【文章內(nèi)容簡介】 年Caterpilar月度銷量增速變化情況 60圖25 國際市場工程機(jī)械產(chǎn)品需求結(jié)構(gòu) 61圖26 歐洲工程機(jī)械市場企業(yè)競爭格局 63圖27 北美工程機(jī)械市場企業(yè)競爭格局 63圖28 美國工程機(jī)械出口前5名國家的情況 67圖29 20022009年日本工程機(jī)械內(nèi)外銷情況 68圖30 20072009年各月日本工程機(jī)械行業(yè)銷售情況 68圖31 20022009年日本工程機(jī)械主要產(chǎn)品銷售變化情況 68圖32 20072009年韓國挖掘機(jī)銷售變化情況 71圖33 20072009年韓國叉車銷售變化情況 72圖34 20062009年工程機(jī)械行業(yè)進(jìn)口金額變化情況 73圖35 20062009年工程機(jī)械行業(yè)出口金額變化情況 77圖36 中國工程機(jī)械出口區(qū)域分布情況 80圖37 工程機(jī)械行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈圖 84圖38 工程機(jī)械生產(chǎn)成本構(gòu)成 85圖39 鋼材價格指數(shù) 87圖40 20052009年鐵路固定資產(chǎn)投資情況 89圖41 20052009年全國公路建設(shè)投資情況 90圖42 固定資產(chǎn)投資與房地產(chǎn)開發(fā)投資累計增長率變動情況 92圖43 不同地區(qū)房地產(chǎn)投資額累計完成情況 92圖44 全國房地產(chǎn)土地購置與開發(fā)累計面積及同比增長率變動情況 93圖45 采礦業(yè)固定資產(chǎn)投資情況 94圖46 20082009年煤炭行業(yè)固定資產(chǎn)投資完成情況 95圖47 20052009年工程機(jī)械行業(yè)三費(fèi)同比增速圖 96圖48 20052009年工程機(jī)械行業(yè)三費(fèi)比重變動圖 97圖49 19992009我國叉車銷量及同比增速 103圖50 2009年電動叉車月度產(chǎn)量及同比增速 103圖51 2009年叉車主要生產(chǎn)企業(yè)產(chǎn)量 103圖52 19992009我國叉車出口量及同比增速 104圖53 2008年全球各大洲叉車市場份額 105圖54 2009年111月國內(nèi)叉車產(chǎn)量市場占有率 106圖55 叉車行業(yè)下游需求分布情況 107圖56 20082009年裝載機(jī)銷售量及增長情況 109圖57 20082009年裝載機(jī)出口銷售量及增長情況 110圖58 2009年111月裝載機(jī)銷量市場占有率 111圖59 20072009年柳工裝載機(jī)銷售情況 111圖60 裝載機(jī)下游需求分布 113圖61 20082009年挖掘機(jī)銷售量及增長情況 115圖62 2009年挖掘機(jī)月度產(chǎn)量及同比增速 116圖63 20072009年柳工挖掘機(jī)銷售情況 116圖64 20072009年三一重工挖掘機(jī)銷售情況 117圖65 2009年國內(nèi)挖掘機(jī)市場品牌占有率 118圖66 2003年2009年挖掘機(jī)國產(chǎn)品牌占有率變化情況 119圖67 19982008年挖掘機(jī)表觀消費(fèi)量 119圖68 挖掘機(jī)下游行業(yè)需求分布情況 120圖69 20082009年混凝土機(jī)械銷量及增長情況 123圖70 2009年混凝土機(jī)械月度產(chǎn)量及同比增速 124圖71 城市化率變化情況 125圖72 我國水泥散裝率變化情況 126圖73 2009年起重機(jī)月度產(chǎn)量及同比增速 127圖74 20082009年汽車起重機(jī)銷售量及增長情況 128圖75 20082009年履帶起重機(jī)銷量 128圖76 20082009年履帶式起重機(jī)主要生產(chǎn)企業(yè)銷量 128圖77 20032009年起重機(jī)出口量及增速變化情況 129圖78 2009年汽車起重機(jī)銷量市場占有率 129圖79 2009年履帶式起重機(jī)銷量市場占有率 130圖80 