【文章內(nèi)容簡介】 ，主要應(yīng)不是處理危機，而是通過及時采取必要的防范和控制措施，盡可能避免或減少正常的金融機構(gòu)轉(zhuǎn)化為有問題的機構(gòu)；對有問題機構(gòu)及時采取必要的應(yīng)對措施，以防止和控制其轉(zhuǎn)化為危機機構(gòu)。早期預(yù)警風(fēng)險機制應(yīng)處于金融風(fēng)險防范的首位，它是金融機構(gòu)安全有效運行的重要保證。建立金融機構(gòu)營運狀況預(yù)警系統(tǒng)，有助于增強監(jiān)管部門識別潛在風(fēng)險的預(yù)見性，增強防范措施制定的科學(xué)有效性，使監(jiān)管當(dāng)局在監(jiān)管過程中充當(dāng)“保健醫(yī)生”角色，提高監(jiān)管工作效率。2．有利于有效分配金融監(jiān)管資源，實行差別監(jiān)管金融監(jiān)管是要以有限的監(jiān)管資源(人力、物力及時間)來實施有效的監(jiān)管，防止因個別機構(gòu)破產(chǎn)倒閉而引發(fā)整個金融體系的混亂。在監(jiān)管資源有限的約束條件下，發(fā)達國家的監(jiān)管當(dāng)局往往實行以問題金融機構(gòu)管理為導(dǎo)向的監(jiān)管方式。這種方式的根本特點在于將金融機構(gòu)區(qū)分為正常機構(gòu)及可能發(fā)生問題機構(gòu)，而后對問題機構(gòu)實行專門特別監(jiān)管(增加檢查頻率并適當(dāng)限制其業(yè)務(wù)經(jīng)營等)，對正常機構(gòu)則實行一般性監(jiān)管。通過金融機構(gòu)營運狀況預(yù)警系統(tǒng)的運作，識別那些高風(fēng)險的金融機構(gòu)和高風(fēng)險的業(yè)務(wù)領(lǐng)域，科學(xué)地區(qū)分存在問題的輕重程度，便于實施對金融機構(gòu)分類管理，盡早發(fā)出預(yù)警信號，最大限度地減輕監(jiān)管負擔(dān)。這樣，可有效分配監(jiān)管資源，避免浪費監(jiān)管資源于正常機構(gòu)之上。3．有助于強化現(xiàn)場檢查的計劃性和協(xié)調(diào)性通過金融機構(gòu)營運狀況預(yù)警系統(tǒng)所提供的有關(guān)信息，如個別金融機構(gòu)各類預(yù)警指標前后期的變化，不同機構(gòu)各類預(yù)警指標的比較等，可提供檢查人員作為制定現(xiàn)場檢查計劃及檢查重點的參考，為現(xiàn)場檢查提供風(fēng)險信息和目標導(dǎo)向，增強監(jiān)管當(dāng)局現(xiàn)場檢查工作的主動性，使非現(xiàn)場檢查和現(xiàn)場檢查成為有機的整體，避免一些不必要的常規(guī)檢查。開展金融預(yù)警的邏輯結(jié)構(gòu)一般是：明確警情一尋找警源一分析警兆一預(yù)報警度。明確警情是預(yù)警的前提。所謂警情，是指那些需要引起警惕的客觀情況，可以用基本金融指標反映。尋找警源是預(yù)警過程的起點，警源是產(chǎn)生金融警情的根源，是“火種”。分析警兆是金融預(yù)警過程中的關(guān)鍵環(huán)節(jié)。由金融警源這一“火種”到產(chǎn)生警情這一“火災(zāi)”是一個過程，這一過程包含著金融警情的孕育、發(fā)展、擴大、爆發(fā)。如果說警源是警情產(chǎn)生的原因，則警兆就是警源演變成警情的外部表現(xiàn)形態(tài)。預(yù)報警度是金融預(yù)警的目的。警度是反映警情指標數(shù)值實際變化所含的“警”的程度或強度。參照各類金融警情的警限(警情等級)，運用定性與定量方法分析確定金融警兆報警區(qū)間與金融警情警限的實際關(guān)系，結(jié)合專家意見及經(jīng)驗，便可預(yù)報實際金融警情的嚴重程度。當(dāng)然，需要注意的是，金融機構(gòu)預(yù)警系統(tǒng)僅能就金融機構(gòu)的一般財務(wù)狀況及業(yè)務(wù)經(jīng)營作出預(yù)測和評價，對因個別特殊事件而造成的經(jīng)營問題，往往無法通過預(yù)警系統(tǒng)獲得警示結(jié)果。例如，金融機構(gòu)內(nèi)部人員犯罪的發(fā)生，大多是長期策劃的結(jié)果且極具隱蔽性，預(yù)警系統(tǒng)一般不能發(fā)現(xiàn)。因此，預(yù)警系統(tǒng)不是萬能的，只能作為有效金融監(jiān)管的一項重要手段，同時還需督促金融機構(gòu)健全內(nèi)控制度，建立相應(yīng)的風(fēng)險防范機制?？傊ㄟ^金融機構(gòu)營運狀況預(yù)警系統(tǒng)的運用，可及時監(jiān)測金融機構(gòu)業(yè)務(wù)過程中的風(fēng)險狀態(tài)，有利于改變粗放型的金融監(jiān)管方式，提高金融監(jiān)管的有效性，較好地適應(yīng)了金融業(yè)的快速發(fā)展和金融創(chuàng)新的不斷涌現(xiàn)?？