【文章內(nèi)容簡介】 ，我們沒有辦法在第一線去給企業(yè)創(chuàng)造相應(yīng)的收入。所以，一旦出現(xiàn)經(jīng)濟波動，第一個被“干掉”的肯定就是40 歲的高層管理人員，因為“干掉”他一個，能保留很多在第一線能產(chǎn)生很多現(xiàn)實收入的低收入員工。現(xiàn)在我們看到很多曾經(jīng)的 CEO，都在家閑待，因為很難再 找到 CEO 的職位，但是低于 CEO 又不好意思去做。 這種年齡風(fēng)險對女性來講也非常重要。因為生理特點，女性在 40 歲左右，體能開始下降，這個時候，很難再繼續(xù)學(xué)習(xí)更多新鮮的東西，或者承擔(dān)更大的壓力。在這個過程當中，年齡的波動對于我們所處的行業(yè)也是非常重要的。所以建議 40 歲左右的女性，盡可能保持一個相對穩(wěn)定的行業(yè)，從事一份穩(wěn)定的工作。當我們決定是不是要跳槽的時候，年齡風(fēng)險可能是一個主要思考的問題。 到老年的時候，我們的身體狀況會變得比較虛弱，同時，所需要的花費非常高。所以，提前準備老年生活，也是非常重要的。 ? 成 長的風(fēng)險 一個人獲得高職位和比別人更高的收入雖然有機遇的原因，但是，這個人一定能做到別人做不到的事情，所以他才可能獲得這個職位，獲得這個收入。如果我也做別人都能做的事情，或者別人都會做的事情，就沒有競爭力，我能拿到的收入跟周圍的人差不多。如果能學(xué)習(xí)一件別人不能做的事情，那么我就要突破困難，能突破的困難越多，也就意味著成長越快，未來在職場上的競爭力也會越大。 如果真的想在職業(yè)生涯中很好地成長，努力去做自己不喜歡做的事情，或者是別人都沒有做的事情，或者是看上去很困難很麻煩的事情，你埋頭做到了，你的競爭力就會比別 人更高。 ? 人事風(fēng)險 這種風(fēng)險是不可避免的。包括“站對了隊”還是“站錯了隊”的問題。我們盡可能保持為人的中性，盡可能跟周圍人建立和諧的關(guān)系，這也是解決職業(yè)生涯風(fēng)險的一種方法。 ? 經(jīng)濟風(fēng)險 經(jīng)濟波動對每個人來講都是非常重要的。 {案例 } ? 1997 年香港經(jīng)濟危機的時候，出現(xiàn)了大量的“負翁”。因為當時房產(chǎn)下跌，跌到了原來市值的三分之一，很多人貸款買房子的家庭，還要按照原來市值繼續(xù)償還貸款。因為經(jīng)濟危機，生意關(guān)門，出現(xiàn)失業(yè)問題，曾經(jīng)的商業(yè)機會、職業(yè)機會沒有了，造成很多人一方面沒有現(xiàn)金收入，一方面還有高額負 債需要繼續(xù)償還。同時，抵押給銀行的房子，也只剩下原來三分之一的資產(chǎn)，所以大部分人就把房子直接給了銀行，不還貸款了。這次巨大經(jīng)濟風(fēng)波，是一個警示。 隨著國家政策的介入，包括“自由行”的開放，幫助了整個香港經(jīng)濟重新復(fù)蘇。走到今天，房價一度回暖。 第六講 家庭財務(wù)安全（二） 一、生命中最重要的財產(chǎn) {案例 } ? 北京一家著名外資企業(yè)的高層管理人員，每天上班要乘坐地鐵，他每天早上坐上地鐵的時候，因為比較早，車廂里的人通常比較少，每天早上他都靜靜體會一次，在空曠的車廂里面感受駛向人生盡頭的那種感覺。假設(shè)說，這就是生命 的最后一刻，他已經(jīng)駛向了生命盡頭，等車到站，睜開眼睛的時候，他發(fā)現(xiàn)今天又是充滿快樂的一天，因此他非常感恩，能繼續(xù)地活著。我們?nèi)松加薪K點，每個人都會有離開的那一天，是哪一天我們確實不知道。我們今天仍然能醒著，仍然能活著，是因為我們還有人生責(zé)任。 1. 