【文章內容簡介】 200610200702200706R O L L I N G 3 Y E A R R E T U R N A N N U A L I S E D ( H O L D I N G S T R A T E G Y )0 . 0 0 %1 0 . 0 0 %2 0 . 0 0 %3 0 . 0 0 %4 0 . 0 0 %5 0 . 0 0 %6 0 . 0 0 %200501200503200505200507200509200511200601200603200605200607200609200611200701200703200705注意：以往的業(yè)績并不能保證未來的成績 。 模擬回測中，由于荷銀印度、巴西和俄羅斯基金成立時間不足而缺乏的數據，用相應的比較基準之數據來代替 。 資料來源 ：彭博資訊，荷蘭銀行， 2022年 6月底數據 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 38 荷銀 金磚四國股票基金表現優(yōu)秀 印度 基金 中國基金 巴西基金 俄羅斯基金 72%135%77%55%0%20%40%60%80%100%120%140%160%6 個月1 年 2年 3年資料來源 : 理柏 , 以美元計 , 數據截至 2022年 9月 30日，以資產凈值計算，股息再投資。 投資涉及風險。過去表現并不預示未來回報。 18%49%58%42%0%10%20%30%40%50%60%70%3 個月6 個月1 年 2年16% 14%41%84%0%10%20%30%40%50%60%70%80%90%1 個月3 個月6 個月1 年6%33%34%38%0%5%10%15%20%25%30%35%40%45%6個月 1 年 2年 3年年化回報 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 39 理財計劃 亮點 ? 聚 焦金磚四國，把握經濟未來 ? 增長 帶來 機 遇 ，潛在豐厚收益 ? 本土 投資團隊， 助您 掌 握 先機 ? 配置四國貨幣，分散匯率風險 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 40 ―境外寶 ”“ 金磚四國 ” 保本票據 (美元， 4年 期 ) QDII07057/58 Brazil Russia India China 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 41 產品概述 ?產品收益與 “ 金磚四國 ” 股票指數組合相對于美國標準普爾 500指數的相對表現掛鉤。 “ 金磚四國 ” 股票指數組合按以下比例構成：巴西 Bovespa指數 [20%]，俄羅斯海外指數 [20%]，摩根斯坦利新興市場印度完全回報指數 [20%]，恒生中國企業(yè)指數 [40%]。 本產品享有到期 100％美元本金擔保。 ?宣傳語： 穩(wěn)中求進，獲利四國！ 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 42 產品特點 l 期限靈活－ 4年投資期限，產品滿一 年后投資人可每月贖回 ，長短適度，投資靈活； l 保障本金－提供到期 100%美元保本 , 更有機會從“ 金磚四國 ” 股票指數中獲得超額收益 ? 優(yōu)勝回報：只要金磚四國指數組合表現比標普500指數好 ， 過去 10年平均年收益率為 %； ? 分散風險－金磚四國經濟發(fā)展強勁，其貨幣對美元都有不同程度的升值，客觀上幫助投資者分散了貨幣匯率風險。 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 43 ? 產品名稱： 中國農業(yè)銀行 “ 境外寶 ” ―金磚四國 ” 保本票據 ? 投資管理人： 中國農業(yè)銀行 ? 境內托管人 ： 中國光大銀行 ? 投資范圍： 境外產品 —― 金磚四國 ” 保本票據 ? 投資幣種： 人民幣或美元 ? 投資期限： 最長 4年 ? 最低投資額： 境內居民個人 5萬元人民幣或 5000美元，境內公司機構等值 50萬 元人民幣 (其中認購金額須為 1000元人民幣或 100美元的整數倍 ) ? 認購期： 2022年 11月 3日至 2022年 11月 19日 ? 票據發(fā)行日： 2022年 11月 20日 ? 購匯日： 2022年 11月 21日 ? 期初評價日： 2022年 11月 22日 ? 到期日： 2022年 11月 29日 理財計劃主要條款 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 44 ? 到賬日： 最遲為到期日后第 7個工作日 (遇節(jié)假日順延 ) ? 連結標的 ︰ 巴西 Bovespa指數 (20%)， 俄羅斯海外指數 (20%) ， 摩根斯坦利新興市場印度完全回報指數 (20%)， 恒生中國企業(yè)指數 (40%) ? 指數相對表現 : ―金磚四國 ” 股票指數組合表現 － 標準普爾 500指數表現 ? “ 金磚四國 ” 股票指數組合表現 : (各掛鉤指數在所有評價日正式收盤價的算術平均數 /各掛鉤指數在期初評價日的正式收盤價 ),取各指數上述值的加權平均數 ? 標準普爾 500指數表現 : 該指數在所有評價日正式收盤價的算術平均數 /該指數在期初評價日的正式收盤價 ? 提前贖回： 從 2022年 12月 (含該月 )開始至到期日，票據持有人可于每月最后一個工作日進行提前贖回 ? 