【正文】 分支行在貸款風(fēng)險與利潤之間權(quán)衡選擇等。 進一步完善對中 小企業(yè)的信用評級 更加注重對中小企業(yè)某一個項目的評級 , 而非客戶評級。 對貸款規(guī)模進行資本約束 , 施行風(fēng)險限額授信 即銀行在與企業(yè)首次接觸后 , 將根據(jù)行業(yè)特性、企業(yè)規(guī)模大小等方面 , 確定這家企業(yè)的風(fēng)險承受能力 , 并予以一定的風(fēng)險限額。 浙江省政府部門還撥專項資金扶持中小企業(yè)。如浙江省外經(jīng)貿(mào)廳安排 3 150 萬元專項資金 , 實施重點支持浙江中小企業(yè)國際市場開拓資金計劃項目 ,總共有 8 086 家企業(yè)受惠于該方案 。 浙江省中小企業(yè)局撥出 1 000 萬元資金 , 用于扶持中小企業(yè)信用擔(dān)保機構(gòu) 。 浙江省中小企業(yè)局正在同深交所合作 , 編撰《浙江省中小企業(yè)上市資源白皮書》 , 摸清現(xiàn)有家底 ,儲備上市資源等。 國內(nèi)外經(jīng)驗的啟示 設(shè)立專門的中小企業(yè)金融機構(gòu) 24 從國際上的經(jīng)驗看 , 一些發(fā)達國家和地區(qū)一般都建立了相對獨立的政策性金融機構(gòu) , 以優(yōu)惠條件專門為中小企業(yè)提供融資服務(wù)。我們可以借鑒國外的經(jīng)驗 , 組建政策性中小企業(yè)銀行 , 其作用是對需要扶持的中小企業(yè)發(fā)放免息、貼息、低息貸款。 政府提供多種形式的信用擔(dān)保 發(fā)達國家的政府部門為中小企業(yè)提供資金 , 其主要 形式還是提供擔(dān)保支持。一般來說 , 中小企業(yè)資產(chǎn)總額小 , 可供貸款抵押的資產(chǎn)更少。即便在小銀行眾多的美國 , 也有一些小企業(yè)可能因為抵押資產(chǎn)、開業(yè)時間、連續(xù)盈利時間、自籌資金比例等要求未達標 , 而不能從銀行獲得融資便利。由此可見 , 政府不一定大規(guī)模地參與中小企業(yè)的投資或借貸 , 而是以擔(dān)保引導(dǎo)的形式 , 使中小企業(yè)在融資時多一份籌碼、 多一份依靠。 創(chuàng)造條件開辟二板市場 許多中小企業(yè)發(fā)展前景很好 , 而且各方面的經(jīng)營狀況也不錯 , 但是由于本身是中小企業(yè) , 資產(chǎn)規(guī)模小 , 難以達到主板市場上市的條件而無法直接從 資本市場籌集到資金。針對這種狀況 , 應(yīng)積極創(chuàng)造條件開辟專門幫助高速成長的新興創(chuàng)新公司 , 特別是高科技公司籌集資金的二板市場。它與大型成熟上市公司的主板市場不同 , 是一個前瞻性市場 , 注重企業(yè)的發(fā)展前景和增長潛力 , 且其市場標準低于主板市場 , 實行與主板市場不同的運作規(guī)則。 負面影響 民間借貸畢竟是一種自發(fā)性的經(jīng)濟現(xiàn)象和非正規(guī)的金融活動 , 長期游離于國家監(jiān)管部門的管理范疇之外 , 其負面的外部性影響也不容忽視。 ? （ 1） 民間借貸由于缺乏制度上的約束 , 資金用途上的隨意性較大。 ? （ 2） 風(fēng)險難控 , 由于存在監(jiān)管真空 , 民間借貸行為尚沒有明確的制度規(guī)范 , 同時 , 由于民間借貸缺少必要的擔(dān)保抵押等風(fēng)險防范措施 , 發(fā)生風(fēng)險難以補救。 5 政策建議 ，優(yōu)化融資的內(nèi)部環(huán)境 加快產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)改革 25 中小企業(yè)應(yīng)以合資、股份制等形式建立現(xiàn)代企業(yè)制度，引進職業(yè)經(jīng)理人，完善企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)，盡快建立產(chǎn)權(quán)明晰、權(quán)責(zé)明確、管理科學(xué)的運行機制，改變“一股獨大”所帶來的中小企業(yè)發(fā)展障礙。