【導(dǎo)讀】樂(lè)普（北京）醫(yī)療器械股份有限公司。使用超募資金增資全資子公司上海形狀記。憶合金材料有限公司。（四）增資主體經(jīng)營(yíng)情況及項(xiàng)目實(shí)施必要性。（一）市場(chǎng)發(fā)展?jié)摿薮蟆＃ǘ┥虾Ｐ螤町a(chǎn)能急需擴(kuò)大和發(fā)展。（三）加快開(kāi)拓海外市場(chǎng)的需要。（一）先心病封堵器全球市場(chǎng)分析。（三）國(guó)內(nèi)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局。第五章工程建設(shè)方案。（十一）員工培訓(xùn)

　　

【正文】 標(biāo)準(zhǔn)》。與生產(chǎn)除塵器廠家合作，爭(zhēng)取煙塵，氣味的零排放。增加了集中除粉塵的除塵設(shè)備，改善工作環(huán)境。 （六）節(jié)能 為了節(jié)能降耗，所用電機(jī)普遍采用節(jié)電方式的 Y 系列節(jié)能電動(dòng)機(jī)，超過(guò) 15 千瓦的電機(jī)要配套相應(yīng)的變頻裝置，以提高電能的使用率，降低電能的消耗?？諌簷C(jī)組采用變頻，大幅降低能耗。 （七）消防 本項(xiàng)目按照消防的要求，對(duì)消防設(shè)施進(jìn)行改造，有整體自動(dòng)監(jiān)控報(bào)警，并對(duì) 獨(dú)立房間加裝了感煙器，水噴淋滅火裝置，消防通道通暢。本項(xiàng)目采用生產(chǎn)、消防給水分流的給水系統(tǒng)，裝置界區(qū)內(nèi)設(shè)環(huán)形消防合用給 水管網(wǎng)，裝置界區(qū)設(shè)室外地上式消火栓。在各生產(chǎn)車間及倉(cāng)庫(kù)分別設(shè)置一定數(shù)量的室內(nèi)消火栓、手提式磷酸銨鹽干粉滅火器或推車式磷酸銨鹽干粉滅火器。 （八）安全生產(chǎn) 各生產(chǎn)車間設(shè)備安裝充分考慮安全間距，動(dòng)力線、信號(hào)傳輸線地下預(yù)埋管，設(shè)備的定點(diǎn)位置布局充分考慮了工藝、工序的加工流程和人流、物流的有序，并設(shè)有安全通道。公司制定嚴(yán)格的安全生產(chǎn)管理、消防管理的規(guī)章制度，有突發(fā)事件的應(yīng)急方案實(shí)施和組織機(jī)構(gòu)。 （九）勞動(dòng)保護(hù) 企業(yè)定期給工人配備工作服、手套、眼鏡、口罩等必要的勞動(dòng)保護(hù)用品。同時(shí)，公司制定了嚴(yán)格的操作規(guī)章，并長(zhǎng)期堅(jiān) 持對(duì)職工的安全教育，同時(shí)定期進(jìn)行安全檢查，遵循預(yù)防為主的原則，以避免事故發(fā)生。 （十）機(jī)構(gòu)設(shè)置及勞動(dòng)定員 1. 管理系統(tǒng) 公司管理完全按照現(xiàn)代管理制度建立，實(shí)施董事會(huì)領(lǐng)導(dǎo)下的總經(jīng)理負(fù)責(zé)制。公司按照管理職能劃分部門(mén)和設(shè)置機(jī)構(gòu)，部門(mén)包括辦公室、財(cái)務(wù)部、銷售部、物流部、生產(chǎn)部、技術(shù)部、采購(gòu)部、質(zhì)管部等。生產(chǎn)由主管副總負(fù)責(zé)全面工作，各車間由車間主任負(fù)責(zé)，各道工序設(shè)有主管。 項(xiàng)目總定員 90人，其中生產(chǎn)人員 60人，檢驗(yàn)人員 6人。項(xiàng)目實(shí)行兩班兩運(yùn)轉(zhuǎn)的工作制度，根據(jù)實(shí)際情況調(diào)整人員配備。 （十一）員工培訓(xùn) 企業(yè)建立了完善的員工培訓(xùn)制度，包括新員工培訓(xùn)和在崗員工定期培訓(xùn)。新操作工上崗前需要經(jīng)過(guò)一周安全生產(chǎn)和兩周技術(shù)培訓(xùn)，培訓(xùn)結(jié)束時(shí)進(jìn)行考核，考核合格后，在公司現(xiàn)有生產(chǎn)骨干人員帶領(lǐng)下進(jìn)行生產(chǎn)。