【文章內(nèi)容簡介】 應(yīng)收賬款即企業(yè)因銷售商品、產(chǎn)品和提供勞務(wù)等而應(yīng)向購買單位收取的各種款項。在正常情況下，這種賬款在1年內(nèi)應(yīng)該能夠收回，所以也是流動資產(chǎn)。（5）預(yù)付款：即企業(yè)預(yù)付給供應(yīng)單位的貨款。（6）其他應(yīng)收款指企業(yè)其他各種應(yīng)收及暫付款項，如應(yīng)收保證金和代墊款項等。（7）存貨存貨是指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中為銷售或耗用而儲存的各種有形資產(chǎn)，包括各種原材料、包裝物、低值易耗品、委托加工材料、在產(chǎn)品、產(chǎn)成品、庫存商品等。一般來說，這些商品在1年內(nèi)企業(yè)要么把它賣掉變成錢，要么把它消耗掉，然后再變成錢，也屬于流動資產(chǎn)?！簦L期投資會計上通常是以1年為單位，1年以內(nèi)的就叫短期，1年以上的就叫長期，這是會計上的一個基本劃分。如企業(yè)所持有的股票或債券準備超過1年，或者長期持有，這個投資就是長期股權(quán)（債權(quán)）投資?！簦潭ㄙY產(chǎn)在固定資產(chǎn)當中，新報表項目直接列示固定資產(chǎn)凈值=固定資產(chǎn)原價累計折舊固定資產(chǎn)減值準備?！簟⒃诮üこ唐髽I(yè)搞基本建設(shè)工程，購買材料、物資，這叫工程物資；工程已經(jīng)開工了，已經(jīng)投入了資金，這叫在建工程。◆．無形資產(chǎn)沒有實物形態(tài)，但是能給企業(yè)帶來經(jīng)濟利益的資產(chǎn)，例如商標權(quán)、專利權(quán)、土地使用權(quán)、非專利技術(shù)、商譽等?！簦渌Y產(chǎn)在報表中，其他資產(chǎn)是比較容易出問題的地方。除了前邊那些資產(chǎn)以外，剩下的都叫其他資產(chǎn)。目前我國指的其他資產(chǎn)，一個是攤銷期限超過1年的費用，叫長期待攤費用；另一個是其他長期資產(chǎn)，一般包括國家批準儲備的特種物資、銀行凍結(jié)存款以及臨時設(shè)施和涉及訴訟中的財產(chǎn)等。把資產(chǎn)分成這樣幾類的意義是什么？就是讓讀者一看到流動資產(chǎn)就知道1年內(nèi)它能夠變成錢；看到長期投資就知道回收期要超過1年；看到固定資產(chǎn)就知道它們的具體表現(xiàn)形式就是機器設(shè)備；看到無形資產(chǎn)就是知道是專利等等。而且從上往下看，變現(xiàn)能力是越來越差。如果企業(yè)需要錢，需要把資產(chǎn)變成錢，上邊比較容易實現(xiàn)，例如流動資產(chǎn)很容易變成錢，但是要想把其他資產(chǎn)、無形資產(chǎn)變成錢則比較困難。因此，讀表時會發(fā)現(xiàn)，下邊資產(chǎn)占的比重越大，企業(yè)變現(xiàn)能力就越差。負債◆．流動負債流動負債的償還期肯定是在1年以內(nèi)，1年以內(nèi)的流動負債有如下項目：（1）短期借款短期借款指企業(yè)借入的期限在1年以下的各種借款。（2）應(yīng)付賬款和應(yīng)付票據(jù)應(yīng)付賬款指因購買材料、商品或接受勞務(wù)供應(yīng)等而發(fā)生的債務(wù)。有應(yīng)付賬款和應(yīng)付票據(jù)。（3）預(yù)收賬款企業(yè)預(yù)收客戶的錢而沒有給商品，叫預(yù)收賬款。（4）應(yīng)付工資及應(yīng)付福利費應(yīng)付工資是企業(yè)對職工個人的一種負債，是企業(yè)使用職工的知識、技能、時間和精力而給予職工的一種補償（報酬）。應(yīng)付福利費是企業(yè)準備用于企業(yè)職工福利方面的資金。