【導讀】國內(nèi)生產(chǎn)、國際銷售是國際企業(yè)最簡單的國際業(yè)務。國際企業(yè)發(fā)展的較高階段和典型代表。竅或商標以換取使用費的一種經(jīng)營方式。當許可方企業(yè)與受許可方企業(yè)分別位于。不同國家時，就形成了國家間的許可經(jīng)營。這種方式也可以被看作技術(shù)出口。特許權(quán)使用費通常以被許可方的銷售收入為基礎收取。其特點是在高層管理者之下，按地區(qū)或產(chǎn)。品設置若干分部，實行“集中政策，分散經(jīng)營”的集中領導下的分權(quán)管理。組合方式的稱為混合式結(jié)構(gòu)。全球范圍內(nèi)融資，尋求最佳全球融資戰(zhàn)略；對外投資為股東在全球范圍內(nèi)分散風險。經(jīng)濟活動中，因匯率變動而蒙受損失的一種可能性。利潤的留存比例，并對業(yè)績進行考核。進行國際稅收協(xié)調(diào)，以避免重復征稅。借方金額大于貸方金額時，稱為出現(xiàn)“逆差”。引起國際收支失衡的主要是自主交。際企業(yè)現(xiàn)金流量的波動。

　　

【正文】 出 合計 25 53 75 52 205 0 （ 1）如果沒有凈額結(jié)算制度， 該公司的四個公司之間將發(fā)生 12 筆外匯交易，引 致 萬美元的資金流動，資金轉(zhuǎn)移成本為 萬美元 ( 萬美元 2％ ) （ 2 ） 雙 邊 凈額 結(jié) 算 制 度 下 ， 柯 洛 希 爾 公 司 的 6 筆 內(nèi) 部交 易 將 引 致 3+20+1+7+21+5= 萬美元的資金流動，資金轉(zhuǎn)移成本為 萬美元 ( 萬 25 2%)，節(jié)約了 2960 美元（ 41001140）的資金轉(zhuǎn)移成本。 （ 3）如果該公司采用多邊凈額結(jié)算制度，將各公司間的現(xiàn)金收支互相沖銷，公 司內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移金額為 萬美元．其中英國子公司的現(xiàn)金收支凈額為 531=1 千美元 = 萬美元，由中國母公司付給它， 美國子公司的收支凈額是 7+121= 13 千美元 = 萬美元，需付給中國母公司，日本子公司的收支凈額為 2057= 32 千美元 = 萬美元，需付給中國母公司，資金轉(zhuǎn)移成本為 萬美元 =920 美元 ( 萬美元 x2％ )，比沒有凈額結(jié)算制度時節(jié)約了 4100920=3180 美元。比 雙邊凈額結(jié)算節(jié)省 1140920=220 美元。 2．聯(lián)正公司在俄羅斯的子公司年銷售額為 500 萬美元，目前的信用期限為 60 天。如果信用期限延長 30 天，銷售額預計會增加 5%。企業(yè)的銷售利潤率為 24%，每月的應收賬款成本是應收賬款的 %。另外，預計盧布平均每 30 天貶值 %。 要求：請比較新舊信用政策下應收賬款成本與增量利潤， 并確定企業(yè)是否應 該延長信用期限。 答： ① 計算原來信用政策帶來的信用成本： 考慮融資成本，將在 60 天后收回的 1 美元應收帳款在目前的價值為： $12 %=$ 再將盧布貶值的因素考慮在內(nèi)，則上述 1 美元應收帳款的當前價值為： $ (12 %)=$ 則持有盧布應收帳款 2 個月所發(fā)生的信用成本為： $1$=% 則在原來的信用政策下，每年發(fā)生的信用成本為： $500 萬 %=$ 萬 ② 計算新信用政策帶來的信用成本： 考慮融資成本，將在 90 天后收回的 1 美元應收帳款在目前的價值為： $13 %=$ 考慮盧布貶值因素，則上述 1 美元應收帳款的當前價值為： $ (13 %)=$ 26 則持有價值為 1 美元的盧布應收帳款 3 個月發(fā)生的信用成本為： $1$= $ 故在新的信用政策下，每年發(fā)生的信用成本為： $500 萬（ 1+5%） $ = $ 萬 ③ 計算新的信用政策所導致的增量成本： $ 萬 $ 萬 =$ 萬 ④ 計算新的信用政策所帶來的增量利潤： $500 萬 5% 24%=$6 萬＞增量成本 $ 萬 所以信用期有 60 天擴大到 90 天是有利的。 第 8 章《國際轉(zhuǎn)移價格》一、名詞解釋 ： 國際企業(yè)管理當局從其全球經(jīng)營戰(zhàn)略出發(fā)，為謀求公司整體利 益最優(yōu)，在母公司與子公司、 子公司與子公司之間購銷商品和提供勞務時所采用 的內(nèi)部價格。