梢哉f，它是一項十分有效和必不可少的金融監(jiān)管工具。鑒于此，借鑒美國等國家的經(jīng)驗，建立和完善我國的金融機構(gòu)營運狀況預(yù)警系統(tǒng)，也應(yīng)成為我國金融監(jiān)管體系建設(shè)的一項重要內(nèi)容。案例3【案例名稱】“廣東國投”以破產(chǎn)方式退出市場【案例適用】金融監(jiān)管的范圍；市場退出監(jiān)管 【案例來源】根據(jù)唐曉陽：穢廣東國投”為何從輝煌走向破產(chǎn)》，《改革與戰(zhàn)略)1999年第5期；劉偉林：《從廣信破產(chǎn)看我國金融機構(gòu)市場退出》，《金融研究)1999年第8期；徐建：《商務(wù)專家眼中的“廣信”事件》，《投資與合作)1999年第3期等報刊資料整理編寫【案例內(nèi)容】1999年1月10日，廣東省國際信托投資公司由于嚴重資不抵債，向法院提出破產(chǎn)申請。當(dāng)年1月16日，廣東省高級人民法院認定，“廣信”及其全資4家子公司因不能清償?shù)狡诰硟?nèi)外債務(wù)，符合法定破產(chǎn)條件，裁定進入破產(chǎn)還債程序，由法院指定的清算組接管破產(chǎn)企業(yè)。與此前發(fā)生的廣東發(fā)展銀行收購“中銀信托”、關(guān)閉海南發(fā)展銀行等金融機構(gòu)市場退出案例不同的是，‘‘廣信”破產(chǎn)是中國首家金融機構(gòu)破產(chǎn)案，是我國金融機構(gòu)市場退出中首例通過人民法院宣布破產(chǎn)后進人退出程序的，它打破了我國金融機構(gòu)不能破產(chǎn)的神話。 ．廣東省國際信托投資公司是1980年7月經(jīng)廣東省人民政府批準建立的企業(yè)，1983年被中國人民銀行批準為非銀行金融機構(gòu)并享有外匯經(jīng)營權(quán)，接著在1989年又被國家主管機關(guān)確定為全國對外借款窗口，并被稱為廣東省人民政府的“窗口公司”。20世紀80年代末期，“廣信”的經(jīng)營規(guī)模不斷擴大，逐漸從單一經(jīng)營信托業(yè)務(wù)，發(fā)展成為以金融和實業(yè)投資為主的企業(yè)集團，在廣東的投資曾有3000多項，經(jīng)營規(guī)模在中國信托業(yè)中居第二位，成為廣東省最大的非銀行金融機構(gòu)。但是，長期以來“廣信”經(jīng)營管理極其混亂，存在大量高息攬存、賬外經(jīng)營、亂拆借、亂投資等違規(guī)經(jīng)營行為，致使不能支付巨額到期境)1債務(wù)，嚴重資不抵債。1998年10月6日，中國人民銀行對“廣信”進行關(guān)閉處理，經(jīng)過三個月的清算，初步查明“廣信”的資產(chǎn)總額為214．71億元，負債361．65億元，資產(chǎn)負債率高達168．23％，資不抵債達146．9億元①。鑒于財務(wù)狀況嚴重惡化，不能清償?shù)狡趥鶆?wù)呈連續(xù)狀態(tài)，1999年1月，“廣信，及其全資深圳公司、廣東國際租賃公司和廣信企業(yè)發(fā)展公司等4家公司分別向廣東省高院、深圳市中院和廣州市中院提出破產(chǎn)申請。廣東省高級人民法院指定省政府有關(guān)部門成立破產(chǎn)清算組，負責(zé)對該國投的破產(chǎn)清算工作。清算組聘請會計師事務(wù)所和律師事務(wù)所負責(zé)破產(chǎn)清算工作中的具體事務(wù)，包括對破產(chǎn)企業(yè)財產(chǎn)的接管、財務(wù)清理、對外債權(quán)追索、申報債權(quán)登記確認、破產(chǎn)財產(chǎn)的處理和分配方案的制定以及其他與保護債權(quán)人利益相關(guān)的事務(wù)。為了保證破產(chǎn)清算工作的順利進行，法院與破產(chǎn)清算組、各中介機構(gòu)經(jīng)過研究、協(xié)商，明確了各自的分工和責(zé)任：法院負責(zé)依法裁判，保證程序合法，處理正確；清算組對清算工作負責(zé)，向法院報告工作，接受法院監(jiān)督，并對所聘請的中介機構(gòu)決定的各項事務(wù)享有充分的審查權(quán)、監(jiān)督權(quán)和否決權(quán)：中介機構(gòu)具體負責(zé)破產(chǎn)清算工作中的財會、法律、評估等專業(yè)事務(wù)?！皬V信”開了我國運用破產(chǎn)方式處置問題金融機構(gòu)的先例，也給中外債權(quán)人和社會公眾上了“風(fēng)險教育”這一課?！景咐u析】根據(jù)國際慣例和經(jīng)驗，對金融機構(gòu)的監(jiān)管一般由金融機構(gòu)的市場準人監(jiān)管、業(yè)務(wù)經(jīng)營監(jiān)管和市場退出監(jiān)管三部分構(gòu)成。與發(fā)達國家相比，我國的金融監(jiān)管在過去較長一段時期內(nèi)一度缺少市場退出監(jiān)管這一重要環(huán)節(jié)。