（5）應(yīng)交稅費企業(yè)在一定時期內(nèi)取得的營業(yè)收入和實現(xiàn)的利潤，要按照規(guī)定向國家交納各種稅費?！簦L期負債（1）長期借款企業(yè)借款的償還期超過1年，叫長期借款。（2）應(yīng)付債券企業(yè)根據(jù)國家的規(guī)定，向社會發(fā)行債券以籌集資金，稱之為應(yīng)付債券。其實這相當于企業(yè)向社會各界借錢，對公司來講它形成的是一種債務(wù)。對于債券的發(fā)放，國家有嚴格的制度規(guī)定，必須切實遵守相應(yīng)的法律。（3）長期應(yīng)付款現(xiàn)在的業(yè)務(wù)當中，分期付款的比較多。企業(yè)買了幾臺設(shè)備，但沒有馬上給錢，其償還期超過1年，這樣的應(yīng)付款叫長期應(yīng)付款。所有者權(quán)益（1）．投資者投入投資者投入包括兩部分：第一部分叫實收資本，但如果是股份公司就叫股本；第二部分是資本公積。（2）．留存收益包括盈余公積和未分配利潤。實收資本和資本公積表明企業(yè)原來注入了多少，而盈余公積和未分配利潤，表明所賺的錢留在企業(yè)有多少。二 閱讀資產(chǎn)負債表的基本方法與技巧（一）、總額觀察有的人拿到資產(chǎn)負債表以后，感到最困惑的是不知道要看什么，這是缺乏看表的方法和思路。那么，如何解除這種困惑呢？面對資產(chǎn)負債表，首先需要考慮的就是觀察總額的變化。不管資產(chǎn)負債表的項目有多少，其大項目只有三個：資產(chǎn)、負債、所有者權(quán)益，而這三個數(shù)字之間內(nèi)在的數(shù)量關(guān)系就是資產(chǎn)=負債+所有者權(quán)益。資產(chǎn)是企業(yè)資源變化的一個結(jié)果，引起這種結(jié)果變化的根本原因主要有兩方面：一是負債的變化；二是所有者權(quán)益的變化。既然資產(chǎn)等于負債加所有者權(quán)益，那么資產(chǎn)的增減變化量應(yīng)該等于負債的增減變化量加所有者權(quán)益的增減變化量，即：資產(chǎn)的增減變化量=負債的增減變化量+所有者權(quán)益的增減變化量資產(chǎn)增加在具體考察資產(chǎn)、負債、所有者權(quán)益之間的依存關(guān)系時，當一個企業(yè)在某一特定時點的資產(chǎn)總額增加，伴隨的原因可能是負債在增加，或者是所有者權(quán)益在增加。例如從銀行借款或增加注資。資產(chǎn)減少當一個企業(yè)資產(chǎn)在減少時，伴隨的原因可能是負債在減少，也可能是所有者權(quán)益在減少。例如償還銀行貸款或減少注資。其實，在現(xiàn)實中真實的情況要復雜得多。當資產(chǎn)增加時，可能負債在增加，而所有者權(quán)益在減少。研究這三個數(shù)字的關(guān)系，就可以基本上把握企業(yè)在某個經(jīng)營時段中發(fā)生了哪些重大變化，也就可以摸清這個企業(yè)財務(wù)發(fā)展變化的基本方向。總額觀察的目的就是要把握一個企業(yè)財務(wù)狀況發(fā)展的方向是什么。既然知道資產(chǎn)總量減少只是個結(jié)果，而引起這種結(jié)果的原因就是負債的變化和股東所有權(quán)的變化，讀表人心里馬上就要想到，既然是負債在減少，那么負債到底是因為什么原因減少？既然是所有者權(quán)益在增加，那么所有者權(quán)益是因為什么原因增加？根據(jù)報表中關(guān)于資產(chǎn)的增減變化，就可以進一步探究這種變化的原因……下面我們以A公司資產(chǎn)負債表為例，從總額觀察中可以發(fā)現(xiàn)： A公司資產(chǎn)總額從2011年末63207萬元減少到2012年末的63052萬元，減少155萬元，%；其負債總額由2011年末39549萬元減少到2012年末的34704萬元，減少4845萬元，%，其中短期負債比上年減少1419萬元，長期負債減少了3426萬元。