這種價格通常不受市場供求關(guān)系變動的影響。 ：要求國際企業(yè)內(nèi)部商品、勞務、技術(shù)的轉(zhuǎn)移價格應反映獨立 交易價格，即向非關(guān)聯(lián)客戶銷售商品、勞務、技術(shù)時的價格。 ：是指企業(yè)管理當局對購買利潤中心采取以完全成本為基礎的定價方 法，對銷售利潤中心則采取以市場價格為基礎的定價方法。 二、簡答題 ？ 答： （ 1）強化管理控制；（ 2）優(yōu)化資源配置；（ 3）降低整體稅負；（ 4）調(diào)節(jié)利潤水平；（ 5）規(guī)避風險和繞過限制。 。 答： （ 1）稅制差異 —— 將利潤從高稅國轉(zhuǎn)移到低稅國 （ 2）市場競爭 —— 如給予關(guān)聯(lián)公司低價的材料以提高其競爭力 27 （ 3）通貨膨脹 —— 讓高通脹國關(guān)聯(lián)公司的貨幣資金轉(zhuǎn)移到低通脹國的關(guān)聯(lián)公司，以便保持貨幣的購買力。 （ 4）外匯風險 —— 將資金從軟貨幣國轉(zhuǎn)移到硬貨幣國 （ 5）政治風險 —— 將資產(chǎn)轉(zhuǎn)移出發(fā)生高政治風險的國家。 ？ 答：優(yōu)點： （ 1） 有利于發(fā)揮公司的主觀能動性； （ 2） 排除了人為因素的影響，較為客觀公正。缺點： （ 1） 國際企業(yè)管理當局在利用國際轉(zhuǎn)移價格人為調(diào)整收益時會受到一定影響。 （ 2） 許多內(nèi)部交易的中間產(chǎn)品往往很難找到中間市場和公允價格， 難以選定一個公正的市場價格作為其定價的基礎。 （ 3） 在某些情況下，運用市場價格作為內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格可能會低估產(chǎn)品的獲利能力及它對公司的貢獻。 （ 4） 采用這種定價方法可能導致對成本數(shù)據(jù)收集工作的忽視，不利于成本管理。 三、計算題 教材 P243 計算題題目加上一個條件， 假定海外子公司銷售該產(chǎn)品的價格為 6500 美元。 我國一大型機械生產(chǎn)集團母公司所在國的所得稅稅率是 20%，在海外有一銷 售子公司，其所在國的所得稅率是 15%，關(guān)稅稅率為 3%（可在所得稅前作為費 用扣減）?，F(xiàn)有兩種定價策略， 每件配件價格 5400 美元；另一種是采用低價出售 策略，每件配件價格 2020 美元 .該種配件負擔的生產(chǎn)成本和非稅的其他費用為 1700 美元。 計算題題目加上一個條件，假定海外子公司銷售該產(chǎn)品的價格 為 6500 美元。 要求：根據(jù)上述資料，回答下列問題： （ 1）如果兩個國家之間不重復征稅，母公司所在國對于海外匯回子公司收 28 入不進行雙重征稅。該集團應該采用哪種定價策略向子公司進行銷售？ （ 2）如果兩個國家之間不重復征稅，但對于在對方國家以低稅率繳納所得稅的收入在匯回之時需要補繳稅收差額。該集團應該采用哪種定價策略？ 答： （ 1）高價策略下，母公司稅后利潤 =（ 54001700） （ 120%） =2960 美元子公司稅后利潤 =（ 65005400 3%5400） （ 115%） =938 美元 兩者合計利潤 =3898 美元 低價策略下，母公司稅后利潤 =（ 20201700） （ 120%） =240 美元子公司稅后利潤 =（ 65002020 3%2020） （ 115%） =3774 美元兩者合計利潤 =4014 美元 所以低價策略好，可比高價策略下整個公司可多的利潤 116 美元。 （ 2）高價策略下，母公司稅后利潤 =（ 54001700） （ 120%） =2960 美元子公司稅后利潤 =（ 65005400 3%5400） （ 115%） =938 美元 但這 938 美元匯回母公司時需要補交 20%15%=5%的所得稅： 938 5%= 美元兩者合計利潤 =2960+= 美元。 低價策略下，母公司稅后利潤 =（ 20201700） （ 120%） =240 美元子公司稅后利潤 =（ 65002020 3%2020） （ 115%） =3774 美元 但這 3774 美元匯回母公司時需要補交 20%15%=5%的所得稅： 3774 5%= 美元 兩者合計利潤 =240+= 美元，比高價策略利潤少 美元， 所以高價策略好。 