如何計算生命的價值 美國著名的保險學(xué)教授 . Huebner 提出的“人的生命價值理論”是人身保險的經(jīng)濟學(xué)基礎(chǔ)。他告訴我們，生命價值計算的方法是：確定工作的年限，計算每年的收入減去債務(wù)和支出。比如，一個人從 30 歲工作到 55 歲，按現(xiàn)在的收入，減去現(xiàn)在的債務(wù)、給 孩子的教育費用，未來照顧父母的費用，有人還有照顧兄弟姐妹的費用，全都算下來這筆錢就是你的生命價值。 2. 善用保險杠桿 人壽保險是保證你生命價值的一種重要方法。與其害怕風(fēng)險而把資金、資產(chǎn)留在家里不去使用，不如使用保險杠桿，這是家庭財務(wù)安排中一個非常重要的部分。 重大疾病保險是目前我們國家比較普遍的一種保險計劃。重大疾病保險，是指先跟保險公司約定一個疾病種類，當發(fā)生約定種類疾病的時候，就可以拿到很多現(xiàn)金。這種方式在西方保險學(xué)理論中，叫做有條件使用期權(quán)，它是一個現(xiàn)金資產(chǎn)，與房產(chǎn)、基金、股票都不一樣，如果不發(fā)生 約定種類的疾病，就當作存錢，可以留給孩子。 {案例 } ? 一位 30 歲的男性，家里放著 30 萬元現(xiàn)金，因為害怕發(fā)生重大疾病而不敢償還貸款。如果說， 30 萬元的貸款，按 8%利率算的話，每年就是 24000 元的利息。 解決方案是：把 30 萬元現(xiàn)金當中的 20 萬元拿來提前償還貸款，剩下 10 萬元，去防范其他的風(fēng)險，比如意外傷害、投資風(fēng)險。如果這位男性購買一份 30 萬元保額的重大疾病保險的話，他每年需要支付大概 1 萬多元的費用，平均每個月 1000 多元。等于他每年從這剩下 10 萬元轉(zhuǎn)存出去 1 萬多元給保險公司，還剩下 8 萬多元在自己手上， 可以流動周轉(zhuǎn)。 【解析】這個方案可以幫他從原來每年要支付 24000 元利息支出，減少其中的 16000元，同時轉(zhuǎn)到保險公司的資產(chǎn)仍然是他的，如果要中間退出來的話，只能按照現(xiàn)金價值來計算。如果持續(xù)履行這個合約，通常是 3040 年，那么保險公司會繼續(xù)保有他資產(chǎn)所值。如果他完全沒有用到這個期權(quán)的話，保險公司會在約定的時候，把所有儲蓄的錢還給他。所以，資產(chǎn)本身并沒有發(fā)生變化，只是用了這種期權(quán)的方法，獲得了一個 30 萬元現(xiàn)金使用權(quán)的增長，令本來有限的資產(chǎn)通過放大而得到了增長。當然它是一種有條件使用期權(quán)。這就是保險的原理。 二、如何構(gòu)建保險計劃 ? 選擇保險的方法： （ 1） 要選擇比較知名、經(jīng)營時間比較長的保險企業(yè)。因為保險是長期資金規(guī)劃的一個組成部分。盡量不去選擇新的公司，它的風(fēng)險波動比較大。 （ 2） 要選擇一個了解你家庭，甚至?xí)阆喟橐簧谋ｋU代理人。選擇合理的保險代理人，他非常了解你的家庭，不以推廣產(chǎn)品為目的，而是以你的需求為導(dǎo)向，這樣才能幫助你解決問題。 （ 3） 選擇適合自己的保險計劃。千萬不要以保險能增值多少為目標，因為保險永遠不是增值的手段。保險是保障風(fēng)險的手段，是擴張你的資產(chǎn)，形成資本投資對沖的手段，所以千萬不要受到 保險高回報率的誘惑，保險要以實用為原則。 目前在中國的老百姓對保險的認識還是有限：不相信保險，不知道保險到底能有什么功效；不以實際需要為主要出發(fā)點，會受到保險推銷人員的影響。例如，市場上有一種每年會分錢的計劃，實際上不太適合經(jīng)濟條件不好的家庭，因為它每年給的錢，解決不了現(xiàn)金流的缺失問題，到了養(yǎng)老的時候，又不足以滿足養(yǎng)老生活。這種計劃適合資產(chǎn)量比較多的家庭。