該公司所有者權(quán)益增加了4689萬元，%，增幅較大，需重點關(guān)注，并分析原因。（二）、具體項目瀏覽要探究具體變化的原因，就要對報表作具體的瀏覽。具體項目瀏覽，即拿著報表從上往下看，左右對比看。從上往下是一個項目一個項目的觀察，而左右對比就要看一看哪個數(shù)字發(fā)生的變化最大；哪個數(shù)字發(fā)生變化的速度最快，哪個就是主要原因。具體項目瀏覽的特點是有的放矢。下面我們以A公司資產(chǎn)負債表為例，觀察三大項目下主要項目:資產(chǎn)類(1)、流動資產(chǎn)中，年末流動資產(chǎn)為16782萬元，比年初增加2171萬元，增幅15%，說明A公司短期流動性比上年增強。其中：應(yīng)收賬款及其他應(yīng)收款項凈額為304萬元，比年初降低近60%；同時應(yīng)收票據(jù)比年初增加2457萬元，結(jié)合貨幣資金比年初降低1066萬元，降幅為59%分析，說明A公司回款主要采用了銀行票據(jù)，應(yīng)進一步考慮回款結(jié)構(gòu)對資金成本和效益真實性的影響，了解其是否正常。公司大量資金被他人實質(zhì)占用，無疑會影響到該公司資金周轉(zhuǎn)和資金使用效率。存貨項目比年初增加2322萬元，增幅達27%，其中庫存商品占用增加42%。需要計算存貨周轉(zhuǎn)速度并結(jié)合期末存貨質(zhì)量、資金占用成本做進一步分析。通過查閱該公司近3年存貨占用情況，平均存貨占用額為8264萬元，平均存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)為52天，按銀行一年期借款利率6%，平均年存貨占用資金成本為71萬元。(2)、非流動資產(chǎn)中，年末比年初減少2327萬元，其中：固定資產(chǎn)凈額比年初減少3064萬元；在建工程總額比年初增加636萬元，應(yīng)進一步結(jié)合相關(guān)附表及會計報表附注了解當期計提折舊金額和在建項目投資情況、完工進度等。負債類 (1)、流動負債中，年末流動負債比年初減少1419萬元，%；其中：短期借款增加350萬元，應(yīng)付票據(jù)減少1600萬元，應(yīng)付賬款增加725萬元，應(yīng)付交稅金減少了1067萬元。該公司本期隨著票據(jù)融資的到期和稅金的上交，償還流動負債數(shù)額大，只能依靠增加短期借款和使用商業(yè)信用彌補周轉(zhuǎn)資金的需要，企業(yè)短期財務(wù)風險有所降低。(2)、非流動性負債中，長期借款比年初減少了3426萬元，表明企業(yè)項目借款逐步到期，資金壓力增大。所有者權(quán)益類它的主要情況是:盈余公積和未分配利潤各比年初增加774萬元和3916萬元，表明公司當年實現(xiàn)盈利。要結(jié)合當年利潤表分析其盈利結(jié)構(gòu)和能力；同時結(jié)合下年報表分析其股利分配政策對資金流影響。（三）、 借助相關(guān)財務(wù)比率分析財務(wù)狀況看財務(wù)報表時，首先要摸清財務(wù)狀況的基本方向，然后借助一些財務(wù)指標的“化驗”來對企業(yè)財務(wù)“機體”做一個基本的檢查，也就是借助相關(guān)財務(wù)比率對企業(yè)財務(wù)狀況進行深入分析和評價。常用的財務(wù)比率有資產(chǎn)負債率、流動比率、速動比率。資產(chǎn)負債率資產(chǎn)負債率，是指負債總額與資產(chǎn)總額的比率。資產(chǎn)負債率=負債總額247。資產(chǎn)總額100%這個指標表明企業(yè)資產(chǎn)中有多少是債務(wù)，同時也可以用來檢查企業(yè)的財務(wù)狀況是否穩(wěn)定。