第 9 章《國際納稅籌劃》一、名詞解釋 ： 是指跨國納稅人利用合法的手段，通過人和資金、財產(chǎn)的國際 流動，減少以至免除其對政府的納稅義務，也叫國際避稅。 ： 一國納稅人來源于另一國的所得。包括以下幾類： 1）跨國一般經(jīng) 29 營所得，如經(jīng)營所得、勞務所得、投資所得、租賃所得、其他所得； 2）跨國超額所得； 3）跨國資本利得； 4）跨國其他所得 。 ： 是指跨國納稅人取得的超過一般經(jīng)常性所得標準的那部分跨國所得。 ： 是國家主權(quán)的一個重要組成部分。在不違背國際法和國際條約的前提下，各國政府都可以自由的選擇稅收管轄權(quán)。 目前單一行使一種管轄權(quán)的國家很少，大部分國家或地區(qū)都是兩種管轄權(quán)同時并用。 一個國家的稅收管轄權(quán)可以按屬人和屬地兩種不同的原則 來確立。 ： 是主權(quán)國家為了協(xié)調(diào)相互間的稅收關(guān)系和處理稅務方面的問題，通 過談判締結(jié)的一種協(xié)議或條約。 ： 就國際稅收領域而言，國際重復征稅是指兩個或兩個以上國家的不同征稅權(quán)主體， 對同一或不同跨國納稅人的同一跨國征稅對象所進行的重復征稅。它可分為法律性國際重復征稅和經(jīng)濟性國際重復征稅兩種類型。 二、簡答題 ？國際重復征稅對國際企業(yè)有什么影響？ 答：國際上的重復征稅， 則是指兩個或兩個以上國家對同一征稅人就同一征稅對象在同一時期計征類似稅種。 當今世界上稅收管轄權(quán)的不統(tǒng)一是國際重復征稅出現(xiàn)的最根本的原因。 國際重復征稅產(chǎn)生的根本原因是不同國家的稅收管轄權(quán)交叉重疊和相互沖突的結(jié)果。 國際重復征稅對國際企業(yè)有什么影響就是稅負會加重，影響到企業(yè)的利潤，影響到股東的利益。 ？ 答：免除國際重復征稅的方式有三種 ： （ 1）單邊方式。即一國政府在本國稅法中單方面作出規(guī)定，對本國居民納稅人來源于國外并已被外國政府征稅的所得采取免除重復征稅的措施。 （ 2）雙邊方式。即有關(guān)國家通過雙邊的協(xié)商談判，以締結(jié)雙邊的稅收協(xié)定的方式來免除對跨國納稅人的國際重復征稅。 30 （ 3）多邊方式。即有關(guān)國家通過兩個以上的國家的多邊協(xié)商談判，以締結(jié)多邊的稅收協(xié)定的方式來免除對跨國納稅人的國際重復征稅。 具體的方法有： （ 1）免稅法。是指一國政府對本國居民來自國外的所得免于征稅，以此徹底避免國際重復征稅的方法。 （ 2）扣除法。是指居住國政府在對其居民的國內(nèi)國外所得匯總時，允許居民將 已繳的外國所得稅款作為扣除項目在應稅所得中予以扣除或列支， 僅就其所得與額計算征稅的一種方法。 （ 3）抵免法。是指居住國政府在對其居民的國內(nèi)國外所得匯總征稅時，在本國稅法規(guī)定的限度內(nèi)， 允許經(jīng)已繳的外國所得稅額沖抵應繳的本國所得稅額的一種方法。 ？ 答：從主觀上看， 國際避稅的原因在于跨國納稅人具有的減輕稅收負擔， 實現(xiàn)自身經(jīng)濟利益最大化的強烈愿望； 從客觀上看，原因主要有以下幾個方面： （ 1）稅收管轄的約束規(guī)范的差異 （ 2）稅率差異 （ 3）稅收基礎的差異 （ 4）其他規(guī)定的差異（如稅收優(yōu)惠的差異） ？ 答：方法有： (1) 避免成為高稅國的稅收居民 (2) 通過資金或貨物流動避稅 。 (3) 選擇有利的企業(yè)組織形式避稅 。 (4) 利用轉(zhuǎn)讓定價避稅 。 (5) 不合理保留利潤避稅 。 (6) 不正常借款避稅 。 31 (7) 利用稅境差異避稅 。 (8) 運用國際重復征稅的免除方法避稅 。 (9) 利用避稅地避稅 。 (10) 利用稅收優(yōu)惠避稅。 三、計算題 1. 某跨國納稅人，總公司在甲國，甲國所得稅率為 25%，在乙國設一常設機構(gòu)， 乙國所得稅率為 50%，在某一納稅年度內(nèi)， 該公司從甲國獲得收入 2020 萬美元， 來自乙國的收入 1000 萬美元，總公司發(fā)生了 200 萬美元的銷貨貸款利息費用，原應由分公司承擔 50%，實際由分公司承擔 100%的利息費用。計算該公司少納稅額并指出其避稅方法。 答：原來應該由甲國總公司和乙國的常設機構(gòu)分