押放款 商品抵押放款就是以各種商品和商品憑證作抵押的放款。商品抵押放款因商品價(jià)格變化較大，因此，墊頭很大。一般估價(jià)是市價(jià)的30%—50%。 （3）以股票或債券作擔(dān)保的放款 就是以股票或者債券作抵押的放款。這種放款在確定放款額時(shí)，也有墊頭。這種放款的存在為有價(jià)證券的投機(jī)活動(dòng)提供了大量的貨幣資本。 （4）信用放款 信用放款并無(wú)實(shí)物或有價(jià)證券作質(zhì)押，僅憑借款人出具的書(shū)面憑證作保證。它屬于一種資本放款，銀行只對(duì)熟悉的借款人借貸，利率較高。按成本定價(jià)方法劃分，可分為固定利率放款和浮動(dòng)利率放款 （1）固定利率放款。就是客戶根據(jù)原先借款時(shí)與銀行約定的利率還本付息。 （2）浮動(dòng)利率放款。浮動(dòng)利率放款有兩種：一是對(duì)資信狀況較好又與銀行有長(zhǎng)期合作關(guān)系的客戶實(shí)行的優(yōu)惠利率放款，它在銀行放款基準(zhǔn)利率的基礎(chǔ)上向下浮動(dòng)；另一種是在市場(chǎng)利率不穩(wěn)定的情況下，為了避免借、貸雙方遭受利率風(fēng)險(xiǎn)，而在基準(zhǔn)利率的基礎(chǔ)上根據(jù)雙方協(xié)議上、下浮動(dòng)的放款。二、投資業(yè)務(wù) 商業(yè)銀行的投資業(yè)務(wù)是指銀行購(gòu)買有價(jià)證券的業(yè)務(wù)活動(dòng)。銀行購(gòu)買的有價(jià)證券一般包括債券（國(guó)庫(kù)券、公債券、公司債券）和股票。很多國(guó)家對(duì)股票的投資加以限制。我國(guó)商業(yè)銀行法中規(guī)定：商業(yè)銀行在中華人民共和國(guó)境內(nèi)不得從事信托投資業(yè)務(wù)和股票業(yè)務(wù)，不得投資于非自用不動(dòng)產(chǎn)。 銀行購(gòu)買有價(jià)證券，目的是從中牟取投機(jī)利潤(rùn)。因此，風(fēng)險(xiǎn)巨大，銀行須對(duì)證券投資進(jìn)行嚴(yán)格管理。 銀行投資與銀行放款有下列不同之處： （1）主動(dòng)權(quán)不同。 （2）回收期不同。 （3）用途不同。第四節(jié) 商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù) 商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)是銀行不需運(yùn)用自己的資金，代替客戶承辦支付和其他委托事項(xiàng)而收取手續(xù)費(fèi)的業(yè)務(wù)。商業(yè)銀行傳統(tǒng)的中間業(yè)務(wù)主要有下面幾種。 匯兌業(yè)務(wù) 匯兌業(yè)務(wù)是銀行代理客戶把現(xiàn)款匯給異地收款人的業(yè)務(wù)。匯兌業(yè)務(wù)使用的工具是銀行匯票和支付委托書(shū)。商業(yè)銀行匯兌業(yè)務(wù)既可以獲得手續(xù)費(fèi)收益，也可短期占用客戶資金。 信用證業(yè)務(wù) 信用證業(yè)務(wù)是由銀行保證付款的業(yè)務(wù)，可以解決買賣雙方互不信任的矛盾。信用證業(yè)務(wù)分為商品信用證和貨幣信用證。商品信用證是銀行應(yīng)買方的要求，開(kāi)給賣方的一種保證付款的憑證。貨幣信用證是銀行收取客戶的一定款項(xiàng)后，開(kāi)給客戶保證在異地銀行兌取相應(yīng)現(xiàn)款的一種憑證。商業(yè)銀行信用證業(yè)務(wù)既可以獲得手續(xù)費(fèi)收益，也可短期占用客戶資金。 代收業(yè)務(wù) 代收業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行接受客戶的委托，根據(jù)各種憑證代替客戶收取款項(xiàng)的業(yè)務(wù)。代收業(yè)務(wù)的對(duì)象包括支票、票據(jù)、有價(jià)證券和商品憑證等。 同業(yè)外來(lái) 同業(yè)往來(lái)是商業(yè)銀行之間在進(jìn)行各項(xiàng)業(yè)務(wù)時(shí)建立的往來(lái)關(guān)系。 代客買賣業(yè)務(wù) 代客買賣業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行接受客戶委托，代為買賣有價(jià)證券、貴金屬和外匯的業(yè)務(wù)。 