20002009年起重機(jī)銷量增長與基建地產(chǎn)工業(yè)投資增長情況 131圖81 汽車起重機(jī)下游行業(yè)分布情況 132圖82 2009年壓實(shí)機(jī)械月度產(chǎn)量及同比增速 133圖83 20082009年壓路機(jī)銷售量及增長情況 134圖84 20082009年壓路機(jī)出口量及增長情況 135圖85 20072009年壓路機(jī)主要企業(yè)銷售量 135圖86 20072009年推土機(jī)銷量及同比增速情況 137圖87 2009年推土機(jī)出口及同比增速情況 138圖88 20062009年我國推土機(jī)出口結(jié)構(gòu) 138圖89 20062009年我國推土機(jī)銷售結(jié)構(gòu) 139圖90 2009年111月推土機(jī)銷量市場占有率 140圖91 推土機(jī)下游需求分布 141圖92 2006年推土機(jī)世界需求分布 141圖93 20052009年湖南省工程機(jī)械行業(yè)規(guī)模比重變化 147圖94 20052009年山東省工程機(jī)械行業(yè)規(guī)模比重變化 151圖95 20052009年江蘇省工程機(jī)械行業(yè)規(guī)模比重變化 154圖96 2009年行業(yè)主要上市公司償債能力與運(yùn)營能力相關(guān)指標(biāo)比較 158圖97 20082009年三一重工挖掘機(jī)銷量增速與行業(yè)增速對比 172215 / 237第一章 行業(yè)基本情況第一節(jié) 行業(yè)的定義及分類按照機(jī)械工業(yè)出版社的《工程機(jī)械》一書關(guān)于“工程機(jī)械”的定義為：工程機(jī)械是為城鄉(xiāng)建設(shè)、鐵路、公路、港口碼頭、農(nóng)田水利、電力、冶金、礦山等各項基本建設(shè)工程施工服務(wù)的機(jī)械；凡是土方工程、石方工程、混凝土工程及各種建筑安裝工程在綜合機(jī)械化施工中，所必需的作業(yè)機(jī)械設(shè)備，統(tǒng)稱為工程機(jī)械。工程機(jī)械行業(yè)的生產(chǎn)特點(diǎn)是多品種、小批量，屬于技術(shù)密集、勞動密集、資本密集型行業(yè)。經(jīng)過50多年的發(fā)展，中國工程機(jī)械行業(yè)已基本形成了一個完整的體系，能生產(chǎn)18大類、4500多種規(guī)格型號的產(chǎn)品，并已經(jīng)具備自主創(chuàng)新、對產(chǎn)品進(jìn)行升級換代的能力。按主要用途分類，工程機(jī)械可以大致分為九個類別。表1 工程機(jī)械行業(yè)產(chǎn)品分類主要大類細(xì)分品種1挖掘機(jī)械單斗挖掘機(jī)、多斗挖掘機(jī)、多斗挖溝機(jī)、滾動挖掘機(jī)、銑切挖掘機(jī)、隧洞掘進(jìn)機(jī)（包括盾溝機(jī)械）2鏟土運(yùn)輸機(jī)械推土機(jī)、鏟運(yùn)機(jī)、裝載機(jī)、平地機(jī)、和自卸車3起重機(jī)械塔式起重機(jī)、自行式起重機(jī)、桅桿起重機(jī)、抓斗起重機(jī)4壓實(shí)機(jī)械輪胎壓路機(jī)、光面輪壓路機(jī)、單足式壓路機(jī)、振動壓路機(jī)、夯實(shí)機(jī)、搗固機(jī)5樁工機(jī)械旋挖鉆機(jī)、工程鉆機(jī)、打樁機(jī)、壓樁機(jī)6鋼筋混凝土機(jī)械混凝土攪拌機(jī)、混凝土攪拌站、混凝土攪拌樓、混凝土輸送泵、混凝土攪拌輸送車、混凝土噴射機(jī)、混凝土振動器7路面機(jī)械平整機(jī)、道碴清篩機(jī)8鑿巖機(jī)械鑿巖臺車、風(fēng)動鑿巖機(jī)、電動鑿巖機(jī)、內(nèi)燃鑿巖機(jī)和潛孔鑿巖機(jī)9其他工程機(jī)械架橋機(jī)、氣動工具(風(fēng)動工具)等資料來源：國家統(tǒng)計局第二節(jié) 行業(yè)在國民經(jīng)濟(jì)中的地位根據(jù)《產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整指導(dǎo)目錄（2005年）》和《促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整暫行規(guī)定》，工程機(jī)械行業(yè)屬于國家重點(diǎn)鼓勵發(fā)展的領(lǐng)域之一。