【文章內容簡介】 三、 國家信用： 定義： 類型： （ 1）發(fā)行政府債券 （ 2）向銀行借款 目的： （ 1） 彌補財政赤字 （ 2） 籌集重點建設項目的資金 改革以來中國的國家信用規(guī)模概況 13020156181907902022400060008000100001202214000160001800020220198185 198690 199195 199620222022 2022發(fā)行額 期末余額四 、消費信用： 定義： 類型： （ 1）賒銷：短期（信用卡） （ 2）分期付款：中期 （ 3）消費貸款： 買方信貸、賣方信貸 信用貸款、抵押貸款、擔保貸款 商業(yè)銀行住房貸款增長概況 1903377565991640 2022 4000 6000 8000 100001997202220222022第三節(jié) 信用工具 一、 信用工具概述： （一）定義： （二）特點： 償還性 ：（ 除股票外） 流動性：又叫可轉讓性 收益性： （ 1） 固定收益 （ 2） 即期收益 （三）種類： 按付款期限的長短來劃分： 短期信用工具： 長期信用工具： 不定期信用工具： 按信用工具的性質的不同劃分： 債權憑證（債券） 所有權憑證（股票） 按發(fā)行者的性質不同： 直接信用工具： 間接信用工具： 二、短期信用工具： 有關票據(jù)的知識： 票據(jù)行為： 出票、背書、承兌 、保證、貼現(xiàn) ? 短期信用工具： 主要有商業(yè)票據(jù)、銀行票據(jù)、銀行大額定期存單、信用證、信用卡、短期政府債券 （一）商業(yè)票據(jù)： 定義： 種類： （ 1）商業(yè)匯票： ? 承兌后才生效 ? 分為： 商業(yè)承兌匯票 銀行承兌匯票 （ 2）商業(yè)本票： 特點： （ 1）商業(yè) 票據(jù) 經過背書可以轉讓流通 （ 2）商業(yè)票據(jù)的流通是有一定限度的 （二）銀行票據(jù)： 銀行匯票： 銀行本票： 銀行支票： （三）可轉讓大額定期存單： ? 與銀行定期存款相比，特點： 不記名 可轉讓流通 期限短 面額固定且金額大 （四）信用證： 分為商業(yè)信用證和旅行信用證： 商業(yè)信用證： 涉及進口商、出口商、進口方銀行、出口方銀行 （五）銀行卡： 定義： 是指由商業(yè)銀行（含郵政金融機構）向社會發(fā)行的具有消費信用、轉帳結算、 存取現(xiàn)金等全部或部分功能的信用支付工具。 銀行卡的種類 ? 銀行卡按是否具備透支功能分為： 信用卡和借記卡 ? 信用卡按是否向發(fā)卡銀行交存?zhèn)溆媒鸱譃椋? 貸記卡 和準貸記卡 三方當事人： ? 發(fā)卡銀行、持卡人、特約單位 銀行卡的功能： ? 消費、取現(xiàn)、轉帳 （六）國庫券： 屬于短期政府債券 特點： 信譽高、不記名、收益穩(wěn)定、免交個人所得稅 三、長期信用工具： （一）股票： 定義： 特點： （ 1）是有價證券 ： （獲得、收益） （ 2）是權利證券： （ 3）代表公司財產的所有人： （股權憑證） （ 4）是永久證券，可以轉讓流通： 種類： （ 1）按股東權益不同： 普通股、優(yōu)先股 （ 2）按票面形式分： 記名股票、不記名股票 （ 3）按票面是否標明金額分： 面額股、無面額股（比例股） （ 4）按持股主體分： 國家股、法人股、個人股、外資股 19952022年中國股票市場概況 1995 1996 1997 1998 1999 2022 2022 2022 境內上市公司 ( 家 ) 31 1 514 720 825 922 10 60 11 4 0 1213 境內上市外資股 34 43 51 54 108 1 14 1 12 111 發(fā)行 A 股數(shù)( 百萬股 ) 76563 1 1 1036 177123 234535 290885 361339 483836 528365 市價總值 ( 百萬元 ) 347427 984239 1752923 1952181 26471 18 4809094 4352220 3752656 流通 市 值 ( 百萬元 ) 93821 286704 520442 574538 821396 1608752 1446317 1 17187 5 （二）債券： 定義： 與股票相比的異同： ? 