一份保險計劃本身沒有好壞之分，而是怎樣選擇適合自己需要的保險。 第七講 家庭財務(wù)規(guī)劃（三） 一、引言 所有的投資理財?shù)氖侄伪仨氁⒃谀阋呀?jīng)滿足了，家庭財 務(wù)健康以及家庭財務(wù)安全。問問自己，假如今天是生命中的最后一天，你還有沒有什么擔(dān)心，有沒有把你的所有責(zé)任都 盡到，想做的一些事情是不是都做完了。那如果沒有的話，先不要忙著學(xué)習(xí)投資，先要把自己的安全感樹立了，因為當一個沒有安全感的狀態(tài)下，他是很難在一個風(fēng)云波動的市場獲得永恒的勝利的。 二、為什么要探討長期資金規(guī)劃 在人生當中，有些錢是很重要的，而且是需要長期來準備的，不能一蹴而就。包括兒童教育金和養(yǎng)老金，這是最凸顯的兩項。 假設(shè)你從 22 歲開始，每個月投資 200 元，年復(fù)利為 10%，到 60 歲時，你的賬戶上已經(jīng)有 1006874 元，就能成為百萬富翁。所以，獲得財富的兩個重要條件就是穩(wěn)定的復(fù)利和堅持。 選擇投資千萬不要被高回報所吸引，這往往是有風(fēng)險的。在投資理財當中，最容易犯的錯誤，就是追求高利潤回報。 {案例 } ? 有兩個年輕人，一個叫做聰聰。聰聰特別省錢，她從 22 歲開始工作的時候，就想要為自己以后養(yǎng)老攢點錢，所以她在自己微薄的收入里面，每年拿出 20xx 元來進行投資，一共投資了 6 年。聰聰 27 歲結(jié)婚的時候，她就把這個存折放在娘家，不再動用這個賬戶。 聰聰有個同齡的好朋友叫笨笨。笨笨認為，剛開始工作的時候，掙的錢不多，等 自己錢變多一點的時候再儲蓄，笨笨也正好是 27 歲的時候結(jié)婚。笨笨結(jié)婚婚以后，就跟先生商量好，從 28 歲開始，每年給自己存 20xx 元，一直持續(xù)積累到 62 歲。假設(shè)年利率是 10%，笨笨一共存了 35 年，她的本金一共是 7 萬元。而聰聰只存了 6 年，本金只有 120xx 元，結(jié)果是，到 62 歲的時候，聰聰?shù)馁~戶總回報是 959793 元。而笨笨的總回報是 966926 元，確實是笨笨的賬戶上稍微多一點，但數(shù)目有限，只相差 7000 多元。 原來笨笨用了后面 35 年的時間，都在追聰聰提早存六年的那個損失。原來在你的投資獲利當中，有一個最重要的好朋友 ，叫做時間，而時間對于每一位來講，都是均等的。 三、長期投資規(guī)劃 —— 兒童教育金 ? 兒童教育金的特點 （ 1）明確的時間。從孩子出生開始，到他讀高中、讀大學(xué)的時間就已經(jīng)確定了。所以，一定要保證在這個時間段內(nèi)有足夠的錢供孩子讀書。 （ 2）明確的現(xiàn)金需要。教育費用是一個現(xiàn)金需要，所有資產(chǎn)轉(zhuǎn)化成現(xiàn)金可能發(fā)生損失，或者需要一段時間，特別是房產(chǎn)。所以教育金是不能完全通過這種方法來解決。 （ 3）要穩(wěn)健增值。教育費用有逐年上升的趨勢，有些投資適合，而有些投資就不適合，最重要的是在使用兒童教育金的時候，這筆錢在哪兒。 我 們生活持久波動當中，唯一能掌控的是自己的需要和在這種需要當中各種資金的合理分配，只要目標明確，所有的波動都會被克服的。 ? 兒童教育金的規(guī)劃步驟 （ 1） 計算教育費用需求； （ 2） 計算投資時間； （ 3） 找出缺口； （ 4） 制定投資方案； ? 兒童教育金計劃 （ 1） 基本教育。就是滿足孩子日常的最基本教育水平，比如公立小學(xué)、公立中學(xué)、公立的大學(xué)，沒有額外的費用。在我國的大中城市，要完成基本教育大概需要 18 萬元（見表31）。 