工程機(jī)械行業(yè)是我國裝備制造業(yè)一個最重要的子行業(yè)。而裝備制造業(yè)是為國民經(jīng)濟(jì)各行業(yè)提供技術(shù)裝備的戰(zhàn)略性產(chǎn)業(yè)，產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)度高、吸納就業(yè)能力強(qiáng)、技術(shù)資金密集，是各行業(yè)產(chǎn)業(yè)升級、技術(shù)進(jìn)步的重要保障和國家綜合實(shí)力的集中體現(xiàn)。在2009年國務(wù)院出臺的《裝備制造業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃》中，該規(guī)劃要求全面提高重大裝備技術(shù)水平，滿足國家重大工程建設(shè)和重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)調(diào)整振興需要，新的規(guī)劃與2006年“國務(wù)院關(guān)于加快振興裝備制造業(yè)的若干意見”相比較，“基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)”的裝備制造業(yè)已上升為“戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)”。裝備制造業(yè)已成為拉動國民經(jīng)濟(jì)快速增長的主要動力。從20052009年工程機(jī)械行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值占GDP比重來看，工程機(jī)械行業(yè)對GDP的貢獻(xiàn)呈遞增的趨勢。表2 20052009年工程機(jī)械行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值占GDP比重單位：億元，%國內(nèi)生產(chǎn)總值（現(xiàn)價）增長率工程機(jī)械行業(yè)工業(yè)產(chǎn)值增長率工業(yè)產(chǎn)值比重2005年1823212006年2094072007年2466192008年3006702009年335353資料來源：國家統(tǒng)計局以下從對國民經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)、產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略規(guī)劃、相關(guān)行業(yè)影響、工業(yè)化水平角度來分析工程機(jī)械行業(yè)在國民進(jìn)中的地位和作用。表3 工程機(jī)械行業(yè)對國民經(jīng)濟(jì)的作用和貢獻(xiàn)角度作用和貢獻(xiàn)分析對國民經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)角度作為裝備制造業(yè)最重要子行業(yè)的工程機(jī)械行業(yè)，在國民經(jīng)濟(jì)中有著戰(zhàn)略性地位，其對國民經(jīng)濟(jì)的作用和貢獻(xiàn)越來越大。2009年111月，%。在吸納勞動力方面，工程機(jī)械行業(yè)也有較大貢獻(xiàn)，2009年111月，考慮到實(shí)際生產(chǎn)中的情況，相關(guān)的從業(yè)人員實(shí)際數(shù)量大于統(tǒng)計數(shù)量。產(chǎn)業(yè)戰(zhàn)略規(guī)劃角度為了振興我國裝備制造業(yè)，2009年2月4日，國務(wù)院審議并通過裝備制造業(yè)調(diào)整振興規(guī)劃，5月12日國務(wù)院辦公廳發(fā)布裝備制造業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃實(shí)施細(xì)則。根據(jù)《規(guī)劃》綱要精神，工程機(jī)械制造業(yè)3年內(nèi)振興規(guī)劃也隨之出臺?！