在崗員工定期進(jìn)行技術(shù)與安全培訓(xùn)。其余人員進(jìn)行相應(yīng)的崗位技能培訓(xùn)。 第六章投資估算 （一）總投資估算 樂(lè)普醫(yī)療使用超募資金 9900 萬(wàn)元增加上海形狀的注冊(cè)資本，增資完成后，上海形狀注冊(cè)資本將達(dá)到 1 億元。增資主要用于上海形狀先心病封堵器、封堵器介入輸送裝置和圈套器的生產(chǎn)能力擴(kuò)建，其中固定資產(chǎn)投資 9350萬(wàn) 元，鋪底流動(dòng)資金 550 萬(wàn)元。 （二）新增固定資產(chǎn)投資的構(gòu)成 （二）新增固定資產(chǎn)投資構(gòu)成項(xiàng)目金額（萬(wàn)元） 房屋建筑 7500 凈化間建造 400 生產(chǎn)設(shè)備 \檢測(cè)儀器 1300 生產(chǎn)輔助設(shè)備 150 合計(jì) 9350 第七章經(jīng)濟(jì)、社會(huì)效益分析 （一）項(xiàng)目損益預(yù)測(cè) 1. 項(xiàng)目損益預(yù)測(cè) 單位：萬(wàn)元 （ 1） 20xx年上海形狀營(yíng)業(yè)收入估算值 7000萬(wàn)元， 20xx、 20xx 兩年平均增長(zhǎng) 15%； （ 2）新的生產(chǎn)廠房于 20xx年尚處于規(guī)劃建設(shè)階段，預(yù)計(jì) 20xx年 10月可投入使用； （ 3）公 司屬于國(guó)家高新技術(shù)企業(yè)，企業(yè)所得稅優(yōu)惠稅率為 15%。 2. 項(xiàng)目損益預(yù)測(cè)結(jié)論 本項(xiàng)目建設(shè)期約為三年（ 20xx20xx年），預(yù)測(cè)分為現(xiàn)有能力和新增能力兩部分。為計(jì)算方便，預(yù)測(cè)時(shí)以 20xx 年預(yù)計(jì)數(shù)為現(xiàn)有能力參考值。項(xiàng)目預(yù)測(cè)期（ 20xx20xx年）內(nèi)，增量部分累計(jì)可實(shí)現(xiàn)銷售收入 44529萬(wàn)元，累計(jì)可實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn) 23842萬(wàn)元。 （二）財(cái)務(wù)效益分析 1. 現(xiàn)金流量估算依據(jù) 根據(jù)投資和銷售收入的估算，得出項(xiàng)目投資現(xiàn)金流量，估算的依據(jù)如下：基準(zhǔn)折現(xiàn)率 i 取為 8%；產(chǎn)品經(jīng)濟(jì)壽命周期可能達(dá)到 10 年以上，為充分考慮 投資風(fēng)險(xiǎn)，壽命周期取為 3年，忽略設(shè)備的殘值回收；項(xiàng)目 550 萬(wàn)元流動(dòng)資金 20xx 年投入， 20xx年底收回。 2. 現(xiàn)金流量表 單位：萬(wàn)元 3. 財(cái)務(wù)分析結(jié)論 項(xiàng)目在計(jì)算期內(nèi)：財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值 NPV=3323 萬(wàn)元；新增投資利潤(rùn)率＝%；動(dòng)態(tài)投資回收期＝ 年；靜態(tài)投資回收期＝ ；內(nèi)部收益率 IRR＝ %。項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益顯著，經(jīng)濟(jì)上可行。 （三）社會(huì)效益分析 本項(xiàng)目的實(shí)施，將進(jìn)一步打破了進(jìn)口產(chǎn)品對(duì)市場(chǎng)的壟斷，提升自主品牌在國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)能力。