表 31 大中城市教育費用一覽表 項 目 費 用 (元） 完備的大學(xué)教育金 中學(xué)教育金 小學(xué)教育金 幼兒教育金 合 計 7 萬 5 萬 4 萬 2 萬 18 萬 保證孩子的基本教育比賺錢更重要，不能把孩子的基本教育金放在風(fēng)險當中。建議選用： 第一，銀行提供的兒童教育金賬戶。這種賬戶，可以減免利息稅，但是提取是有一定的條件，而且額度是有限制的；同時，不能確保利率，只能確定五年，跟著銀行的利率的波動而波動。 第二，選擇確定時間支付兒童教育金保險計劃。因為保險有明確的長期資金準備。也就是跟保險公司約定了一個長期利率，保險公司每年會給付給你一筆確定的教育金，而且大部分兒童教育金保險，都有投保人豁免權(quán)利。如果投 保人喪失工作能力的時候，保險公司會減免保費，到孩子該接受教育的時候，會繼續(xù)支付兒童教育金，也就是對兒童教育做了一個重要的保證。 這樣就是一個比較完備的基礎(chǔ)教育金計劃了。 ? 附加教育 基金定投或者投資連結(jié)保險?；鸲ㄍ毒褪堑葧r、等額投資某一支比較穩(wěn)健型的基金?；鸲ㄍ逗屯顿Y連結(jié)保險存在的一定風(fēng)險，但也有收獲的機會。如果出現(xiàn)風(fēng)險，孩子還可以接受最基本的教育；如果未來中國經(jīng)濟持續(xù)上漲的話，基金定投會帶來豐厚的回報，孩子能獲得更好的附加教育費用。而且這兩項費用，同時形成了一個風(fēng)險的對沖和收益的互補，這個計劃可以作 為補充。 定投穩(wěn)健型的股票。投資穩(wěn)健型的股票，不能做短線，一定是長期的。因為這個錢你要十年以后才會用。包括定投股票型基金的方式也是一樣。 這樣的兒童教育金計劃，才能夠保證我們“進可攻，退可守”。 {案例 } ? 有一位 35 歲的女士，她的丈夫 41 歲，孩子 3 歲。到孩子 15 歲上高中的時候，她 47歲，她的丈夫 53 歲。到孩子 21 歲大學(xué)畢業(yè)，這位女士已經(jīng) 53 歲面臨退休了，她的先生 59歲也接近退休。 從孩子 15 歲開始，這個家庭現(xiàn)金流的需要會持續(xù)增加，一直到孩子大學(xué)畢業(yè)之后不能停止，因為到時這老兩口該準備退休了。而他的孩 子在 21 歲之后能不能順利就業(yè)，還是成為 “啃老族”，有可能都會成為他們未來的財富隱患。 所以，對這個家庭來講，從孩子 15 歲到 21 歲，以及之后的 2530 年當中，都是持續(xù)的現(xiàn)金支出大于現(xiàn)金收入。他們有 12 年的時間，要集中準備孩子的教育金和自己的養(yǎng)老。 建議這個家庭的投資比例是：儲蓄 10%，教育保險基金 80%。用作高比例投資的定投股票、基金的部分，變成 20%，用來完成大學(xué)教育和孩子高中教育的部分。 圖 33 財務(wù)安全下的子女教育 第八講 家庭財務(wù)規(guī)劃（四） 一、長期資金規(guī)劃 —— 養(yǎng)老金賬戶準備 例如，一個人如果現(xiàn)在是 35 歲， 55 歲退休，能活到 85 歲，現(xiàn)在一個月花 3000 元， 55歲退休以后，生活開支是每個月 20xx 元，每年是 24000 元， 55 歲到 85 歲 30 年是 72 萬元，也就是要在 55 歲的時候，賬戶上必須有 72 萬元。如果從現(xiàn)在開始到 55 歲準備這 72 萬元，一共是 20 年，每年是 萬元，每月是 3000 元，這就 意味著從 35 歲生日開始的那個月，就必須要給自己做一個養(yǎng)老賬戶，每個月必須留下額外的 3000 元來存到這個賬戶，以保證未來的生活。無論發(fā)生什么情況都不能動用，才能夠在 55 歲的時候賬戶上有 72 萬元。 如果是到 45 歲的時候再準備，每年要準備 萬元，每個月準備 6000 元放在這個賬戶上。還有一種方法就是降低生活水平，當然節(jié)流不是好