兑?guī)劃》將利于工程機(jī)械等裝備制造相關(guān)領(lǐng)域的產(chǎn)業(yè)升級、技術(shù)進(jìn)步、市場優(yōu)勝劣汰以及關(guān)鍵零部件突破技術(shù)瓶頸。相關(guān)行業(yè)影響角度我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平的提高導(dǎo)致消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級，從而帶動了相關(guān)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級，工程機(jī)械行業(yè)是為國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展和國防建設(shè)提供技術(shù)裝備的基礎(chǔ)性產(chǎn)業(yè)，其品種、數(shù)量和質(zhì)量直接影響一個國家生產(chǎn)建設(shè)的發(fā)展。工業(yè)化水平提高角度近兩年我國工業(yè)化進(jìn)程中呈現(xiàn)出重化工業(yè)發(fā)展的趨勢，但大量的投資趨向于產(chǎn)業(yè)鏈中靠近能源原材料的初端，出現(xiàn)了鋼鐵、氧化鋁、水泥等行業(yè)投資過熱的情況，由于大量地消耗能源，造成環(huán)境污染，致使大家對中國工業(yè)選擇什么樣的道路進(jìn)行了很多爭論。其實(shí)，真正體現(xiàn)一個國家的實(shí)力，在產(chǎn)業(yè)鏈上帶動性強(qiáng)的，是裝備制造業(yè)。資料來源：世經(jīng)未來整理第三節(jié) 行業(yè)特點(diǎn)一、行業(yè)與固定資產(chǎn)投資的相關(guān)性固定資產(chǎn)投資與工程機(jī)械的銷售密切相關(guān)。尤其是基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、房地產(chǎn)投資以及社會民間投資都直接帶動了土建工程量，并增大工程機(jī)械的需求量，過去數(shù)年我國國內(nèi)的工程機(jī)械銷售與全社會固定資產(chǎn)投資相關(guān)性非常明顯。1995－2009年期間，詳見下圖。資料來源：國家統(tǒng)計局圖1 工程機(jī)械行業(yè)收入與城鎮(zhèn)固投的相關(guān)性分析近年來工程機(jī)械表觀消費(fèi)額與固定資產(chǎn)投資一直保持較穩(wěn)定的比例關(guān)系，未出現(xiàn)像2002年和2003年那樣的過熱，工程機(jī)械國內(nèi)需求仍會隨著固定資產(chǎn)投資的增長而增長。表4 工程機(jī)械行業(yè)表觀消費(fèi)與社會固投比例變化情況單位：億元社會固定資產(chǎn)投資(A)工程機(jī)械表觀消費(fèi)額(B)B/A2001年37213631%2002年43500884%2003年555671244%2004年704771305%2005年886041272%2006年1080971535%2007年1373241922%2008年1722912250%2009年2248462925%資料來源：工程機(jī)械行業(yè)協(xié)會二、行業(yè)周期性和地域性（一）行業(yè)周期性短且強(qiáng)工程機(jī)械是短周期行業(yè)現(xiàn)階段，以工程機(jī)械中的混凝土機(jī)械、起重機(jī)、挖掘機(jī)、裝載機(jī)及叉車來看，生產(chǎn)周期短的只需要2周，最長不超過2個月，且以需定產(chǎn)，歷史證明，工程機(jī)械是短周期行業(yè)，每次經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇行業(yè)基本面都快速回暖。從19982009年工程機(jī)械行業(yè)收入及表觀消費(fèi)量增長情況來看，在9900、0200607三次經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇或反彈時期，工程機(jī)械行業(yè)收入及表觀消費(fèi)量都隨宏觀經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇迅速反彈，實(shí)現(xiàn)較高增長。