另外，有條件的行業(yè)和企業(yè)要積極融合資源，組建企業(yè)集團，做大做強企業(yè)，提高競爭力及抗風(fēng)險能力。 規(guī)范企業(yè)財務(wù)制度 加強內(nèi)部管理，逐步建立健全內(nèi)部的財務(wù)會計制度，積極向財政部門提供全面、準確的財務(wù)和經(jīng)營信息；提高企業(yè)財務(wù)狀況的透明度和財務(wù)報表的可信度，積極配合金融機構(gòu)對企業(yè)經(jīng)營的監(jiān)督，便于金融機構(gòu)對企業(yè)的經(jīng)營狀況及風(fēng)險狀況的考證。 。要順應(yīng)國家宏觀調(diào)控，抓住機遇，加快轉(zhuǎn)變發(fā)展方式，采用重組、股權(quán)轉(zhuǎn)換、增資入股等方式，加快中小企業(yè)轉(zhuǎn)型升級；加快推進技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整，使產(chǎn)品符合國家產(chǎn)業(yè)政策和環(huán)保政策，盡快進入銀行信貸支持的范圍，實現(xiàn)又好又快發(fā)展。 注重 企業(yè)誠信建設(shè) 樹立誠信意識，規(guī)范信用行業(yè)，提高企業(yè)的信用等級，爭取盡快進入銀行的授信范圍，以誠信獲取銀行信貸支持，促進銀行貸款與企業(yè)有效資金需求的有機結(jié)合。特別是企業(yè)負責(zé)人要增強誠信意識，不斷積累信譽，切實做到有借有還，按期還貸，杜絕不良信用記錄，樹立良好的企業(yè)法人形象。 ，用創(chuàng)新的思維推動業(yè)務(wù)發(fā)展 加快銀行產(chǎn)品創(chuàng)新，改善對中小企業(yè)的服務(wù) 銀行要以市場為導(dǎo)向，加快對金融機構(gòu)的研究和探索，銀行可以根據(jù)中小企業(yè)的特點進行信貸制度和產(chǎn)品的創(chuàng)新，建立適應(yīng)中小企業(yè) 貸款業(yè)務(wù)特點的信用評級、業(yè)務(wù)流程、風(fēng)險控制和內(nèi)部控制，推出適合中小企業(yè)需求的信貸產(chǎn)品，以滿足中小企業(yè)個性化，多樣化的融資需求。另一方面，應(yīng)加速利率市場化改革，按風(fēng)險收益對稱原則賦予商業(yè)銀行對不同風(fēng)險等級的貸款收取不同水平利率的決策權(quán)力，提高商業(yè)銀行對中小企業(yè)的定價能力。 建立起一套針對中小企業(yè)客戶篩選和風(fēng)險管控體系，培養(yǎng)一批接受過專業(yè)培訓(xùn)的專職中小企業(yè)客戶經(jīng)理和管理人員 26 要建立向中小企業(yè)發(fā)放貸款的激勵機制、約束機制和銀企合作的直接信息渠道，健全中小企業(yè)融資及信用檔案，強化金融內(nèi)部監(jiān)管，確保 資金合理投放。 培育以中小企業(yè)為主要客戶的中小金融機構(gòu) 部分地方和金融部門應(yīng)鼓勵發(fā)展適應(yīng)中小企業(yè)特點的小額貸款公司、村鎮(zhèn)銀行、中小企業(yè)投融資公司等新型金融機構(gòu)。商業(yè)銀行則應(yīng)積極推動票據(jù)融資、授信貸款、個人創(chuàng)業(yè)貸款、循環(huán)額度貸款、小企業(yè)聯(lián)保貸款等為中小企業(yè)量身定做的金融產(chǎn)品，為中小企業(yè)融資開設(shè)通道。 對大企業(yè)和中小企業(yè)貸款融資要一視同仁、一律公平 通過提高效率降低中小企業(yè)融資的成本，盡可能控制中小企業(yè)貸款利率上浮幅度，減輕中小企業(yè)還貸的壓力。 