相同點： （ 1）都能帶來一定的收益 （ 2）都有價格，可流通轉讓 ? 不同點： （ 1）性質不同： （ 2）持有人權利不同： （ 3）權益和風險不同： 種類： （ 1）按發(fā)行人不同： 政府債券、金融債券、公司債券 （ 2）按利率性質不同： 固定利率債券、浮動利率債券、貼水債券 （ 3）按擔保不同： 抵押債券、擔保債券、信用債券 第四節(jié) 利息和利息率 一、利息的產生及其性質： ? 利息是利潤的一部分， 是剩余價值的轉化形式。 ? 全部利潤 =利息 +職能資本家的利潤 ? 體現(xiàn)了借貸雙方共同分配勞動者創(chuàng)造的剩余產品的關系。 ? 不同社會條件下，體現(xiàn)不同的生產關系。 二 、利息率的種類： （一）利息率： （簡稱利率 ） 年利率 “ %” 、月利率 “ ‰” 、日利率 “ ‰ 0” 注意： ? 國外習慣用年利率，我國習慣用月利率 ? 我國一般都習慣以“厘”為單位 ? 年利率 =月利率 12=日利率 360 利息的計算： （ 1）單利法： I=P r n （ 2）復利法： S=P(1+r) n I=S－ P （二）利率的主要種類： 市場利率與官方利率、公定利率： 固定利率和浮動利率： 名義利率和實際利率： 存款利率和貸款利率： 短期利率和長期利率 ： 三、 決定和影響利率變化的因素： （一）決定利率變化的基本因素： ? 平均利潤率 利率隨平均利潤率的提高而提高， 隨平均利潤率的降低而降低 利率是介于 0與平均利潤率之間的 （二）影響利率變化的因素 ： 貨幣資金的供求狀況： 國家經濟政策對利率的影響 ： 通貨膨脹率對利率的影響 ： 國際市場利率對國內利率的影響： 其他因素： 第三章 金融機構 第一節(jié) 金融機構概述 一 、 金融機構的分類： （一）銀行： （二）非銀行金融機構 ： 二、銀行的演進： （一）銀行的前身：貨幣經營業(yè) ? 沒有涉及信用業(yè)務 （二）早期銀行： ? 高利貸性質的銀行 （三）近代銀行： ? 資本主義銀行產生的兩條途徑： 改組高利貸銀行 以股份公司的形式建立 （四）現(xiàn)代銀行： 三 、現(xiàn)代銀行的發(fā)展： （ 一 ） 組織集團化： （二）業(yè)務多樣化：綜合化、混業(yè)經營 （三）銀行資本國際化：跨國銀行 （四）融資方式證券化： 傳統(tǒng)的以銀行為中心 — 》 以金融市場為中心 （五）經營方式電子化：網絡銀行 第二節(jié) 西方國家金融體系 一 、中央銀行： （核心、領導的地位） ? 發(fā)行的銀行、銀行的銀行、國家的銀行 二、 商業(yè)銀行： （主干的地位） ? 目標：利潤最大化 ? 主要業(yè)務：存貸款；業(yè)務綜合化、服務多樣化 ? 唯一能夠吸收活期存款的銀行 三 、專業(yè)銀行： 辦理某些特定范圍的、專門性金融業(yè)務的銀行。 （一）儲蓄銀行： （二）投資銀行： （三）開發(fā)銀行： 四 、非銀行金融機構： （一）信用合作社： （二）保險公司： （三）儲蓄貸款協(xié)會： （四）養(yǎng)老基金協(xié)會： （五）投資公司： （六）財務公司： （七）投資基金： 第 三 節(jié) 我國的金融體系 一、 近代： 我國開辦的第一家銀行： 1845年英政府的 麗如銀行 我國自辦的第一家銀行：中國通商銀行 國民黨時期四行、兩局、一庫的金融體系： 中央銀行、中國銀行、交通銀行、農業(yè)銀行、中央信托局、郵政儲金匯業(yè)局、中央合作金庫 二 、新中國成立以來的金融體系： （一） “ 大一統(tǒng) ” 的人民銀行體系： （ 1948年 —— 1982年） 主要內容： 1948年 12月 1日人民銀行的建立 （ 1948年 —— 1953年） 以中國人民銀行為主，各種金融機構并存 （ 1953年 —— 1978年） 合并為 “ 大一統(tǒng) ” 的中國人民銀行體系 主要特點： 高度集中的計劃經濟體制下： 只有人行一家辦理各項銀行業(yè)務 人行內部實行高度集中管理 利潤分配上統(tǒng)收統(tǒng)支 （二）多元化的金融體系： （ 1983年 —— 1993年） 改革： 恢復了中國銀行、農業(yè)銀行、建設銀行、交通銀行、保險公司等金融機構 1983年成立了中國工商銀行 中國人民銀行獨立行使中央銀行職能 主要內容： 以中央銀行（中國人民銀行）為領導 四大國有專業(yè)銀行為主體 中國銀行、中國工商銀行、 中國農業(yè)銀行、中國建設銀行 多種金融機構并存 （三）我國現(xiàn)行的金融體系：（ 1994年 — ） 主要的改革： 建立了三家政策性銀行： 目的： 使政策性金融與商業(yè)性金融分離 三家： 國家開發(fā)銀行、中國進出口銀行、 中國農業(yè)發(fā)展銀行 四大國有專業(yè)銀行商業(yè)化： 建立以國有商業(yè)銀行為主體的金融體系 主要內容： 中央銀行：中國人民銀行 商業(yè)銀行體系： （ 1）四大國有商業(yè)銀行： （ 2）其他商業(yè)銀行：全國性；地區(qū)性 三家政策性銀行： （ 1）資金來源： （ 2）經營目標： （ 3）業(yè)務：不與商業(yè)銀行競爭 （ 4）機構設立： 其他金融機構： （ 1）保險公司 （ 2）信用合作社 （ 3）郵政儲蓄機構 （ 4）信托投資公司 （ 5）資產管理公司 （ 6）典當行 識記 直接融資 (indirect financing ):沒有金融中介機構介入的融資方式 . ★ 直接融資是資金供求雙方通過特定的金融工具直接形成債權債務關系或所有權關系 . ★ 直接融資的工具主要是商業(yè)票據(jù)、股票、債券等 . ★ 直接融資與直接信用的差異主要在于借貸的對象 ,直接融資的借貸對象僅限于貨幣資金 . 二、若干重要概念的識記 間接融資 (indirect financing ):通過金融中介機構進行的資金融通方式 . ★ 間接融資中的資金供求雙方不構成直接的債權債務關系 ,而是分別與中介機構發(fā)生債權債務關系 . ★ 金融中介機構在間接融資中同時扮演債權人和債務人的雙重角色 . ★ 典型的間接融資是銀行的存貸款業(yè)務 . 二、若干重要概念的識記 信用膨脹 (credit expansina):信用供給部門向社會提供的信用量超出其真實基礎與客觀需要量 . ★ 在實物借貸和金屬貨幣制度下 ,一般不會發(fā)生信用膨脹 . ★ 在貨幣借貸和信用貨幣制度下 ,信用供給部門可以通過投放信用貨幣和擴大信貸規(guī)模來擴張其信用能力 ,往往導致通貨膨脹 . 二、若干重要概念的識記 信用風險 (credit risk ):即違約風險，指債務人不能或不愿按時還本付息使債權人受損的可能性 . ★ 信用風險源于信用的特征 . ★ 信用活動中始終存在著信用風險，人們只能設法控制和降低信用風險，卻難以完全消除它。 ★ 信用風險不僅造成債權人的損失，而且往往會引起連鎖反映，中斷信用鏈條，破壞債權債務關系，動搖公眾信心，引發(fā)信用危機 . 三、需要重點把握和理解的幾個問題 (一 )信用的基本特征是什么 ? ★ 價值的單方面讓渡 .貸者在沒有取得等值品的情況下就將出借品給了借者 ,雙方構成的是債權債