信托業(yè)務(wù) 信托業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行接受客戶的委托，代為管理、營(yíng)運(yùn)、處理有關(guān)錢財(cái)?shù)臉I(yè)務(wù)。銀行經(jīng)營(yíng)信托業(yè)務(wù)一般只收取有關(guān)手續(xù)費(fèi)。 租賃業(yè)務(wù) 租賃業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行通過(guò)所屬的專業(yè)性機(jī)構(gòu)將大型的設(shè)備出租給企業(yè)使用的業(yè)務(wù)。租賃業(yè)務(wù)須收取租金，租金包括設(shè)備費(fèi)、手續(xù)費(fèi)和利息等。 其他新興的中間業(yè)務(wù) （1）代理融通業(yè)務(wù)。是由商業(yè)銀行代客收取應(yīng)收賬款，并向顧客提供資金融通的一種業(yè)務(wù)。 （2）咨詢和信息服務(wù)業(yè)務(wù)。是商業(yè)銀行向企業(yè)或客戶提供經(jīng)濟(jì)咨詢和各種信息服務(wù)的業(yè)務(wù)。 （3）電子計(jì)算機(jī)服務(wù)業(yè)務(wù)。是商業(yè)銀行利用自己的電子計(jì)算機(jī)設(shè)備向企業(yè)和客戶提供各種電子信息服務(wù)的業(yè)務(wù)。 （4）銀行卡。是由銀行發(fā)行，供客戶辦理存取款和轉(zhuǎn)賬支付的新型服務(wù)工具。包括信用卡、支票卡、記賬卡、智能卡等。第五節(jié) 存款的創(chuàng)造一、原始存款和派生存款 原始存款 原始存款是客戶以現(xiàn)金存入銀行形成的存款。 派生存款 派生存款是商業(yè)銀行以轉(zhuǎn)賬方式發(fā)放貸款時(shí)創(chuàng)造的存款。 原始存款是派生存款創(chuàng)造的基礎(chǔ)；派生存款是信用擴(kuò)張的條件。 存款準(zhǔn)備金 存款準(zhǔn)備金是指在實(shí)行部分準(zhǔn)備金制度的國(guó)家，商業(yè)銀行的現(xiàn)金庫(kù)存和在中央銀行的存款的總和。 法定準(zhǔn)備金 法定準(zhǔn)備金是各國(guó)以法律形式規(guī)定的商業(yè)銀行必須保留的最低數(shù)額的準(zhǔn)備金。是銀行按法定準(zhǔn)備率對(duì)活期存款總額應(yīng)保留的準(zhǔn)備金。其計(jì)算公式如下：Rd=Drd 超額準(zhǔn)備金 超額準(zhǔn)備金是商業(yè)銀行實(shí)有準(zhǔn)備金與法定存款準(zhǔn)備金之差，是超過(guò)法定準(zhǔn)備金的部分。其計(jì)算公式是：E=RDrd 在其他條件不變的情況下，法定準(zhǔn)備率的高低與銀行創(chuàng)造存款貨幣的數(shù)量成反比。因此，法定準(zhǔn)備率與信貸規(guī)模的變化密切相關(guān)，它是中央銀行緊縮或擴(kuò)張信用的一個(gè)重要手段。二、存款的創(chuàng)造過(guò)程與原理 在實(shí)行部分準(zhǔn)備金制度的國(guó)家，商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)活期存款的過(guò)程中，具有創(chuàng)造與收縮信用的能力。 存款的創(chuàng)造過(guò)程：商業(yè)銀行將吸收的原始存款中超過(guò)法定準(zhǔn)備金的部分用于發(fā)放貸款，客戶取得借款后，不提取現(xiàn)金，全部轉(zhuǎn)入其開(kāi)戶銀行的賬戶上，接受這筆新存款的銀行又可以把超過(guò)存款準(zhǔn)備金的部分用于發(fā)放貸款。如此循環(huán)就產(chǎn)生了派生存款，出現(xiàn)了存款的創(chuàng)造。 活期存款總額超過(guò)原始存款的數(shù)額，就是這筆原始存款所派生的存款總額。 商業(yè)銀行的這種信用擴(kuò)張能力取決于兩大因素：原始存款總額和法定準(zhǔn)備率。用公式表示是：△D=△P1/rd 派生倍數(shù)：商業(yè)銀行貸款機(jī)制所決定的存款貨幣的最大擴(kuò)張倍數(shù)，其計(jì)算公式為：K=△D/△P=1/rd三、派生倍數(shù)的修正 商業(yè)銀行創(chuàng)造存款貨幣的能力決定于原始存款額和派生倍數(shù)。上述派生倍數(shù)因受多種因素的影響，需要進(jìn)行修正。 