企業(yè)融資的環(huán)境 加大政策支持 ,增強發(fā)展合力 各級政府應(yīng)積極貫徹落實國家對中小企業(yè)融資政策支持及配套政策措施 , 按照國家重新修訂的《中小企業(yè)促進法》，有關(guān)部門聯(lián)合下發(fā)《關(guān)于加強中小企業(yè)信用擔(dān)保體系建設(shè)的意見》，層層制定并強化落實具體的實施辦法 ,從稅費優(yōu)惠、科技創(chuàng)新、增信擔(dān)保、風(fēng)險補償?shù)雀鞣矫鏋橹行∑髽I(yè)融資提供各項政策扶持。 進一步完善中小企業(yè)信用擔(dān)保體系，健全中小企業(yè)信用擔(dān)保體系 ,改善信用環(huán)境 。 地方政府要加強對中小企業(yè)的管理和服務(wù) ,在整治經(jīng)濟環(huán)境的同時 ,應(yīng)大力打造良好的信 用環(huán)境 ,推進中小企業(yè)信用體系建設(shè) ,建立多層次和多元化的中小企業(yè)信用擔(dān)保體系 ,并改變金融機構(gòu)單一的注重抵押、質(zhì)押的觀念 ,將保證方式擴大到信用保證、動產(chǎn)質(zhì)押、第三方擔(dān)保、企業(yè)主信用、其他權(quán)利保證以及未來現(xiàn)金流保證等方面 ,切實有效地解決中小企業(yè)貸款擔(dān)保難的問題。金融機構(gòu)要主動指導(dǎo)中小企業(yè)提高資信等級 ,加大對逃廢債務(wù)行為的懲治 ,通過輿論導(dǎo)向、經(jīng)濟制裁、法律追究等有效手段 ,保全信貸資產(chǎn)。 創(chuàng)業(yè)板推出將推動中小企業(yè)邁上新臺階 創(chuàng)業(yè)板市場為中小企業(yè)實行股權(quán)融資模式募集資金提供了平臺。隨著這批新興企業(yè)的迅 速發(fā)展和壯大，需要提供與其相適應(yīng)的經(jīng)濟金融環(huán)境，需要不斷補充新的發(fā)展 27 動力，而我國目前的金融證券市場還不能滿足他們迅速成長的需要。因此，開設(shè)創(chuàng)業(yè)板市場是我國新經(jīng)濟發(fā)展的必然要求。開設(shè)創(chuàng)業(yè)板市場，就是要為我國新經(jīng)濟創(chuàng)造一個生長和發(fā)展的寬松環(huán)境；就是要為這批新興創(chuàng)業(yè)企業(yè)提供可持續(xù)發(fā)展的資金動力，提供比商業(yè)銀行和傳統(tǒng)證券市場更加靈活、方便而有效的融資安排。 充分發(fā)揮財政職能作用 一是以財政每年直接注入一定額度中小企業(yè)發(fā)展專項資金方式，壯大一批政策性擔(dān)保機構(gòu)的擔(dān)保能力，并建立起擔(dān)保機構(gòu)的風(fēng)險補償機制 ，制定出臺《中小企業(yè)貸款風(fēng)險補償試用辦法》，對各金融機構(gòu)年度中小企業(yè)貸款實績共同審核后，年底新增貸款由財政按一定的比例進行補償，以調(diào)動金融部門支持中小企業(yè)發(fā)展的積極性，增強其抗風(fēng)險能力。二是實施財政配套貼息鼓勵政策，對有發(fā)展?jié)摿Φ闹行∑髽I(yè)實行財政貸款貼息，在引導(dǎo)扶持中小企業(yè)項目實施的同時分擔(dān)金融機構(gòu)的貸款風(fēng)險，充分發(fā)揮財政資金“四兩撥千斤”的引導(dǎo)作用。三是以財政注入方式，壯大地方商業(yè)銀行實力，引導(dǎo)其擴大對中小企業(yè)有發(fā)展?jié)摿椖康娜谫Y。四是建立銀行中小企業(yè)貸款激勵機制，要研究制定有利于擴大中小企業(yè)信貸的激勵政 策，鼓勵各金融機構(gòu)采取各種靈活積極的方式支持中小企業(yè)發(fā)展，對成績突出的金融機構(gòu)，財政部門按新增貸款額的適當(dāng)比例給予資金獎勵 從國際經(jīng)驗上看 世界主要發(fā)達國家都建立了針對中小企業(yè)的政府信用擔(dān)保體系，例如在美國，其對中小企業(yè)的擔(dān)保是美國小企業(yè)局負責(zé)，其資金來源由聯(lián)邦與州政府負責(zé)。