收益計算： 提前贖回 (或票據到期時 )金額 = 提前贖回日 (或票據到期時 )票據凈值－票據托管費－績效管理費 (若有 )－ 提前贖回費用 (若有 )，投資者所能獲得的最終收益以中國農業(yè)銀行實際支付為準 ? 本金擔保條款： 本理財計劃提供到期 100%美元本金保證 ? 參與率： 88% 至 98% (在期初評價日決定，計算至 2022年 9月 28日為 93%) ? 提前贖回費用： 在 2022年 12月至 2022年 12月之間贖回，收取 %提前贖回費用 。 提前贖回費用＝票據面值 提前贖回費率 ? 托管費： 按年 %計算，每月按票據凈值提取，每季支付 理財計劃主要條款 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 45 標準普爾 500指數 表現 產品收益計算舉例 資料來源：荷蘭銀行。 數據來源：彭博資訊。 本例純粹為假設，僅用以展示歷史表現，并不提供未來表現的依據。 股票指數 恒生中國企業(yè)指數 摩根斯坦利新興市場印度完全回報指數 巴西Bovespa指數 俄羅斯海外指數 指數組合表現 權重 40% 20% 20% 20% 100% 1季度 % % % % % 2季度 % % % % % 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 46 假設以下為金磚四國指數組合與標普 500指數的未來表現 平均評價日 BRIC指數組合表現 第一季 +% % 第二季 +% % 第三季 +% +% 第四季 +% +% 第五季 +% +% 第六季 +% +% 第七季 +36% +% 第八季 +% +% 第九季 +% +% 第十季 +% +% 第十一季 +58% % 第十二季 +% % 第十三季 +% +% 第十四季 +% +% 第十五季 +% +% 第十六季 +% +% 組合 最終價格 +% +% 標準普爾 500指數表現 0 . 0 0 %5 0 . 0 0 %1 0 0 . 0 0 %1 5 0 . 0 0 %2 0 0 . 0 0 %2 5 0 . 0 0 %第一季 第二季 第三季 第四季 第五季 第六季 第七季 第八季 第九季 第十季第十一季 第十二季 第十三季 第十四季 第十五季 第十六季金 磚 四 國 指 數組 合 標 普 500 指 數到期贖回計算方式 (假設參與率為 93%) = 100% + 93% x (% %) = % 產品收益計算舉例 資料來源：荷蘭銀行。 數據來源：彭博資訊。 本例純粹為假設，僅用以展示歷史表現，并不提供未來表現的依據。 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 47 巴西 Bovespa指數是由巴西圣保羅交易所指數除以巴西 PTAX匯率 *得到 , ，成立于 1968年 1月 2日，基數 101，計算至 2022年 10月 1日總市值為 7360億美元。該指數是一個平均交易量總回報指數，由在圣保羅交易所掛牌的交投最活躍股票組成。該指數自 1985年 1月 1日起按除數為 10被修正過 10次，指數中所含股數以百萬為單位顯示。 指數成份 巴西 Bovespa指數由 63支成份股組成，主要由公共設施，交通運輸，通訊，原材料，煙草，銀行業(yè)等組成。分布圖如下 : 公共設施交通運輸通訊原材料煙草銀行業(yè)零售業(yè)其它巴西 Bovespa指數 資料來源：彭博資訊。 *巴西 PTAX匯率是巴西中央銀行當日的官方美元匯率 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 48 俄羅斯海外指數是一支市值加權的指數。 指數中包含流動性最佳的在倫敦交易的俄羅斯股票存托憑證 。該指數以 1997年 10月 8日為基值，基值為1000，計算至 2022年 10月 1日總市值為 6427億美元 ,在派息日指數不會進行調整。 指數成份 俄羅斯海外指數包含 11支成份股，以能源，原材料工業(yè)為主。占比重最大的四支成份股全部來自能源行業(yè)，這四支成份股占總比重的 70%。分布情況如下圖所示 : 其它R o s n e ft O i l C oS u r g u tn e fte g a zL U K O I LG a zp r o m O A O俄羅斯海外指數 資料來源：彭博資訊。 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 49 其它中國神華能源交通銀行中國石化工商銀行中國建設銀行中國石油天然氣中國人壽中國銀行中國平安中國鋁業(yè)恒生中國企業(yè)指數 資料來源：彭博資訊。 恒生中國企業(yè)指數是一個由中國國有公司（ H股）組成的流通市值加權指數，這些公司在香港證券交易掛牌交易并包含在恒生中國內地綜合指數之中。該指數的基日為 2022年 1月 3日，基數為 2022,計算至 2022年 10月 1日總市值為 。它于 2022年 10月 3日取代了舊的恒生中國企業(yè)指數（ HSCEI） 。 指數成份 恒生中國企業(yè)指數中包含 43支成份股，按比重排名前 10位的股票如下，這 10支股票占指數總市值的 1/3 代客境外理財業(yè)務 QDII產品培訓 50 標準普爾 500指數是一個包含 500支股票的市值加權指數。該指數反映 500只代表美國所有主要產業(yè)的股票市值的起伏變化，用以衡量整個國內經濟景氣表現情況。該指數以 194143年為基期，基數為 10。 指數成份 標準普爾 500指數包含 500支成份股，其中包括投資者耳熟能詳的公司股票包括艾克森美孚石油，通用電氣，花旗集團，微軟，摩根大通，美國國際集團等。 標準普爾 500指數 資料來源：彭博資訊。 原材料通訊