如果一個企業(yè)的資產(chǎn)負債率適度，這個企業(yè)在財務(wù)上是安全的；如果一個企業(yè)的負債率比較高，那么這樣的企業(yè)財務(wù)結(jié)構(gòu)就很不穩(wěn)定，就存在償還風險。由于站的角度不同，對這個指標的理解也不盡相同。不同的國家，資產(chǎn)負債率也有不同的標準。如中國人傳統(tǒng)上認為，理想化的資產(chǎn)負債率在40%左右。歐美國家認為理想化的資產(chǎn)負債率是60%左右。東南亞認為可以達到80%。其實，不同的人應(yīng)該有不同的標準。企業(yè)的經(jīng)營者對資產(chǎn)負債率強調(diào)的是負債要適度，因為負債率太高，風險就很大；負債率低，又顯得太保守。債權(quán)人強調(diào)資產(chǎn)負債率要低，債權(quán)人總希望把錢借給那些負債率比較低的企業(yè)，因為如果某一個企業(yè)負債率比較低，錢收回的可能性就會大一些。投資人通常不會輕易的表態(tài)，通過計算，如果投資收益率大于借款利息率，那么投資人就不怕負債率高，因為負債率越高賺錢就越多。在不同的經(jīng)濟發(fā)展階段，負債率的水平是不一樣的。在經(jīng)濟比較景氣的情況下投資的機會比較多，用錢的地方也比較多，理想的負債率就高一些；經(jīng)濟不景氣，投資賺錢的機會比較少，在這種情況下理想的資產(chǎn)負債率就要低一些。流動比率流動比率是指企業(yè)的流動資產(chǎn)與企業(yè)的流動負債之比。流動比率=企業(yè)的流動資產(chǎn)247。企業(yè)的流動負債從財務(wù)上來講，這個比值的理想值是2，即流動資產(chǎn)與流動負債應(yīng)該保持2∶1的關(guān)系。如果一個企業(yè)的流動比率大于2，通常認為這個企業(yè)的短期償債能力比較強；如果一個企業(yè)的流動比率小于2，通常認為這個企業(yè)的短期償債能力比較弱。但不同類型的企業(yè)這個比率會有差異，同時還收其他因素影響，比如流動資產(chǎn)中大量的是殘損霉變、呆滯積壓的商品等存貨，或者是無法收回的應(yīng)收賬款，那么在這種情況下，即使比值大于2，也不能證明企業(yè)的償債能力強。速動比率速動比率，是指速動資產(chǎn)總額除以流動負債總額。速動比率=速動資產(chǎn)總額247。流動負債總額=（流動資產(chǎn)存貨）247。流動負債總額從理論上來講，速動資產(chǎn)是可以迅速地轉(zhuǎn)換成現(xiàn)金的資產(chǎn)。財政部有一個硬性的規(guī)定：可以迅速轉(zhuǎn)換成現(xiàn)金的資產(chǎn)就是速動資產(chǎn)，它等于流動資產(chǎn)減去存貨。在工商企業(yè)中，存貨在整個流動資產(chǎn)中一般要占到50%左右。所以如果說流動比率是2，那么速動比率應(yīng)該就是1。一般來說，速動比例的理想值是1。如果一個企業(yè)的速動比率大于1，通常認為這個企業(yè)的短期償債能力比較強；如果企業(yè)的速動比率小于1，通常認為這個企業(yè)的短期償債能力比較弱。當一個企業(yè)資產(chǎn)負債率偏高時，財務(wù)結(jié)構(gòu)可能不穩(wěn)定，而判斷企業(yè)財務(wù)結(jié)構(gòu)是否穩(wěn)定的最主要因素就是短期償債能力的強弱，所以要計算流動比率和速動比率。借著這兩個指標，就可以檢查企業(yè)的財務(wù)狀況是否穩(wěn)定。要看資產(chǎn)的運行質(zhì)量，還要采用其他一些指標作補充。例如：總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、資產(chǎn)報酬率等。下面我們以A公司資產(chǎn)負債表為例，計算有關(guān)指標，分析其財務(wù)結(jié)構(gòu)。%，同時流動資產(chǎn)占總資資產(chǎn)的23%，,低于正常值1，營運資金為7524萬元（營運資金是指某時點內(nèi)企業(yè)的流動資產(chǎn)與流動負債的差額）。 