微觀層面上，上市公司三一重工、中聯(lián)重科、柳工、安徽合力在經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇時期，收入同樣實(shí)現(xiàn)大幅增長。資料來源：工程機(jī)械工業(yè)協(xié)會圖2 19982008年工程機(jī)械行業(yè)收入及表觀消費(fèi)量增長情況資料來源：上市公司數(shù)據(jù)圖3 19982008年主要工程機(jī)械企業(yè)收入增長情況工程機(jī)械的強(qiáng)周期性不僅體現(xiàn)在需求受行業(yè)復(fù)蘇的拉動上，更體現(xiàn)在毛利率也具有一定的周期性改善的特征。經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇初期，房地產(chǎn)開發(fā)及基礎(chǔ)設(shè)施尚未進(jìn)入大規(guī)模建設(shè)階段，鋼材等原材料價格還未進(jìn)入快速上升通道，價格相對穩(wěn)定，因此，工程機(jī)械企業(yè)普遍可以實(shí)現(xiàn)較高毛利率水平。同時，目前上市公司工程機(jī)械企業(yè)皆為各行業(yè)龍頭，成本轉(zhuǎn)移及議價能力相對較強(qiáng)，因此，每次順周期的同時，工程機(jī)械企業(yè)普遍也能實(shí)現(xiàn)較高的毛利率水平。（二）產(chǎn)品銷售具有季節(jié)性工程機(jī)械行業(yè)產(chǎn)品的銷售沒有區(qū)域性限制，但是各類工程機(jī)械產(chǎn)品的銷售受氣候、客戶施工季節(jié)影響略呈季節(jié)性特征。例如裝載機(jī)基本每年按照以下幾個時間段體現(xiàn)銷售旺、淡季，即：每年1月至春節(jié)結(jié)束，為淡季；5月，為銷售旺季；7月至9月，又為一個淡季；10月至12月，銷售出現(xiàn)一個小高潮。在銷售的地域性上，工程機(jī)械產(chǎn)品主要與其使用者的地域相吻合。例如裝載機(jī)的銷售主要集中在我國的煤炭工業(yè)發(fā)達(dá)地區(qū)、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)快速發(fā)展地區(qū)、以及區(qū)域經(jīng)濟(jì)的中心地區(qū)；而挖掘機(jī)的銷售主要集中在地區(qū)建設(shè)投資密集、地區(qū)經(jīng)濟(jì)實(shí)力較強(qiáng)的地區(qū)。第二章 行業(yè)發(fā)展環(huán)境及影響分析第一節(jié) 經(jīng)濟(jì)環(huán)境對行業(yè)的影響分析受國際金融危機(jī)，2009年年初，工程機(jī)械受影響很大，從2008年上半年的高速增長到急聚下滑，2009年初降到谷底。由于應(yīng)對經(jīng)濟(jì)危機(jī)，國務(wù)院確定的進(jìn)一步擴(kuò)大內(nèi)需，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長的十項措施，對于工程機(jī)械復(fù)蘇起到了關(guān)鍵性作用。一、宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行（一）國民經(jīng)濟(jì)增長高位趨緩%，全年國內(nèi)產(chǎn)總值335353億元。2009年GDP的增長主要來自政府的推動作用，固定資產(chǎn)投資以超過30%的增速持續(xù)增長，是拉動我國經(jīng)濟(jì)增長的主要動力。隨著全球經(jīng)濟(jì)總體復(fù)蘇，經(jīng)濟(jì)環(huán)境向好，沿著2009年第四季度的高速增長趨勢，預(yù)計2010年我國GDP增速將超過2009年。資料來源：國家統(tǒng)計局圖4 20052009年我國GDP及其增長速度（二）工業(yè)增長速度放緩2009年，我國規(guī)模以上工業(yè)增加值逐季回升，整體比上年增長11%。其中，%，%，%，四季度增長18%，工業(yè)生產(chǎn)逐季回升，實(shí)現(xiàn)利潤由大幅下降轉(zhuǎn)為增長。輕工業(yè)主要受消費(fèi)剛性需求拉動，運(yùn)行比較平穩(wěn)，重工業(yè)在經(jīng)歷半年多的調(diào)整后，去庫存化基本完