項(xiàng)目產(chǎn)品技術(shù)與產(chǎn)品質(zhì)量達(dá)到國(guó)際水平，價(jià)格僅 相當(dāng)于進(jìn)口同類產(chǎn)品的 1/2左右。隨著產(chǎn)品的推廣和應(yīng)用，大幅度降低了患者的治療費(fèi)用，讓更多的患者有能力接受及時(shí)有效的手術(shù)治療。此外，本項(xiàng)目的實(shí)施期間將為國(guó)家上繳稅金 億元，社會(huì)效益顯著。 第八章風(fēng)險(xiǎn)分析 （一）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) 隨著新醫(yī)保的逐步實(shí)施，我國(guó)先心病封堵器市場(chǎng)預(yù)計(jì)未來(lái)幾年的增長(zhǎng)率將在 1015%之間。由于封堵器產(chǎn)品的高毛利，必然會(huì)吸引資本的投入，國(guó)內(nèi)可能會(huì)出現(xiàn)其他品牌封堵器和封堵器廠商出現(xiàn)，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇必將影響行業(yè)的整體毛利率水平。 對(duì)策：通過(guò)強(qiáng)化市場(chǎng)推廣力度，提升銷售中的技術(shù)服務(wù)，積極拓展國(guó)外 市場(chǎng)，搶占國(guó)際的市場(chǎng)份額，獲取高于市場(chǎng)平均水平的發(fā)展速度。 （二）技術(shù)風(fēng)險(xiǎn) 國(guó)際上近期在先心病的介入治療方面有了一些新的動(dòng)向， CERA 陶瓷封堵器的更大數(shù)量的臨床研究報(bào)告，讓人很受啟發(fā)；而且這種封堵器在歐洲已經(jīng)開(kāi)始上市，這會(huì)對(duì)現(xiàn)有的鎳鈦合金絲封堵器產(chǎn)品造成一定的沖擊。對(duì)策：上海形狀應(yīng)加大研發(fā)投入，一方面快速提高現(xiàn)有產(chǎn)品的品質(zhì)，同時(shí)積極研發(fā) CERA 陶瓷封堵器等新技術(shù)和產(chǎn)品，以應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)。 （三）政策風(fēng)險(xiǎn) 目前，國(guó)內(nèi)呼吁藥價(jià)、醫(yī)療器械價(jià)格虛高要調(diào)整的呼聲較高，國(guó)家發(fā)改委等部門(mén)不斷對(duì)藥品和醫(yī)療器械價(jià)格進(jìn)行干預(yù)， 本項(xiàng)目產(chǎn)品的銷售價(jià)格存在被調(diào)控的風(fēng)險(xiǎn)。 對(duì)策：通過(guò)加強(qiáng)生產(chǎn)控制和企業(yè)管理，不斷降低生產(chǎn)成本，以質(zhì)優(yōu)價(jià)廉的產(chǎn)品擴(kuò)大市場(chǎng)占有份額，提高產(chǎn)品市場(chǎng)占有率，從而保持企業(yè)總利潤(rùn)上升的勢(shì)頭，以順應(yīng)國(guó)家限價(jià)政策。 第九章結(jié)論 上海形狀是樂(lè)普醫(yī)療全面覆蓋心臟介入高端產(chǎn)品的重要環(huán)節(jié)之一，加快上海形狀生產(chǎn)條件改造，及時(shí)擴(kuò)大公司生產(chǎn)能力是適應(yīng)市場(chǎng)發(fā)展的必要措施。本次增資 9900萬(wàn)元提高了上海形狀的注冊(cè)資本，滿足了公司未來(lái)生產(chǎn)能力建設(shè)的需要，符合樂(lè)普醫(yī)療整體發(fā)展戰(zhàn)略。該投資項(xiàng)目動(dòng)態(tài)回收期約為 年，靜態(tài)回收期約為 ，新增投資收益率達(dá)到 %，具有良好的投資收益預(yù)期，項(xiàng)目實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)不大，建議投資。