日本對中小企業(yè)的政府擔(dān)保有信用保證協(xié)會負責(zé)，其資金來源的一部分來源于大藏省的財政預(yù)算，還有一部分來源于銀行的捐贈，這部分捐贈計入銀行經(jīng)營費用，享受稅收優(yōu)惠。芬蘭的中小企業(yè)發(fā)展為芬蘭提供了 60％的就業(yè)機會，為了扶持中小企 業(yè)的發(fā)展，芬蘭建立了一整套扶持中小企業(yè)發(fā)展的融資政策，特別是向新成立的中小企業(yè)。主要有以下幾項：象征性直接投資、提供啟動資金 (列入政府轉(zhuǎn)向預(yù)算，最高可達 50％ )、政府擔(dān)保貸款并代企業(yè)償還一部分利息、對出口商提供賣方信貸等。我國可以仿效美、日的做法，建立相應(yīng)的信用擔(dān)保體系制度。應(yīng)該注意的事，只有擔(dān)保機構(gòu)有動機和能力對中小企業(yè)進行甄別和監(jiān)督時，這種方式才會有效的，否則貸款擔(dān)保只是將風(fēng)險從銀行轉(zhuǎn)移到擔(dān)保機構(gòu)上，并未解決信息不對稱問題。從許多研究的結(jié)果來看，合作制 28 的擔(dān)保機構(gòu)能夠有效的解決信息搜集和貸款監(jiān)督的問題。具 體來講，擔(dān)?；鹩烧?、銀行和地區(qū)中小企業(yè)共同提供，擔(dān)保機構(gòu)是一個合作制組織，主要向本地區(qū)的中小企業(yè)提供貸款擔(dān)保。由于擔(dān)保機構(gòu)是地區(qū)性機構(gòu)，并具有獨立的經(jīng)營權(quán)，所以能夠發(fā)揮擔(dān)保的信息和成本優(yōu)勢；同時，由于地方中小企業(yè)參與提供擔(dān)保資金，所以這些企業(yè)有動機去共同監(jiān)督貸款企業(yè) 3。企業(yè)之間互相監(jiān)督、互相幫助，可以起到“互保”、“聯(lián)保”的作用，提高銀行貸款的安全性；由財政出資并進行及時補償，可保持基金的動態(tài)平衡；該基金通過與銀行簽訂合作協(xié)議，專為中小企業(yè)貸款提供擔(dān)保。 7 結(jié)論 總之，解決中小企業(yè)融資難是一個長 期復(fù)雜的任務(wù)，它不能憑一時的熱情，不能憑一兩個文件，更不能靠搞一兩次運動就能解決。解決小企業(yè)融資難的問題，關(guān)鍵是看政策環(huán)境和方法，只有建立良好科學(xué)的機制，真正落實和實踐科學(xué)發(fā)展觀，轉(zhuǎn)變觀念，大膽創(chuàng)新，找到解決中小企業(yè)融資難的正確途徑，才能夠真正實現(xiàn)中小企業(yè)金融服務(wù)在商業(yè)基礎(chǔ)上的可持續(xù)發(fā)展。 中小企業(yè)在世界范圍內(nèi)，在各個國家的經(jīng)濟發(fā)展中地位舉足輕重。而中小企業(yè)的融資問題是制約中小企業(yè)長期穩(wěn)定發(fā)展的最主要因素。究其主要原因，是信息不對稱問題的存在。要解決中小企業(yè)融資難的現(xiàn)狀，最主要的是，中小企業(yè)要從改善 自身的條件出發(fā)，加強自身的管理，增加自身經(jīng)營狀況，尤其是財務(wù)狀況的透明度，來得到資金提供方的認可和支持，獲得自身發(fā)展所需的資金。另外，還應(yīng)該重點加強資本市場的建設(shè)，尤其是中小板塊和創(chuàng)業(yè)板塊的發(fā)展和完善，真正的為中小企業(yè)的發(fā)展作出其應(yīng)有的貢獻。 參考文獻 [1]夏九洲 .國內(nèi)外中小企業(yè)融資現(xiàn)狀比較分析 [J]， 消費導(dǎo)刊 ， 2021， (2). 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