修正為現(xiàn)金漏損K=△D/△P=1/rd+c39。 修正為超額準(zhǔn)備金K=△D/△P=1/rd+c39。+e 修正為活期存款轉(zhuǎn)為定期存款K=△D/△P=1/rd+c39。+e+rtt第六節(jié) 商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理一、資產(chǎn)負(fù)債管理理論 資產(chǎn)管理理論 資產(chǎn)管理理論是以商業(yè)銀行資產(chǎn)的流動(dòng)性為重點(diǎn)的傳統(tǒng)管理方法。它產(chǎn)生于商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)的初期階段，經(jīng)歷了以下幾個(gè)不同的發(fā)展階段： （1）商業(yè)貸款理論。也稱真實(shí)票據(jù)理論，產(chǎn)生于18世紀(jì)，其主要內(nèi)容是：銀行的貸款應(yīng) 以真實(shí)的有商品買賣內(nèi)容的票據(jù)為擔(dān)保發(fā)放，在借款人出售商品取得貨款后就能按期收回貸款。 （2）資產(chǎn)轉(zhuǎn)移理論。產(chǎn)生于20世紀(jì)初，該理論認(rèn)為，商業(yè)銀行為了應(yīng)付提存所需保持的流動(dòng)性，可以將一部分資金投資于具備轉(zhuǎn)讓條件的證券上，作為第二準(zhǔn)備金。 （3）預(yù)期收入理論。產(chǎn)生于第二次世界大戰(zhàn)后，該理論認(rèn)為，只要資金需求者經(jīng)營(yíng)活動(dòng)正常，其未來(lái)經(jīng)營(yíng)收入和現(xiàn)金流量可以預(yù)先估算出來(lái)，并以此為基礎(chǔ)制定出分期還款計(jì)劃，銀行就可以相應(yīng)籌措資金發(fā)放中長(zhǎng)期貸款。 第六節(jié) 商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理 （4）超貨幣供給理論。產(chǎn)生于20世紀(jì)60年代末，該理論認(rèn)為：商業(yè)銀行利用發(fā)放貸款和購(gòu)買證券方式不僅能夠提供貨幣，而且還能提供諸如投資咨詢、項(xiàng)目評(píng)估、市場(chǎng)調(diào)查、委托代理等多種服務(wù)。負(fù)債管理理論 負(fù)債管理理論是以負(fù)債為經(jīng)營(yíng)重點(diǎn)來(lái)保證流動(dòng)性和盈利性的經(jīng)營(yíng)管理理論，其理論的核心是主張以借入資金的辦法來(lái)保持銀行流動(dòng)性，從而增強(qiáng)資產(chǎn)業(yè)務(wù)，增加銀行收益。其缺陷是：提高了銀行的融資成本；增加了經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，不利于銀行穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)。資產(chǎn)負(fù)債管理理論 資產(chǎn)負(fù)債管理理論是要求商業(yè)銀行對(duì)資產(chǎn)和負(fù)債進(jìn)行全面管理，而不能只偏重于資產(chǎn)或負(fù)債某一方的一種新的管理理論。通過(guò)資產(chǎn)負(fù)債管理，協(xié)調(diào)資產(chǎn)和負(fù)債項(xiàng)目在期限、利率、風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性方面的搭配，盡可能使資產(chǎn)、負(fù)債達(dá)到均衡，以實(shí)現(xiàn)安全性、流動(dòng)性和盈利性的完美統(tǒng)一。該理論被稱為現(xiàn)代商業(yè)銀行最科學(xué)、合理的經(jīng)營(yíng)管理理論。二、資產(chǎn)負(fù)債管理的內(nèi)容資產(chǎn)管理 資產(chǎn)管理包括準(zhǔn)備金管理、貸款管理和證券投資管理。 （1）準(zhǔn)備金管理 ①存款準(zhǔn)備金管理。商業(yè)銀行對(duì)吸收的存款按法定比例交存中央銀行準(zhǔn)備金的管理。中央銀行對(duì)法定存款準(zhǔn)備金不支付利息。 ②資本準(zhǔn)備金管理。商業(yè)銀行對(duì)從稅后利潤(rùn)中提取的準(zhǔn)備金進(jìn)行管理。 ③貸款準(zhǔn)備金管理。即