表明A公司負債過大，且短期借款用于了長期項目投資，財務(wù)結(jié)構(gòu)不穩(wěn)定，存在短期經(jīng)營風險。（平均資產(chǎn)總額是指企業(yè)資產(chǎn)總額年初數(shù)與年末數(shù)的平均值），；，；%，%。表明公司資產(chǎn)質(zhì)量有所好轉(zhuǎn)，但每元資產(chǎn)運作一年，資產(chǎn)變現(xiàn)能力低，影響了資產(chǎn)質(zhì)量，這與前面A公司經(jīng)營過程中銀行票據(jù)收取率高有關(guān)。（四）、資產(chǎn)質(zhì)量分析從報表數(shù)據(jù)看企業(yè)真實情況 要從報表數(shù)據(jù)看企業(yè)資產(chǎn)的真實情況，必須要進一步關(guān)注資產(chǎn)的質(zhì)量，進行資產(chǎn)質(zhì)量分析。資產(chǎn)質(zhì)量指資產(chǎn)的變現(xiàn)能力、能被企業(yè)在未來進一步利用或與其他資產(chǎn)組合利用給企業(yè)未來帶來利益的能力。 資產(chǎn)質(zhì)量特征有：盈利性、變現(xiàn)性、周轉(zhuǎn)性。資產(chǎn)質(zhì)量分析是通過對資產(chǎn)負債表的資產(chǎn)進行分析，了解企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量狀況，分析是否存在變現(xiàn)能力受限，如呆滯資產(chǎn)、壞賬、抵押、擔保等情況，確定各項資產(chǎn)的實際獲利能力和變現(xiàn)能力。以資產(chǎn)的賬面價值與其變現(xiàn)價值或被進一步利用的潛在價值(可以用資產(chǎn)的可變現(xiàn)凈值或公允價值來計量)之間的差異來對資產(chǎn)進行較為準確的衡量。.關(guān)注資產(chǎn)的質(zhì)量的主要項目（1）貨幣資金貨幣資金要關(guān)注是否大量持有和長期閑置資金。雖然貨幣資金是與賬面值等金額變現(xiàn)的流動性最強的資產(chǎn)，但大量持有而不用于周轉(zhuǎn)和保值增值，若出現(xiàn)通貨膨脹，其購買力也會下降而貶值，并且會降低資產(chǎn)的收益率。（2）短期投資（交易性金融資產(chǎn)）短期投資的成本和市價也有差距，而且這種差距也比較明顯。（3）應(yīng)收賬款和其他應(yīng)收款收回的比率資產(chǎn)負債表中的應(yīng)收賬款和其他應(yīng)收款雖然在報表上一是一、二是二照樣反映，但現(xiàn)實生活中常常遭遇的就是公司的應(yīng)收款項長期無法收回。這不但增加了資金占用成本和管理成本（對賬、分析、清理等）并可能造成壞賬損失。（4）存貨存貨的市價是多少？存貨的狀況如何？其數(shù)字可靠嗎？這些問題也是值得關(guān)注的。存貨所反映的價值是歷史成本，而存貨的市價是會變動的。在有些企業(yè)的資產(chǎn)負債表中存貨含有大量的水分，如存貨貶值或存貨賬實不符等。部分長期積壓存貨，以及因所生產(chǎn)的產(chǎn)品價格大幅度降低耗用的材料等。此部分存貨需要根據(jù)其未來變現(xiàn)能力提取存貨跌價準備，形成預(yù)計損失。此部分存貨需要根據(jù)其未來變現(xiàn)能力提取存貨跌價準備，形成預(yù)計損失。為了保證報表的數(shù)字是真實的，按照會計規(guī)則要求，每年定期要對存貨進行全面盤點，如果實際數(shù)字和賬面數(shù)字不一致，那么要調(diào)賬調(diào)表，直到表上數(shù)字和實際數(shù)字一致?，F(xiàn)實生活中由于種種原因，最后大家可能就忽視了對存貨的盤點，此時存貨數(shù)字的真實性就值得考慮。（5）長期投資企業(yè)長期投資當中很有可能相當一